汽车零部件行业研究框架专题报告：智能化与高端化并进，构建全球竞争力

汽车零部件行业研究框架专题报告

1. 行业概述

• 汽车零部件种类繁多，早期受益于国内汽车产销量的提升，2018年后行业分化加大。
• 近年来电动智能化进程加速，下游车企重新洗牌，客户结构成为短期内的重要参考指标。

2. 投资主线

• 智能驾驶：L2.9高阶智驾加速渗透，L3/L4产业化进程提速。感知、决策、执行各环节将持续受益，重点关注域控制器、线控底盘等细分赛道。
• 配置升级：中高端市场扩容，竞争格局重塑推动豪华配置下沉。相关细分赛道包括汽车座椅、车灯等。
• 全球拓展：跟随标杆企业，从本土供应链培育到全球化扩张迈进。相关细分赛道如轻量化、热管理等。

3. 关键技术趋势

• 多传感器融合：新势力开始大幅增加摄像头等感知硬件数量，并引入激光雷达作为安全冗余。感知硬件配置大幅提升。
• 算法应用：BEV + Transformer 和 Occupancy Network 广泛应用，提升计算效率和检测精度。
• 功能升级：城市领航、高阶泊车功能相继落地。例如，问界M7、蔚来、小鹏等车型陆续推出城市NCA、城区NOA等功能。

4. 竞争格局与市场表现

• L2渗透率：2024年上半年，全国乘用车市场前装搭载L2交付新车379.8万辆，搭载率近40%。
• L3/TJP：TJP交通拥堵导航功能上车试点，允许驾驶员在特定情况下脱眼脱手。
• L4/CyberCab：特斯拉CyberCab发布，计划于2026年投产，运营成本将显著降低。

5. 公司案例

• 德赛西威：从生产飞利浦汽车音响起步，成功转型智能座舱、智能驾驶等领域。产品涵盖智驾域、座舱域、车身域，高算力智驾域控制器处于行业领先地位。
• 智能座舱：德赛西威智能座舱产品线丰富，HUD、屏显示、车载无线充电等已取得国内领先地位。
• 域控制器：德赛西威已推出第三代、第四代座舱域控，并配套于理想等国内主流新势力、自主品牌。

6. 行业展望

• 随着智能驾驶技术的不断进步，汽车零部件行业将迎来新一轮增长。轻算力行泊一体方案和舱驾融合将成为未来发展趋势。

关键数据

• L2渗透率：2024年上半年全国乘用车市场前装搭载L2交付新车379.8万辆，搭载率近40%。
• L3/TJP：长安、比亚迪、广汽、上汽等多家车企列入首批智能网联汽车准入和上路通行试点名单。
• L4/CyberCab：特斯拉CyberCab计划于2026年投产，运营成本将显著降低。