纺服美妆行业周报：618大促进行中 国货美妆品牌势能凸显

——纺服美妆行业周报 投资摘要： 评级增持（维持） 每周一谈：618大促进行中国货美妆品牌势能凸显 2024年05月28日 天猫美妆618首日TOP20榜单国货占5席。5月22日，天猫大美妆微信公众号发布618首日相关销售榜单，国货珀莱雅取得了618开门红首日美妆榜首。美妆TOP20国际大牌占据15席，国货占5席，分别为珀莱雅、可复美、薇诺娜、觅光、优时颜，对应的榜单名次分别为TOP1、TOP6、 孔天祎分析师SAC执业证书编号：S166052203000118624107608kongtianyi@shgsec.com TOP16、TOP18、TOP19。相较天猫美妆2023年618开门红榜单，优时颜上榜；可复美从TOP13上升至TOP6，薇诺娜从TOP9下降至TOP16；觅光从TOP19上升至TOP18。在“天猫618”首日销售TOP20护肤品类中，国产品牌占比为30%，较去年相比，占比大幅提升10%。 国货品牌珀莱雅、彩棠分别登顶美妆、彩妆榜单第一名。根据天猫公布的数据显示，珀莱雅首次挤掉国际品牌登上美妆销售榜第一名。另外，彩棠首次挤掉国际品牌登上彩妆销售榜第一名，毛戈平、花西子、恋火、卡姿兰也跻身前20。 关注各美妆品牌在本次618活动的表现。今年618活动正在进行中，首轮天猫销售活动即将结束，在彩妆和护肤赛道，国货品牌整体表现亮眼。其他平台活动也在陆续开启中，各平台间、各品牌间的竞争仍然激烈，建议持续关注美妆板块各品牌在大促期间的表现情况。 市场回顾（5月20日-5月24日）：在申万一级行业中，纺织服饰行业本周下跌-3.21%，在申万31个一级行业中排名第14，美容护理行业本周下跌-4.07%，在申万31个一级行业中排名第25。本周纺织服饰行业指数下跌3.21%，沪深300指数下跌2.08%，纺织服饰行业跑输大盘。在各子板块中，饰品板块表现较好，下跌2.56%，纺织制造板块表现相对较差，下跌4.32%。本周美容护理行业指数下跌4.07%，沪深300指数下跌2.08%，美容护理行业跑输大盘。在各子板块中，个护用品板块表现较好，下跌4.00%，化妆品板块表现相对较差，下跌4.08%。 相关报告 投资策略：建议持续关注护肤龙头【珀莱雅】、【巨子生物】、【丸美股份】、医美龙头【爱美客】、防晒剂龙头【科思股份】。 1.纺服美妆周报《618大促开启关注美妆品牌表现》2024-05-192.纺服美妆周报《618大促即将开启关注美妆品牌表现》2024-05-123.轻纺美妆周报《多地以旧换新补贴落地激发消费活力》2024-04-284．轻纺美妆周报《2024年3月份社会消费品零售总额增长3.1%》2024-04-215.轻纺美妆周报《商务部等14部门联合发布<推动消费品以旧换新行动方案>》2024-04-146.轻纺美妆周报《3月PMI指数向好企业生产经营活动扩张加快》2024-03-317.轻纺美妆周报《2024年1-2月份社会消费品零售总额增长5.5%》2024-03-248.轻纺美妆周报《轻纺美妆多家企业发布23年度业绩预告》2024-01-289.轻纺美妆周报《轻纺美妆多家企业发布23年度业绩预告》2024-01-2110.轻纺美妆周报《染发剂第一股鼎龙科技上市》2024-01-14 风险提示：经济复苏不及预期风险，行业竞争加剧风险。 内容目录 1. 618大促进行中国货美妆品牌势能凸显.............................................................................................................................32.本周行情回顾.....................................................................................................................................................................33.重要新闻及公司公告..........................................................................................................................................................53.1新闻.........................................................................................................................................................................53.1.1中国长丝织造协会发布关于推动行业绿色发展的倡议..................................................................................53.1.2美国：中东部雨水偏多部分新棉补种............................................................................................................63.2公司公告..................................................................................................................................................................64.风险提示............................................................................................................................................................................7 图表目录 图1：本周申万一级行业涨跌幅（%）...................................................................................................................................3图2：本周市场涨幅（%）.....................................................................................................................................................4图3：市场年涨跌幅（%）.....................................................................................................................................................4图4：纺织服装行业本周涨幅前五（%）...............................................................................................................................4图5：纺织服装行业本周跌幅前五（%）...............................................................................................................................4图6：美容护理行业本周涨幅前五（%）...............................................................................................................................5图7：美容护理行业本周跌幅前五（%）...............................................................................................................................5 1.618大促进行中国货美妆品牌势能凸显 天猫美妆618首日TOP20榜单国货占5席。5月22日，天猫大美妆微信公众号发布618首日相关销售榜单，国货珀莱雅取得了618开门红首日美妆榜首。美妆TOP20国际大牌占据15席，国货占5席，分别为珀莱雅、可复美、薇诺娜、觅光、优时颜，对应的榜单名次分别为TOP1、TOP6、TOP16、TOP18、TOP19。相较天猫美妆2023年618开门红榜单，优时颜上榜；可复美从TOP13上升至TOP6，薇诺娜从TOP9下降至TOP16；觅光从TOP19上升至TOP18。在“天猫618”首日销售TOP20护肤品类中，国产品牌占比为30%，较去年相比，占比大幅提升10%。 国货品牌珀莱雅、彩棠分别登顶美妆、彩妆榜单第一名。根据天猫公布的数据显示，珀莱雅首次挤掉国际品牌登上美妆销售榜第一名。另外，彩棠首次挤掉国际品牌登上彩妆销售榜第一名，毛戈平、花西子、恋火、卡姿兰也跻身前20。 美妆TOP20：珀莱雅、兰蔻、欧莱雅、雅诗兰黛、修丽可、可复美、海蓝之谜、娇韵诗、赫莲娜、CPB肌肤之钥、OLAY玉兰油、娇兰、理肤泉、资生堂、科颜氏、薇诺娜、SK-II、AMIRO觅光、优时颜、YSL圣罗兰。 彩妆TOP20：彩棠、雅诗兰黛、CPB肌肤之钥、YSL圣罗兰、Nars娜斯、毛戈平、MAKE UP FOR EVER玫珂菲、兰蔻、MAC魅可、花西子、3CE三熹玉、欧莱雅、纪梵希、植村秀、MISTINE蜜丝婷、阿玛尼、娇兰、恋火、BOBBIBROWN芭比波、卡姿兰。 关注各美妆品牌在本次618活动的表现。今年618活动正在进行中，首轮天猫销售活动即将结束，在彩妆和护肤赛道，国货品牌整体表现亮眼。其他平台活动也在陆续开启中，各平台间、各品牌间的竞争仍然激烈，建议持续关注美妆板块各品牌在大促期间的表现情况。 2.本周行情回顾 在申万一级行业中，纺织服饰行业本周下跌-3.21%，在申万31个一级行业中排名第14，美容护理行业本周下跌-4.07%，在申万31个一级行业中排名第25。 资料来源：wind，申港证券研究所 本周纺织服饰行业指数下跌3.21%，沪深300指数下跌2.08%，纺织服饰行业跑输大盘。在各子板块中，饰品板块表现较好，下跌2.56%，纺织制造板块表现相对较差，下跌4.32%。年涨跌幅方面，纺织服饰行业指数下跌5.12%，沪深300指数上涨5.96%，纺织服饰行业跑输大盘。在各子板块中，饰品板块表现较好，下跌0.36%，纺织制造板块表现相对较差，下跌7.48%。 本周美容护理行业指数下跌4.07%，沪深300指数下跌2.08%，美容护理行业跑输大盘。在各子板块中，个护用品板块表现较好，下跌4.00%，化妆品板块表现相对较差，下跌4.08%。年涨跌幅方面，美容护理行业指数下跌3.72%，沪深300指数上涨5.96%，美容护理行业跑输大盘。在各子板块中，化妆品板块表现较好，下跌2.38%，个护用品板块表现相对较差，下跌7.77%。 资料来源