中泰科技：纯血鸿蒙公测在即，四问四答重申投资机会

HarmonyOS NEXT公测在即，24Q4搭载Mate70正式商用。纯血鸿蒙Beta版反馈百万条建议，截至2024年9月26日，已有1万个应用和元服务上架HarmonyOS NEXT应用市场，全面覆盖18大领域，可满足用户99.9%的使用时长，HarmonyOS NEXT的进展突出技术及生态侧的四大特质——现有应用迁移、后续应用研发、硬件优势传导、全栈技术护航。HarmonyOS NEXT将于10月8日正式开启公测。24Q4搭载Mate70首发，实现正式商用。 OpenHarmony 5.0版本更新，加速对齐HarmonyOS版本。2024年9月30日，华为在6月发布了OpenHarmony 5.0 Beta1版本后，OpenHarmony社区正式发布了OpenHarmony 5.0.0 Release版本。Release版本推动openHarmony版本和HarmonyOS对齐，并从使用体验、数据安全、视听娱乐上做出提升，便于开发者更加高效的开发，在数据安全的前提下最大可能保障设计的创意性和使用便捷性。 鸿蒙商业化黎明来临之际，我们再次回顾华为操作系统自研的必要性和充分性，并围绕操作系统及华为鸿蒙进行四问四答——1）自研操作系统的必要性和急迫性？ 2）自研操作系统的难点何在？3）华为鸿蒙如何破局？4）如何理解OpenHarmony 5.0有望成为开源鸿蒙发展的重大里程碑？ 自研操作系统的必要性和急迫性？1）外部风险最小化，掌握操作系统根社区独立安全性重要性攀升。2）顺应国产化趋势，加速操作系统自研。3）突破只有制程工艺提升才能带来硬件性能提升的限制，从软件端提升终端使用效果。4）万物互联和AI时代机遇降临，技术变革带来操作系统新需求。 自研操作系统的难点？操作系统产业规律是前期投入大、研发周期长，形成生态规模困难，并且垄断形成后很难被颠覆，只能等待下一次产业浪潮，或者效仿苹果公司实现突围。自研操作系统具有两大难点：技术独立、生态重塑。 华为鸿蒙如何破局？1）技术独立：具备分布式软总线、分布式数据管理和分布式调度三大核心能力，一次开发，多端部署。2）生态重塑：南向发挥华为硬件制造商优势。3）生态重塑：北向合作促进应用开发商共赢，通过现有应用迁移和后续应用研发两轮驱动。 如何理解OpenHarmony 5.0有望成为开源鸿蒙发展的重大里程碑 ？1）HarmonyOS=openHarmony+HMS。华为对外开放HMS接口，HMS提供的大部分服务免费，部分服务每个周期提供免费限额。OpenHarmony5.0版本和HarmonyOS对齐，生态打通，对于生态伙伴是重大利好。 投资建议：鸿蒙原生应用生态趋于成熟，2024年鸿蒙规模商业化落地在即，有望带动大量应用软件厂商进行适配、迁移、开发工作，鸿蒙产业链标的将受益，建议关注产业链操作系统合作伙伴、应用合作伙伴、硬件集成合作伙伴，建议关注：软通动力、润和软件、法本信息、中科创达、东方中科、拓维信息等。 风险提示：政策落地不及预期；地缘政治风险；技术迭代不及预期风险；行业竞争加剧风险；研究报告中使用的公开资料可能存在信息滞后或更新不及时的风险。 请务必阅读正文之后的重要声明部分 一、HarmonyOS NEXT公测在即，24Q4搭载Mate70正式商用 2024年华为软硬两端创新频出，鸿蒙系统按照预期顺利推进。1）硬件端，2024年4月11日，华为鸿蒙生态春季沟通会上推出首台应用华为的盘古大模型的AIPC；2024年下半年预计带来全场景新品，比如直板旗舰、折叠旗舰、中端机、平板、手表等。2）软件端，2024年6月21日-23日，华为开发者大会公布HarmonyOS NEXT最新进展和盘古大模型5.0；HarmonyOS NEXT将于10月8日正式开启公测。 图表1：2024年华为大会历程安排 - 4 - 纯血鸿蒙Beta版反馈百万条建议，10月8日开启公测，24Q4搭载Mate70首发，实现正式商用。1）Beta：自2024年6月开启Beta测试后，开发者和先锋用户反馈百万条建议，已经更新6个版本，帮助鸿蒙不断迭代版本、完善体验。2）公测：截至2024年9月26日，已有1万个应用和元服务上架HarmonyOS NEXT应用市场，全面覆盖18大领域，可满足用户99.9%的使用时长，HarmonyOS NEXT将于10月8日正式开启公测。3）商用：根据华为消费者业务CEO余承东披露，随着华为Mate 70系列的发布，纯血鸿蒙正式版预计于24Q4首次亮相。 2023年8月4日，华为开发者大会发布HarmonyOS NEXT鸿蒙星河版，面向合作企业开放开发者预览版； 2024年1月15日，全新的HarmonyOS NEXT鸿蒙星河版开发者预览面向所有开发者开放申请，HarmonyOS NEXT开发者预览版首批Beta招募开放； 2024年6月21日-23日，HarmonyOS NEXT面向开发者和先锋用户启动Beta； 2024年9月25日，百度、哔哩哔哩、钉钉、东方财富、京东集团、金山办公、快手、美团、深开鸿、腾讯、网易集团、微博、支付宝等合作伙伴参加鸿蒙千帆会战誓师大会； 2024年10月8日，HarmonyOS NEXT将开启公测； 2024Q4，HarmonyOS NEXT正式开启商用。 图表2：2024年9月25日召开以“待到山花烂漫时”为主题的鸿蒙千帆会战誓师大会 - 5 - HarmonyOS NEXT的进展突出技术及生态侧的四大特质——现有应用迁移、后续应用研发、硬件优势传导、全栈技术护航。 1）现有应用迁移：多个头部应用企业参与鸿蒙生态系统的共建共创，参会公司有百度、哔哩哔哩、钉钉、东方财富、京东集团、金山办公、快手、美团、深开鸿、腾讯、网易集团、微博、支付宝等，共同开发鸿蒙原生版本，未来上到华为应用市场的鸿蒙先锋专区，并持续升级功能体验。 2）后续应用研发：公司一方面坚持每年投入超过60亿元人民币，用于支持和激励鸿蒙开发者创新，另一方面深入院校培养，开展鸿蒙相关编程语言培训。 3）硬件优势传导：即将上市的华为Mate 70系列也将首发搭载鸿蒙HarmonyOS NEXT正式版。 4）全栈技术护航：深耕全栈技术，从内核到文件系统、数据库、编程语言和编译器均实现自主，核心亮点有二，第一是采用全场景微内核的架构，性能较Linux提升超10%，展现出高灵活性和可扩展性；第二是把握住AI时代机遇，鸿蒙原生智能Harmony Intelligence通过端云协同，基于盘古大模型构建小艺智能体，以AI深度赋能操作系统，并开放AI能力赋能三方应用。 图表3：HarmonyOS NEXT最新进展 - 6 - 二、OpenHarmony5.0版本更新，加速对齐HarmonyOS版本 2024年9月30日，华为在6月发布了OpenHarmony5.0Beta1版本后，OpenHarmony社区正式发布了OpenHarmony5.0.0Release版本。 图表4：OpenHarmony5.0.0Release版本更新 相比OpenHarmony5.0Beta1，Release版本推动openHarmony版本和HarmonyOS对齐，并从使用体验、数据安全、视听娱乐上做出提升，便于开发者更加高效的开发，在数据安全的前提下最大可能保障设计的创意性和使用便捷性。 使用体验：1）操作流畅度方面，在应用框架新增更多生命周期管理能力，提供子进程相关能力，可以对应用运行时的任务执行进行更精细的调度和管理，将耗时操作放入子进程中执行，不影响打开应用和切换界面的流畅度。2）界面方面，ArkUI进一步开放自定义节点的渲染能力，开发者可以根据需求自由定制界面元素。3）应用包管理方面，应用包管理提升了应用打包效率，丰富了终端用户使用应用时的可操作场景（如创建应用分身、创建桌面快捷方式等）。 数据安全：1）数据管理：分布式数据管理能力进一步增强，在保证数据合理共享的前提下增强安全性，其他模块能力适配Sendable机制也得到增强；2）文件管理：进一步完善Picker能力，对文件资源做到合理管控权限和合理使用。 视听娱乐：1）媒体在音视频播放、录制方面能力进一步增强，新增支持多个音视频、图片的编码格式，支持更细节的播控操作；2）相机提供更强大的能力，丰富终端用户拍照场景。 -7- 多个子系统进一步对标ArkTS能力（HarmonyOS应用开发语言）补齐NDK的CAPI能力（OpenHarmonySDK提供的NativeAPI、相应编译脚本和编译工具链的集合）：如ArkUI适配三方框架的能力、数据管理UDMF、图形绘制、播放框架、相机、图形编解码、网络管理、国际化、时间时区、输入法框架、剪贴板等。 三、四问四答，重申原生鸿蒙产业链投资机会 鸿蒙商业化黎明来临之际，我们再次回顾华为操作系统自研的必要性和充分性，并围绕操作系统及华为鸿蒙进行四问四答——1）自研操作系统的必要性和急迫性？2）自研操作系统的难度何在？3）华为鸿蒙如何破局？4）如何理解OpenHarmony5.0有望成为开源鸿蒙发展的重大里程碑？ 3.1为什么要自研操作系统？ 原因1：外部风险最小化，掌握操作系统根社区独立安全性重要性攀升。据澎湃新闻，当地时间9月17日，黎巴嫩首都贝鲁特以及黎巴嫩东南部和东北部多地发生寻呼机爆炸事件，或因信息安全因素所致，敲响我国信创加速发展警钟。 原因2：顺应国产化趋势，加速操作系统自研。信创替换中，信创更替一般包含基础设施底座、基础软件环节、应用软件和信息安全四大领域，操作系统是IT系统的基石，是支撑数字基础设施的重要“底座”。2024年9月多个操作系统大单落地，比如中国电信集团计划采购34万套桌面操作系统，总预算为9900万元；福建省监狱管理局采购7536台终端信创云桌面等，预算为4224万元，配套国产操作系统及杀毒软件。 原因3：突破只有制程工艺提升才能带来硬件性能提升的限制，从软件端提升终端使用效果。鸿蒙NEXT通过全新的架构设计，将软件、硬件、芯片、云端更有效地整合在一起。相比鸿蒙4系统，整机性能提升30%，相当于芯片工艺制程提升2代的效果。同时全新的分布式总软线，能够带来3倍的连接速率提升，4倍的连接设备数量以及20%以上的功耗优化。 原因4：万物互联和AI时代机遇降临，技术变革带来操作系统新需求。过往的操作系统从服务器切换到桌面，从桌面切换到移动端，需求的更新带来操作系统的新机遇。目前万物互联时代降临，要求底层操作系统具备更强的开放性，能够与各种不同的设备、传感器和应用程序配合使用，不同厂商、开发者和利益相关者都能获得良好的安全性保障，包括数据的传输加密、身份认证、漏洞修复和恶意攻击检测等功能。并且，AI模型的到来，使得操作系统管理的对象不再只是进程和微服务，现在还多了基于大模型衍生的智能。 -8- 3.2自研操作系统的难点？ 美国的谷歌和微软长期垄断操作系统市场，苹果借用其搭载苹果产品的专属操作系统抢占市场。操作系统产业规律是，前期投入大、研发周期长，形成生态规模困难，并且垄断形成后很难被颠覆，只能等待下一次产业浪潮，或者效仿苹果公司实现突围。正如王成录所言：开源鸿蒙是我国在基础软件领域唯一一次架构创新，不是简单的国产替代。因此，自研操作系统具有两大难点：技术独立、生态重塑。 技术侧实现独立：软件根技术是处于整个产业链最底层的技术簇，Windows、Android、iOS等主流操作系统占据绝大部分市场份额，形成成熟稳固的标准化产品，只有实现技术侧独立，才能真正从根源理解技术路径、掌握迭代方向，实现国产操作系统从可用向好用递进。 应用侧重塑生态：Android操作系统最初主要支持手机，目前逐步扩展到平板电脑及其他领域上，如电视、数码相机、游戏机、智能手表等。Google与84家硬件制造商、软件开发商及电信营运商组建开放手机联盟共同研发改良Android系统，之后Google以Apache开源许可