领导好市场交易转活跃给予看调整的我巨大压力

2025-06-30 未知机构在路上

关税冲击和波动：美国对等关税临近豁免期末，谈判成果有限，各国政府可能互飚大戏，市场需提防新的事件冲击。基准情形是各国在7月9日前宣布胜利，但继续谈判，期间可能只有外宣影响力差的国家股市受影响。
基本面瑕疵：沪深300和上证指数涨幅主要来自银行（贡献超80%），非金融因现金循环周期强化（大幅缩短）走稳。小微盘炒作情绪依赖并购重组和政策流动性，市场情绪仍需警惕，风格持续性不明。
自我反思：谨慎策略成本是踏空（6月以来上证涨80点，全A上涨4.9%）。错误在于：a）忽视国内资金面（保险OCI与GJD）；b）过早担心交易情绪反噬；c）低估6月美元走弱。
策略调整：谨慎能保障存活，市场波动和不可捉摸需敬畏。中国经济改善前（非财政刺激），仍需看到风险再行动，先活下来再想办法。
核心观点：等待买点，行业偏好非银+军工。