Calix Inc 2025年季度报告

美国证券交易委员会华盛顿特区 20549 表格10-Q （马克一）根据1934年证券交易法案第13节或第15(d)节提交的季度报告☒截至2025年3月29日的季度期间或根据1934年证券交易法第13节或第15(d)节的规定，过渡报告☐对于从...至...的过渡期间，委员会文件编号：001-34674 卡利克斯公司 （根据其章程所指定的注册人精确名称） 根据《法案》第12(b)节注册的证券： 请用勾选标记标明，注册人：（1）在过去的12个月内（或注册人被要求提交报告的较短期间内）是否已提交《1934年证券交易法》第13节或第15(d)节要求提交的所有报告（或空白）。文件提交规定：（1）须提交此类报告，（2）过去90天内一直受制于此类提交要求。是：否： 表明是否在过去的12个月内（或更短的时间内，如有适用）根据S-T规定第405条（本章第232.405节）的要求，已通过电子方式提交了所有必需提交的交互数据文件。（用勾号表示）该登记人被要求提交此类文件的时间段）。是：否： 标注是否为大型加速报告公司、加速报告公司、非加速报告公司、小型报告公司或新兴增长公司。参见《交易法》第12b-2条关于“大型加速报告公司”、“加速报告公司”、“小型报告公司”和“新兴增长公司”的定义。 加速申报者较小规模报告公司 大型加速申报者 ☐新兴增长公司如果一个新兴成长公司，通过勾选表示注册人已选择不使用根据第13（a）节规定的任何新的或修订的财务会计标准的延长过渡期。实际操作 目录 表明是否该公司为壳公司（根据《交易所法案》第12b-2条的定义）。是：☐No: （无内容） 截至2025年4月14日，共有64820252股登记公司的普通股，每股面值0.025美元，流通在外。 加州理工学院股份有限公司10-Q目录表 第一部分 财务信息 4 4项目1. 财务报表（未经审计） 精简的合并资产负债表4综合收益（亏损）摘要表5简明摘要股东权益合并报表6压缩合并现金流量表7注释于缩略合并财务报表8 18项目2. 管理层对财务状况和经营成果的讨论与分析 41第三项。高级证券违约 查看附带的注释，以了解简化合并财务报表的详细内容。5 查看附带的注释，以了解简化合并财务报表的详细内容。7 目录 加州公司 1. 公司及报告编制基础 公司 Calix, Inc.（及其子公司，“Calix”或“公司”）于1999年8月成立，是一家特拉华州公司。公司开发、营销和销售基于设备的平台、云和托管服务，这些服务专注于面向用户的网络，这部分网络控制可用带宽，并决定可向用户提供的服务范围和质量。这些平台、云和托管服务使所有规模的宽带体验提供商（“BXPs”）能够创新和转型其业务。公司的BXPs客户能够利用Calix平台的实时数据和洞察力简化其业务，并为其用户提供令人兴奋的体验。这些洞察力使BXPs能够通过增加用户获取、忠诚度和收入来增长其业务，从而增加其业务价值和对其社区的贡献。 陈述基础 随附未经审计的简明合并财务报表，包括Calix，Inc.及其全资子公司的账目，是根据美国证券交易委员会（“SEC”）对临时报告的要求编制的。根据这些规则，某些脚注或其他财务信息可以根据美国公认会计原则（“GAAP”）的要求进行缩减或省略。管理层认为，财务报表包含了为公平展示公司财务状况和经营成果所认为必要的一切正常和经常性调整。所有公司间余额和交易在合并时已予以消除。截至2024年12月31日的简明合并资产负债表是根据该日期经审计的财务报表编制的。 公司在本年度每个季度内运营结果可能会有所不同。因此，这些季度财务报表的结果和趋势可能不同于全年或未来任何期间的业绩。本季度10-Q表格报告中的信息应与公司2024年12月31日结束的年度报告10-K表格中包含的经审计财务报表一并阅读。 公司的财年始于1月1日st并于12月31日结束st. 季度期间基于4-4-5日历，第一季度在3月31日最接近的周六结束st因此，该公司在截至2025年3月29日的三个月中比截至2024年3月30日的三个月少了一天。按照美国公认会计准则（GAAP）编制财务报表进行中期财务报告时，管理层必须做出估计和假设，这些估计和假设会影响简明合并财务报表和附注中报告的金额。实际结果可能与这些估计不同。 2. 重要的会计政策 该公司的重要会计政策在其截至2024年12月31日的年度10-K表格报告中披露。在截至2025年3月29日的三个月期间，该公司的重要会计政策没有发生变化。 新实施的会计准则 公司截至2025年3月29日的三个月内未采用对公司具有重大意义的任何新会计准则。 近期尚未采纳的会计准则公告 在截至2025年3月29日的三个月内，相较于公司于2024年12月31日结束的年度报告（根据10-K表格提交）中描述的近期会计公告，未出现额外的会计公告或会计公告的变更，这些变更对公司具有重大影响或预期将具有重大影响。8 目录 3. 现金、现金等价物和可交易证券 该公司主要将其超额现金投资于货币市场基金以及高度流动的上市证券，如美国国债、公司债务工具、商业票据和美国政府证券。公司认为，在购买时，所有到期日为三个月或以下的投资被视为现金等价物。上市证券代表在购买时到期日超过90天的美国国债、公司债务工具、商业票据和美国政府证券，这些证券具有高度流动性。现金等价物按近似于公允价值的市场报价金额列示。上市证券按其公允价值记录。 可转让证券，其到期日超过一年，被归类为流动资产，因为管理层认为所有可转让证券都可用于日常运营。 该公司投资已被分类并按可供出售进行核算。此类投资按公允价值记录，未实现持有收益和亏损作为股东权益累计其他综合损失的一个单独项目报告，直至实现。在市场证券销售中的实现收益和亏损（如有的话），按具体认定法确定，并从累计其他综合损失重新分类至营业结果作为其他费用，净额。截至2025年3月29日和2024年3月30日的三个月内，实现收益和亏损并不显著。 该公司的货币市场基金账面价值与其公允价值相近，这是由于其性质、期限和短期到期日的特点。以下为可流通证券的摊余成本和公允价值（单位：千美元）： 4. 公允价值计量 该公司定期对其现金等价物和可交易证券按照公允价值进行计量。公允价值是一种脱手价格，代表在市场参与者之间有序交易中出售资产或转移负债所能收到的金额。因此，公允价值是一种基于市场的计量，应基于市场参与者用于资产或负债定价的假设来确定。公司采用以下三层价值等级，该等级优先考虑用于计量公允价值的输入： 一级——反映活跃市场中相同资产或负债的报价价格（未调整）的可观察输入。 二级——包括在一级中的可观察输入，这些输入是活跃市场中类似工具的可观察报价价格，以及非活跃市场中相同或类似工具的可观察报价价格，以及所有重要输入和重要价值驱动因素均可在活跃市场中观察到的模型驱动估值。 三级——估值中不可观察的输入，这些输入来源于公平估值技术，其中包含一个或多个重要输入或价值驱动因素是不可观察的。公平价值层级还要求公司在可用的情况下最大化使用可观察的输入，并在确定输入和确定公允价值时最小化使用不可观察的输入。 以下表格列出了公司在持续基础上按照三级公允价值层次（单位：千）测定的财务资产： 5. 资产负债表详情 应收账款净额包括以下内容（单位：千）： 表格目录 6. 承诺与或有事项 租赁承诺 该公司以不可撤销的经营租赁租赁办公空间。公司的一些经营租赁包含续约选项和租金加速条款。截至2025年3月29日，非可撤销经营租赁的未来最低支付如下（单位：千）： 公司根据一项将于2025年12月到期的租赁协议，在加利福尼亚州圣何塞租赁总部办公空间。根据租赁协议，未来最低租赁付款额为190万美元，已包括在上面的表格中。2024年12月，公司签订了在加利福尼亚州圣何塞租赁23,000平方英尺的新总部办公空间租赁协议。预计该租赁将于2025年8月开始，租赁期限为90个月。未来最低租赁付款额为890万美元，未包括在上面的表格中。 截至2025年3月29日，该公司经营租赁的加权平均折现率为4.7%。截至2025年3月29日，加权平均剩余租赁期限为2.6年。 截至2024年3月30日和2025年3月29日的三个月期间，租金费用分别为每个相应期间110万美元。在2025年3月29日和2024年3月30日结束的三个月中，为操作租赁支付的现金流动为120万美元和110万美元。 采购承诺 该公司合同制造商（“CM”）和原始设计制造商（“ODM”）根据公司的生产预测和规定的组件交货期进行库存组件的订购，以确保充足的组件供应。CM和ODM使用这些组件构建在生产预测中的产品。公司通常不对CM和ODM持有的组件拥有所有权。为了满足月度成品库存需求，公司向CM和ODM下单。当CM和ODM将组件库存转化为成品并拥有成品库存的所有权时，公司将承担一项负债。 公司不时地，在某些条件下，对于因库存过剩或过时（例如，由于设计变更、供应商产品制造中断或公司承诺的库存水平超出预期需求等情况）而变得过剩或过时的组件库存，对某些供应商进行了报销。在终止与制造合作伙伴服务的情况下，公司已购买，并在未来可能需要购买由CM或ODM持有的剩余组件库存以及根据与CM或ODM的合同规定未完成的任何订单。与制造和工程变更订单、终止制造合作伙伴和其他相关因素相关的预计过剩和过时组件负债，在“应付账款”或其他“应计负债”中记录，因为相应的组件部分尚未被公司接收或支付。公司在其简明综合收益（损失）表中将相关费用记录在“营业收入成本”中。12 目录 截至2025年3月29日和2024年12月31日，该公司分别有约1.533亿美元和1.388亿美元的待履行库存采购承诺，包括对CM和ODM供应商的采购。 诉讼 该公司不时涉及到由于日常经营活动引发的多种法律诉讼。目前，公司不是任何一项法律诉讼的一方，在管理层看来，即使这些诉讼对公司产生不利决定，也不太可能会分别或总共对公司业务、运营成果或整体财务状况产生重大不利影响。 7. 股东权益 2019 年股权激励计划 公司及其子公司和关联公司的员工和顾问，以及公司董事会成员均有资格根据2019年股权激励奖励计划（以下简称“2019计划”）获得奖励。2019计划包括授予股票期权，包括激励性股票期权和非资格股票期权，股票增值权，限制性股票，限制性股票单位，其他基于股票或现金的奖励以及股息等价物。截至2025年3月29日，2019计划下可供发行的股票总数为0.6百万股。 2025年2月，向公司领导团队的某些成员授予了可行使至最高3,100,000股普通股的股票期权，行权价格为每股39.68美元。实际获得的股票数量取决于在2025年度绩效期间实现年度预订额和基于非美国通用会计准则的净利润目标（统称为“2025年绩效目标”）。股票期权奖励将在达成2025年绩效目标后，由公司董事会薪酬委员会认证，于授予日期一年之后的当天获得25%的普通股，以及随后的36个月内以大致相等的季度分期获得剩余75%的普通股，条件是执行人员须在公司持续服务至各自的行权日期。如果非美国通用会计准则净利润目标和预订目标均达到目标的50%以下，则将授予50%的股票，剩余部分将被取消。如果联合目标达到最低阈值的50%，则将授予75%的股票，超过最低阈值的股票授予比例将逐渐增加，直至达到每个目标授予的股票占已授予股票总数的100%。然后，每个目标结果将按50%进行加权，合计总成绩决定目标股份的百分比。最大总奖励为100%。截至2025年3月29日，认为达到绩效条件是有可能的，并确认了截至3月29日的三个月的基于股票的薪酬费用为410万美元。 在2025年3月，授予了可兑换至多200,000股普通股的股票期权，授予日期的平均行权价格为每股39.30美元。这些股票期权奖励在授予日期开始后的第一年周年时获得25%的归属，此后每季度以额外的三年时间进行。 在截至2025年3月29日的三个月内，根据