掘金城市矿山：锂电池循环利用的产业路径探索

发言人1 00:00好的。发言人1 00:02发言人1 00:19发言人1 00:23发言人1 00:28发言人1 00:34发言人1 00:42发言人1 00:48发言人1 00:50通和交流。发言人1 01:02发言人1 01:10发言人1 01:13发言人1 01:17 锂电池是整个新能源的一个载体。发言人1 01:19无论是分电、光电或者核电，其实都是需要通过锂电池的，都需要经过锂电池来进行一个存储和调配的，然后才能流入到千家万户。发言人1 01:29同时锂电池也是各个终端用户的终端使用场景的一个心脏。发言人1 01:34小到各种智能手机，比方说我们手表眼镜，大到储能电汇、新能源汽车，其实都离不开锂电池的一个能量供给。发言人1 01:42所以锂电池回而锂电池回收又是整个动力电池的最终归宿，包括不光是动力电池，包括储能电池等等。发言人1 01:50我们现在就来看一看，就整个目前充电电池的回收的市场的一个前景。发言人1 01:56首先，2024到2022021到2024年，中国新能源汽的产销量增长是比较快的。发言人1 02:012023年产销分别是955万辆和944万辆，同比增长36%和38%。发言人1 02:092024年的新能源汽车产销量达到历史分值就是1229万辆和1280万辆，同比增长是28.7%到35.6%。发言人1 02:19当然了，这个有一些特定的国家政策的支持以及技术进步，包括说我们环保意识的增强等等各个方面的原因。发言人1 02:28您但是很大一部分程度也是因为电池的进一步成本的降低，所以导致包括充电器，包括充电基础设施的一个完善，所以导致民众对于新能源汽车的接受度有显著的增强。发言人1 02:44那大家可以看看到整个2021到2024年的中国新能源汽车产销数据。发言人1 02:49如这么多的海量的新能汽车，试想一下，如果未来都要通过退役这个途径来流入到我们的锂电池回收这赛道里面，这是一个多么庞大的一个市场OK然后我们展望2025到2029年，整个新能源市场将继续蓬勃发展。 发言人1 03:07以中国为例，2025年全球的销量是有望突破1590万辆的那同比增长是29%。发言人1 03:15到2029年销量是有望突破2700万辆，年复合增幅大约是14.19%。发言人1 03:21随着电池技术的发展和充电设施的完善，后期纯电车型的占比会慢慢提升。发言人1 03:28到2029年预计占比是七成以上。发言人1 03:30放眼全球，2024年达到1712万辆，同比增长25%。发言人1 03:36后期增速会逐渐放缓，到2029年总销量将突破3390万辆。发言人1 03:42这是整个一个新源汽车的的产销的情况的分析。发言人1 03:46然后我们再来看关于电池的装机量。发言人1 03:49从装机数据来看，互保咨询的数据显示，2023年中国动力电池的三元电芯的装机量是261.09G瓦，是磷酸铁锂的动锂电池的装机量是126.15G瓦时，磷酸铁锂占比是67.42%。发言人1 04:05那么到2024年，三元动力电池的装机量将会增长到138.9G瓦时，磷酸铁锂是409G瓦时，占比是达到74.65%。发言人1 04:16大家可以看到很明显的一个区别，就是整个一个动力电池装机量，磷酸铁锂的占比会不断的提升。发言人1 04:23因为磷酸铁锂的成本比较低，所以对于车企来讲，它是在平价车型上会是一个最优秀选择。发言人1 04:30所以磷酸铁锂的增长份额是非常大的，而且德于近些年的动力电池的技术突破，磷酸铁锂这一块的能量密度也是逐渐的增强当中。发言人1 04:41 所以再加上磷酸铁锂本身的特质就是安全性比较强，所以很多车型都会选择把03T作为一个主要的装机的选择。发言人1 04:51好，我们再来看一下这些材料的一个生产情况。发言人1 04:542024年中国的三元正级材料产能预计是145万吨，环比增长16%点。发言人1 05:01铁锂电池的装机量则是重则是增长的重中之重，大约会去占比约79.39%。发言人1 05:11同时磷酸铁锂随的技术进步，然后不断的迭代，各项性能也在不断的优化。发言人1 05:16那储能是厂也是对于磷酸铁锂有高增长的需求。发言人1 05:20因为本身像储能的话，不太可能会用三元电池来进行一个使用。发言人1 05:26因为三元电池它有一个很大的特性，就是安全性较差。发言人1 05:31相对比铁锂来讲，它的活元素的活活活性是会更强的。发言人1 05:35所以储能市场总体都是以磷酸铁锂为主。发言人1 05:39当然会有现在会有少量的钠电池和液流电池，但是都不作为主流，主流还是以林酸给你为主。发言人1 05:50然后我们再来看未来五年，中国的退役电池中国的动力电池退役厂将进入规模化的一个释放阶段。发言人1 05:56根据我们互保资讯的数据显示，在2024到28年期间，全国的动力电池年均退役量将稳定在34万吨的水平线，就相当于42G瓦水的电池容量。发言人1 06:08大家可以看到右边的这张图，就富港训练汽车退役量预测。发言人1 06:13 大家可以看到2024年基本上是在49万辆左右，到25年我们预计可能会到80万辆，就接近会翻了一番。发言人1 06:21所以这个退量其实是在不断的增长，快速增长的过程当中的。发言人1 06:292020年以前，动力电池的回收拆解主要是以三元电池为主。发言人1 06:33因为那个时候铁锂还不成熟，当时的年回收产值大概是70亿元。发言人1 06:38到2020年以后，铁锂和铁锂电池和3电池就是同步发展，回收产值大约是200亿元。发言人1 06:48这边特别提一下，因为本身三元电池是不允许用作低次利用的，因为它的燃爆高易燃爆的一个特性，所以不会拿三元去做一个T4利用。发言人1 07:00但是铁锂因为高安全和高稳定性，它是可以用在T4利用上面的。发言人1 07:06到2025年市场规模我们预计是达到380亿元。发言人1 07:11然后大家可以看图里面，就是整个中国再生回收的阅读产值有很大的波动，特别是关于硫酸镍这一块。发言人1 07:19因为前段时间的刚果金的事，刚果金的那个那个事情，包括镊镊的话，本身的价格波动就比较大，然后包括汩汩因为刚果金的事情，所以在2025年的年初这一段，它会有一个显著的上扬，就那个黄色的线硫酸钴这一块。发言人1 07:41好，我们再来看一看新能源汽车退役量的一个基本情况，包括说全国拆割企业的一个分布。发言人1 07:47相虽然说新能源汽车退役量逐步攀升，但是相较国内1700余家的拆车企业，理论产能仍然存在显著的一个供给缺口。发言人1 07:56由于存量的退移车不足，所以它这且是深陷卷货内抢货内卷。发言人1 08:02 这个是跟锂电池回收的赛道有异曲同工之处，基本上就是产能严重过剩，但是的废料不足，包括说现在前段时间也比较火热的一个话题就是垃圾不够了。发言人1 08:14也是基于这个产能源的快速扩张导致的一个废料不足的一个原因。发言人1 08:21那现在整个菜市场的行业毛利普遍是跌破5%的一个生存红线的，会导致大批量的企业被迫放弃新汽车的拆解业务。发言人1 08:30但是随着未来的退役高峰临近，如果说没有办如果说没有提前构建必要的技术储备和运营体系，海量涌入的性能汽车将冲垮现有的一个产业防线。发言人1 08:44好，我们再来看一看整个锂电池回收中的一个产业链的角色与商业模式的一个探讨。发言人1 08:51我们先来看整个锂电池的产业链，这一块最前端是菜市场，菜市场通可能是公交公司或者运公司手里面去获取一些报废汽车。发言人1 09:02那这个报废的新能汽车，它里面会有动力电池。发言人1 09:05这个动力电池一般通常会流向到贸易商或者是回收利用企业里面。发言人1 09:11那如果说流向贸易商，它最终也是要流到回收利用企业里面，那这个时候就差分出两条路径，一条是再生路径，一条是T4路径。发言人1 09:21从再生路径讲，它有几个途径，第一个就是进入到它有几个阶段，第一个阶段就是我们进入到8分场打分厂，就是我们的预处理厂，主要是以改变电池的形态为主。发言人1 09:34去将里面的去将整个一个费电池，以1块1块的形态，或者说整整个电池包一一一整包一整个电池包形态去转换成黑色的粉末状。发言人1 09:44那这个黑色的粉末状，就是我们所谓的黑粉，也就是整个一个锂电池回收阶段中的中间品。发言人1 09:53 它的主要的采购的东西就分两块，一块是废电池，就是包括说电池包包括说废电池，这个都是词汇料的一个来源。发言人1 10:04同时还有工厂料，我这就是我们的厂废料。发言人1 10:07主要是以极片和卷芯为主。发言人1 10:09极片和卷芯就是在电锌厂生产的过程当中，可能会有一些废料流出。发言人1 10:14就是在生产的过程当中，比方说是因为批次一致性不合格，或者说是裁切不合格等等。发言人1 10:21然后导致有一些极片和卷芯的流出。发言人1 10:26这个时候也大方也这也是大工厂的一个采购渠道资金，然后打工厂将这些东西进入到那个释法化工厂。发言人1 10:35释法化工厂就是所谓的化工演练厂。发言人1 10:39那我们拿那个释法化工演练厂，拿到这个黑粉以后，就黑色的粉末。发言人1 10:45它会把这个黑色的粉末通过化学元素的进出，就比方说是强酸强碱等等这些化学元素，去把它提取出里面，通过强酸强碱的反应去提取出其中的有价金属元素，比如说你股门里等等，然后呢，这些镍钴门里，做成会做成金属盐，也就是硫酸镍、硫酸钴、硫酸锰和碳酸锂这些东西。发言人1 11:09然后呢，这些硫酸镍、硫酸钴，硫酸镍和硫酸钴他们可以做成三元前驱体，碳酸三元前驱体再加上碳酸锂，就组成了一个证据材料。发言人1 11:21那这些材料就是我们所谓的三元正级材料。发言人1 11:24那三元正级材料，就是再往后就是电芯厂。发言人1 11:26那正级材料厂，把这个证据材料卖给电芯厂，电芯厂去用作浙江，去徒步到我们的铝箔和铜箔上面。 发言人1 11:37突破完了以后，就可以生产出新的电芯了。发言人1 11:40这就是整个一个从废料到电芯的一个流程路径。发言人1 11:45那这时候可能应大家看到那个打粉厂上面写上出的一个建头，那就是我们的材料修复。发言人1 11:51什么是材料修复呢？发言人1 11:54大家最富就是我们讲那个就是这是最近两年比较新鲜和火热的一个工艺。发言人1 12:00因为本身碳酸锂的价格持续下跌，我们事发厂的主要产出就是碳酸锂。发言人1 12:05碳酸铝的价格下跌的过程当中，其实对于达分，对于示范产利润是有所削弱的。发言人1 12:11甚至可能会有一些造化往堤倒灌的现象出现。发言人1 12:15那这个时候就打粉厂就应运而生了，打磨厂这材料修复厂就应运而生了。发言人1 12:20材料修复厂这个东西，本身这个工艺是在16年左右就开始有了。发言人1 12:25但是这两近两年因为碳商与价格下，也导致司法厂的产毛利倒挂，他就重新回到大众视野。发言人1 12:34材料修复厂近两年的公益迭代也比较快。发言人1 12:38它是可以直接把这个正极片，就是我们所谓的厂废料，把卷型正极片上面的黑粉进行一个无粉剥离。发言人1 12:47剥离出来以后，通过一些后期的处理工艺，比方说高温固巷也好，或者各种工艺也好，去把它直接变成政绩材料。 发言人1 12:55就略过了中间的打本司法和前驱体的制备，然后就直接从废料到证据材料，那就极大的节省了生产的成本。发言人1 13:09包括说碳排放也会有一个很大的压缩，它主要的采购就是磷酸铁乙的一个黑粉，包括正极片和卷心。发言人1 13:17那销售的就直接是正极材料了，就不是不再是锂金属盐。发言人1 13:25然后我们这是整个一个再生的路径，那再生出来的一个电芯，它也可以就可以正常的生产。发言人1 13:33比方说是电子产品，比方储能电池，比方说新能汽车等等，这个都没有影响。发言人1 13:40然后我们再看另一条路径，就是整个T4路径。发言人1 13:42那T4路径的话，其实就是我们所