KinderCare Learning Companies Inc 2025年季度报告

FORM 10-Q KinderCare Learning Companies, Inc. (Exact Name of Registrant as Specified in its Charter) ：请对申报人进行标记以表明：(1)其在过去12个月内(或申报人被要求提交此类报告的较短期间内)是否已提交了《1934年证券交易法》第13条或第15(d)条要求提交的所有报告，以及(2)其过去90天是否一直受制于此类提交要求。是 ☒ 否 ☐ 表明通过打勾方式确认，注册人是否在上一12个月内（或注册人被要求提交此类文件的较短期间内）已根据S-T条例第405条（本章§232.405）的规定，电子提交了所有必需的交互数据文件。是 ☒ 否 ☐ 通过勾选表示注册人是否为大加速申报公司、加速申报公司、非加速申报公司、小型报告公司或新兴增长公司。参见《交易所法案》第12b-2规则中“大加速申报公司”、“加速申报公司”、“小型报告公司”和“新兴增长公司”的定义。 新兴成长型公司 如果一个新兴成长公司，请勾选标记，表明注册人已选择不使用根据交易所法案第13(a)节提供的任何新或修订的财务会计标准的中期过渡期。☐ ：以复选框方式表明注册人是否为空壳公司（根据交易所法案第12b-2条定义）。是 ☐ 否 ☒ 截至2025年5月9日，注册人拥有1亿1800万6326股面值为每股0.01美元的普通股。 目录 第一部分。财务信息 2 Item 1.财务报表（未经审计）2精简合并资产负债表（未经审计）2精简合并利润表及综合收益表（未经审计）3简化的合并股东权益表（未经审计）4合并简要现金流量表（未经审计）5附注于简明合并财务报表（未经审计）7Item 2.管理层对财务状况和经营成果的讨论与分析20Item 3.关于市场风险的定量和定性披露33Item 4.控制与程序33 第二部分。其他信息 35 Item 1.法律诉讼程序35Item 1A.风险因素35Item 2.未登记的证券销售及募集资金用途35Item 3.对高级证券的违约35Item 4.矿山安全披露35Item 5.其他信息35Item 6.展示36签名37 本定期报告10-Q表格包含《1995年私人证券诉讼改革法》中所定义的前瞻性陈述。您通常可以通过我们使用诸如“预期”、“相信”、“继续”、“可能”、“估计”、“期望”、“意图”、“可能”、“计划”、“潜力”、“预测”、“寻求”、“愿景”或“应该”等前瞻性术语或其否定形式或其他变体或类似术语来识别前瞻性陈述。可能导致实际结果和事件与前瞻性陈述中指示的内容发生重大差异的重要因素包括但不限于以下几点： •我们应对儿童保育和工作场所解决方案需求变化的能力； • 我们适应劳动力人口结构变化、经济状况、办公环境以及失业率变化的能力； • 我们招聘和留住合格教师、管理人员、员工的能力，以及保持员工高度敬业的能力； •公共卫生危机（如COVID-19大流行）对我们的业务、财务状况和经营业绩的影响； •我们应对负面舆论的能力； •我们获取额外资本的能力；•联邦儿童保育和教育支出政策及预算优先级的改变；•我们成功识别收购目标、收购企业并将收购业务整合到我们业务中的能力； •我们对子公司的依赖； •我们保护自身信息技术以及第三方服务提供商信息技术的能• 我们保护知识产权的能力；• 我们管理和控制收集、使用、存储、披露、转移和处理个人信息相关成本和责任的能力； •我们管理支付相关风险的能力； •我们对于现有及正在制定的法律法规、诉讼和监管措施的影响的预期proceedings; •我们维持充足保险覆盖的能力； •我们股价的波动； •自然灾害的发生、环境污染或其他高度破坏性事件； •我们维持充足保险覆盖的能力；和 •我们在2024财年12月28日结束的年度报告10-K表格第1项第1部分标题为“风险因素”部分中描述的其他因素，以及在本季度报告10-Q表格中的其他地方。 我们在《10-Q季度报告》中作出的任何前瞻性陈述仅限于该陈述的日期。除法律规定外，我们不会承担任何更新或修订的义务，也不会公开宣布对前瞻性陈述的任何更新或修订，无论原因是新信息、未来事件还是其他方面，且该日期均为本《10-Q季度报告》的日期。1 第一部分—财务信息 KinderCare Learning Companies, Inc. 简明合并资产负债表（未经审计）（千为单位，除股东权益数据外） KinderCare Learning Companies, Inc. 简明合并运营报表及综合收益（未经审计）(以千为单位，每股数据除外) 72,15972,100$48,523$82,6291,676—$9,004$5,09982—1,261—1,200—6支付用于经营租赁负债计量中的金额非现金经营活动：通过经营租赁换得的使用权资产。租赁负债延期云计算实施成本计入应付账款。应计负债和其他流动负债非现金投资和融资活动：Property and equipment additions included in accounts payable and应计负债作为融资租赁权资产交换获得。租赁负债因减少融资租赁使用权资产而导致的减少。融资租赁负债或有对价可支付于收购参见附注中的合并简要财务报表（未经审计） KinderCare Learning Companies, Inc. 简明合并财务报表附注（未经审计） 1. 会计政策的重要性和组织摘要 组织—金德宝学习公司（以下简称“公司”）为6周到12岁的儿童提供早期儿童教育和保育项目。成立于1969年，提供的服务包括婴儿、幼儿、学前班、幼儿园以及校前和校后项目。公司提供的儿童教育和保育项目包括以下类别： 基于社区和雇主赞助的早期儿童教育及照料—该公司提供学前教育及保育服务，以及后备照护服务，主要通过KinderCare Learning Centers和Crème School（原Crème de la Crème）品牌进行市场推广。此外，公司与雇主赞助商根据多种协议合作，如提供租金折扣、入学保证，或以公司代为管理中心换取管理费的方式等。截至2025年3月29日，该公司通过位于40个州及哥伦比亚特区的1,582个中心，提供社区化及雇主赞助的学前教育及保育服务，获得许可的儿童容量为211,767人。 课后教育服务—该公司以Champions名义为学龄前及学龄儿童提供课后及校前教育服务。截至2025年3月29日，Champions通过28个州及哥伦比亚特区内的1,038个站点提供教育服务。这些站点主要在小学设施内运营。 首次公开募股 (IPO)—于2024年10月8日，该公司就其首次公开募股（“IPO”）提交的S-1表格注册声明（文件编号333-281971）（“S-1表格”）经修订后，由证券交易委员会（“SEC”）宣布生效。就IPO而言，该公司将面值为每股0.0001美元的A类和B类普通股转换为面值为每股0.01美元的普通股，转换比例为8.375股A类和B类普通股兑1股普通股，此转换在该公司S-1表格注册声明就其IPO生效后立即生效（“普通股转换”）。据此，7.568亿股已发行的A类普通股已转换为9040万股普通股。截至2024年3月30日结束的三个月，所有已发行股份、每股金额及股票期权薪酬授予的披露，如适用 已被调整以追溯反映未经审计的合并简式中期财务报表及其附注中的普通股转换。 参见第17页脚注，股东权益、成员权益和基于权益的补偿, 在公司于2024年12月28日结束的财年经审计的合并财务报表中，包括在公司的10-K年度报告中，以提供有关与首次公开募股相关的发生的事件和交易的进一步信息。 展示的基础—未经审计的合并简明中期财务报表已根据适用于中期财务信息的美国通用会计准则（“GAAP”）以及美国证券交易委员会（SEC）的10-Q表格和S-X法规第10条的规定编制。因此，这些报表并未包含GAAP要求于完整年度财务报表中披露的所有信息和小注。根据相关规定，部分通常在按照GAAP编制的年度财务报表中包含的信息和小注披露已被简化或省略。 未经审计的合并简明 interim financial statements 反映了管理层认为为公允列示公司报告期内财务状况、经营成果及现金流量所必需的所有正常及经常性调整。合并过程中已抵销所有公司间余额及交易。截至2025年3月29日的三个月经营成果并不必然预示着截至2026年1月3日财年或任何其他未来年度或 interim 期的预期结果。 这些未经审计的简明合并中期财务报表应与公司于2025年3月21日向SEC提交的10-K年度报告（截至2024年12月28日的经审计合并财务报表及其附注）一并阅读。此处未定义的资本化术语应具有经审计合并财务报表及其附注中规定的含义。 在截至2024年12月28日的财年，公司年度10-K报告所包含的经审计合并财务报表及其注释中所述的重大会计政策均未发生任何变更。 最近发布的会计公告—2024年11月，财务会计准则委员会（“FASB”）发布了会计准则更新（“ASU”）2024-03，利润表—报告综合收益—费用分解披露（专题220-40），并且在2025年1月，FASB发布了ASU 2025-01，利润表—报告综合收益—费用分解披露（专题220-40）：澄清生效日期：，这要求公共商业实体在中期和年度财务报告的财务报表附注中披露有关某些成本和费用的具体信息。2024-03号会计准则（经2025-01号会计准则阐明）适用于2026年12月15日之后开始年度报告期间以及2027年12月15日之后开始的年度报告期间的中期报告期间，并可以前瞻性或追溯性应用。公司正在确定该规则对合并财务报表的影响。 2024年3月，美国证券交易委员会（SEC）通过了证券委员会发布第33-11275号的最终规则，投资者气候相关披露的提升与标准化，该规定要求注册者在注册声明和年度报告中披露与气候相关的信息。新规则将适用于2024年12月31日之后开始的年度报告期。然而，在2024年4月，美国证券交易委员会（SEC）行使裁量权，暂停执行这些规则，等待美国第八巡回上诉法院就这些规则相关的某些合并请愿完成司法审查。公司正在确定该规则将对合并财务报表产生的影响。 2023年12月，FASB发布了ASU 2023-09，所得税（主题740）—所得税披露的改进：，通过改进主要与税率协调和已支付所得税信息相关的所得税披露，该指南提供了更多关于所得税信息的透明度。该指南对2024年12月15日之后的会计年度有效，并可前瞻性或追溯性应用。ASU 2023-09的采用将导致公司所得税披露从2026财年结束时开始进行修改，但是公司预计不会对合并财务报表产生重大影响。 2. 政府援助 该公司从多个政府机构获得政府援助，以支持其早期儿童教育及护理中心以及课后托管站点的运营，这些援助既包括与收入相关的援助（“收入补助金”），也包括资本项目。收入补助金主要包括用于偿还餐饮成本、教师薪酬和教室供应的资金，在某些情况下，也作为增量收入。参见注释1，组织与重要会计政策的概述,和注释2，政府援助在截至2024年12月28日的财年经审计的合并财务报表中，包括在公司的10-K年度报告中， 以获取有关公司政府援助政策以及与所有形式政府援助相关的披露的更多信息。 公司部分食品成本通过联邦儿童与成人营养膳食计划获得报销。该计划由各州运营，用于部分或全额抵销符合特定标准儿童的食物成本。公司在截至2025年3月29日和2024年3月30日的三个月内分别确认了1210万美元和1200万美元的食品补贴，用于抵销未经审计的简明合并财务报表中服务成本（不包括折旧和减值）。 公司通过申请各种政府拨款项目及机构，获得教师薪酬、教室用品及其他中心运营成本的拨款。截至2025年3月29日和2024年3月30日的三个月期间，分别获得1,450万美元和220万美元的拨款，在未经审计的简明合并经营