计算机行业周报（2024.04.22-2024.04.26）：深圳沈阳出台支持政策，低空经济产业链有望受益

证券研究报告 行业研究 行业周报 计算机 行业研究/行业周报 深圳沈阳出台支持政策，低空经济产业链有望受益 ——计算机行业周报（2024.04.22-2024.04.26） ◼ 核心观点 本周核心观点与重点要闻回顾 低空经济：深圳盐田出台专项扶持政策支持低空经济发展，沈阳市研究制定了《沈阳市低空经济高质量发展行动计划（2024-2026年）》，相关产业链有望持续受益。《盐田区关于促进低空经济产业创新发展的若干措施》（以下简称《措施》）公布，根据《措施》，低空经济领域企业落户盐田，最高可获500万元补贴。沈阳市研究制定了《沈阳市低空经济高质量发展行动计划（2024-2026年）》（以下简称《计划》）。《计划》提出，到2026年，沈阳市低空飞行基础保障体系基本完善。沈阳市培育低空经济相关企业突破100家，产业规模达到30亿元。 端侧AI模型：微软推出了一款轻量级AI模型Phi-3-mini，苹果发布 OpenELM，相关产业链有望受益。美东时间周二，微软推出了一款轻量级AI模型Phi-3-mini。微软声称，这款轻量级AI模型的性能与GPT-3.5等模型相当，同时适合在手机上本地使用。苹果在 Hugging Face 平台上发布一个“具有开源训练和推理框架的高效语言模型”，名为 OpenELM。据了解，OpenELM有四种尺寸：2.7亿、4.5亿、11亿和30亿个参数版本， AI算力：北京市发布《北京市算力基础设施建设实施方案（2024—2027年）》，江苏发布省级算力基础设施发展专项规划，相关产业链有望受益。北京市印发《北京市算力基础设施建设实施方案（2024—2027年）》。其中提出，到2027年，建立布局合理、算网协同、技术领先、绿色集约、产业链完备的京津冀蒙算力一体化协同发展格局。江苏省印发《江苏省算力基础设施发展专项规划》。根据规划，到2030年，江苏省数据中心机架规模达120万标准机架，全省在用总算力超过50EFLOPS，智能算力占比超过45%，智算中心突破20个。 工业软件：大连市软件和信息技术服务业高质量发展推进会议召开，苏州提出加快培育一流软件产业生态，相关产业链有望持续受益。大连市软件和信息技术服务业高质量发展推进会议召开。会上提出做大做强工业互联网产业，加快打造一批工业软件核心产品。苏州软件产业集群政策宣贯及供需对接活动在吴中区举行。苏州市工信局大数据处相关负责人表示，苏州落实好国家、省、市相关支持政策，持续完善工业软件、信创等产业链协同攻关机制，加快突破一批卡脖子技术。 市场行情回顾 本周（04.22-04.26），A股申万计算机指数上涨5.78%，板块整体跑赢沪深300指数达4.57pct，跑赢创业板综指数达1.02pct。在申万31个一级子行业中，计算机板块周涨跌幅排名为第1位。计算机二级行业涨跌幅由高到低分别为：软件开发(6.8%)、IT服务II(5.58%)、计算机设备(4.54%)。海外市场指数整体走势较强，涨跌幅由高到低分别为：恒生资讯科技业(15.03%)、Wind美国中资股软件与服务(5.94%)、道琼斯美国科技(5.12%)、纳斯达克(4.23%) 、台湾信息服务(1.39%)。 ◼ 投资建议 本周我们重点看好受益发改委发声支持的低空经济板块、受益国外龙头企业持续发布大模型的AI大模型板块、受益中国移动招标的AI服务器板块以及国家政策推出的工业软件板块。 低空经济：建议关注莱斯信息、新晨科技、纳睿雷达等； AI大模型：建议关注软通动力、金山办公等； AI服务器：建议关注浪潮信息、中科曙光； 工业软件：建议关注赛意信息、鼎捷软件等。 ◼ 风险提示 产业发展不及预期，政策推进力度不及预期，国产替代不及预期。 增持 (维持) 行业： 计算机 日期： yxzqdatemark 分析师： 李行杰 E-mail： lixingjie@yongxingsec.com SAC编号： S1760524010003 分析师： 黄伯乐 E-mail： huangbole@yongxingsec.com SAC编号： S1760520110001 近一年行业与沪深300比较 资料来源：Wind，甬兴证券研究所 相关报告： 《发改委表示发展低空经济意义重大，产业链有望受益》 ——2024年04月22日 《AI板块表现值得期待，关注产业变化机遇》 ——2024年04月21日 《ChatGPT免注册使用，AI算力需求有望持续扩张》 ——2024年04月09日 -20%-4%12%28%44%60%09/2211/2202/2304/2307/2309/23计算机沪深3002024年04月29日 行业周报 请务必阅读报告正文后各项声明 2 正文目录 1. 本周核心观点及投资建议 ........................................................................ 3 2. 市场回顾： ................................................................................................ 5 2.1. 板块表现 ............................................................................................... 5 2.2. 个股表现 ............................................................................................... 6 3. 行业新闻 .................................................................................................... 8 4. 公司动态 .................................................................................................. 11 5. 公司公告 .................................................................................................. 11 6. 风险提示 .................................................................................................. 13 图目录 图1: A股申万一级行业涨跌幅情况（04.22-04.26） ...................................... 5 图2: 申万计算机二级行业一周涨跌幅情况（04.22-04.26） .......................... 5 图3: A股申万计算机三级行业涨跌幅情况（04.22-04.26） .......................... 6 图4: 海外指数涨跌幅情况（04.22-04.26）...................................................... 6 表目录 表1: 计算机板块（申万）本周（04.22-04.26）个股涨跌幅前后10名 ........ 7 表2: 计算机行业本周重点公告（04.22-04.26） ............................................ 12 行业周报 请务必阅读报告正文后各项声明 3 1. 本周核心观点及投资建议 核心观点： 低空经济：深圳盐田出台专项扶持政策支持低空经济发展，沈阳市研究制定了《沈阳市低空经济高质量发展行动计划（2024-2026年）》，相关产业链有望持续受益。据财联社报道，《盐田区关于促进低空经济产业创新发展的若干措施》（以下简称《措施》）公布，盐田区就低空经济创新发展出台了专项扶持政策。根据《措施》，低空经济领域企业落户盐田，最高可获500万元补贴。据中证网消息，沈阳市研究制定了《沈阳市低空经济高质量发展行动计划（2024-2026年）》（以下简称《计划》）。《计划》提出，到2026年，沈阳市低空飞行基础保障体系基本完善，初步形成研发制造、低空飞行、综合服务融合发展产业生态。低空飞行器在城市空运、物流配送、应急救援和智慧城市管理等领域综合服务高效运行，打造10个以上低空经济应用示范场景。沈阳市培育低空经济相关企业突破100家，产业规模达到30亿元。 端侧AI模型：微软推出了一款轻量级AI模型Phi-3-mini，苹果发布 OpenELM，相关产业链有望受益。据财联社报道，美东时间周二，微软推出了一款轻量级AI模型Phi-3-mini。微软声称，这款轻量级AI模型的性能与GPT-3.5等模型相当，同时适合在手机上本地使用。而更重要的是，该款模型的成本要低廉许多，这意味着它可以通过成本优势吸引更广泛的客户群。据钛媒体报道，苹果在 Hugging Face 平台上发布一个“具有开源训练和推理框架的高效语言模型”，名为 OpenELM。据了解，OpenELM有四种尺寸：2.7亿、4.5亿、11亿和30亿个参数版本，定位于超小规模模型，而微软Phi-3模型为38亿。这种小模型运行成本更低，可在手机和笔记本电脑等设备上运行。 AI算力：北京市发布《北京市算力基础设施建设实施方案（2024—2027年）》，江苏发布省级算力基础设施发展专项规划，相关产业链有望受益。据证券时报消息，北京市经济和信息化局、北京市通信管理局印发《北京市算力基础设施建设实施方案（2024—2027年）》。其中提出，到2025年，基本建成智算资源供给集群化、智算设施建设自主化、智算能力赋能精准化、智算中心运营绿色化、智算生态发展体系化的格局，引领京津冀蒙地区建成具有国际影响力的智算产业创新应用高地。到2027年，优化京津冀蒙算力供给质量和规模，力争自主可控算力满足大模型训练需求，算力能耗标准达到国内领先水平，建立布局合理、算网协同、技术领先、绿色集约、产业链完备的京津冀蒙算力一体化协同发展格局，融入联网调度、普惠易用、绿色安全的全国一体化算力体系，有力支撑落实国家人工智能产 行业周报 请务必阅读报告正文后各项声明 4 业发展战略部署。江苏省印发《江苏省算力基础设施发展专项规划》。根据规划，江苏将全力构建一个“2+N+X”算力网络梯次多元布局，即建成南京、苏州2个国家级核心算力枢纽集群，N个省内城市级数据中心（云计算中心、智算中心）和X个边缘计算节点。到2030年，全省数据中心机架规模达120万标准机架，全省在用总算力超过50EFLOPS，智能算力占比超过45%，智算中心突破20个，算力算效水平显著提高。 工业软件：大连市软件和信息技术服务业高质量发展推进会议召开，苏州提出加快培育一流软件产业生态，相关产业链有望持续受益。据大连市工信局消息，大连市软件和信息技术服务业高质量发展推进会议召开。会上提出做大做强工业互联网产业，加快打造一批工业软件核心产品，推出更多一体化、系统化的智能工厂解决方案，积极鼓励行业龙头企业在相关领域先行先试，带动中小企业加快数字化、网络化、智能化转型升级。据江苏工信厅消息，4月23日，苏州软件产业集群政策宣贯及供需对接活动在吴中区举行。苏州市工信局大数据处相关负责人表示，下一步，苏州将围绕“1030”产业集群发展所需，落实好国家、省、市相关支持政策，持续完善工业软件、信创等产业链协同攻关机制，加快突破一批卡脖子技术，让更多本土优秀工业软件企业和产品脱颖而出，为苏州打造全球领先的“智