股指期货将偏强震荡 原油期货将偏强宽幅震荡 烧碱期货再创上市以来新高 黄金、白银期货将偏强震荡 氧化铝期货将偏弱震荡

股指期货将偏强震荡原油期货将偏强宽幅震荡烧碱期货再创上市以来新高黄金、白银期货将偏强震荡氧化铝期货将偏弱震荡 陶金峰期货投资咨询从业资格号：Z0000372TaoJinfeng013026@gtjas.com 【正文】 【声明】 本报告的观点和信息仅供风险承受能力合适的投资者参考。本报告难以设置访问权限，若给您造成不便，敬请谅解。若您并非风险承受能力合适的投资者，请勿阅读、订阅或接收任何相关信息。本报告不构成具体业务或产品的推介，亦不应被视为相应金融衍生品的投资建议。请您根据自身的风险承受能力自行作出投资决定并自主承担投资风险，不应凭借本内容进行具体操作。 【期货行情前瞻要点】 通过宏观基本面分析和黄金分割线、水平线、日均线等技术面分析，预期今日期货主力合约行情走势大概率如下： 股指期货将偏强震荡：IF2503阻力位3859和3908点，支撑位3800和3780点；IH2501阻力位2615和2629点，支撑位2581和2559点；IC2501阻力位5668和5740点，支撑位5519和5468点；IM2503阻力位5817和5893点，支撑位5672和5600点。 十年期国债期货主力合约T2503大概率将偏强震荡，阻力位109.24和109.50元，支撑位108.83和108.68元。黄金期货主力合约AU2504大概率将偏强震荡，阻力位634.2和636.9元/克，支撑位630.0和628.0元/克。白银期货主力合约AG2504大概率将偏强震荡，阻力位7684和7698元/千克，支撑位7589和7572元/千克。铜期货主力合约CU2503大概率将偏强震荡，阻力位76000和76200元/吨，支撑位75400和75100元/吨。铝期货主力合约AL2503大概率将偏弱震荡，支撑位20160和20100元/吨，阻力位20350和20450元/吨。氧化铝期货主力合约AO2502大概率将偏弱震荡，并将下探支撑位3850和3800元/吨，阻力位3924和3960元/吨。 锌期货主力合约ZN2502大概率将偏强震荡，阻力位24260和24360元/吨，支撑位24000和23890元/吨。镍期货主力合约NI2502大概率将震荡整理，阻力位128500和129100元/吨，支撑位127000和126500元/吨。 螺纹钢期货主力合约RB2505大概率将震荡整理，阻力位3306和3335元/吨，支撑位3260和3242元/吨。热卷期货主力合约HC2505大概率将震荡整理，阻力位3425和3449元/吨，支撑位3390和3365元/吨。铁矿石期货主力合约I2505大概率将宽幅震荡，阻力位790和802元/吨，支撑位774和763元/吨。 玻璃期货主力合约FG505大概率将偏弱震荡，支撑位1372和1353元/吨，阻力位1400和1422元/吨。 纯碱期货主力合约SA505大概率将偏弱震荡，并将下探支撑位1436和1422元/吨，阻力位1471和1491元/吨。 烧碱期货主力合约SH505大概率将震荡偏强，并将上攻阻力位3200和3260元/吨，支撑位3078和3072元/吨，并再创上市以来新高。 原油期货主力合约SC2503大概率将偏强宽幅震荡，并将上攻阻力位630和635元/桶，支撑位609和605元/桶。 燃料油期货主力合约FU2503大概率将宽幅震荡，阻力位3577和3635元/吨，支撑位3530和3500元/吨。PTA期货主力合约TA505大概率将偏强震荡，阻力位5218和5262元/吨，支撑位5150和5116元/吨。 PVC期货主力合约V2505大概率将震荡整理，阻力位5241和5287元/吨，支撑位5194和5156元/吨。甲醇期货主力合约MA505大概率将偏强震荡，阻力位2659和2692元/吨，支撑位2627和2619元/吨。天然橡胶期货主力合约RU2505大概率将震荡整理，阻力位17440和17580元/吨，支撑位17130和16900元/吨。 【宏观资讯和交易提示】 1、央行有关负责人回应市场关切热点表示，为实现推动社会综合融资成本下降的目标，将综合施策拓展利率政策空间。暂停在二级市场买入国债操作，能够避免影响投资者的配置需要、加剧供需矛盾和市场波动。保持人民币汇率基本稳定的目标不会改变，将继续为境内外主体持有使用人民币营造良好环境。进一步完善两项支持资本市场工具设计，提升便利性。修订后的M1数据与经济增长指标的相关性增强，稳定性也有所改善。 2、中国2024年金融数据重磅出炉。据央行统计，2024年12月末，M2同比增长7.3%，M1同比下降1.4%。2024年全年，人民币贷款增加18.09万亿元；社会融资规模增量累计为32.26万亿元，比上年少3.32万亿元。2024年末社会融资规模存量为408.34万亿元，同比增长8%。 1、工信部召开第八次中小企业圆桌会议，要求深入开展中小企业特色产业集群培育工作，不断提升中小企业核心竞争力。要加强集群企业间协作共享，探索建设共享工厂、共享车间、小试中试平台、工业互联网平台等。 3、国家移民管理局公布，2024年全年签发外国人签证证件259.7万本次、同比上升52.3%，免签入境外国人2011.5万人次、同比上升112.3%。 4、央行1月14日开展550亿元7天期逆回购操作，当日有71亿元逆回购到期，因此单日净回笼479亿元。 5、不可靠实体清单工作机制公告，决定将海岸间电子公司、阿克西恩特公司、应用技术集团等7家美国企业列入不可靠实体清单。 6、美国2024年12月PPI同比升3.3%，环比升0.2%，均低于市场预期。核心PPI同比升3.5%，环比持平，同样低于预期。 （来源：wind） 【商品期货相关信息】 1、国内商品期货夜盘收盘，能源化工品普遍上涨，原油涨2.51%，20号胶涨1.49%，低硫燃料油跌1.06%。黑色系全线上涨。农产品涨跌不一，白糖跌1.54%。基本金属多数收跌，氧化铝跌3.7%，沪锡跌0.39%，沪铝跌0.27%，沪镍跌0.11%，沪铜涨0.29%。沪金跌0.09%，沪银涨0.03%。 2、自然资源部介绍，新一轮找矿突破战略行动取得重要成果，新发现10个亿吨级油田，19个千亿方级气田，探获10个大型以上铀矿床。铜、铝、铁等大宗矿产资源储量大幅增长，2024年自产锂资源增幅超30%。同时，钨、钼、锑、萤石、石墨等资源量实现较大幅度增长。 3、据中国煤炭工业协会初步统计，2024年，全国原煤产量超过5000万吨煤炭企业集团达到16家，原煤产量合计约为27.3亿吨，较2023年减少约0.4亿吨。 4、EIA短期能源展望报告：预计2025年WTI原油价格为70.31美元/桶，此前预期为69.12美元/桶；预计2025年布伦特原油价格为74.31美元/桶，之前预计为73.58美元/桶。 5、据上海有色网最新报价显示，1月14日，国产电池级碳酸锂价格涨380元报7.64万元/吨，连涨3日并续创逾1个月新高。 6、波罗的海干散货指数跌1.19%，报1080点。 7、周二（1月14日），国际贵金属期货普遍收涨，COMEX黄金期货涨0.54%报2693.1美元/盎司，COMEX白银期货涨0.81%报30.555美元/盎司。 8、周二（1月14日），国际油价全线下跌，美油2月合约跌0.53%，报76.89美元/桶。布油3月合约跌0.78%，报80.38美元/桶。 9、周二（1月14日），芝加哥期货交易所（CBOT）农产品期货主力合约收盘涨跌不一，大豆期货跌0.64%报1046.25美分/蒲式耳；玉米期货跌0.42%报474.5美分/蒲式耳，小麦期货涨0.32%报546.75美分/蒲式耳。 10、周二（1月14日），伦敦基本金属多数收涨，LME期铜涨0.76%报9164美元/吨，LME期锌涨0.1%报2868.5美元/吨，LME期镍涨0.15%报15925美元/吨，LME期铝跌0.19%报2573.5美元/吨，LME期锡跌0.56%报29700美元/吨，LME期铅涨0.54%报1969美元/吨。 11、周二（1月14日），美债收益率涨跌不一，2年期美债收益率跌2.1个基点报4.375%，3年期美债收益率跌1.3个基点报4.475%，5年期美债收益率跌0.1个基点报4.603%，10年期美债收益率涨1.3个基点报4.798%，30年期美债收益率涨1.3个基点报4.979%。 12、周二（1月14日），纽约尾盘，美元指数跌0.4%报109.18，非美货币多数上涨，欧元兑美元涨0.63%报1.0308，英镑兑美元涨0.07%报1.2210，澳元兑美元涨0.27%报0.6194，美元兑日元涨0.29%报157.95，美元兑瑞郎跌0.48%报0.9124，离岸人民币对美元涨34个基点报7.3444。 （来源：wind） 【期货行情分析与前瞻】 股指期货： 1月14日，沪深300股指期货主力合约IF2503开盘3732.8点，开盘后，先抑后扬，偏强震荡上行，收盘在3816.8点，上涨2.73%（按照收盘价上涨2.49%），最高上行至3834.8点，未能有效突破2024年9月18日以来中短线阻力3829点阻力，最低下探3721.2点，1月8日低点3820.6点支撑明显，突破5日、10日均线阻力，短线初步止跌企稳反弹，发力上行走强。 上证50股指期货主力合约IH2501开盘2559.0点，开盘后，先抑后扬，震荡上行，收盘在2599.0点，上涨1.93%（按照收盘价上涨1.63%），最高上行至2611.4点，未能突破1月8日高点2615.2点阻力，最低下探至2552.2点，1月13日开盘价2549点支撑明显，突破5日、10日均线阻力，短线初步止跌企稳反弹走高。 中证500股指期货主力合约IC2501开盘5401.0点，开盘后，先抑后扬，偏强震荡上行，收盘在5569.0点，上涨3.63%（按照收盘价上涨3.41%），最高上行至5594.6点，未能突破5600点大关阻力，也未能有效突破2022年12月6日以来中线阻力5578点阻力，最低下探至5369.8点，2024年1月18日以来中线支撑5370点支撑失而复得，突破5日、10日均线阻力，未能有效突破60日均线阻力，短线继续反弹，发力上行走强。 中证1000股指期货主力合约IM2503开盘5511.0点，开盘后，先抑后扬，冲高遇阻回落，大幅震荡上行，收盘在5747.6点，大涨5.07%，最高反弹至5752.0点，未能有效突破5750点阻力，最低下探至5477.0点，1月13日收盘价5480.8点支撑失而复得，突破5日、10日均线阻力，短线继续反弹，发力大幅上行走强。 1月14日，大盘全天单边走强，北证50暴涨10%，三大指数均创下2个月来最佳表现。盘面上，午后市场继续推土机式拉升，传媒、机器人、消费电子等高风偏题材涌现追高资金，泛金融板块高位横盘，涨停家数显著增加。全天仅不足50只个股收跌，超150股涨停，市场做多氛围一触即发。 截至收盘，上证指数涨2.54%报3240.94点，深证成指涨3.77%，创业板指涨4.71%，北证50涨10.77%，科创50涨3.11%，万得全A涨3.59%，万得A500涨2.92%，中证A500涨2.89%。A股全天成交1.37万亿元，上日成交9762.08亿元。 证券时报“2025年中国保险投资官调查”显示，对于2025年投资前景，参与调查的保险投资官看法“中性偏乐观”——近七成的投资官认为“中性”，26%的投资官表示“乐观”或“比较乐观”。综合保险投资官的观点来看，年初股市调整已有效释放风险、股市风险收益比提高、看好结构性机会叠加政策预期等因素，A股2025年机会大于风险。保险投资官相对看好的板块依次为科技、消费、周期板块。 1月14日，港股迎来强势反弹，恒生指数涨1.83%报19219.78点，终结6连跌；恒生科技指数涨3.08%，恒生中国企业指数涨2.1%，大市成交1576.87亿港元。恒生行业指