Global Business Travel Group Inc. - 2025年季度报告

请在需要提交的每个互动数据文件旁勾选，以表明登记人是否根据S-T法规第405条（§232.405 x o）的规定已电子提交（本章节）在过去12个月内（或更短的期间，在此期间注册人需要提交此类文件）。是 否 x 在此处用勾号标明注册方是否为壳公司（如《证券交易法》第 第一部分：财务信息 项目1。合并财务报表截至2025年3月31日（未经审计）和2024年12月31日的合并资产负债表2 2025年3月31日及2024年3月31日止三个月的合并经营状况表（未经审计）3综合收益（亏损）表（截至2025年3月31日三个月）42024（未经审计）前三季度截至2025年3月31日合并现金流量表和2024（未经审计）5合并资产负债表股东权益变动表（截至3月31日三个月）62025年和2024年（未经审计）合并财务报表附注（未经审计）7项目2。管理层关于财务状况与经营成果的讨论与分析24项目3。关于市场风险的定量和定性披露36项目4。控制与程序37 第二部分。其他信息 项目1。法律诉讼项目1A。风险因素项目2。未注册股权证券销售及收益使用项目3默认高级证券项4。矿山安全披露 项目5其他信息项目6展览签名 全球商务旅行集团股份有限公司，合并财务报表附注（未经审计） (1)商业描述和陈述基础 全球商务旅行集团股份有限公司（“GBTG”），及其合并子公司（GBTG及其合并子公司统称为“公司”），以美国运通全球商务旅行（“Amex GBT”）的名义运营，是一家领先的旅行、费用以及会议和活动软件及服务公司。公司已在旅行领域打造了一个内容全面、具有竞争力的市场平台。公司为客户提供软件解决方案，以便访问Amex GBT市场，并支持全球140多个国家的7*24小时客户服务。 GBTG是一家特拉华州公司，在美国（“美国”）纳税。 待定CW T合并 2024年3月24日，GBTG与特拉华州有限责任公司CWT控股公司（以下简称“CWT”）签订了一项合并协议及合并计划（以下简称“合并协议”或“协议”）。根据该协议，GBTG将收购CWT（以下简称“合并”），其中包含其他一些事项。 根据2025年3月21日对合并协议的最新修订，交易将CWT的估值约为5.4亿美元，无现金和无债务。该估值基于某些假设和购买价格调整。交易完成后，GBTG预计将使用现金和约5000万股A类普通股的组合来支付合并对价，每股A类普通股的面值为0.0001美元，每股购买价格为7.50美元。 交易关闭取决于满足通常的关闭条件，包括收到某些监管机构的批准。2025年1月，美国司法部在美国纽约南区联邦地区法院对该公司和CWT提起诉讼，要求颁发永久禁令以阻止合并。审判定于2025年9月8日开始。2025年3月6日，公司获得了英国竞争和市场管理局完成合并的批准。 演示基础 公司合并财务报表包括GBTG及其全资子公司和由GBTG控制的实体的账目。没有因运营协议、融资协议或作为可变利益实体的主要受益人而进行合并的实体。公司在其合并资产负债表中报告了由第三方所有者持有的子公司非控制性所有权利益，作为子公司非控制性利益的所有权权益。报告期内归属于第三方所有者的收入或损失部分，在合并利润表中报告为归属于子公司非控制性利益的净利润（净亏损）。公司在其合并财务报表中消除了公司间交易和余额。 公司的相关未审计的合并财务报表是根据美国普遍接受的会计原则（“GAAP”）编制的，适用于中期财务报告。因此，如果这些注释或其他信息实质上重复了公司在年度已审计合并财务报表中的披露，根据美国GAAP的要求，这些内容已被省略。这些中期未审计合并财务报表应与截至2024年12月31日的已审计合并财务报表和相关的注释一起阅读，这些报表包括在公司2025年3月7日向美国证券交易委员会（“SEC”）提交的10-K表年度报告中（“10-K表年度报告”）。公司已包括中期期间内公平展示结果的所有正常重复事项和调整。公司的中期未审计合并财务报表并不必然表明预期其他中期或全年可能实现的结果。 全球商务旅行集团股份有限公司，合并财务报表附注（未经审计） 估计的使用 按照美国通用会计准则（U.S. GAAP）编制的合并财务报表需要估计和假设，这些估计和假设会影响报告的资产和负债、收入和费用金额，以及合并财务报表和附注中的相关披露。估计用于，但不限于，供应商收入、信贷损失准备金、固定资产和设备的折旧年限、购买价格分配（包括收购无形资产和商誉及或有对价估值）、运营租赁权使用资产估值、商誉、其他无形资产、长期资产减值、资本化客户激励措施和权益法投资的投资，递延所得税的估值准备金、养老金估值、利率互换、交叉货币利率互换、业绩股票和或有负债。实际结果可能与这些估计有重大差异。 (2) 最近发布的会计公告 会计公告-已采纳 该公司在截至2025年3月31日的三个月内未采用任何新的会计准则。 会计公告-尚未采用 在这三个月内，即截至2025年3月31日，公司没有发布任何新的会计准则或公告，预计将对公司的合并财务报表产生重大影响。然而，公司尚未采用以下由财务会计准则委员会（“FASB”）发布的会计准则更新（“ASU”）。 解耦开支 在2024年11月，FASB发布了ASU No. 2024-03“收入报表费用分解该指南提供了关于在利润表正面展示的费用标题中包含的具体类型费用的额外披露指南，以及销售费用的披露。该ASU自2026年12月15日之后的会计年度开始生效，以及2027年12月15日之后的会计年度内的中期报告，允许提前采用。更新将按预期方式实施，尽管允许选择性地进行追溯应用。尽管更新将要求对公司的费用进行额外披露，但预计不会对公司合并经营业绩、财务状况或现金流产生任何影响。 收入税 在2023年12月，美国财务会计准则委员会（FASB）发布了会计准则更新（ASU）第2023-09号，\税收(T 主题740)：收入税收信息披露的改进更新的主要内容是要求公司（i）在有效税率调整中对特定类别进行进一步的细化，并提供关于联邦、州/地方政府及外国收入税的额外信息；（ii）按年度披露其缴纳的所得税（扣除已收退款），按地区细化。这是年度披露要求，自2024年12月15日开始的财年生效，鼓励提前采用。该更新应按预期用途应用，虽然允许选择性地追溯应用。尽管更新将要求公司就所得税进行额外的披露，但预计不会对公司合并运营成果、财务状况或现金流产生任何影响。 (3) 与客户合同的收入 公司根据以下两项进行收入分解：（一）旅行收入，包括与处理交易相关的所有收入，这可能是一份航空、酒店、租车、铁路或其他与旅行相关的预订或预约，以及（二）产品和专业服务收入，包括与使用公司平台、产品和增值服务相关的所有收入。下表展示了按服务性质分类的公司收入分解情况。收入中不包括基于销售和使用的税收。 全球商务旅行集团股份有限公司，合并财务报表附注（未经审计） 客户付款通常在开具发票后30-60天内或根据合同条款约定的合同日期内收到。 合同余额 合同资产代表公司在未来履行业绩义务的条件下，向客户转让服务所获得的对价权利。合同负债代表公司向客户转让服务所承担的义务，公司已从客户那里获得对价（或应付款项）。 公司应收账款净额及合同负债的开收盘余额如下： 应收账款净额，排除与客户合同无关的余额。 递延收入在履行义务未满足但已开出发票时记录。公司在完成其履行义务之前收到的客户现金付款包括在合并资产负债表的递延收入中。公司通常预计在一年内完成合同下的履行义务。截至2025年3月31日的三个月内，公司在履行义务满足之前收到的或应收的现金付款，与2024年12月31日递延收入余额中包含的已确认收入11百万美元相抵消。 剩余绩效义务 公司不对原预期期限为一年或以下的合同中未满足的性能义务的价值进行披露。截至2025年3月31日，交易价格分配给公司剩余性能义务的总额约为200万美元，公司预计将在接下来的两年内随着性能义务的满足而将其确认为收入。 全球商务旅行集团股份有限公司，合并财务报表附注（未经审计） (4) 预付费用及其他流动资产 预付费用和其他流动资产包括： （5）应计费用及其他流动负债 已实现支出及其他流动负债包括： (6) 重构、退出及相关费用 公司不时采取降低成本、退出不盈利的业务部分和/或地区以及/或提高运营效率的主动措施。下表列出了截至2025年3月31日的三个月内，包括在递延费用和其他流动负债中的累计重组、退出及相关成本： 全球商务旅行集团股份有限公司，合并财务报表附注（未经审计） （7）长期债务 公司长期债务的未偿还金额包括： 修正和重述的高级优先抵押贷款协议 2024年7月26日，GBTG及其全资子公司GBT US III LLC（以下简称“初始借款人”）以及GBTG的某些子公司签订了修订和重述的优先抵押贷款协议（以下简称“修订与重述贷款协议”），该协议提供了一项14亿美元的优先抵押第一顺位定期贷款设施（以下简称“初始定期设施”及其下的贷款，以下简称“初始定期贷款”）和一项3.6亿美元的优先抵押第一顺位循环贷款设施（以下简称“循环贷款设施”及其下的贷款，以下简称“循环贷款”）。初始定期贷款在交割时全额提取，所获得款项全部用于偿还公司当时存在的优先抵押贷款协议（以下简称“原始贷款协议”）下所有未偿还定期贷款的本金、应付利息及其他款项。修订与重述贷款协议对原始贷款协议进行了全面修订和重述。 A&R信用协议最初规定，初始期限贷款和循环贷款（统称为“贷款”）的利率基于担保隔夜融资利率（“SOFR”）（或以除美元以外的货币计价的替代参考利率），或者，在初始借款人选择的情况下，对于美元计价的金额，基于A&R信用协议中定义的基础利率，加上，根据适用情况，以下利差：（i）对于初始期限贷款，基于SOFR的贷款年利率为3.00%（或基于基础利率的贷款年利率为2.00%）；（ii）对于循环贷款，基于SOFR的贷款年利率为2.75%（或基于基础利率的贷款年利率为1.75%）。A&R信用协议下的贷款SOFR下限为0.00%。 2月4日，2025年，GBTG、原始借款人和GBTG的一些子公司就修改和重定价最初期限贷款（如下所述修改，为“修改后的信贷协议”）达成了修改协议（以下简称“修改协议1”）。在此重新定价的最初期限设施下的贷款今后被称为“重新定价的期限贷款”。执行修改协议1后，适用于重新定价的期限贷款（以下简称“期限B-1贷款”，而高级抵押贷款 facility 被称为“期限B-1设施”）的利率边际降低了0.50%。期限B-1贷款的利率基于SOFR，或者在最初借款人的选择下，基于修改后的信贷协议中定义的基础利率，并附加适用的年利率2.50%的边际（针对基于SOFR的期限B-1贷款）或年利率1.50%（针对基于基础利率的期限B-1贷款）。重新定价被记录为债务修改，但对于离开联合体的贷款人，被视为债务消灭，从而导致了对早些时候消灭债务的200万美元亏损认定。 除了上述说明外，B-1贷款的条款与A&R信用协议下的初始期限贷款大致相同。在初始借款人（在提前书面通知的情况下）的选择下，B-1贷款可以在任何时间自愿全额或部分提前偿还，无需支付额外费用或罚款（除了（x）提前偿还的额外费用之外）。 目录 全球商务旅行集团股份有限公司，合并财务报表附注（未经审计） 1% of the principal amount of the Repriced Term Loans subject to certain repricing transactions occurring prior to August 4, 2025, and (y) customary breakage costs in connection with certain prepayments of loans). B-1贷款于2031年7月26日到期。B-1贷款下未偿还的本金金额须按季度偿还，从2025年3月31日开始，年摊销率为1.00%，到期时偿还余