原油早报

大越期货投资咨询部金泽彬投资咨询证：Z0015557联系方式：0575-85226759 https://www.dyqh.info/ 大越期货创立于1995年，主要从事商品期货经纪、金融期货经纪、期货投资咨询、资产管理业务。 每日提示1近期要闻2多空关注3基本面数据4持仓数据5 CONTENTS目 录 原油2409： 1.基本面：两名以色列官员表示，以色列希望打击真主党，但不希望将中东拖入全面战争；美国能源部称，已敲定一份购买465万桶原油的合同，以补充战略石油储备(SPR)，将在今年最后三个月交付。能源部还与国会合作，取消了释放1.4亿桶石油的计划，该部称，这部分石油应被计入储备补充中；中性 2.基差：7月26日，阿曼原油现货价为80.02美元/桶，卡塔尔海洋原油现货价为79.02美元/桶，基差10.68元/桶，现货偏平水期货；中性 3.库存：美国截至7月19日当周API原油库存减少385.7万桶，预期减少248.4万桶；美国至7月19日当周EIA库存减少374.1万桶，预期减少158.3万桶；库欣地区库存至7月19日当周减少170.8万桶，前值减少87.5万桶；截止至7月29日，上海原油期货库存为857.2万桶，不变；偏多 4.盘面：20日均线偏下，价格在均线下方；偏空 5.主力持仓：截至7月23日，WTI原油主力持仓多减；截至7月23日，布伦特原油主力持仓多减；偏空； 6.预期：隔夜地缘担忧情绪略有消退，以色列希望与黎巴嫩间战争有限度，油价支撑减弱，尽管美国能源部再度启动战略收储，不过目前来看市场影响甚微。此外有消息称欧佩克+表示将在9月后开始取消一些自愿减产，引发了抛售，但在本周的欧佩克+监督委员会会议上，预计政策不会发生变化，市场将密切关注此次会议，以寻找该组织放缓或推迟增产的迹象，短期油价缺乏上行动力，预计低位震荡运行。短线投资者考虑575-585区间操作，长线多单持有。 近期要闻 1. 拜登政府周一表示，已敲定为战略石油储备（SPR）购买465万桶原油的合同，这些原油将在今年最后三个月运往路易斯安那州的Bayou Choctaw储存点。美国能源部表示，埃克森美孚将提供合同中的390万桶，而麦格理美国交易公司将提供其余部分，原油的平均收购价约为76.92美元/桶。美国目前旨在补充在2022年释放的创纪录1.8亿桶SPR，当时此举为了控制俄乌冲突爆发后飙升至5美元/加仑以上的汽油价格，SPR也因此降至40年来的最低水平，低于3.5亿桶原油，引发了人们对该国能源安全的担忧，行业专家指责拜登政府在补储这件事上拖延时间。美国能源部表示，自那以来，他们以77美元/桶左右的平均价格回购了总计4325万桶石油，此外，能源部还与国会合作，取消了此前计划从SPR中出售1.4亿桶原油的计划，这也算作补充库存的一部分。而在2022年释储期间，这些石油以95美元/桶左右的价格出售，这是“对纳税人有利的交易”。截至7月19日，SPR包含约3.744亿桶原油，这是自2022年底以来的最高水平。然而，当前水平仍远低于该国过去更加依赖石油进口时的6亿至7亿桶的储量。 2. 据独立国际能源及大宗商品价格评估机构Argus，多数市场消息人士预计，沙特阿美将维持9月份对欧洲原油出口的官方价格不变，这将标志着在连续4个月上涨后出现分化。交易员表示，竞争对手挪威JohanSverdrup (JS)的差价最近有所下降，而且预计夏季假期结束后欧洲需求将降温，这可能会促使沙特阿美不提高配方油价格。但有消息称，与此同时，该公司不太可能对欧洲实施降价，因为它至少可以保证该地区炼油商的一些购买兴趣。 近期多空分析 利多： 1. OPEC+额外减产延续，执行待跟踪2. 需求端好转预期 利空： 1.美联储降息不定 行情驱动：供应端减产有待观察与需求中性共振风险点：OPEC+内部团结破坏；战争风险升级 每日期货行情 免责声明 本报告的著作权属于大越期货股份有限公司。未经大越期货股份有限公司书面授权，任何人不得更改或以任何方式发送、翻版、复制或传播此报告的全部或部分材料、内容。如引用、刊发，须注明出处为大越期货股份有限公司，且不得对本报告进行有悖原意的引用、删节和修改。本报告基于大越期货股份有限公司及其研究人员认为可信的公开资料或实地调研资料，仅反映本报告作者的不同设想、见解及分析方法，但大越期货股份有限公司对这些信息的准确性和完整性均不作任何保证，且大越期货股份有限公司不保证所这些信息不会发生任何变更。 本报告中的信息以及所表达意见，仅作参考之用，不构成任何投资、法律、会计或税务的最终操作建议，大越期货股份有限公司不就报告中的内容对最终操作建议做出任何担保，投资者根据本报告作出的任何投资决策与大越期货股份有限公司及本报告作者无关。 THANKS