兴业合金2023年度报告

目錄 2公司資料 4主席報告書 5管理層討論與分析 13企業管治報告 27環境、社會及管治報告 82董事會報告 98董事簡歷詳情 100獨立核數師報告書 106綜合損益表 107綜合損益及其他全面收益表 108綜合財務狀況表 110綜合權益變動表 112綜合現金流量表 114財務報表附註 183五年財務資料概要 公司秘書 董事會 梅雅美女士 執行董事 胡長源先生（主席）胡明烈先生（行政總裁）朱文俊先生 授權代表 朱文俊先生梅雅美女士 獨立非執行董事 主要法律顧問 柴朝明先生樓棟博士魯紅女士 香港 中倫律師事務所有限法律責任合夥 審核委員會 中國 柴朝明先生（主席）魯紅女士樓棟博士 中倫律師事務所 開曼群島Conyers Dill & Pearman, Cayman 薪酬委員會 樓棟博士（主席）魯紅女士朱文俊先生 核數師 提名委員會 畢馬威會計師事務所於《會計及財務匯報局條例》下的註冊公眾利益實體核數師 柴朝明先生（主席）魯紅女士樓棟博士 註冊辦事處 Cricket SquareHutchins DriveP.O. Box 2681Grand Cayman KY1-1111Cayman Islands 香港股份過戶登記分處 主要營業地點 卓佳證券登記有限公司香港夏愨道16號遠東金融中心17樓 香港 香港九龍觀塘鴻圖道37–39號鴻泰工業大廈11樓11室 主要往來銀行 中國（銅業務） 中國農業銀行中國建設銀行中國銀行 中國浙江省寧波市杭州灣新區金溪路68號郵編：315336 公司網站www.xingyealloy.com 中國（線上遊戲業務） 股份代號 中國廣東省深圳市甲岸路31號郵編：518066 505 開曼群島股份過戶登記總處 Royal Bank of Canada Trust Company (Cayman) Limited4th Floor, Royal Bank House24 Shedden Road, George TownP.O. Box 705Grand Cayman KY1-1110Cayman Islands 本人謹代表董事會真摯提呈興業合金材料集團有限公司（「」）及其附屬公司（統稱「」或「」）截至二零二三年十二月三十一日止年度（「」或「」）之年度報告 。 二零二三年 ，受地緣政治博弈加劇 ，國際格局加速調整 ，疊加國際國內經濟復甦不及預期等諸多因素影響 ，本集團的銅加工業務遭遇了上半年訂單大幅度下滑 ，下半年緩慢企穩回升的嚴峻形勢 。但在董事會的領導下 ，集團進行了內部改革 ，以加強對生產部門的內部支持 ，擴大對外銷售為重心 ，持續深化組織架構 、產品結構調整 ，縮短新品研發週期 ，夯實各層級管理基礎 ，著力拓展 、維護高附加值與重點客戶產品市場份額以及開拓海外市場訂單 。 二零二三年 ，受同行新一輪產能釋放與下游消費需求不匹配因素的影響 ，國內銅加工行業的同業競爭呈現前所未有之態勢 ，各企業的盈利空間進一步被壓縮 。在集團全體職工的共同努力下 ，本集團產銷量與上一年度基本持平 。報告期內 ，本集團共實現全年銷量139,259噸 。 在此 ，本人欣然宣佈二零二三年度本公司股權持有人應佔溢利人民幣187.4百萬元 ，全年收益錄得人民幣6,323.2百萬元 。 展望 二零二四年 ，隨著歐美等主要經濟體降息週期的預期開啟 ，加之國家繼續實施刺激消費 、促進新興產業發展的政策加碼 ，宏觀經濟有望進入加速反彈通道 。但地緣政治與中美貿易摩擦的風險尚在 ，增加了經濟復甦進程的不確定性 。面對詭譎多變的外部形勢 ，二零二四年 ，集團將堅定執行變革戰略 ，加大供 、產 、銷端聯動 ，推進組織優化 ，夯實管理成果 ，打造平台經濟 ，深化降本增效 ，鞏固核心競爭力與行業地位 。我們相信 ，在集團董事會的領導與全體員工的通力配合下 ，集團將順利完成既定目標 ，沉著應對各種挑戰 ，有效化解潛在風險 ，朝著實現國際一流與百年老店的終極目標不斷前行 。 感謝 本人謹代表董事會向各位股東 、全體員工 、合作夥伴及社會各界 ，致以衷心的感謝及誠摯的祝福 。 主席 香港 ，二零二四年三月二十八日 整體業務回顧 於截至二零二三年十二月三十一日止年度（「」），本集團錄得總收益為人民幣6,323.2百萬元 ，與截至二零二二年十二月三十一日止年度（「」）人民幣6,238.5百萬元相比 ，增幅為1.4%。股東應佔本集團溢利由二零二二年的人民幣216.6百萬元減少至二零二三年的人民幣187.4百萬元 ，降幅為13.5%。溢利下降的主要原因是本集團於二零二三年錄得金屬期貨合約虧損淨額人民幣16.8百萬元 ，而本集團於二零二二年錄得金屬期貨合約收益淨額人民幣12.7百萬元 。 銅加工業務 市場和行業回顧 二零二三年 ，銅價走勢主要受宏觀經濟驅動 ，銅礦勞資糾紛 、環保抗議 、美聯儲加息和需求波動等多重因素影響 ，銅價歷經了「震盪」「探底」「反彈」這幾大波動 ，直至二零二三年底 ，銅價幾乎又回到了二零二三年初的水平 。二零二三年是國內疫後復蘇首年 ，年初投資者對中國經濟實現強勁復蘇抱有高預期 ，但隨後增速放緩 。海外歐美經濟體同樣走勢分化 ，美聯儲貨幣政策仍是交易主線 ，二零二三年倫銅交易價格重心逐漸下移 ，而滬銅在人民幣貶值的背景下表現相對強勢 。倫敦金屬交易所（LME）二零二三年銅價大多數時間在7,850-8,850美元╱噸之間震盪 ，均價8,516美元╱噸 ，同比下降3.0%。同時 ，二零二三年銅價呈現出內強外弱的特點 ，SMM1#電解銅全年均價為人民幣68,315元╱噸 ，同比上漲1.4%。 對於二零二四年的銅價走勢 ，我們預計上半年在國內外宏觀因素影響下 ，銅價可能會出現震盪偏弱的走勢 。然而 ，二零二四年下半年隨著宏觀風險的釋放和市場對美聯儲降息以及中國新一輪刺激政策的預期 ，市場情緒將得到提振 ，預計銅價將出現震盪走強的趨勢 。二零二四年全年來看 ，預計銅價的核心波動區間為7,500美元至9,000美元╱噸 ，國內銅價為人民幣62,000元至72,000元╱噸 。 二零二三年 ，從銅板帶行業看 ，下游需求分化明顯 ，建築家裝 、水暖衛浴 、服輔裝飾等銅加工下游產業需求不足；電子信息製造業生產逐步恢復向好；家電領域表現良好 ，冰箱 、空調 、洗衣機等產品產量均保持了增長；電力 、新興領域 ，如新能源汽車 、光伏 、風電 、儲能 、機器人等產業快速發展 ，成為拉動銅新興消費的主要力量 。使用大量銅材的電動汽車 、光伏產品 、鋰電池等「新三樣」產品出口表現亮眼 ，成為新的外貿增長點 。面對傳統銅板帶產品市場行情減弱 、高端板帶產品尚有空間的行業現狀 ，行業企業積極擴充高端銅板帶產能 ，銅板帶企業主動向高端產品擴產能的舉措 ，將進一步優化我國銅板帶產品結構 ，引領行業高質量發展 。二零二三年 ，中國銅加工材綜合產量為2,085萬噸 ，比上年增長3.0%。其中銅及銅合金板帶材產量237萬噸 ，比去年減少3.1萬噸 。二零二三年度 ，我國銅及銅合金板帶材產品消費量為235萬噸 ，其中傳統黃銅產品下降 ，紫銅及高端產品增長 。 展望二零二四年 ，隨著國內財政及經濟政策持續發力 ，經濟穩步向前發展 ，新能源汽車 、電子 、電氣 、通訊 、特高壓 、光伏等行業的迅猛發展 ，對高端銅板帶產品的需求量越來越大 ，紫銅板帶以及合金板帶部分彌補了黃銅板帶需求方面的缺口 ，銅板帶未來發展趨勢向高強度 、高導電 、高精度 、高穩定性方向發展 ，同時有新建產能逐漸投產 ，行業競爭壓力凸顯 。行業內的企業應調整產品結構 ，增加高端產品比例 ，以適應複雜多變此消彼長的市場需求變化 。 業務回顧 於二零二三年 ，本集團的銅加工業務共實現收入人民幣6,312.4百萬元 ，銷量139,259噸 ，分別比二零二二年略微增加1.4%和略微減少0.03%。其中製造及銷售高精度銅板帶實現收入為人民幣6,023.7百萬元 ，較二零二二年的人民幣5,887.0百萬元增加2.3%，高精度銅板帶銷量為94,104噸 ，較二零二二年同期的91,236噸增加3.1%，銅板帶收入增加主要是由於銷量增加所致 。於二零二三年 ，銅產品加工服務收入為人民幣231.9百萬元 ，較二零二二年的人民幣261.9百萬元減少11.5%，加工服務量為41,215噸 ，較二零二二年的43,921噸減少6.2%。於二零二三年 ，原材料貿易收入為人民幣56.8百萬元 ，較二零二二年的人民幣76.0百萬元減少25.3%，同時貿易業務銷量為3,940噸 ，較二零二二年的4,150噸減少5.1%。 業務發展 二零二三年 ，集團的重點工作事項開展取得了預期的效果 ，具體如下： 1.一是引進兩家國際知名諮詢機構 ，成立管理提升項目小組 ，針對集團戰略規劃 、組織優化 、定崗定責 、績效變革 、生產管理提升等方面以項目制形式開展諮詢工作 ，使得高級管理層在管理意識 、管理理念 、管理應用工具 、管理手段和方法上打開了思路並得到了全方位的提升 。二是對中層管理幹部開設培訓班 ，提升了中層幹部管理思路和管理水平 。三是對集團的營銷體系進行調整和優化 ，讓營銷人員更多的走出去 ，讓企業更貼近客戶的需求 。 2.一是不斷優化人員比例結構 ，降低平均年齡 ，提高大專以上學歷人員比例 。二是首創內訓師制度 ，強化常態化培訓 ，首期聘請19名內訓師 ，著力提升全員能力；三是開啟儲備幹部招錄培養計劃 ，為本公司持續發展起到人力資源的蓄水池作用 。四是正在逐步導入和完善人力資源管理體系 ，因事設崗 、因崗設人 、職責到位 、績效掛鈎的用人機制正逐步形成 。 3.二零二三年是集團圍繞追求深度發展 ，實現裝備一流 ，拓寬企業競爭格局 ，提升整體競爭水平的重要時期 。二零二三年全年共計開展技改項目超過50項 ，為集團未來五年的發展提供了裝備基礎 、產能基礎 ，為高附加值產品的拓展 、產品專業化生產提供了保障 。 4.擁有一流的技術是實現一流產品的強大保障 。二零二三年 ，集團聘請全球行業專家來共同攻克生產過程中產生的品質難題 ，以及連同研發技術部門開展了多項高附加值產品項目的攻關工作 。此外 ，集團聘請了諮詢公司參與產品開發流程和全流程跟蹤研發體系建設 ，持續完善標準化文件 ，持續更新產品工藝庫 。 5.圍繞數字化工廠建設要求 ，集團於二零二三年深度開展了生產管理系統 、營銷中心數據分析系統 、產品研發管理系統 、質量信息反饋系統等信息化技術項目 ，為集團從信息化朝數字化工廠邁進打下了堅實基礎 。 6.集團圍繞對外塑造品牌影響力 ，對內營造家園氛圍的主旨進行企業文化建設 ，不斷創新文化內涵與表現形式：一是實現宣傳渠道多樣化 ，開通維護視頻號 ，上新企業形象宣傳片 。參加上海電子展與行業 、下游協會推介公司產品；二是員工關愛更加深入 ，持續推進「幸福家園」建設 ，聘請專職中醫師為員工坐診 ，職工子女暑期夏令營形式和內容更加豐富化 ，文娛活動更加親民化 ，職工住宿條件更加舒適化等 。 展望 展望二零二四年 ，隨著中國政府積極的財政政策與刺激消費的政策持續加碼 ，國內經濟發展有望進一步得到提振 ，銅加工產品的需求預計會得到改善 。但銅加工行業的新一輪產能釋放與下游總體需求的上升並不匹配 ，這意味著集團的銅加工業務將面臨更加激烈的競爭與挑戰 。對此 ，集團管理層將繼續推進管理變革 、組織優化 、產品結構調整 、降本增效等重點工作 。同時 ，持續加強拓展客戶群體 、擴大產品影響力及品牌號召力 。力求穩固國內行業地位 ，並向國際一流同行逐步靠近 。 遊戲業務 截至二零二三年十二月三十一日止年度 ，本集團的遊戲業務共實現收入人民幣10.8百萬元 ，淨虧損為人民幣4.9百萬元 ，二零二二年同期為收入人民幣13.6百萬元 ，淨虧損人民幣0.2百萬元 。虧損原因主要為現有遊戲產品收入下降 。