Paymentus Holdings Inc.- 2025年季度报告

目录 第一部分财务信息 项目1。财务报表（未经审计）简明合并资产负债表5压缩合并利润表和综合收益表6 压缩合并股东权益表7 缩并现金流量表8 项目2。管理层对财务状况及经营成果的讨论与分析第18项 3.定量和定性关于市场风险的信息披露24 项 4。控制和程序24 第二部分。其他信息 项目1。法律程序项目1A。风险因素项目2。未经注册的股权证券销售及所得款项使用项目3。默认高级证券项目4。安全披露事项5其他信息项目6。展品签名 特别说明：有关前瞻性陈述 本报告关于截至2025年3月31日的季度报告10-Q（“季度报告”）包含根据联邦证券法定义的前瞻性陈述，例如在“风险因素”和“管理层对财务状况及经营成果的讨论与分析”等标题下所述的陈述，这些陈述涉及重大风险和不确定性。前瞻性陈述可能涉及已知和未知的风险、不确定性及其他因素，这些因素可能导致我们的实际结果、业绩或成就与历史结果或任何未来结果或预测存在实质性差异。在某些情况下，您可以通过以下词语识别前瞻性陈述，例如“可能”、“将”、“应该”、“预期”、“计划”、“预期”、“可能”、“打算”、“目标”、“项目”、“考虑”、“相信”、“估计”、“预测”、“潜力”或“继续”，或者这些词语的否定或其他类似术语或表达，这些术语或表达涉及我们的期望、策略、计划或意图。本报告中的前瞻性陈述包括有关以下方面的陈述： •••••我们对收入、支出以及其他经营成果的预期我们的有效管理增长和扩展业务的能力；我们及时实现和识别新客户收入的能力我们进一步吸引、保留和扩大我们的账单处理商、金融机构、合作伙伴和消费者基础的能力。任何材料网络安全事件对我们作为可信品牌声誉或对业务、运营成果和财务状况的影响。 •我们的市场机会以及业务和行业中的预期趋势 •我们的能力在于继续扩大业务规模的同时保持竞争力。 •我们的开发新产品功能和提升平台的能力 •我们在扩大业务的过程中，招聘和留住有经验和才能的员工的能力。 •金融服务业中断或不稳定，或金融机构感知到的或实际存在的流动性限制，对我们或我们的客户和供应商满足运营费用需求或满足财务或其他义务的能力的影响。 •我们实现过去或未来收购或对互补公司、产品或技术的战略投资的预期收益的能力，以及我们管理此类收购可能带来的潜在业务中断和管理注意力分散的能力。 •••••我们的维护和提升品牌的能力我们的计划是拓展到不同市场的新的渠道和行业垂直领域。我们的国际扩展计划和国际扩展能力；以及那些在标题为“风险因素”和“管理层讨论与分析”的章节中描述的因素\"财务状况和经营业绩”在我们截至当年结束的10-K年度报告之中2024年12月31日，以及标题为“管理层对财务状况的讨论与分析”的部分在本季度报告中，“营业结果”部分。对我们经营业绩、流动性、财务状况以及员工、收款人、金融机构、合作伙伴、消费者和其他关键利益相关者造成的影响； 我们提醒您，上述列表可能不包含本报告中所有前瞻性陈述。 您不应过度依赖我们的前瞻性陈述作为未来事件的预测。我们主要基于对当前预期和关于未来事件及趋势的预测，这些事件和趋势我们认为可能影响我们的业务、经营成果、财务状况和前景。这些前瞻性陈述中描述的事件结果将受风险、不确定性及其他因素的影响，包括“风险因素”部分及其他本季度报告中的描述。此外，我们运营在一个非常竞争性和快速变化的环境中。新的风险和不确定性时不时出现，我们无法预测所有可能影响本报告中前瞻性陈述的风险和不确定性。我们无法3 我们向您保证，前瞻性陈述中反映的结果、事件和状况将得以实现或发生，而实际的结果、事件或状况可能与前瞻性陈述中描述的有所不同。 我们以及任何其他个人都不承担任何前瞻性声明的最终结果的责任。此外，本报告中作出的前瞻性声明仅与声明作出之日的相关事件有关。除非法律要求，我们不对本报告中作出的任何前瞻性声明进行更新，以反映本报告日期之后的任何事件或情况，或反映新信息或意外事件的发生。 此外，“我们相信”等类似声明反映了我们对相关主题的信念和观点。这些声明基于我们截至本报告发布日期可获得的信息，尽管我们认为这些信息构成了此类声明的合理依据，但这些信息可能有限或不完整，我们的声明不应被解读为我们对所有可能获得的相关信息的详尽调查或审查。 某些定义 在此报告中，除非上下文另有要求，所有关于“我们”、“我们的”、“我们这些”、“Paymentus”以及“公司”的提及均指Paymentus Holdings, Inc.及其适当的合并子公司。4 支付美国控股公司（PaymentUS Holdings, Inc.）浓缩合并利润表和综合收益表（以千美元为单位，除股东和每股数据外）（未经审计） 支付美国控股公司现金流量表（千美元）（未经审计） 支付乌斯控股公司缩编合并财务报表说明（除非另有所指，均以千为单位）（未审计） 1. 机构与业务描述 业务描述 Paymentus Holdings, Inc. 及其全资子公司（“Paymentus”或“公司”）通过软件即服务（“SaaS”）、安全、全渠道技术平台，为账单发行商提供电子账单展示和支付服务、企业客户沟通和自助式收入管理。该平台无缝集成到账单发行商的核心财务和运营系统中，提供灵活、安全的支付处理访问权限，包括信用卡、借记卡、电子支票和数字钱包等，覆盖包括在线、移动、IVR、呼叫中心、聊天机器人和基于语音的助手在内的众多渠道。Paymentus 于2011年9月2日在特拉华州成立，办公地点位于北卡罗来纳州夏洛特、德克萨斯州达拉斯、加利福尼亚州圣克拉拉、加拿大安大略省里士满山、印度古鲁格勒姆、莫哈利和班加罗尔。公司总部位于北卡罗来纳州夏洛特。 2.会计政策概述及重要会计政策摘要 展示基础 附件未经审计的 interim condensed consolidated financial statements（合并财务报表）及相关说明是根据美国普遍认可的会计原则（“GAAP”）和美国证券交易委员会（“SEC”）有关临时财务报告适用的规则和规定编制的。因此，它们不包含在根据GAAP编制的年度合并财务报表中通常所需的所有披露。因此，这些未经审计的合并财务报表和相关信息应当与公司2024年12月31日截止的10-K表（“2024年10-K表”）中包含的审计合并财务报表和相关说明一起阅读，该表已于2025年3月11日向SEC提交。 这些未经审计的季度简明合并财务报表是根据与年度财务报表相同的基础编制的，且根据管理层的观点，反映了所有调整，包括仅为公平反映公司财务状况、经营成果和综合收益、股东权益变动以及报告期间现金流量所需的正常经常性调整。截至2025年3月31日和2024年的三个月运营结果并不一定能够预示全年的或任何其他未来期间的结果。 原則綜合 未经审计的合并财务报表包括公司的账户及其全资子公司的账户。在合并过程中，所有内部公司账户和余额均已消除。 使用估算 编制符合美国公认会计原则（GAAP）的浓缩合并财务报表要求管理层做出影响合并财务报表及相关注释中报告金额的估计和假设。此类估计包括收入确认、收入确认成本、信贷损失准备、有形和无形资产的寿命、收购的无形资产估值、无形资产的可回收性或减值（包括商誉、内部使用软件开发成本、发行股票认股权证的估值、基于股票的薪酬和所得税核算）。公司基于历史经验和管理层认为合理的假设进行估计。公司定期评估这些估计；然而，实际结果可能与这些估计不同。 监护账户 公司已与其商户处理器建立关系，作为收款和付款代理人，商户处理器从客户处收取资金，并根据公司收到的指示将此类资金转发给相应的Paymentus客户。这些商户处理器作为收到的现金的保管人，公司对这类保管账户中的资金没有法律所有权，也不控制这些资金的使用。由于公司不拥有资金，这些保管账户不包括在公司合并资产负债表中。截至2025年3月31日和2024年12月31日，这些商户处理器持有的保管账户中的现金余额分别为1.258亿美元和1.472亿美元。 信用风险集中 金融工具中可能使公司面临信用风险的主要包括现金、现金等价物和应收账款。公司将其现金和现金等价物存放于具有投资级信用评级的优质金融机构。对于应收账款，若客户未支付款项，公司面临信用风险的程度将相当于简明合并资产负债表中记录的金额。截至2025年3月31日和2024年，没有客户的收入占公司总收入超过10%。截至2024年12月31日和2025年3月31日，有一家分销商的应收账款占应收账款总额超过10%。 片段信息 自2025年1月1日起，公司对其报告分段结构进行了调整，变为单一的报告分段，并向首席运营决策者（“CODM”）提供的信息包组成也进行了修改，以提供更聚焦和相关的决策数据。此前，公司确定了三个运营分段，其中有一个报告分段。经过内部评估以及向CODM提供和审查财务结果方式的变化，公司决定现在以单一运营和报告分段的方式进行运营和报告。这一决定是基于对包括资源配置、管理监督以及CODM对财务绩效的综合性审查等因素的评估。因此，公司财务报表中的分段披露已更新，以反映新的报告结构。 公司的首席运营决策人（CODM）是其首席执行官，CODM负责评估财务表现并基于合并财务信息做出资源配置决策。CODM在分配资源和评估绩效时使用的分部利润或亏损的衡量标准是公司的合并净利润，如运营和综合收入简明合并报表中所报告。CODM使用合并净利润来评估公司整体业绩，监控实现财务目标的过程，并在职能和项目之间分配资源方面做出战略决策。 会计政策适用于各部分与在重大会计政策摘要中描述的政策相同。简化合并经营和综合收益表上的所有费用类别均属重大，没有其他重大费用需经审查或提供给CODM，从而需要进行披露。 提供给CODM的资产与简明合并资产负债表上报告的资产一致。相关信息见第1号附注。公司收入的地域分布及长期资产信息分别见第3号和第4号附注。 摘要：重要会计政策 公司的重要会计政策在“财务报表编制基础和重要会计政策摘要”的第2号附注中进行了讨论，该附注包含截至2024年12月31日和2023年的合并财务报表，以及2024年、2023年和2022年年度报表，这些报表均包含在2024年表10-K中。截至2025年3月31日的三个月内，这些政策没有发生重大变化，除了上述描述的“分部信息”之外。 最近通过的会计准则 公司根据2012年《启动我们的商业初创企业法案》，作为“新兴增长公司”有权采用新的或修订的会计准则，可以是以下两种方式之一：（1）在适用于公开商业实体的同一期间内，或者（2）在非公开商业实体的同一时间段内，包括在允许的情况下提前采用。除了公司选择提前采用的标准外，当允许时，公司已选择在非公开商业实体的同一时间段内采用新的或修订的会计准则，具体如下。 以下未列出的会计准则更新（“ASU”）已进行评估，并确定其要么不适用，要么预计不会对合并财务报表产生重大影响。 会计 读音 尚未 采用 在2023年12月，美国财务会计准则委员会（FASB）发布了《2023-09号会计准则更新》（ASU 2023-09）“完善收入税披露”，旨在提高关于税率调整和已缴纳收入税的披露水平。修订的目的是为财务报表的读者提供信息，以便更好地评估多个司法管辖区之间有效税率与法定税率之间的差异，使他们能够了解运营机会和潜在未来现金流量的税收影响。该指南自公司2025财年报表开始生效。 2025年12月31日止财务年度的10-K文件。预计采用ASU 2023-09不会对公司财务状况或经营业绩产生重大影响。 在2024年11月，财务会计准则委员会发布了ASU 2024-03，即《收入表费用分拆（220号主题）》，该准则要求在月度和年度报告中增加披露，具体披露费用性质，如员工薪酬、折旧摊销和销售费用。该更新标准将于2027财年开始和2028财年第一季度的期间开始实施。允许提前采用。一旦采纳，该ASU将导致在前瞻性基础上在合并财务报表中包括所需额外的披露，并可选择追溯应用。该指南从公司20