孚日股份：2024年年度报告

2024年年度报告 【2025年4月】 2024年年度报告 第一节重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 公司负责人张国华、主管会计工作负责人陈维义及会计机构负责人（会计主管人员）朱传昌声明：保证本年度报告中财务报告的真实、准确、完整。所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。 公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以946,639,012为基数，向全体股东每10股派发现金红利1.5元（含税），送红股0股（含税），不以公积金转增股本。 目录 第一节重要提示、目录和释义.......................................................................................................................2第二节公司简介和主要财务指标..................................................................................................................6第三节管理层讨论与分析................................................................................................................................9第四节公司治理...................................................................................................................................................32第五节环境和社会责任.....................................................................................................................................42第六节重要事项...................................................................................................................................................44第七节股份变动及股东情况............................................................................................................................47第八节优先股相关情况.....................................................................................................................................52第九节债券相关情况..........................................................................................................................................53第十节财务报告...................................................................................................................................................56 备查文件目录 一、载有法定代表人、主管会计工作负责人、会计机构负责人签名并盖章的财务报表。 二、载有会计师事务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件。 三、报告期内在中国证监会指定报纸上公开披露过的所有公司文件的正本及公告的原稿。 释义 第二节公司简介和主要财务指标 一、公司信息 二、联系人和联系方式 三、信息披露及备置地点 四、注册变更情况 五、其他有关资料 六、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 八、分季度主要财务指标 单位：元 九、非经常性损益项目及金额 单位：元 公司不存在将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。 第三节管理层讨论与分析 一、报告期内公司所处行业情况 公司需遵守《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第3号——行业信息披露》中纺织服装相关业的披露要求 1、家纺行业 （1）行业平稳运行，行业出口保持增长 2024年，全球经济缓慢复苏，贸易活动小幅回暖，经济增长动能略显不足，依靠我国家纺行业完善的产业链和全球领先的制造优势，以及国家一系列稳外贸、稳增长政策的实施释放流动性，我国家纺行业整体保持了平稳运行。外贸企业抓住主要出口市场需求回升时机，扭转了上年的负增长态势。在国家“两新”政策的推动下，行业内销整体平稳且呈现新亮点，内外贸整体均保持增长态势。工信部公布数据，2024年规模以上纺织企业工业增加值同比增长4.4%，增速较上年回升5.6个百分点；营业收入4.95万亿元，同比增长4.0%；利润总额1938.8亿元，同比增长7.5%。 出口方面，据海关总署数据，1-12月纺织品服装出口额为3016.25亿美元，同比增加1.12%。其中，12月份出口订单增加明显，2024年12月我国纺织品服装对全球出口280.7亿美元，环比增加11.52%，同比增加11.07%，稳外贸政策的持续发力，为纺织品的出口提供了政策保障和支持，同时积极开拓东盟等新兴市场，进一步推动多元化国际布局。 展望2025年，外部形势高度复杂，但纺织行业总体仍处于机遇与挑战并存的时期。一方面，全球经济和终端消费增长乏力，贸易摩擦风险频发，国际纺织供应链布局深度调整，各种不确定不稳定因素仍然较多；国内有效需求不足，市场竞争加剧，企业经营压力较大等困难挑战也仍有赖于行业通过深化供给侧改革和推动高质量发展予以化解。另一方面，在我国宏观经济基本面长期向好，超大规模内需市场“压舱石”作用释放，宏观存量增量政策协同发力，为纺织行业加快升级发展提供稳定基石。 （2）国内外棉价承压，产业链管理能力凸显 2024年，国内棉价整体震荡下行，终端需求疲软，抑制了棉花消费；因价格优势引起棉花进口量显著增加，进一步加剧了国内市场的供需矛盾，2024年新棉销售进度较缓；尽管种植面积缩减，但单产提升使得丰收预期增强。具体数据监测显示，截至2024年12月31日，中国棉花价格指数3128B级皮棉价格为14675元／吨，较2023年同期下跌1787元／吨，跌幅约10.86%。 国际棉花价格方面，全球主要产棉国基本处于增产周期，供应端上的充足基本压制2024年大部分时间的棉价走势。据美国农业部(USDA)最新发布的12月份全球棉花供需预测报告显示，2024年全球棉花总产量预估较上年度大幅增加，为2555.8万吨，总消费量为2521.1万吨，处于近四年平均略高水平。供给过剩量为34.7万吨，致使国际棉价持续下行。 棉价目前处于中等偏低水平，但不论是宏观面或是供需结构，当前棉价利多驱动较弱，国内外价格均处于较低区间，缺乏上行驱动。在此背景下，家纺企业的产业链管理能力越发凸显，具备研发设计、棉纺加工、家用纺织品制造、国内外销售一体化完整产业链的家纺公司竞争优势进一步显现，抗风险能力和发展韧性更强。 （3）消费升级提升产品质量和个性化要求，消费场景呈多元化趋势 随着社会发展和主流消费人群的年轻化，家纺行业消费升级提速，对毛巾和床上用品的消费从满足实用性发展转变至对产品品质、个性化、功能性、体验感有更多方面的要求。产品材质方面，消费者更青睐棉、麻、丝、毛等天然纤维产品；功能性方面，健康、时尚、个性表达等成为消费者选择时的重要考量因素。在消费风格方面，呈现出豪奢、隐奢、科技等多种不同消费取向。消费升级促使家纺企业在国潮、大健康、绿色环保等方向寻求突破。此外，消费渠道方面，近年来电商、直播、短视频等平台的快速发展，促使家纺产品线上销量快速增长，同时也对家纺企业产品研发、供应链管理、渠道运营和品牌建设等方面提出了更高要求。 （4）智能化和绿色化发展要求加速产业升级 纺织业是我国国民经济的传统支柱型产业和重要的民生产业，推动自动化、数字化、智能化等方面的转型升级，是保持我国纺织业国际优势地位的重要举措。我国正不断推进数字化信息技术与家纺企业在技术、产品、业务等方面的融合，促进互联网、大数据在家纺产业的应用与创新，建立现代企业运营模式，实现从采购、生产、销售及物流等各个环节的相互联通，打造柔性供应链平台。同时，行业绿色发展已是大势所趋，在国家双碳战略的大背景下，践行绿色发展不仅是企业履行社会责任，构建从清洁生产、绿色制造到绿色消费的全产业链绿色发展路径，更成为提升企业价值和国际市场竞争力的必经之路。 2、涂层材料行业 （1）涂层材料市场空间广阔，呈现多元化发展趋势 涂层材料是涂覆在被保护或被装饰的物体表面，并能与被涂物形成牢固附着的连续薄膜，起到保护、装饰或其他特殊功能。总体来看，涂层材料市场规模大，下游应用领域广阔。市场规模方面，经中国涂料工业协会统计，2024年，中国涂料行业总产量3534.1万吨，较上年同期同比降低1.60%，主营业务收入总额4089.03亿元，较上年同期同比增长1.56%，利润总额262.9亿元，较上年同期同比增长9.34%。中国涂料行业呈现出总体平稳、稳中有进的发展势头。 2024年，中国涂料市场细分领域展现出多元化和高端化的发展趋势。其中，风电涂料、工业重防腐涂料和特种涂料等细分市场表现突出，企业通过优化产品结构和提升生产能力，积极应对市场变化。此外，汽车涂料、集装箱涂料和 3C涂料等领域也展现出强劲的增长势头，预示着未来涂料行业将迎来更多机遇与挑战。 （2）外资企业占主导，涂层材料国产替代空间广阔 当前，中国涂料市场竞争格局较为分散，外资涂料企业在中国本土占据了较大的市场份额。根据涂界的最新数据，2024年中国涂料企业100强排行榜中，外资企业上榜数量为19家，累计销售收入为795.774亿元，较上年增加40.114亿元，占榜单总销售收入比例为50.83%，相较往年增加1.58个百分点。本土企业上榜数量为81家（含港澳台），累计销售收入为769.802亿元，较上一年度减少8.940亿元，占榜单总销售收入比例为49.17%。 近年来，技术创新与产业升级助力国内涂料企业崛起，其在研发、质量与市场拓展上表现强劲。国内企业深谙本土市场需求，能够灵活应对市场变化。随着国内涂料头部企业通过在细分领域的持续研发创新、深化专业化经营策略、加强销售渠道的构建以及提升品牌形象，凭性价比、定制化服务及快速响应优势，将更多替代进口，扩大市场份额。 （3）绿色化和多功能化发展渐成趋势 在“双碳”战略背景下，随着监管法规的不断升级和客户对可持续及环境友好型产品要求的