财会行业ESG白皮书

前言在二十世纪之前，公司业务相对不透明，投资者和股东对公司的财务健康状况和业务操作了解有限。随着资本市场的发展，显露出市场对透明度的迫切需求。1930年以后，美国证券法律制度要求上市公司定期提交财务报表，以保护投资者免受不完全或误导性信息的影响，标志着现代企业信息披露制度的开始。财务报表从企业内部来看，它是管理和决策的工具；从企业外部来看，它是用来和投资者进行沟通的最通用的商业语言。财务报表是根据统一规则编制的，也就是我们说的会计准则，而任何准则都有局限性。虽然财务报告的首要原则是真实性原则，但“真实”不代表“全部”。金融危机暴露了传统商业模式的缺陷，不公平的劳动实践、企业秘密、垄断行为和环境不当行为曾经帮助企业提升利润，但这些行为在现代透明的经济中不可持续。气候变化和全球变暖带来的环境危机比金融危机更严重，需要立即采取行动。所以，在过去二十年中，为应对这些问题，全球多个政府和监管机构纷纷制定政策与法规，强制企业披露非财务信息。这一趋势的目的在于提升市场的效率并助力实现可持续发展目标。企业也 逐步认识到，提高透明度不仅能满足监管需求，还能为其带来显著的商业价值。因此，非财务报告，包括社会责任报告，环境、社会及公司治理（ESG）报告，可持续发展报告等，在全球范围内越来越受到重视。制定可持续发展报告的标准，由企业不同部门来负责，这给企业和投资者带来了复杂性和困惑。但由于财会界的一场“革命”，这种情况可能即将改变。ESG的责任也逐渐由其他部门转移到财会部门。本报告从财会视角出发，梳理并分析财会人员与可持续信息披露的关系、ESG因素对企业财务的影响、财会人员的可持续职业道路以及综合报告促进可持续发展这四部分。旨在帮助读者更好地理解财会人员在可持续信息披露中的重要作用，认识可持续信息是如何一步步扩展财务管理的边界。 ANALYST研究员王雪菲CFAESG证书：0000000101232015财会专业背景，现任ESG咨询经理张迪铭CFAESG证书：0000000101232015财会专业背景，现任银行客户经理 目录专题一：财会人员与可持续信息披露的关系071127专题二：ESG因素对企业财务的影响3345 专题三：财会人员的可持续职业道路55财会人员的ESG职业赛道57财会人员未来的职业机遇专题四：综合报告促进可持续发展一一SAP案例研究 可持续信息披露的发展和种类重要的可持续信息披露准则和要求财会人员在可持续发展报告中的作用气候要素对企业财务报表的直接影响ESG要素对企业财务报表的间接影响 财会人员与可持续信息披露的关系 第一节可持续信息披露的发展和种类根抗才政竞定义，可均续信息是非企业环境、会和公司乱方面的可续主范关风冷、析遇和影响的息利益关百关注企业如问应对环境、社会和公司治理方而战，并希望了超这些兰措何影响业的竞争小式商业模式，可！续气息波必指企业对这兰方而的云现进行报告，以虑示其对可动续发展目标的承详和成效。这类言息披案以多种形式的披言展现：这兰报告有于刘益相关当，特别定投资自、管机构和消获省了解个业在可均续发展方面的云现和驾力，随若全球对可扫续性问追的关注不断增强，这美信忘披总的产求和重要性也在不断上升企会不向的目的和需孕，选择发布不同类望的报告进行汽息波案不致上，可持续信总胶图分为书财务股后汇综个报告两大类。(一】非财务抵告可扫续信忘披率道带米说是企非财务信忘报告。企社会支任（SR；报告就是比较是出的非财务言息报告的一和，主要强调个业在追求经济动益的可对，应对社会和环境产生积吸影吨的责什。CSR$实域信体现为业自愿采取的社会贡献行动，比如兰捐店、礼区服务式环保行动注个业的财务表现式可动续生之间的联系：评个业的长期价值汇风险，企开始发布ESG报告米满足资本市场的需要，巨际可抖续发展理念的还速发展，开始强流更会百的可：续发展内容一些企业开始发布可时续发展报告*展现自身全面的T持续发展能力和长期价值整体光说，CSR报告、ESG报告和T持续发展报告是绘介了所有非财务气息进行波宽。随差时间的准进，这些报告之可的区别米尴小，无论是参考的标准还是内容实质，都选米起相似 E5G/可持续发展报告经过一没时间的少化，可披的内奔赵灾越多，有世报告其全长达儿血，所以业式子中好婴由可持送发展本司方轴，会选择针对系世得主发布专项报告，如气拍关达务当息披露（TCFD）按告、供中和行动报告、社会价百报告、影功刀报台、可持续供应镇报台等，除此之外，环有军合国特政发布必专项报告，围内业发布的学对源报告导，资世报告常都足为了细披需企业什东一方血的当。它的一个代势足能够更某中过论荣一议既，并且更好地满足持定拍关方干求。@i阿里巴巴中和行功售2021中国国行2022 综合求告的大的优点是常全百。对投资当米说，不患需必多个方息源去三找企业数括，就能消对地了解至公司多个方而的价值：对投资法策非常有帮动。但内为综个报告涉及非常多专息的整合，普通公众读起米比较表力，理解超米气一定的门槛。RethinkingCreatingchemistry1090D-BASFStrong salesRealisingourand improvedfullpotentialearnings 【二】综合报告传练K企业年度报告主要关注财务数据，而综合报告（ntegratedReporting，IR）将材务和非材务息药合，生了全凹企业快康状近：综合报告不导将ESG/可持续发展报告和财务报台简单打相加，而足现组象！战路、治里、效和前景何影响短期、中期和长期价伯创造，明确组纠略、治理和财务编效与其运高的社会、1个和经济-不块之间以联系，以比灭提高组！内产信点与外部当息以沟通效率：全球多个行业的领先企业已经采纳了这钟振告形式，尤其是不型药国企业。这兰企业参专众多际准，认别了很多指标，也们认为可持续性息和财务信点导紧密担关内，大部分的ESG指标都直接或间造影财务结果，所以也们选择一起波露这生当点。 ⚫第二节重要的可持续信息披露准则和要求历史上右，牛度报片主费从务角关注业的表现，不.北监管当和准则制定当势小硅高质业、广泛接的成市，世界客地的会计准恒二统，链若可均续理念的兴起，可托续信息的重要性生新定义了财务管理的逆界全球范内：与可续发展报告指关的法规、标准和指南运米运多，总体目标就帮剧企业以连成汇有恶义的方式传达有关可动续生的相关息风上：可持续信忘披图准.成为个业推进可续发展的关进工具（一)国际准则全球抵告旧议组织GRI标准全球概告骨议组织(GRI)成方于19S7年，是白关F的一个=政府组织"对还境负声的经产位联益"(CERES)和联合国环境规划学（LNEP）共同发冠的。20U2牛：GRI正式或为一个独立的国际组统，以UNEP声方今作中心的分成为联合国成员G发布的沉持续发展报告指商（GRI标准），是全球第一个可持续发展报告标准，也是目前使用量广泛的标准。标准自从推日以兴经历了多次足新和修改，以适心可扎续发居报告额域的变化和旁求。2021年，GRI发布了最新修汀版的标准：这个标准从2023三1月起生效。最薪版五由三大读块构成：追用标准、行示准和议题标准：为全球的企是供了一个洋尽的框架：指导反全面而洋细的ESG按言。注用标准包括GRI1（基础）、GRI2（迪用坡密）和GRI3（管理方法）：为所有组织提供报告的基础和注用指导。这生标准涵益了组织声要连码的基立原！和报告要求：确保了报告的质显和一致性。行小标准针对特定行业的特性提供推导。道过对特定行业风险、以会和影响大索药深入理解，这些标准动动组织更有效地识别立报告最相关的实质性设。设范标准计对具体的环竞、社会式治理议达长头详细指导：这些标准造益了一系列设退：比如气收变化（GRI201）、劳工实战（GRI301系列：知反度贩（GRI401系列：等，帮助组织针对其报告的实质性义跑提供其体的信总和数据。 ⚫SASB可持续发展套计准则可与续发展会汁准则员.会（SuslainabililyccounlirgSlandardsBoard，SAS日）成立二2011年，致力于理立一系列计对不可行特定的ESG波案标准：帮助个·识另、管理汇可长资者传达具与财务主要性的可与续发展相关息2O18年：SASB发布了全球第一套可：专续发民会计净则，即SAS日准贝J，该准则旨在帮助企业汇投资者衡正、管理汇报告寻兰可以产生价直升对财务绩效实质性影询的可持续发展风系，更好地识别和沟连创造长期价直的机会。精准地报后具可打续发展汇环境、社会、治理（ESE）方面的统效的途径，在专统行分美系统的基码上：SASB推出一新行业分荧方式一可持续影响力和可持续创衍潜力等方百：将不同的行业分为11个部门和77个行业：在长个组分行业部有一套判收的可持续会计准则 一丁持续广业分类系统（SICS），依坛企业的动业模式、资源卫有、 在制定际准前：SASB从环境、会资本、人力资立、商业式和创新、额导力和治理五个维，识别出2心个可均续发层设题：旨在帮助业琉定与行业指关的ESG实质性议担：指导个评什、管理报告最接影去期价值仓.运的ESG议驱，SASB还用重要性地图（MaterialityMap）属示不向行业ESG实质性设题及量要止优先级：帮助个非识别具财务重要性的ESG风验和选。多2：SASB兰要生地至SASB准则在全球范+内示菩影响了企业的ESG信忘技密方式，蓝卒2023年底，米3个司法管区多达2249家公司正安SASL准.进行报告，我国使手SASB准则进行ESG信息披密的有网出凹亡.百度万科、希尔等公司、 ⚫IIRC综合报告框架国际综介液告委总会（InternationalIntegrated Repoiting Committee, IIRC)长出冲将年度财务报告及单独反映非财务信息的环境报气、刘会责任告等违行整个的个新生报告模式一—综按气(Integretedreportirg，IR）：并在2013牛12月发布第版IR拉架综合报告任倡鉴传统的划财务报告、可执续发展报告、社会声任报告等形式药基础上，提信用种豆运其、更有效的方式披密公司打续创造价值的情况，提高利益相关当可获得的信息质工，以实现史高效的资本配立，武动企业均续创造价直。综合报告旨在让使用-当入了解以下内容：，影响机对的外环境，被机拘使用和受具影响的资本（资源和关系）：机考如何与外环境和资本相互作月以在短点、中期和长斯到造价值，极括米说，综合报告的特点与要求可总为类资本：了不原，8个元去，道过展现组织如何使用财务资本、中造资立、智力资立、人力资立、划会和关系密本、自然资本这六美资本和创迟价值的过程，以注重占略汇末米为首要原则的七大原则，作为综个报告编制的基码，导码定报告内容及信忘列报方式，连过组织述式外产环竞、治理、离业模式、风险和机选、战路和资源配置、结效、首急展望以及编气及列报基础等八个部分，全百展现组织法况， TCFD从治司、战略、风冷管引、指标汇目标四个持决抗出了究建议，形成四大支拉。“况记”弱调了董会和高管层的职，需要绕气候关问范进行组织治乱；“品略”要求消述组织机均的短期、中期和长均气获风险和以逆，消述组织机均将如何进行战路证整，三产要尽可能考虑不可气仅偿量；“风险管理”指气依风验的识、评么、计三、监汇、空制式报告体系；“择示目标”吾时没仁统一的衡量标准。图4:TCTD四大丈治理战珞风险管理指标和目标图5：TCFD对气收风险与机违的定义转型风险改法和法律资泽效率技术市场产品/服务风险机遇市场适应力物理风险瘤性对务影响 ⚫根据IIRC披还KIIRC十年（10Year5oftHeIIRC），F野有超过70个国家K2500家企业我入了综合报告杠架，起过L0家证券交易所参考了IR屯架。TCFD气候相关财务信点换露工作组建议报告气候拍关财务气点泌季工作组(TaskForceonClimateRelatedFinancialDisclosure：TCFD日余胜稳忘委与会（FinaicialStabilityBoard，FSB）于2015二成立。该工作组的日标足议定一旁一教性、白原牛的气候拍关财务含点揭率逆设，协助