无锡日联科技股份有限公司主要从事X射线智能检测装备的研发、生产、销售与服务，为半导体、新能源电池、铸件焊件及材料检测等领域的客户提供解决方案，并在无锡、重庆、深圳设立生产基地和研发中心。2021年被工信部评为国家重点级专精特新“小巨人”企业。
一、下游收入情况及全年营收预测
2024年上半年，公司营业收入3.33亿元，同比增长21.01%。其中：
- 集成电路及电子制造检测领域收入1.36亿元，同比增长31.45%，占比41.09%；
- 新能源电池检测领域收入5780万元，同比下降21.78%，占比17.37%；
- 铸件焊件及材料检测领域收入9090万元，同比增长54.11%，占比27.31%。
收入增速差异主要受下游景气度、客户资本开支及项目验收节奏影响。电子半导体、汽车压铸件等领域景气度高。由于行业收入确认存在季节性特征，下半年确认收入占比较高，但未来存在不确定性。
二、核心部件射线源销售及自用渗透率
2024年上半年，射线源独立销售收入为4120.61万元，大部分为自研射线源。自产射线源应用渗透率：
- 集成电路及电子制造检测领域90.67%；
- 新能源电池检测领域91.58%。
三、营收毛利率提升原因
2024年上半年，营收毛利率为45.43%，同比增加6.36个百分点。主要原因：
- 检测设备迭代升级，高端高毛利设备收入占比提升；
- 自产射线源比例提高，成本降低，自研射线源独立销售增加；
- 海外收入同比增长，海外项目毛利率较高。
四、研发能力
公司采取自主研发模式，建立核心部件、应用研发和系统软件及图像缺陷识别算法研发体系。研发中心分为基础、应用和软件研发部，以市场为导向制定研发项目。已成功开发VISION系列在线式3D/CT智能检测装备、锂电池快速CT检测装备等，并实现系列化微焦点X射线源量产。2024年上半年研发投入4115.15万元，占营收12.36%；研发人员243人，占员工总数26.10%。累计获得IP登记或授权521项，其中发明专利67项。
五、射线源新产品研发进展
微焦点X射线源已实现90~150kV产业化，正在研发更高功率产品。160kV开管微焦点射线源、大功率小焦点射线源处于产品验证阶段。
六、下游应用及“出海”布局
公司持续扩大主营业务领域应用场景，积极拓展新领域。产品销售覆盖全球70多个国家及地区，已在新加坡、匈牙利成立海外子公司，马来西亚工厂已开业，正在筹建美国公司，覆盖拓展美洲市场。
七、产业收并购计划
公司计划通过投资并购先进检测设备或核心部件厂商，或与知名设备厂商合作开发，覆盖更多产品品类和细分市场。未来将围绕检测行业上下游投资优质企业，提升产业链协同性和竞争力。
