新相微：新相微2024年年度报告

公司代码：688593 上海新相微电子股份有限公司2024年年度报告 重要提示 一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实性、准确性、完整性，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、公司上市时未盈利且尚未实现盈利 □是√否 三、重大风险提示 公司已在本报告中详细阐述公司在经营过程中可能面临的各种风险，2024年公司归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为负，具体原因详见“第三节管理层讨论与分析”之“四、风险因素（二）业绩大幅下滑或亏损的风险”部分，请投资者注意投资风险。 四、公司全体董事出席董事会会议。 五、北京德皓国际会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。 六、公司负责人PeterHongXiao（肖宏）、主管会计工作负责人贾静及会计机构负责人（会计主管人员）贾静声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 七、董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 鉴于公司2025年3月15日披露《新相微发行股份、可转换公司债券及支付现金购买资产并募集配套资金暨关联交易预案》，预计未来公司因重大资产重组而存在重大投资计划或重大资金支出安排。同时结合公司发展阶段、实际经营情况、长期规划等各方面因素综合考虑，为更好的维护全体股东的长远利益，保障公司的可持续发展和资金需求，根据《公司法》《上海证券交易所上市公司自律监管指引第1号——规范运作》及《公司章程》等有关规定，公司2024年度拟不进行利润分配，不派发现金红利，不送红股，不以资本公积转增股本，未分配利润结转至下一年度。 2025年，公司将结合经营情况、重大资产重组执行情况、资金需求等因素积极研究包括但不限于2025年中期分红等方式回报股东，并适时启动决策程序（风险提示：该事项尚未履行有关决策程序，不构成承诺，敬请投资者注意投资风险）。公司将继续秉承为投资者带来长期持续回报的经营理念，积极履行公司的利润分配政策，与广大投资者共享公司发展的成果。为投资者创造更大的价值。 八、是否存在公司治理特殊安排等重要事项 □适用√不适用 九、前瞻性陈述的风险声明 √适用□不适用本报告中所涉及的公司未来计划、发展战略等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，请投资者注意投资风险。 十、是否存在被控股股东及其他关联方非经营性占用资金情况 否 十一、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况否 十二、是否存在半数以上董事无法保证公司所披露年度报告的真实性、准确性和完整性否 十三、其他 □适用√不适用 目录 第一节释义..................................................................5第二节公司简介和主要财务指标................................................7第三节管理层讨论与分析.....................................................12第四节公司治理.............................................................41第五节环境、社会责任和其他公司治理.........................................67第六节重要事项.............................................................73第七节股份变动及股东情况..................................................104第八节优先股相关情况......................................................117第九节债券相关情况........................................................117第十节财务报告............................................................118 第一节释义 一、释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 第二节公司简介和主要财务指标 一、公司基本情况 二、联系人和联系方式 三、信息披露及备置地点 四、公司股票/存托凭证简况 (一)公司股票简况 (二)公司存托凭证简况 □适用√不适用 六、近三年主要会计数据和财务指标 (一)主要会计数据 (二)主要财务指标 报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 √适用□不适用 1、2024年公司营业收入为50,739.99万元，同比增长5.61%，主要系产品品类扩充，市场份额提升，销售规模增加所致。 2、2024年归属于上市公司股东的净利润为843.29万元,同比减少69.38%；归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润-368.23万元，同比减少117.31%。主要系虽然半导体显示行业景气度回升，但行业竞争格局仍较严峻，公司应用于消费电子领域的部分产品销售价格承压，致使毛利率有所下降，使得净利润较去年同期减少所致。 3、2024年经营活动产生的现金流量净额-6,686.70万元，同比减少169.90%。主要系为预期市场增加备货，使得支付购买商品、接受劳务支付的现金增加所致。 4、2024年基本每股收益、稀释每股收益为0.018元，较上年同期减少72.31%；扣除非经常性损益后的基本每股收益为-0.008元，较上年同期减少115.69%,主要系净利润下降所致。 七、境内外会计准则下会计数据差异 1．同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况 □适用√不适用 2．同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况 □适用√不适用 3．境内外会计准则差异的说明： □适用√不适用 八、2024年分季度主要财务数据 九、非经常性损益项目和金额 √适用□不适用 对公司将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》未列举的项目认定为非经常性损益项目且金额重大的，以及将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因。□适用√不适用 十、非企业会计准则财务指标情况 □适用√不适用 十一、采用公允价值计量的项目 √适用□不适用 十二、因国家秘密、商业秘密等原因的信息暂缓、豁免情况说明 √适用□不适用 根据《上海证券交易所科创板上市公司自律监管指引第1号——规范运作》、《上海新相微电子股份有限公司信息披露暂缓与豁免事务管理制度》等有关规定，基于商业秘密保护的需求，公司对年度报告部分信息豁免披露并已履行相关程序。 第三节管理层讨论与分析 一、经营情况讨论与分析 全球面板行业蓬勃发展，中国大陆产能占比逐渐提升。根据CINNOResearch发布的全球显示面板行业研究报告，2024年全球面板行业在产能、投产面积、出货面积及营收等方面均呈现稳步增长态势。中国大陆作为全球面板制造的核心区域，市场份额持续扩大，进一步巩固了其在全球产业链中的主导地位。在显示芯片领域，国产替代的空间仍然较大。报告期内，半导体设计公司经历去库周期后库存水位已基本回归正常水平，虽行业竞争格局仍较严峻，但公司积极推动业务发展，收入规模稳定增加，同时根据客户和市场需求及时进行技术和产品创新，加速新品推出并不断优化成本，经营情况持续改善。报告期内公司出货量创新高，最终实现营业收入为50,739.99万元，同比增长5.61%。 （一）行业渐进温和复苏，国产替代效应凸显 随着AI赋能消费电子带来创新需求以及工业、消费、汽车等下游终端需求逐渐复苏，供需格局逐渐改善情况下，显示芯片行业迎来触底回升。根据群智咨询的数据，2024年全球显示驱动芯片市场规模约111.3亿美元，同比增长约0.8%。全球显示驱动芯片出货量约77.4亿颗，同比增长，逐渐进入温和复苏阶段。 公司长期深耕于显示芯片的研发设计，并围绕该领域深入布局，随着显示面板行业的高速发展，显示芯片行业发展也持续向好。公司产品在应用过程中不断升级和迭代，从显示技术角度分析，产品支持目前主流TFT-LCD与AMOLED显示技术，且能涵盖QQVGA、WQVGA、VGA、HD、FHD、FHD+、4K/8K等多种分辨率；从面板尺寸的适配度分析，产品支持大中小全尺寸，产品应用领域包括智能穿戴、AR眼镜、手机、工控显示、平板、笔记本电脑、电视、车载显示等，应用领域较为全面。报告期内营业收入增长主要系公司产品的低功耗、面积小、成本低、散热好、工作温度低、驱动能力强，抗ESD静电能力强、支持高分辨率、高刷新率、高可靠性等方面获得了客户和市场认可，市场份额得到了进一步提升。 （二）持续技术创新，不断拓展新产品线 报告期内，公司研发费用6,585.05万元，较上年同期增长15.48%，占公司营业收入的12.98%。公司以市场和客户需求为导向，不断拓展新产品线，推进产品升级和优化。公司十分重视自主知识产权技术和产品的研发，不断创新研发机制，以增强公司在产业中的核心竞争力，稳固公司在行业的领先地位。随着公司的发展，一方面会持续增加研发投入，不断提升现有产品的品质和性能，另一方面继续拓宽公司研发产品的种类和应用，并推进新项目新产品的研发和量产进程。 （三）充分发挥协同效应、打造综合性显示芯片供应商 公司致力于提升显示芯片相关的综合解决方案能力，持续丰富公司产品线、技术研发能力及应用场景覆盖，打造综合性显示芯片厂商。2025年3月15日，公司披露《新相微发行股份、可转换公司债券及支付现金购买资产并募集配套资金暨关联交易预案》，拟筹划以发行股份、可转换公司债券及支付现金的方式购买爱协生的控制权并同时募集配套资金，该事项落地后将有助于双方在产品品类扩充、研发优势互补、供应链及销售渠道融合等方面协同共进，有助于公司加速向综合性显示芯片厂商迈进，为下游客户提供更加全面的芯片解决方案。有助于公司的业务规模扩大，同时双方可以整合供应链，通过更大规模的晶圆代工及封装测试采购需求，提升与上游供应商的议价能力，获取更低的单位采购成本，实现降低综合采购成本的目标。 （四）持续完善治理架构、促进公司稳定健康发展 公司建立健全并有效执行内控制度，包括但不限于财务管理制度、会计核算制度和内部审计制度，以及募集资金使用、关联交易、对外担保、对外投资、衍生品交易等重大经营决策的程序与规则等。报告期内，公司优化治理结构，建立健全各业务环节的管理制度和流程规范，增强风险管控能力，促进公司规范高效运作。 非企业会计准则业绩变动情况分析及展望 □适用√不适用 二、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式、行业情况及研发情况说明 (一)主要业务、主要产品或服务情况 公司是中国内地率先实现显示芯片量产的企业之一，拥有较为全面的产品布局、出色的研发能力、完善的销售体系、强大的客户服务能力和供应链管理能力，是中国内地领先的显示芯片供应商之一。 公司主营业务聚焦于显示芯片的研发、设计及销售，致力于提供完整的显示芯片系统解决方案。公司的显示芯片主要采用Fabless的制造模式，将产品的生产、封装和测试环节分别委托晶圆厂商和芯片封测厂商完成。公司产品主要分为整合型显示芯片和分离型显示芯片，整合型显示芯片包括TFT-LCD显示驱动芯片(DDIC/TDDI)、AMOLED显示驱动芯片、触控芯片（TOUCH）、MicroLED芯片，分离型显示芯片包括显示驱动芯片、显示屏电源管理芯片、时序控制芯片，公司产品覆盖了各终端应用领域的全尺寸显示面板，适配当前主流的TFT-LCD、AMOLED和微显示