零售技术行业概述——2023年第一季度

执行摘要

• 尽管经济面临压力，零售业的数字化转型仍在加速，混合购物、SKU 扩展、供应链弹性和生成式 AI 驱动了零售科技的增长。
• 全球零售业数字化转型市场预计将以 18.1% 的复合年增长率增长，到 2026 年将达到 3900 亿美元。
• 美联储预计今年晚些时候将出现“温和的衰退”，2023 年 GDP 预计仅增长 0.4%。
• 尽管 US 零售额保持弹性，但 3 月份下降了 -1.0%，消费者重新优先考虑支出，专注于必需品。
• 全球零售电子商务销售额预计将放缓，2022 年增长率为 9.7%，随着 2021 年疫情驱动的增长 subsides，通货膨胀调整后的支出和经济稳定性出现分歧。
• 资本筹集和 M&A 交易量与 2021 年的峰值相比仍然低迷。2023 年第一季度，M&A 活动略有上升并趋于平稳，而资本筹集活动继续了之前几个季度的下降趋势。
• 预计零售科技市场将保持在 2021 年的高水平以下，因为增长补贴和投资者寻求以折扣估值的质量公司。
• 但是，具有良好经营指标的有吸引力的公司将继续获得强烈的兴趣和超额估值。

行业概述

• 零售科技行业的主要驱动因素包括供应链弹性、生成式 AI、回归实体店和成本重组。
• 消费者正在重新优先考虑他们的支出，专注于必需品而不是非必需品。
• 电子商务销售额预计将恢复到疫情前的水平。
• 关键行业趋势正在改变零售科技，包括供应链弹性、生成式 AI、回归实体店和成本重组。
• 零售科技独角兽的诞生数量减少，这受到宏观经济因素和最近经济不确定性的推动。
• Cascadia 将零售科技景观分为四个不同的类别：客户分析、客户体验增强、电子商务赋能和运营管理。

交易细节

• 零售科技 M&A 交易量在 2023 年第一季度略有上升，但与 2021 年和 2022 年相比仍然低迷。
• 零售科技资本筹集交易量在 2023 年第一季度继续下降。
• M&A 交易量和资本筹集交易量按子行业划分，包括客户分析、客户体验增强、电子商务赋能和运营管理。
• 每个子行业的 M&A 交易量和资本筹集交易量按交易规模划分。

资本筹集深度解析

• 资本筹集交易按系列划分，包括 A 轮、B 轮、C 轮和 D 轮。
• 每个系列的交易量按子行业划分，包括客户分析、客户体验增强、电子商务赋能和运营管理。

Cascadia Capital 概述

• Cascadia Capital 是一家多元化的投资银行，在多个行业垂直领域拥有深入的专业知识。
• 该公司提供一套完整的银行服务，包括并购、公司融资、战略咨询和私人资本。
• Cascadia Capital 拥有经验丰富的团队和成功的交易记录。

技术团队概述

• Cascadia Capital 的技术团队拥有超过 80 年的 M&A 和融资交易经验，以及广泛的运营和公司发展专业知识。
• 该团队专注于零售和商业科技、销售和营销科技、合规和 eLearning、基础设施软件、人力资本管理/HR 科技、法律和税务解决方案、公共安全、安全、软件开发和 IT 运营管理、“DevOps”、存储管理、医疗保健、工业、机器人、自动化和人工智能技术、能源转型和气候技术、食品、饮料和农业、工业和机器人技术。
• Cascadia Capital 的技术团队在零售科技领域拥有丰富的经验和专业知识。