企业竞争图谱：2025年焦炭 头豹词条报告系列

头豹分类/制造业/石油加工、炼焦和核燃料加工业/核燃料加工 Copyright © 2025头豹 企业竞争图谱：2025年焦炭 头豹词条报告系列 于利蓉·头豹分析师 2025-04-03未经平台授权，禁止转载 行业分类：制造业/核燃料加工 摘要焦炭是由炼焦煤在焦炉中经过高温干所得转化而来。近年来，焦炭行业准入标准不断提高，持续淘汰落后产能；技术和装备水平提高，科研能力不断增强；节能减排、资源综合利用、发展循环经济等成为焦炭行业未来发展的重点。中国焦炭行业受国家政策和下游钢铁需求推动，市场容量快速增长。未来，“一带一路”倡议有望拓宽中国焦炭的国际市场；“碳达峰、碳中和”背景下，中国焦炭行业绿色低碳发展水平不断提升，产业链整体向好。 行业定义 煤焦化又称煤炭高温干馏，具体指以煤为原料，在炭化室隔绝空气的条件下，经过高温干馏，焦饼温度达到950℃—1050℃即形成焦炭，同时获得焦炉煤气、煤焦油以及其他化学产品的过程。焦炭就是指炼焦物料在隔绝空气的高温炭化室内经过热解、缩聚、固化、收缩等复杂的物理化学过程而获得的固体炭质材料。焦炭除大量用于炼铁和有色金属冶炼外，还用于铸造、化工、电石和铁合金。 行业分类 焦炭通常按用途可分为冶金焦(包括高炉焦、铸造焦和铁合金焦等)、气化焦和电石用焦等。 焦炭基于用途的分类 冶金焦(包括高炉焦、铸造焦和铁合金焦等)、气化焦和电石用焦 冶金焦 冶金焦是高炉焦、铸造焦、铁合金焦和有色金属冶炼用焦的统称。由于90%以上的冶金焦均用于高炉炼铁，因此冶金焦往往特指高炉焦。 气化焦 气化焦是专用于生产煤气的焦炭。主要用于固态排渣的固定煤气发生炉内，作为气化原料，生产以CO和H2为可燃成分的煤气。因为产生CO和H2的过程均是吸热反应，需要的热量由焦炭的氧化、燃烧提供，因此气化焦也是气化过程的热源。气化焦要求灰分低、灰熔点高、块度适当和均匀。 电石用焦 电石用焦是在生产电石的电弧炉中作导电体和发热体的焦炭。电石用焦应具有低灰、高反应性、高电阻率和粒度适中等特性。 行业特征 焦炭的行业特征包括焦炭行业准入标准提高，持续淘汰落后产能、节能减排、资源综合利用、发展循环经济等是焦炭行业未来发展的重点、技术和装备水平提高，科研能力不断增强。 焦炭行业准入标准提高，持续淘汰落后产能1 过去，焦炭产能过剩是导致焦炭市场盈利状况普遍较差原因之一，国家出台相关去产能政策强力推进落后炼焦产能的淘汰升级。据中国炼焦行业协会报告，在国家法规和产业政策的督导和引领下，焦化行业的准入条件、环保要求都逐步提高，焦化市场体系建设不断改善，加速焦化行业的落后产能出清，随着供给侧改革的不断深化，焦化行业产能将逐渐向优势企业集中。 节能减排、资源综合利用、发展循环经济等是焦炭行业未来发展的重点2 《焦化行业规范条件》《关于加快焦化行业结构调整的指导意见的通知》《产业结构调整指导目录（2019年本）》、《国家钢铁产业发展政策》、《轮胎产业政策》等政策文件为传统焦化企业的发展指明方向，节能减排、资源综合利用、发展循环经济等成为行业未来发展的重点，对于延伸产业链、副产品精深加工、焦炉煤气高附加值利用等资源综合利用的焦化企业，国家政策的鼓励和支持是其快速发展的契机。 技术和装备水平提高，科研能力不断增强3 “十三五”期间，焦化行业“四新技术”中的一批关键核心工艺装备，实现中国焦炭行业从引进、模仿、跟踪向自主创新和研发制造、全部国产化以至超越领先的转变。 发展历程 十七世纪末，英国资本主义经济迅猛发展，极大刺激对钢铁的需求，也促使人们开始探索新的炼铁技术以提高产量。近代炼焦和焦炭炼铁技术正是在这一背景下应运而生的。至19世纪，世界各国相继建立炼焦炉，现代炼焦炉的雏形出现，人们开始重视炼焦化学品的回收。20世纪，焦炭生产逐渐走向大型化、现代化发展，21世纪，焦炭行业加快了结构调整和转型升级的步伐。 萌芽期1700-01-01~1799-01-01 1709年，英国人亚伯拉罕·达比（Abraham Darby，1678-1717）尝试以廉价的焦炭代替当时在英国已日益匮乏的木炭用于高炉炼铁，取得巨大的成功，不但提高生铁的产量，降低成本，还大大提高了生铁的质量；18世纪中叶，由于工业革命的进展，英国对炼铁用焦炭的需要量大幅度地增加，炼焦炉应运而生；1763年发展将煤用于炼焦的蜂窝式炼焦炉近代炼焦和焦炭炼铁技术开始萌芽。 启动期1800-01-01~1899-01-01 1840年，法国用焦炭制取发生炉煤气，用于炼铁；1850～1860年，法国及欧洲其他国家相继建立了炼焦厂，这时的炼焦炉已开始采用由耐火材料砌成的长方形双侧加热的干馏室。室的每端有封闭铁门，在推焦时可以开启，这种炉是现代炼焦炉的雏形；19世纪70年代，德国成功地建成了有化学品回收装置的焦炉，由煤焦油中提取了大量的芳烃，作为医药、农药、染料等工业的原料。世界各国相继建立炼焦炉，现代炼焦炉的雏形出现，人们开始重视炼焦化学品的回收。 高速发展期1900-01-01~2000-01-01 1925年，中国在石家庄建成了第一座焦化厂，满足了汉冶萍炼铁厂对焦炭的需要；1934年，在中国上海建成拥有直立式干馏炉和增热水煤气炉的煤气厂，生产城市煤气；1951年，美国焦炭产量上升到最高峰7930万吨；1957年，中国开始自己独立设计建造，至1970年中国炼焦炉的建造已达到较高水平；1991年，中国焦炭产量超过苏联，首次跃居全球第一位中国焦炭行业进入快速发展期，焦炭产量跃居全球第一位。 成熟期2001-01-01~至今 2004年，国家发展改革委会同有关部门下发了《关于清理规范焦炭行业的若干意见》，对焦化行业进行全面清理整顿；2005年，中国焦炭产量翻倍至2.5亿吨，对比2000年，增长108.5%；中国焦炭生产自给自足，山西成为中国焦炭生产大省，焦炭行业加快了结构调整和转型升级的步伐。 中国焦炭在贸易流向上形成了“自西向东，从北到南”长距离流通的大格局。 产业链分析 焦炭产业链的发展现状 焦炭行业产业链上游为焦煤供应及生产商；产业链中游为焦炭生产制造商；产业链下游为焦炭的应用领域，主要包括钢铁、有色及化工等领域。 焦炭行业产业链主要有以下核心研究观点： 中国是世界上最大的焦炭生产国，多年来中国焦炭产量一直占世界焦炭总产量的67%以上，炼焦技术装备出口到10多个国家，是具有较强竞争力的煤化工产业。 中国是世界最大的产焦国，2023年全国焦炭产量4.9亿吨，占世界总产量的70%以上。2024年全国焦炭产量4.89亿吨，多年来中国焦炭产量一直占世界焦炭总产量的67%以上。2022年以来中国焦炭出口量超过800万吨，2024年为833.06万吨，主要出口印度尼西亚、马来西亚、印度、日本、巴西和越南等国家和地区。 中国焦化行业已形成集“研发设计、装备制造、建设施工、生产管理、检化验手段”等功能一体，拥有先进工艺技术和现代装备的炼焦工业体系。 根据中国炼焦行业协会印发的《焦化行业“十四五”发展规划纲要》，全国焦化生产企业500余家，焦炭总产能约6.3亿吨，其中常规焦炉产能5.5亿吨，半焦（兰炭）产能7,000万吨（部分电石、铁合金企业自用半焦（兰炭）生产能力未统计在全国焦炭产能中），热回收焦炉产能1,000万吨。中国焦化产业已经形成集“设计研发、装备制造、建设施工、生产运营、检化验”等为一体的较为完备的工业体系，先进工艺流程和现代化装备水平不断提升，为建设中国现代化焦化产业提供坚实的技术装备保障。 产业链上游环节分析 焦炭上游环节 生产制造端 焦煤供应及生产商 上游厂商 上游分析 原煤、精煤是焦炭的主要原材料。 炼焦的主要原材料是原煤、精煤。原煤是指从地下开采出来的未经任何加工处理的煤，它是焦炭生产的初始原料，是焦炭生产的起点，其质量直接影响焦炭的最终性能。精煤是由主焦煤、肥煤、1/3焦煤、气煤、气肥煤、瘦煤等配比而成，是焦炭生产的主要原料，精煤的低灰分和低硫分能够提高焦炭的强度和反应性，减少焦炭在高炉中的消耗，精煤的均匀粒度分布有助于焦炉的均匀加热和焦炭的均匀生成，提高焦炭的产量和质量。 中国多家焦化企业布局上游原材料，增加市场抗风险能力。 2024年上半年，受到钢铁行业需求疲软的影响，焦炭市场整体偏弱，焦炭产量负增长且价格跌多涨少，原料煤价格与焦炭价格涨跌基本保持同步，产品毛利率持续承压，焦炭行业整体呈弱市运行。以美锦能源集团有限公司为例，2024年上半年亏损达6.83亿元，据其公司半年报称，亏损原因是主营产品焦炭市场价下降幅度大于原材料采购价下降幅度。焦化企业的配煤成本占运行成本很大的比重，没有稳定的配煤资源，会影响焦炭企业产品质量的波动和成本的升高。从源头解决配煤资源有利于企业稳步发展，宝泰隆、山西焦化、开滦股份等焦炭行业企业均纷纷布局自有煤矿资源，美锦能源2024年也表示将采取措施锁定上游原材料。 中产业链中游环节分析 焦炭中游环节 品牌端 焦炭的生成制造环节 中游厂商 中游分析 中国焦炭行业属于完全竞争市场，产业集中度较低。 作为传统工业领域，焦化行业技术壁垒不高，由于原料供应充足，技术门槛较低，中国涌现了大量小规模、小产能的炼焦企业，全国各地有众多零散炼焦产能。据统计，中国现有焦炭行业企业数量约500家，行业属于完全竞争市场，产业集中度不高。市场主要上市企业有中国旭阳集团、美锦能源、开滦股份、陕西黑猫、宝丰能源、宝泰隆、山西焦化、安泰集团、金能科技、云煤能源等。其中美锦能源2023年焦炭产能715万吨/年，是山西焦炭生产商中的龙头企业，主要生产优质顶装一级冶金焦；陕西黑猫2023年焦炭产能698.6万吨/年。 中国焦炭行业企业可分为钢铁联合焦化企业和独立焦化企业这两个主要类别。 竞争格局方面，中国焦炭行业企业可分为两个主要类别：钢铁联合焦化企业和独立焦化企业。同时，各地还存在一些煤炭企业投资建设的焦化厂。钢铁联合焦化企业与煤炭企业投资建设的焦化厂一般受到各地环保容量限制，产业链延伸程度较低，炼焦副产品如煤焦油、焦炉煤气等深加工程度不高，导致资源利用率较低，对焦炭产能扩张的推动不足。独立焦化企业向钢铁企业和其他冶炼企业销售焦炭产品，其竞争力主要体现在炼焦副产品的深度加工和焦炉煤气的综合循环利用。对于独立焦化企业来说，丰富的产品结构和较长的产业链是其竞争优势的根本所在，产品结构越丰富、产业链越长、焦炉煤气利用附加值越高的焦化企业，竞争优势越明显。 下产业链下游环节分析 焦炭下游环节 渠道端及终端客户 焦炭的应用领域，主要包括钢铁、有色及化工等领域。 渠道端 下游分析 中国焦炭产品约85%由钢铁行业消耗，为确保焦炭质量的稳定性和供应的可靠性，现存大型钢铁企业通常与主要焦炭供应商建立长期稳定的合作关系。 对于钢铁企业而言，焦炭是钢铁企业仅次于铁矿石的第二大原材料，稳定的焦炭供应有利于其控制成本水平，提高其产品的竞争力。为确保原材料焦炭质量的稳定性和供应的可靠性，现存大型钢铁企业通常与主要焦炭供应商建立长期稳定的合作关系，保障稳定的焦炭供应渠道；此外，不同钢铁企业对于焦炭产品的技术指标要求不一，为保证产品质量，钢铁企业亦倾向于和对口的焦炭生产企业建立长期稳定的合作关系以保证货源稳定、质量达标。 焦炭作为钢铁行业必不可少的原材料，主要起还原剂、发热剂和料柱骨架作用。 还原剂是指能够使其他物质中的金属元素从化合物中还原出来的物质。在高炉炼铁过程中，焦炭中的碳（C）是主要的还原剂，例如焦炭中的碳与铁矿石中的氧化铁（Fe₂O₃或Fe₃O₄）发生化学反应，将氧化铁中的氧（O）还原出来，生成金属铁（Fe）和二氧化碳（CO₂）。发热剂是指焦炭在高炉中燃烧时，能够释放大量的热量，为炼铁过程提供必要的高温环境。料柱骨架是指焦炭在高炉内形成的多孔结构，它能够支撑炉内的物料，保持炉内物料的透气性和流动性。料柱骨架作用对于维持高炉的正常运行至关重要。如果焦炭的骨架作用不足，可能导致炉内物料压实、