大类资产与基金周报（20240708-20240712）：国内外主要权益市场持续向好，QDII基金业绩亮眼

国内外主要权益市场持续向好，QDII基金业绩亮眼 ◼大类资产市场概况：1）权益：本周A股市场中上证指数收盘2971.30，涨跌幅0.72%，深证成指、中小板指数、创业板指、上证50、沪深300、中证500、中证1000、中证2000、北证50涨跌幅分别为1.82%、2.55%、1.69%、1.12%、1.20%、1.09%、1.40%、1.14%、0.05%。从细分行业来看，本周电子、汽车、美容护理涨幅较大，分别录得6.12%、5.37%、3.15%；煤炭、传媒、农林牧渔下跌幅度较大，跌幅分别为7.49%、2.94%、2.02%。本周港股市场中恒生指数收盘18293.38，涨跌幅为2.77%，恒生中国企业指数收盘6532.63，涨跌幅为2.36%。本周美股市场中道琼斯工业指数、纳斯达克指数、标普500收盘分别为40000.90、18398.45、5615.35，涨跌幅分别为1.59%、0.25%、0.87%。2）债券：资金利率方面，7天SHIBOR为1.80%，本周下行0.60BP；DR007、DR001分别为1.80%、1.68%，本周变动-0.42BP、-8.69BP。利率债方面，1年期国债收益率、3年期国债收益率、10年期国债收益率分别为1.54%、1.82%、2.26%，本周涨跌幅分别为1.00BP、-0.18BP、-1.50BP，期限利差（10年-1年）为72.14BP，本周下行2.50BP。信用债方面，1年期企业债（AAA）利差、1年期城投债利差分别为46.45BP、48.11BP，本周分别变动0.34BP、0.68BP，信用利差（3年企业债-3年国债）为30.66BP，本周下行0.34BP。本周10年期美国国债收益率、2年期美国国债收益率分别为4.18%、4.45%，美债期限利差（10年-2年）为-27BP，依旧倒挂，与上周相比，本周倒挂幅度收窄5BP。3）商品：商品市场中原油、沪金、沪铜、沪铝、螺纹钢、焦煤、焦炭、工业硅、碳酸锂、生猪、谷物本周涨跌幅分别为-1.88%、1.23%、-1.77%、-1.41%、-0.96%、1.01%、-0.38%、-3.93%、-2.59%、-2.19%、-2.64%。4）外汇：本周美元、欧元、加元、瑞郎、英镑、澳元、日元、港元相对人民币升贬值幅度分别为-0.12%、0.54%、-0.26%、0.06%、0.97%、0.49%、0.77%、-0.13%。 研究助理：孙弋轩电话：18910596766E-MAIL：sunyixuan@tpyzq.com一般证券业务登记编码：S1190123080008 ◼基金市场概况：本周新成立基金共计11只，包括权益基金7只以及固收基金4只，其中规模较大的基金有合煦智远嘉悦利率债A（29.71亿）、路博迈中高等级信用债A（13.79亿）。从大类基金业绩对比结果来看，本周权益基金以及QDII基金涨幅较大，分别录得1.43%、1.11%；相对来说，仅FOF基金下跌，跌幅为0.02%。本周受益于电子、汽车行业的大幅上涨，权益基金中的智能汽车与消费电子主题ETF均涨幅较大，而煤炭相关基金跌幅较大。此外，本周港美股市场持续向好，标普生物科技、恒生科技等指数涨幅较大，整体来看，QDII基金表现优异。 ◼自选基金组合业绩表现：区间绝对收益率（0.14%）、区间年化（3.44%）、区间最大回撤（1.45%）、区间年化波动（9.49%）、区间下行风险（5.51%）、区间夏普（0.25）、区间卡玛（2.37）。 内容目录 一、大类资产市场概况......................................................................................................................4 （一）权益...........................................................................................................................................4（二）债券...........................................................................................................................................7（三）商品...........................................................................................................................................8（四）外汇.........................................................................................................................................10 （一）新成立（只考虑初始基金）.................................................................................................11（二）数量规模.................................................................................................................................11（三）业绩表现.................................................................................................................................12 1、行业评级..........................................................................................................................................2 2、公司评级..........................................................................................................................................2 销售团队..........................................................................................................................................2 图表目录 图表1A股主要市场指数涨跌幅度......................................................................................................................................4图表2A股市场风格指数涨跌幅度......................................................................................................................................4图表3A股市场行业板块涨跌幅..........................................................................................................................................5图表4港股市场主要指数涨跌幅.........................................................................................................................................5图表5港股市场规模指数涨跌幅.........................................................................................................................................5图表6港股市场行业板块涨跌幅.........................................................................................................................................6图表7美国及其他地区主要市场指数涨跌幅.....................................................................................................................6图表8我国主要资金利率变化.............................................................................................................................................8图表9我国信用利差&期限利差变化.................................................................................................................................8图表10美债期限利差变化...................................................................................................................................................8图表11中美利差变化...........................................................................................................................................................8图表12我国主要商品涨跌幅...............................................................................................................................................9图表13国外主要商品涨跌幅.....................................................................................................................................