金河生物：2023年年度报告
2023年年度报告 2024年4月 2023年年度报告 第一节重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 公司负责人王东晓、主管会计工作负责人牛有山及会计机构负责人（会计主管人员）周立航声明：保证本年度报告中财务报告的真实、准确、完整。所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。 本报告中涉及的2024年经营计划及目标，属于规划性事项，不构成公司对投资者的实质承诺。投资者应对此保持足够的风险意识，应理解经营计划与业绩承诺之间的差异。敬请广大投资者关注，并注意投资风险。 公司在本报告第三节“管理层讨论与分析”中“十一、公司未来发展的展望”部分，详细描述了公司经营中可能存在的风险，敬请投资者关注相关内容。 公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以2023年度权益分派实施时股权登记日的公司总股本扣除公司回购专用证券账户已回购的股份后的总股本为基数，向全体股东每10股派发现金红利1.00元（含税），送红股0股（含税），不以公积金转增股本。 目录 第一节重要提示、目录和释义...................................................2第二节公司简介和主要财务指标.................................................6第三节管理层讨论与分析......................................................10第四节公司治理..............................................................61第五节环境和社会责任........................................................87第六节重要事项..............................................................94第七节股份变动及股东情况...................................................111第八节优先股相关情况.......................................................119第九节债券相关情况.........................................................120第十节财务报告.............................................................121 备查文件目录 （一）载有公司负责人、主管会计工作负责人、会计机构负责人（会计主管人员）签名并盖章的财务报表；（二）载有信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件；（三）报告期内在中国证监会指定网站上公开披露过的所有公司文件的正本及公告的原稿；（四）其他有关资料；（五）以上备查文件的备置地点：证券事务中心。 释义 第二节公司简介和主要财务指标 一、公司信息 二、联系人和联系方式 三、信息披露及备置地点 四、注册变更情况 五、其他有关资料 六、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据是□否追溯调整或重述原因会计政策变更 财政部2022年11月30日颁布的《企业会计准则解释第16号》(财会〔2022〕31号)，规定了“关于单项交易产生的资产和负债相关的递延所得税不适用初始确认豁免的会计处理”、“关于发行方分类为权益工具的金融工具相关股利的所得税影响的会计处理”、“关于企业将以现金结算的股份支付修改为以权益结算的股份支付的会计处理”内容。其中“关于单项交易产生的资产和负债相关的递延所得税不适用初始确认豁免的会计处理”的相关内容自2023年1月1日起施行。 本公司自2023年1月1日起执行该规定，并对期初数据进行追溯调整。 公司最近三个会计年度扣除非经常性损益前后净利润孰低者均为负值，且最近一年审计报告显示公司持续经营能力存在不确定性□是否扣除非经常损益前后的净利润孰低者为负值□是否 七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □适用不适用公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □适用不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 八、分季度主要财务指标 单位：元 九、非经常性损益项目及金额 适用□不适用 □适用不适用 公司不存在其他符合非经常性损益定义的损益项目的具体情况。 将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益项目的情况说明 □适用不适用 公司不存在将《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。 第三节管理层讨论与分析 一、报告期内公司所处行业情况 （一）所处行业基本情况、发展阶段及周期性特点 公司持续专注动保主业，形成了兽用化药与疫苗板块双轮驱动，环保与农产品加工板块配套辅助，各板块业务有机联动的新业务格局。 1、全球动保行业发展持续增长，国内市场前景广阔。 据统计，近年来全球动保行业持续增长，全球市场规模（不含中国）自2018年的335亿美元增长至2022年的375亿美元，年复合增长率为2.86%。 随着我国经济水平的提高、居民对食品消费中蛋白消费的质量要求持续提升，动物类食物消费规模将持续增加，禽畜养殖规模化的不断扩大，畜牧业产值和集约化程度的持续增长，我国动保行业市场前景广阔。据统计，近年来我国兽药产业整体规模逐步扩大，自2018年至2022年，中国兽药市场销售额由466.10亿元增长至673.45亿元，年复合增长率达10.06%。 2、随着下游畜牧行业集中化程度不断上升，新版兽药GMP实施，将推动我国动保行业集中度进一步提升。 目前，我国的兽药产业总体上以中型企业为主。生物制品企业以大、中型企业为中坚力量，化药企业以中、小型企业为主。据中国兽药协会统计，截至2022年底，1,513家兽药生产企业中型企业766家，占企业总数的50.63%；大型企业88家，占企业总数的5.82%。 近年来，受非洲猪瘟爆发、环保政策趋严等因素影响，下游畜牧业由散养向集约化转变，畜牧业养殖规模化和集中度持续提升。规模化养殖企业更加注重饲育效率和动物疾病预防，同时较高的养殖密度加大了疾病传染几率和传播速度，增加了防控难度。因此随着畜牧业集约化和规模化程度的上升，将促进动保行业集中度提升。 随着新版GMP认证、GSP认证、职业兽医师制度持续推广，兽药产品研发和生产监管日益严格，对我国兽药生产企业提出了更高的要求。规范化运作、研发能力强、管理水平高、质量品质高的大型动保企业将凭借其诸多方面的优势，逐步扩大其市场份额，动保行业集中度也将进一步提升。 3、我国动保行业科技创新持续增强，但较发达国家相比仍有一定差距。 全球动保产品生产主要集中于美国、欧洲和中国，其中兽药高端产品的主要市场份额被发达国家的全球大型兽药企业占据。自21世纪以来我国兽药行业得到了迅速发展，科技创新投入持续增加，新设备、新技术、新工艺、新材料、信息化技术得到广泛应用，生产智能化得到显著提升。据统计，1987-2022年农业部组织新药评审以来，研制成功并获得批准用于动物疫病诊断、预防、治疗新兽药达到1,518种。其中生物制品786种、化学药品567种、中药165种。 4、当前金霉素市场正逐步恢复，未来仍有较大发展空间。 （1）从饲料添加剂转为治疗用药，使用剂量提升，养殖端渗透率提升。按照《全国遏制动物源细菌耐药行动计划(2017—2020年)》等相关部署，农业农村部废止了一系列饲料添加剂品种，保留金霉素在治疗方面使用，其由“兽药添字”转变为“兽药字”批准文号。一方面，在金霉素使用剂量上，金霉素预混剂转换文号后使用剂量从原来饲料中25-75ppm调整为养殖场处方使用，添加标准为400-600ppm。另一方面，由于养殖环境、饲料配方等变化，我国动物疫病更加复杂。金霉素在控制动物的慢呼吸道疾病和肠道疾病方面效果突出，其在养殖端的渗透率逐渐上升。目前中小猪场已经普遍使用，大型猪场也在不断解决给药技术问题，逐步增加使用量。 （2）除猪、鸡外，反刍类动物市场有巨大增量空间。美国FDA统计，2022年使用在牛养殖的抗生素占比达41%。目前我国反刍动物还没有大量使用，随着国内养殖量快速增长，反刍动物在国内有很大的增量市场。 5、大单品有望重塑行业格局 据《兽药产业发展报告》显示，2022年，我国生物制品行业实现销售额165.67亿元。按使用动物分，禽用生物制品和猪用生物制品是生物制品的主要组成部分。禽用生物制品市场规模66.47亿元，占生物制品总市场规模的40.12%；猪用生物制品市场规模76.42亿元，占生物制品总市场规模的46.13%；牛、羊用生物制品销售额19.26亿元，占比11.63%。2022年，除强制免疫疫苗以外的产品销售额占总销售额69.16%，这一比重比2021年的64.6%上升了4.56个百分点。其中，猪用常规苗中，销售额超过1亿元的有猪圆环病毒2型灭活疫苗、猪繁殖与呼吸综合征活疫苗和伪狂犬病活疫苗(Bartha-K61株)。 （1）蓝耳疫苗市场需求长期存在 猪蓝耳病，是由猪繁殖与呼吸综合征病毒（PRRSV）引起的一种严重危害全球养猪业的病毒性传染病，在很多国家已成为地方流行性疫病。由于蓝耳病毒稳定差、离散度高的猪场往往有部分猪此起彼伏的猪群排毒现象，导致PRRSV在猪场不断循环感染。鉴于蓝耳病预防难度大，需要有效的技术手段，以更好发挥疫苗作用达到控制目的，蓝耳疫苗市场需求长期存在。 据新猪派统计，2023年，蓝耳疫苗批签发数量共计4.2亿头份。其中，经典株共计2.98亿头份占比72%。灭活苗数量逐年上升，2023年蓝耳灭活苗共计1.13亿头份，占整个市场比例达27%，相较于2022年上升了8个百分点。子公司杭州佑本以3,400多万头份灭活苗批签发数量位居行业第一。 猪繁殖与呼吸综合征灭活疫苗（CH-1a株）自2021年开始，陆续新增生产企业获得该产品生产批准文号，产品批签发数量也出现大幅增长。2023年获得批签发数量共有218批较2022年增长21.79%。 （2）布病疫苗市场空间广阔 布鲁氏菌病（简称“布病”）是由布鲁氏菌感染引起的一种人畜共患病，属多种动物共患病，在我国属二类传染病和优先控制净化病种，是重要的人兽共患病。母畜感染布病后会出现流产、不孕等症状，公畜感染布病后会出现睾丸炎、附睾炎等症状。人感染布病的主要症状有发热、出汗、乏力、关节痛等，严重者劳动能力低下，甚至丧失劳动能力。据《2022年我国卫生健康事业发展统计公报》数据，2022年我国布病发病人数66,138人。畜间布病高发对人的健康构成日益严重的威胁，布病在我国存在迫切净化需求。 因布病具有人畜共患传染的风险，感染数量逐年增长且感染趋势由源头向周边持续扩散，因此，有效从源头控制的布病疫苗成为疫病防治的关键。 据国家统计局数据，2022年我国羊出栏3.36亿头，出栏肉牛4,840万头，出栏奶牛640万头。并且随着疫苗品质提升和市场苗的推广，兽用布病疫苗存在可观的市场空间。 6、非洲猪瘟疫苗有望成为推动我国动物疫苗市场快速扩容的爆品 非洲猪瘟（African swine fever，ASF）是由非洲猪瘟病毒（AS
