2025年全球天然气批发价格调查报告：价格形成机制回顾（2005-2024）

图例4图1 2005年至2024年世界价格形成—总消费5图2 批发价格形成机制图6图3 2005年至2024年世界价格形成——液化天然气进口7图4 2005年至2024年液化天然气进口量8图 5 2005年至2024年按地区划分的批发价格水平13图6 2024年世界价格形成——国内生产13图7 2024年区域价格形成 - 国内生产14图8 2005年至2024年世界价格形成——国内生产15图9 2024年世界价格形成——管道进口15图 10 区域价格形成 2024 – 管道进口16图11 2005年至2024年世界价格形成——管道进口17图12 2024年世界价格形成——LNG进口17图13 2024年区域价格形成——LNG进口19图14 2005年至2024年世界价格形成——液化天然气进口19图15 GOG液化天然气进口2005至202420图16 2005年至2024年世界LNG价格形成——现货LNG进口21图17 GOG 点位 LNG 进口 2005 至 202422图18 世界价格形成 2024 – 总进口23图19 2005年至2024年世界价格形成——总进口24图20 2024年世界价格形成——总消费25图21 地区价格形成2024——总消费26图 22 批发价格形成机制图30图23 世界价格形成 2005年至2024年 - 总消费31图24 市场与监管定价 2005至2024年31图25 2005年至2024年GOG按类型总消费变化32图26 2005年至2024年按消费类别划分的GOG变化33图 27 2005年至2024年按消费类别划分的OPE变化34图28 OPE 国内生产34图29 OPE管道进口34图30 OPE LNG进口36图31 2024年按价格形成机制划分的批发价格37图32 2024年各地区批发价格38图33 2024年各市场批发价格39图34 2024年批发价格热力图39图35 2005年至2024年按定价机制划分的批发价格水平40图36 2005年至2024年按地区划分的批发价格水平43图37 现货价格 – 2016年至2021年中44图38现货价格——2021年中至今47图39 全数据集的平均价格和标准差 12目录12 第4节：世界结果表SECTION 1：总统致辞国际天然气联盟第二节：执行摘要244.6 总消耗244.6.1 2024调查结果 – 总消费264.6.2 2005年至2024年比较——总消耗量224.5 总进口224.5.1 2024调查结果—总进口234.5.2 2005年至2024年比较 – 总进口9第三节：引言93.1 背景103.2 定价机制的类型113.3 分析结果113.4 报告布局124.1 简介134.2 国内生产134.2.1 2024调查结果——国内生产144.2.2 2005年至2024年比较 – 国内生产174.4 液化天然气进口174.4.1 2024调查结果——液化天然气进口184.4.2 2005年至2024年比较——液化天然气进口154.3 管道导入154.3.1 2024调查结果——管道进口164.3.2 2005年至2024年比较 – 管道进口22表1 2024年世界价格形成——总进口23表2 世界价格形成 2005年至2024年 – 总进口25表3 2024年世界价格形成——总消费28表4世界价格形成2005至2024年——总消费 48图40 全球天然气价格变化趋势49图41 进口天然气市场价格收敛49图42 市场相关价格的价格趋同50图43非市场和市场相关价格的价格收敛动态50图44 OPE价格的价格趋同51图45 OPE或GOG为多数机制的市场数量51图46 市场相关价格与GOG价格的价格收敛52图47 OPE和GOG价格收敛52图48 欧洲价格趋同53图49 欧洲和亚太地区的价格趋同53图50 管道和液化天然气进口国价格趋同57图51 北美价格形成 202457图 52 北美价格形成 2005 至 2024年58图 53 欧洲 价格 形成 202459图 54 欧洲 价格形成 2005 至 2024年59图55 2005年至2024年西北欧价格形成60图 56 中欧价格形成 2005 至 2024年60图57地中海价格形成 2005年至2024年61图58 2005年至2024年东南欧价格形成61图59斯堪的纳维亚和波罗的海价格形成2005至2024年63图60 亚太价格形成202464图61 亚洲价格形成 2005至2024年64图62 中国价格形成 2005至202465图63 南亚价格形成 2005至2024年66图64亚太价格形成202467图65 亚太地区价格形成 2005年至2024年67图66 日本、韩国和中国台北价格形成 2005至2024年68图67 东盟价格形成 2005至2024年68图68 大洋洲价格形成 2005至2024年69图69拉丁美洲价格形成202470图70拉丁美洲价格形成2005至2024年70图71 苏联解体后价格形成 202471图72 苏联解体后价格形成 2005至2024年72图73非洲价格形成202473图74 非洲价格形成 2005至2024年73图 75 中东价格形成 202474图76 中东价格形成 2005至2024年77图77 区域 4635 第5节：批发价格水平第六节：全球油价趋同395.3 比较 2005 至 2024395.3.1 由定价机制引起的批发价格变化405.3.2 各地区批发价格变化355.1 引言365.2 2024 调查结果365.2.1 按价格形成机制划分的价格水平365.2.2 按地区和国家的价格水平56附录A区域结果75附录B 调查方法79附录C术语表314.7 燃气对燃气竞争及油价飙升分析314.7.1 燃气对燃气竞争324.7.2 按消费类别划分的GOG和OPE变化334.7.3 主要的OPE区域在哪里？466.1 简介476.2 衡量价格趋同476.3 使用调查数据的价格收敛546.4 结论415.4 大流行和地缘政治冲突对天然气价格的影响415.4.1 2016年至2021年中期435.4.2 2021年中至至今 SECTION 1我祝贺国际地理联合会战略委员会使这项重要工作得以实施，并希望您会发现2025年的报告具有信世界仍然需要更多的天然气。最新的IEA数据显示，去年天然气需求增长了2.7%，并在2024年全球能源需求总增长中占比达28%。因此，高效运作的全球天然气市场及流动性仍然是能源安全及全球世界继续面临市场动态、经济增长、地缘政治冲突、贸易和监管发展的重大不确定性。在这样的不确定环境中，运行良好、开放的自然气市场允许全球天然气贸易格局灵活适应，而不会中断全球分根据2022年创纪录的天然气价格，今年的报告显示，各地区的价格持续下降。2024年的平均世界价格为每MMBtu 4.88美元，现在仅略高于2010年代中后期的平均水平。随着全球天然气市场从2022年起持续重新平衡，多个全球地区的关注点仍然集中在可负担性、能源获取和能源安全上。这一点在欧洲也依然如此，欧洲仍在应对俄罗斯进口大幅减少的后续影响，并对液化天然气（LNG）的依赖欢迎来到第17届国际天然气联盟大宗天然气价格调查报告。这些旗舰报告是全球批发天然气价格趋势的独特色彩信息来源，并说明了全球批发价格形成机制的重大演变。2025年版调查回应涵盖了全国际天然气联盟是天然气行业的全球声音，拥有70多个国家的130多个成员，代表着全球天然气市场90%的价值链。国际天然气联盟的全球成员构成能源行业中最广泛的知识网络之一。来自成员组织的数百名专业人士在天然气联盟委员会和工作组中工作，以产出具有洞察力的行业报告，并帮助设计天然气联盟旗舰能源活动的技术项目；上月在北京举行的天然气世界会议；明年2月卡塔尔即将举行的国际液化天然气会议；以及2027年在布达佩斯举行的国际天然气研究会议。国际天然气联盟主席致信 安德烈亚·斯特格哈总统，国际地理联合会息性和帮助性。能源系统功能的关键。子的流动。程度更高。球总消费量的96%。 第二节：执行摘要这是第十七期IGU批发天然气价格调查1，始于2005年。该调查旨在评估全球批发价格形成机制并追踪其演变。它将全球批发价格形成机制分为九个不同类别（见下表）并量化每种机制在批发中的份额2全球油价。1. 该调查由牛津能源研究所高级研究员迈克·富勒伍德在IGU秘书处的指导下进行，并由IGU战略委员会审查。2. 批发价格通常是一个中心价格（例如亨利中心或NBP），但在没有中心价格的市场中，它通常可以是一个边境价格，或者可以由井口价格或城市门口价格近似。通常，批发价格可能在进入主要高压输电系统与退出点至地方配电公司或非常大的终端用户之间确定。 0%25%50%75%100%20052007 2009 2010 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 2023 2024批发燃气价格形成关键发现• 直到2016年，定价机制从受监管的转向更“市场导向的”图1：2005年至2024年世界价格形成——总消费OPE GOG BIM NET RCS RSP RBC NP4. 比利时，丹麦，法国，德国，爱尔兰，卢森堡，荷兰，英国。5. 奥地利，捷克共和国，匈牙利，波兰，斯洛伐克，瑞士49%2024年全球天然气消费中气对气竞争的份额自调查系列开始以来，天然气市场正在经历重大转型，其中最重要的趋势是具有竞争性价格天然气对天然气（GOG）竞争份额的增长，这主要是以牺牲油价上涨（OPE）定价和监管定价形式为代价的。近年来，LNG进口中的GOG份额显著增长，加上与亨利枢纽挂钩的长期合同的增加以及现货LNG货物的增加，以至于到2024年，GOG定价占LNG总进口的50%以上。2005年至2024年，全球天然气消费中GOG的份额从31.5%上升至49%，而油价上涨指数（OPE）价格机制份额则从24%下降至18.5%。• 欧洲剩余的OPE区域位于土耳其、东南欧（包括希腊），这些地区仍在接收部分俄罗斯管道天然气，此外还有西班牙和葡萄牙，它们接收阿尔及利亚管道天然气以及较旧的、传统的LNG合同。• 自2016年以来，GOG取代OPE在很大程度上是由于GOG在LNG进口中的定价份额上升，特别是通过现货市场LNG贸易。• 2005年至2017年间，GOG的显著增长和OPE的明显下降主要由欧洲管道进口的变化所驱动，OPE在西北欧几乎消失4和 中欧5，很大程度上得益于欧洲能源市场改革和自由化。然而，OPE的量在2005年至2024年间增长了约100 bcm，这主要是由亚洲市场的变化引起的。 图2：批发价格形成机制图2024年批发油气价格气体对气体竞争石油价格上涨受调控其他82%欧洲现在几乎全部采用GOG，这代表欧洲82%的定价，几乎所有国内生产，80%的管道进口，以及78%的LNG进口采用GOG定价。相比之下，在2005年——当时首次进行IGU批发天然气价格调查——欧洲只有英国有显著的GOG水平。继2022年价格冲击后，GOG份额首次飙升至全球天然气消费量的50%以上，但由于印度的国内定价转向OPE（如今主导印度市场）以及欧洲需求相对疲软，该份额已回落至略低于50%。欧洲和中国对现货LNG进口（GOG）的增加部分抵消了这一下降。很大程度上由于印度的变化，OPE份额从其历史2022年低点略有回升。上图展示了按市场划分的主要价格形成机制。对于每个市场，最高份额被用来将其主导的价格形成机制进行分类。OPE和GOG不言自明，监管涵盖RCS、RSP和RBC三个类别，而其他主要是双边垄断类别BIM。OPE仍然是大多数亚洲国家中最大的品类，即使在马来西亚、越南和菲律宾，这些国家大多是国内生产，以及在印度，随着国内定价机制的改变，从与国际枢纽价格挂钩转向石油挂钩定价后，价格仍然主要由政府调控。在世界的大片区域内，包括前苏联、中东和