市场概况与回顾
2024年10月25日，市场全天呈现冲高回落态势，创业板指领涨。北证50指数盘中巨震，一度涨超10%续创历史新高后大幅回落，收盘微涨。新能源赛道股集体大涨，光伏板块领涨，锂电池板块震荡走高，并购重组概念股维持强势，低空经济概念股反复活跃。全市场超4300只个股上涨，近200股涨停。板块方面，光伏、锂电池、深圳国企改革、风电等板块涨幅居前，保险、贵金属、银行等板块跌幅居前。截至收盘，沪指涨0.59%，深成指涨1.71%，创业板指涨2.93%。
资金面分析
主力资金方面，上证净流入207.51亿元，深证净流入263.93亿元。行业板块方面，主力资金流入前三的板块为光伏设备、电池、通用设备，主力资金流出排名前三的板块为半导体、工业金属、国有大型银行。
消息面要点
- 国家数据局政策：拟出台企业数据开发利用、数据产业高质量发展等7份政策文件，推动数字经济快速发展，优化资源配置和服务质量。
- 国家发展改革委支持民企：支持有能力的民营企业牵头承担国家重大技术攻关任务，向民企开放国家重大科研基础设施，促进民营经济高质量发展。
- 商务部部长会见苹果CEO：双方就苹果公司在华业务发展、中美经贸关系等进行了交流，中方欢迎苹果公司深耕中国市场，优化营商环境。
行业动态
- 人民银行推动数字金融发展：正起草推动数字金融高质量发展行动方案，加强金融领域数据安全的数据规范应用。
- 中国酒业协会预测：2024年规上啤酒企业销售收入约1900亿元，增长3%，实现利润总额270亿元，增长7%。
- 民航局推进低空经济：探索推进有人机和无人机融合飞行，逐步实现低空任务执行、资源配置、安全监管数字化、智能化。
基金动态
- 私募机构重金买入ETF：116家私募机构持有年内上市的95只ETF前十大持有人名单中，合计持有ETF份额达27.62亿份。
- 深圳力争形成万亿级政府投资基金群：到2026年，形成万亿级政府投资基金群、千亿级“20+8”产业基金群，百亿级天使母基金和种子基金群。
买方观点
信达澳亚李博指出，持续关注新能源车发展，国内方面，新能源车有望成为经济复苏抓手；海外方面，欧美新能源车市增长放缓但渗透率空间仍大。头部新势力车企订单数据强势，性价比、舒适度、颜值与智能化水平拉大与合资车差距，盈利能力大幅好转。主流合资车品牌市占率加速下滑。预计头部国产电动车品牌将逐步打开高端市场，盈利能力加速向上，互联网垂类平台经营增速将更明显超越传统龙头，新消费各行业龙头将进入国内高端市场并在海外市场布局取得进展。
