1st Source Corp 2025年季度报告

如果是一家新兴增长公司，请通过勾选标记表明注册人是否选择不使用根据《交易所法案》第13(a)节提供的任何新或修订的财务会计准则的延长过渡期。☐ 请用勾选标记表明该注册人为空壳公司（如交易所法案第12b-2条所定义）。☐是 否 截至2025年4月18日流通的普通股数量——2,456,291股。 目录 第一部分. 财务信息 项目 1. 财务报表（未经审计）——2025 年 3 月 31 日和 2024 年 12 月 31 日合并财务状况表3合并利润表 —— 2025年3月31日止三个月及2024年数据4综合收益（亏损）表 — 三个月截至3月31日5 第二条：管理层对财务状况和经营业绩的讨论与分析32第三项：关于市场风险的定量和定性披露42 项目4. 控制与程序42 第二部分：其他信息 项目 1. 法律诉讼项目 1A. 风险因素项目 2. 未注册股权证券的销售和所得款项的使用项目 3. 高级证券违约项目 4. 矿山安全披露项目 5. 其他信息项目 6. 附件 目录1st SOURCE CORPORATION 综合损益表（亏损） 1st SOURCE CORPORATION合并股东权益表（未经审计 - 以千美元为单位，除非是每股金额） 目录 1ST SOURCE CORPORATION 合并财务报表附注（未经审计） 注意 1 — 会计政策 1st Source Corporation是一家总部位于印第安纳州南本德的地方控股银行公司，通过其子公司（统称为“1st Source”或“公司”），提供一系列广泛的金融产品和服务。 报告编制基础 –随附的未经审计的合并财务报表反映了所有调整（所有调整在性质上都是正常且经常发生的），管理层认为这些调整对于公正地展示合并财务状况、经营成果、综合收益（亏损）变动、股东权益变动以及报告期间现金流量是必要的。这些未经审计的合并财务报表是根据证券交易委员会（SEC）的规则和规定编制的，因此，通常包括在美国公认会计原则（GAAP）编制的财务报表中的某些信息和脚注披露已被省略。 《1st Source Corporation 年度报告中所出现的合并财务报表附注》表格 10-K（2024年度报告），其中包含了对重要会计政策的描述，应与这些中期财务报表一并阅读。20 24年12月31日的合并资产负债表是根据该日期经审计的财务报表编制的，但不包括完整财务报表根据GAAP要求所需的所有信息和脚注。前期的合并财务报表中的某些金额已重新分类，以符合本期展示方式。 在编制财务报表中使用估计财务报表是根据GAAP编制的，要求公司对影响资产负债表中所列资产和负债金额以及财务报表日预计资产和负债的披露，以及报告期内收入和费用报告金额进行估计和假设。实际结果可能与这些估计不同。 贷款与租赁 -贷款按未偿还本金金额列示，扣除未摊销的贷款原始费用和成本，以及扣除未实现收入。利息收入根据未付本金余额按已赚取的金额计提。原始费用以及直接贷款和租赁原始成本被递延，并在相关贷款或租赁的估计使用寿命内按净额摊销至利息收入。贷款承诺费被递延并在承诺期内摊销至其他收入。 直接融资租赁以租赁付款总额加上租赁财产估计残值（扣除未摊销的递延租赁起源费用和成本以及未实现收入）计价。只有那些因关闭租赁交易而产生的直接成本被资本化，所有初始直接成本立即计入费用。直接融资租赁的利息收入在租赁期限内确认，以达到对未投资额的恒定周期回报率。 应计利息包含在合并财务状况表的应计收入及其他资产中。当一笔贷款或租赁因90天的合同违约而处于违约状态，或当对借款人信用价值的个别分析表明应将贷款置于不良状态，除对有良好抵押物的住宅抵押贷款和正在回收过程中的消费者贷款外，便停止贷款和租赁的应计利息。住宅抵押贷款在贷款置于抵押状态时将停止应计利息。当停止应计利息时，当前年度记入收入中的利息将被取消，而前年度应计的利息则计入贷款和租赁损失准备中。然而，在有些情况下，如果抵押品的可实现净值足以覆盖本金及应计利息，公司可以选择继续应计利息。当一个贷款或租赁被评为非应计，且已记录的贷款或租赁的预期回收性不确定时，利息及本金的回收被作为对未偿还本金的一种减少。在所有本金和应计利息的合同到期额已偿还并确认未来支付有保障时，通常这是通过至少六个月的持续还款表现来证明的，贷款将被返回应计状态。 偶尔，公司会对遭遇财务困难（通常以内部信用质量被评为“次级”或更差）的借款人进行贷款和租赁的调整，通过提供期限延长、非重大付款延迟或利率降低的方式进行。在某些情况下，同一笔贷款或租赁会进行多次调整。这些调整通常源于公司的损失缓解活动。如果公司确定调整后的贷款价值低于贷款（扣除之前的坏账核销、递延贷款费用或成本以及未摊销的溢价或折价）的账面投资，则通过贷款和租赁损失估计准备金或冲销至贷款和租赁损失准备金来确认减值。 目录 注 2 — 近期会计准则公告 债务：2024年11月，财务会计准则委员会（FASB）发布了会计准则更新（ASU）第2024-04号“”债务转换及其他选择（子主题470-20）：可转换债务发行的诱导转换。这些修订明确了确定某些可转换债务工具（包括具有现金转换特征的或目前不可转换的可转换债务工具）的某些结算是否应作为诱导性转换进行会计处理的要求。此指南适用于所有实体，包括从2025年12月15日起开始的财政年度内的中期期间。允许在任何中期期间提前采用。公司正在评估ASU 2024-04及其对其会计和披露的影响。 收入报表：2024年11月，美国财务会计准则委员会（FASB）发布了会计准则更新（ASU）No. 2024-03“报告综合收入-费用细分披露（主题220-40）：利润表费用的细分。这些修订要求公众公司在财务报表附注中披露每一期（中期及年度）关于特定成本和费用的指定信息。具体而言，他们将需要： • 揭示以下各项的金额：（a）库存采购；（b）员工薪酬；（c）折旧；（d）无形资产摊销；以及（e）作为石油和天然气生产活动（或包括在每项相关费用标题中的其他摊销费用）的一部分确认的折旧、减耗和摊销。 • 包括在目前公认的现行准则下要求必须披露的某些金额。会计准则（GAAP）与其他细分要求在同一披露中。• 揭示相关费用科目中剩余金额的定性描述，这些科目不包含在相关财务报表中。分别定量分解。• 揭示销售费用的总额，以及在年度报告期间，一个实体的定义销售费用。 2025年1月，美国财务会计准则委员会（FASB）发布了ASU No. 2025-01，明确了自2026年12月15日之后开始的财政年度以及自2027年12月15日之后开始的年度报告期内的过渡期间，对于公众企业实体的有效日期。允许提前采用。公司正在评估ASU 2024-03及其对会计和披露的影响。 收入税：2023年12月，美国财务会计准则委员会（FASB）发布了会计准则更新（ASU）第2023-09号“《所得税（第740号主题）：所得税披露的改进》在其他事项中，这些修正案要求公共商业实体在年度基础上（1）披露在费率调整中具体的类别，以及（2）提供额外信息以调整达到量化阈值的项（如果这些调整项目的效应等于或大于通过将税前收益（亏损）乘以适用的法定所得税率计算的金额的五百分之五）。修正案还要求所有实体在年度基础上披露有关支付所得税的以下信息：（1）支付所得税的金额（扣除收到的退款后），按联邦、州和外国税划分，以及（2）支付所得税的金额（扣除收到的退款后），按支付所得税（扣除收到的退款后）等于或大于支付所得税（扣除收到的退款后）总额五百分之五的个别司法管辖区划分。该指南适用于2024年12月15日之后开始的公共商业实体的年度期间。对于尚未发布或可供发布的年度财务报表，允许提前采用。这些修正案应按照预期基础应用，尽管允许追溯应用。公司正在评估ASU 2023-09及其对披露的影响。 注3 — 可供出售的投资证券 下表显示了可供出售的投资证券。 摊销成本不包括应收的利息收入，这部分收入包括在合并资产负债表的“应计收入及其他资产”中。截至2025年3月31日和2024年12月31日，可供出售投资证券的应收利息分别为4.74百万美元和4.68百万美元。 目录 截至2025年3月31日和2024年12月31日，公司持有的住宅抵押贷款支持证券主要由GNMA、FNMA和FHLMC过手证券组成，这些证券分别由美国政府（政府支持企业，GSEs）的相关机构担保。 该公司截至2025年3月31日和2024年12月31日均未持有任何可交易的权益证券。 以下表格显示了截至2025年3月31日的可供出售债务证券的投资合同到期期限。预期到期期限将与合同到期期限不同，因为借款人可能有权在支付或提前偿还债务时，带有或没有支付或提前偿还罚金。 以下表格总结了按投资类别和年龄划分的账面未实现损失和公允价值。截至2025年3月31日，公司的可供出售证券投资组合由620种证券组成，其中539种处于账面未实现损失状态。 公司不认为截至2025年3月31日的可供出售证券存在未实现损失，并未确认相应的信贷损失准备。公司无意出售这些投资，且极有可能公司在收回摊销成本基础之前不需要出售这些投资，这可能是证券的到期日。未实现损失是由于购买之后的利率变化、市场利差和市场条件变化所引起的。 以下表格显示了可用于出售的债务证券投资组合的总额实现盈亏。所有证券的实现盈亏均采用特定的鉴定成本基础计算出。 三个月结束于3月31日 截至2025年3月31日和2024年12月31日，可供出售的投资证券，其账面价值分别为2.4088亿美元和3.591亿美元，分别作为证券回购协议和其他目的的抵押品。 注 4 — 贷款和租赁融资 公司每年至少评估一次贷款和租赁的信用质量，但在某些情况发生时（例如，出现重要的新信息，表明可能存在信用风险的变动）会更加频繁。公司采用两种方法来评估信用风险：贷款或租赁信用质量等级和信用风险分类。贷款或租赁信用质量等级的目的是记录与个别信贷相关的风险程度，并告知管理层整个投资组合的风险程度。信用风险分类用于根据风险程度对贷款进行分类，并在原点时指定对更高风险信贷的个别或委员会审批权限。信用风险分类包括以下类别：可接受、边际、需特别关注、特别风险、受政策限制、受法律监管和禁止。 所有贷款和租赁，除住宅房地产贷款、房屋净值贷款和消费者贷款外，都将根据1至12的等级标准进行信用质量评级，其中1级代表卓越的信用质量。用于评估可能存在问题或明确弱点的信贷扩展的评级标准，主要基于风险程度和有序还款的可能性，以及它们对公司安全稳健性的影响。评级为7级或更低的贷款或租赁被视为“需要特别关注”的信贷，因此，超过25万美元的关系将被定期审查，作为管理层评估贷款和租赁损失准备金适当性的部分。7级信用被定义为“监控”，包含超过平均的信用风险，并受到监控以限制增加风险暴露；8级信用被定义为“特别关注”，根据监管指南，定义为具有应引起管理层密切关注潜在弱点的信贷。表现出明确弱点以及明显损失可能性的信贷被视为“分类”，并被评为9级。 通过12个相对应于监管定义的“次级”等级（9级和10级）、更严重的“可疑”等级（11级）和“损失”等级（12级）。对于住宅房地产和住房净值贷款及消费贷款，信贷质量依据贷款的逾期状况和付款活动来判断。不良贷款是指处于非正常计息状态或逾期90天以上的贷款。 以下是公司贷款和租赁组合各分段的概要以及与每个组合分段相关的风险特征讨论。 商业和农业——贷款发放给公司当地市场社区内的实体。贷款用途为商业或农业企业，包括由应收账款和存货提供的营运资本信贷额度，这些额度通常每年可续签，以及由设备提供担保的定期贷款，其摊销基于底层担保物的预期使用寿命，一般为三到七年。这些贷款通常还得到个人担保的支持。商业风险暴露于广泛的行业和服务。该领域的风险也多种多样，并受一般经济条件影响最大。风险缓解措施包括适当的承保和监控，以及在适当情况下，政府担保，包括小企业管理局和农场服务局。 可再生能源 –贷款主要用于为与