2024年年中煤炭市场报告

2024年7月煤炭年中更新 国际能源署 IEA对能源问题进行全面审查，包括石油、天然气和煤炭的供需，可再生能源技术，电力市场，能源效率，能源获取，需求管理以及更多内容。通过其工作，IEA倡导政策，以增强其31个成员国、13个关联国家和更广泛的地区能源的可靠性、可负担性和可持续性。 IEA成员国家： 国际能源署协会国家： 澳大利亚 奥地利 比利时 加拿大 捷克共和国丹麦 爱沙尼亚 芬兰法国 德国 希腊 匈牙利 爱尔兰 意大利 日本 韩国 立陶宛 卢森堡 墨西哥 荷兰 新西兰 挪威 波兰 葡萄牙斯洛伐克共和国 西班牙 瑞典 瑞士 土耳其共和国 英国 美国 阿根廷 巴西 中国 埃及 印度 印度尼西亚肯尼亚 摩洛哥 塞内加尔 新加坡 南非 泰国乌克兰 本出版物及所包含的任何地图均不损害对任何领土的或对其主权的地位，不损害国际边界和边界的划界，也不损害任何领土、城市或地区的名称。 欧盟委员会也参与国际能源署的工作。 来源：国际能源署。国际能源署网站：www.iea.org 摘要 煤炭市场在经过全球能源危机带来的不确定性之后正在稳定。煤炭仍然是全球发电的主要能源来源，对电力的需求增加继续推动全球煤炭需求增长。清洁能源技术如太阳能、风能和水电正在获得动力，但最近世界事件对它们的采用有何影响？我们是否已经到达煤炭需求结构下降的阶段？ 这次煤炭市场更新报告，提供了最新的煤炭需求、生产、贸易和价格分析，发现2023年煤炭需求、供应和贸易量达到历史新高，证实了之前的预测。同时，它还为2024年上半年的初步估算以及基于近期趋势、区域经济增长预测和数据，对2024年全年及至2025年的展望提供了预测。 煤炭继续是二氧化碳（CO2）最大的来源。2)排放以及，尽管碳捕集、利用与存储技术有助于减少与煤炭有关的CO2排放，煤炭的持续使用对实现国际能源和气候目标产生了重大影响。 概述 需求 全球煤炭需求在2023年增长了2.6%，达到了历史新高。 全球煤炭需求在2023年增长了2.6%，达到新的纪录水平87亿吨。这一增长主要由中国（增长6%，即276百万吨）和印度（增长9.2%，即105百万吨）的强劲增长所驱动，两国的增长抵消了欧盟（下降22.5%，即103百万吨）和美国（下降17.3%，即81百万吨）显著下滑的影响。 煤炭消费在电力生产和工业领域均有所增长，其中钢铁行业是最大的消费者。2023年，煤炭发电量增长了1.9%，达到10,690太瓦时（TWh），创下了新纪录。因此，煤炭继续是全球电力发电的最大来源。 2024年，全球煤炭需求预计将保持大体平稳。 中国水电的复苏以及风能和太阳能的显著扩张预计将在2024年减缓全球煤炭发电的增长，尽管不同地区呈现的趋势存在差异。自4月份以来，中国水电产量有所回升，但中国电力消费强劲增长，这得益于服务业和工业需求的强劲增加。与此同时，中国的煤炭密集型重工业（即水泥和钢铁业）由于房地产行业增长缓慢而继续面临困难。 2024年上半年，由于强劲的电力需求和低水力发电量，印度的煤炭需求以及越南的煤炭需求均有所增加。与此同时，印度的经济快速增长，推动工业煤炭消费量上升。然而，预计2024年下半年印度的煤炭需求增长将放缓，因为上半年需求的异常强劲增长是由异常的天气条件驱动的。 在美国，自2008年以来煤炭使用量一直在下降，由于电力行业中从煤炭向天然气的转换减少，2024年上半年煤炭需求几乎保持年度不变。在欧洲联盟，继2023年煤炭需求下降了22%之后，我们预计2024年将下降19%。 主要驱动力来自于电力行业，其中可再生能源的扩张持续进行，而需求相对疲软。 根据我们当前的假设，我们预计全球煤炭需求在全年将基本保持平稳。然而，天气、经济活动、天然气价格及其他因素可能导致微幅波动。这一点对中国电力部门尤其适用，它占全球煤炭需求的三分之一。 2025年，全球煤炭需求预计将维持在平台期。 电力行业占全球煤炭需求的2/3。在大多数国家，电力行业的煤炭需求波动比工业部门更为显著，这主要是因为工业煤炭使用的替代选择较少。因此，全球煤炭需求趋势的变化主要是由电力行业驱动的。同时，不可预见的极端天气事件日益增多的影响使得短期内电力需求预测更加困难。 在地区层面，发达国家的煤炭需求明显呈下降趋势——而一些新兴经济体的需求进一步增长的可能性非常大。这使得中国成为关键变量。根据最新的数据，预计全球煤炭需求在2025年与2024年相比将基本保持不变，约为87亿吨。 供应 全球煤炭产量在2023年达到了历史新高，接近90亿吨。 2023年，全球最大的三家煤炭生产商（占全球产出的70%）产量显著增长：中国（3.4%）、印度（12%）和印度尼西亚（13%）。因此，全球煤炭产量达到了创纪录的89亿吨。 中国扩大了煤炭产量以确保能源安全和降低价格波动。在印度，能源安全也是一个高度优先的事项，因为过去的频繁短缺已将注意力转向减少进口。尽管国内需求增加，印度尼西亚的生产仍以出口为导向。因此，其产量在2023年增长以满足国际市场需求。在美国，作为第四大煤炭生产国，煤炭产量下降了2.8%，远低于需求，这是由于出口增加和库存建设。在俄罗斯联邦（以下简称“俄罗斯”），数据显示产量仅略有下降，尽管出口受到制裁。 2024年的产量预计将与2023年相似。 我们的2024年上半年分析显示，全球煤炭产量同比略有下降，下降幅度为0.7%，主要受中国影响，中国录得1.7%的下降。作为全球煤炭产量的一半，中国在产量最大的省份——山西省加强了安全检查，该省2023年的煤炭产量为13亿吨。由于需求增长放缓、供应链库存健康以及进口增加，增加国内生产的压力有所下降。印度继续鼓励生产以避免煤炭短缺和减少进口。同时，印度尼西亚计划在2024年生产7.2亿吨煤炭，但拥有超过9亿吨的采矿批准。印度尼西亚的煤炭产量最终将取决于国际需求，尤其是中国的需求。 假设没有新的安全检查计划，中国的产量预计将在2024年下半年部分恢复，导致下降0.8%。在印度，增加生产的强力推动持续，甚至加剧。印度煤炭公司，国内生产的基石，产量以接近10%的增长率增加。然而，独立区块和商业矿山的产量增长速度要快得多。在印度尼西亚，我们预计去年激增后的增长将有限。 在美国，据估计，2024年上半年的煤炭产量下降了17%，部分原因是与2023年较高的比较基数以及电厂库存较高。尽管美国在2024年上半年的煤炭需求并未下降，而是保持平稳，但由于库存较高，美国煤炭产量预计将继续下降。在俄罗斯，预计2024年的产量将保持稳定，国内需求依然强劲，预计出口将略有下降。在欧洲，煤炭产量预计将下降。在这种背景下，我们的分析表明，2024年全球煤炭产量将略有下降。 贸易 全球煤炭贸易量在2023年达到了历史最高水平。 2023年，两个主要进口区域——欧洲和东北亚（日本、韩国和中国台北）的煤炭进口量减少了约5000万吨，但这被印度、东南亚和中国的增长所抵消。中国的煤炭进口量达到了前所未有的48000万吨，比之前的记录高出14000万吨或40%。这得益于强劲的需求、库存增加以及相较于2021-2022年的较低价格，尽管中国国内煤炭产量有所增加。 2021年10月。这使得全球国际煤炭贸易量超过2019年高点，首次超过15亿吨。海上煤炭贸易量也达到了创纪录的13.8亿吨。 所有主要出口国在2023年增加了出口量，除了俄罗斯，因为制裁。印度尼西亚成为第一个在一年内出口量超过5000万吨的国家，展现了其无与伦比的灵活性和提高生产和出口的能力。蒙古国出口量增至7000万吨，是2022年的两倍多，比2021年的出口量增加超过三倍，这得益于基础设施的改善和中国对廉价煤炭的需求增加。 2024年，预计贸易量将达到新高。 欧洲和东北亚的煤炭需求疲软将导致煤炭进口量下降。日本、韩国、中国台湾、德国以及欧盟内的其他国家是预计煤炭进口，特别是动力煤进口量将下降的国家之一。相比之下，中国、印度和越南，我们预计煤炭进口量将增加。分析表明，2024年的贸易量将略高于2023年，创下新纪录。然而，这有一个重要的前提，尤其是如果政策发生变化，中国进口量可能出现波动性大幅波动。 在供应方面，印度尼西亚以及在一定程度上，澳大利亚、哥伦比亚和美国，预计将提供额外数量以满足其他国家的进口需求并抵消俄罗斯出口的减少。蒙古对中国的出口，主要是炼焦煤，预计将增长。 价格 近期波动后价格更加稳定。 近年来由于新冠肺炎疫情、经济复苏、俄罗斯入侵乌克兰以及随后的能源危机等因素导致的异常市场条件，引发了前所未有的能源价格波动。这对煤炭市场产生了重大影响，导致煤炭价格非常高且波动性增强，并且不同质量和地理区域之间存在极大的差异。自2023年以来，煤炭价格一直高于新冠肺炎疫情前的水平，但仍在正常范围内。过去一年中，热煤价格不如2017-2019年期间稳定，总体上稍微高一些，受到成本通胀以及因制裁影响俄罗斯供应中断的影响，而俄罗斯仍为世界第三大煤炭出口国。 需求 全球煤炭需求在2023年再次达到历史新高。 与我们的预估一致在煤 2023全球煤炭需求在2023年达到了新的纪录，达到87亿吨（Bt），比前一年增长了2.6%。再次，全球煤炭消费主要由亚洲引领，超过80%的煤炭消费发生在此地区。相反，欧洲和美国在2023年煤炭消费量出现了显著下降。 中国，作为世界上最大的煤炭生产国、进口国和消费国，记录了煤炭在电力（增长8%）和非电力（增长2.5%）使用方面的增长。在2022年严重的能源短缺和整体经济表现疲软之后，2023年中国电力需求反弹，增长7%。尽管风能和太阳能的部署正在加速，但大部分增长仍由燃煤发电满足，这是由于水电站的可利用率低，因为煤炭是灵活性的主要来源。随着冶金（冶金）煤炭消费的适度增长和热煤非电力用途需求的几乎持平，中国的煤炭消费量增加了2.76亿吨，2023年总量达到4.883亿吨。由于国内煤炭生产激增后的质量下降，煤炭的整体能源消费增长率略有降低。 印度已成为全球煤炭消费增长的第二大来源。其强劲的经济表现推动了电力需求，进而带动电力发电领域对煤炭的需求增长（+10%）。与世界许多其他地区不同，在印度，可再生能源的增长无法与电力需求的增长保持同步。此外，印度对基础设施的关注导致了水泥和钢材等通常使用煤炭生产的材料的消费增加。因此，2023年的总体煤炭消费量累计达到1 251百万吨，与前一年相比增长了9%。 美国和欧盟的煤炭消耗在2023年分别下降了17%和23%，分别创下了本世纪除新冠疫情影响外的最大年度下降。在美国，由于煤炭电厂的退役、电力需求的下降和天然气价格的低廉，煤炭消耗减少。与此同时，在2022年煤炭消费量达到高点之后，欧洲的煤炭需求再次出现下降，这成为了本世纪大部分时间内的趋势。 此外，煤炭需求在地区间存在显著差异。在东盟地区，煤炭消费量大多有所增加（+38百万吨），而日本、韩国和澳大利亚等国家的煤炭消费量则出现了低于10%的适度下降。 全球煤炭需求预计在2024年将趋于平稳。 在2024年的前六个月，我们预计全球煤炭消费量将增长1.0%，达到总计43,080万吨。尽管预期煤炭在非电力应用中的消费量将保持不变。然而，电力行业的煤炭消费预计将增长1.4%。电力行业增长的主要贡献者是印度（增加4,400万吨）和中国（增加2,200万吨），而欧盟预计将出现最强的降幅（减少2,000万吨）。 在2024年下半年，我们预计煤炭发电量将下降，部分抵消上半年的增长，导致全年电力行业煤炭消费量为5,886百万吨，同比增长0.5%。同时，2024年下半年非电力应用中煤炭的稳定消费将意味着全球煤炭消费量略有增加。我们预计全年煤炭消费量将达到8,737百万吨（同比增长0.4%）。 在我们上一份出版物中，我们预测2024年煤炭需求将下降，此后将呈现适度下降。然而，这一预测存在两个重要前提：中国多年低雨量后水力发电的复苏，以及中国电力需求增长的放缓。虽然自2024年4月以来，水力发电已强劲复苏，但中国