中宝新材2023年度报告

目錄公司資料2主席報告4首席執行官報告6財務概要8管理層討論與分析9董事及高級管理層15企業管治報告20董事會報告36環境、社會及管治報告49獨立核數師報告88綜合損益及其他全面收入表94綜合財務狀況表96綜合權益變動表98綜合現金流量表100綜合財務報表附註102財務摘要170 2二零二三年度報告 中寶新材集團有限公司公司資料公司秘書楊光偉先生，香港會計師公會、美國註冊會計師協會、特許財務分析師核數師中審眾環（香港）會計師事務所有限公司執業會計師註冊公眾利益實體核數師香港灣仔港灣道18號中環廣場42樓註冊辦事處89 Nexus WayCamana BayGrand CaymanKY1-9009Cayman Islands中國主要營運地點及總部中國吉林省長春市九台經濟開發區卡倫工業南區經二路3號香港主要營業地點香港灣仔軒尼詩道302-308號集成中心19樓1910室董事會執行董事張玉秋女士（主席）單玉柱先生（首席執行董事）李溪泉先生李鵬先生獨立非執行董事吳達峰先生孫樹林博士賴景然博士審核委員會吳達峰先生（主席）賴景然博士孫樹林博士薪酬委員會孫樹林博士（主席）單玉柱先生賴景然博士提名委員會賴景然博士（主席）李溪泉先生孫樹林博士ESG委員會孫樹林博士（主席）單玉柱先生李溪泉先生賴景然博士授權代表單玉柱先生楊光偉先生，香港會計師公會、美國註冊會計師協會、特許財務分析師 3中寶新材集團有限公司 二零二三年度報告公司資料 （續）主要股份過戶登記處Ogier Global (Cayman) Limited89 Nexus WayCamana BayGrand CaymanKY1-9009Cayman Islands香港股份過戶登記分處卓佳證券登記有限公司香港夏愨道16號遠東金融中心17樓法律顧問開曼群島法律：Ogier香港皇后大道中28號中滙大廈11樓合規顧問東吳證券國際融資有限公司香港皇后大道東1號太古廣場三座17樓主要往來銀行長春南關惠民村鎮銀行有限責任公司興業銀行股份有限公司長春分行交通銀行股份有限公司吉林省分行中國光大銀行股份有限公司長春分行股份代號2439網站www.jl-ks.cn 4二零二三年度報告 中寶新材集團有限公司主席報告本人謹代表中寶新材集團有限公司（「公司」或「本公司」）董事（「董事」）會（「董事會」）及其附屬公司（統稱「集團」或「本集團」）向 股 東（「股東」）呈報自本公司股份（「股份」）於2023年3月31日於香港聯合交易所有限公司（「聯交所」）上 市（「上市」）後的本公司截至2023年12月31日止年度（「年度」或「2023財年」）的年報 （「年度報告」）。本集團主要於中華人民共和國（「中國」，就本年度報告而言，不包括香港、澳門及台灣）東北從事生物降解塑料產品的開發及生產，生產基地位於中國吉林省長春市。為把握華南市場的增長動力，於截至2022年12月31日止年度下半年（「前一年度」或「2022財年」）， 我們在中國廣東省惠州市初步建立了生產基地。然而，對惠州工廠的建立進行戰略審查後，我們調整擴張計劃，於年度內終止對惠州工廠的租賃，並將新工廠遷至中國廣東省東莞。於整個年度，本集團堅持其商業策略，專注於其核心業務－開發及生產生物可降解塑料袋，以期消除中國的白色污染威脅。在全球持續的經濟、金融及地緣政治複雜性及中國業務環境的挑戰下，我們在整個中國市場均取得了令人鼓舞的增長和進展。此外，通過年度內在華南戰略性擴張業務，位於廣東的新工廠已於2023年下半年投入試生產，並將在不久的將來開始為本集團做出積極貢獻。此外，鑒於東莞地區對生物可降解塑料產品的需求預計將不斷增長，本集團已於年度內於中國浙江省安吉租賃另一間廠房，作為其第三個生產基地。安吉廠房的資金來自本集團的內部資金，預計於2024 年第二季度投產。隨著業務結構的優化及產能利用率的提高，本集團的盈利能力將 顯著提高。2023財年，本集團收益增加22.0%至約人民幣365.8百萬元，相比於2022財年的約人民幣299.8百萬元而言，表現強勁。本集團股東應佔盈利達約人民幣84.6百萬元，較2022財年錄得約人民幣57.0百萬元同比大幅增長48.5%。本集團2023財年的業績、收穫及財務分析詳情載於本年度報告「首席執行官報告」及「管理討論與分析」等節。 5中寶新材集團有限公司 二零二三年度報告主席報告 （續）在上市後，我們成功籌集約港幣155.4百萬元的所得款項，其中約港幣36.2百萬元已於本年度用於擴大長春生產基地的新生產線及為本集團研究及開發（「研發」）項目撥資 ，以及一般營運資金。我們實現綠色環境的使命仍然是本集團策略的基石之一，我們將不時審視運營需求及商業戰略方法，以確保此願景與我們業務的最新發展及中國經濟環境的外部風險和不確定性保持一致。中國生物可降解塑料產品市場的發展受到中國政府的政策和法規的推動。毫無疑問，中國政府致力於維護綠色清潔環境，並將繼續大力支持與環保產品開發生產有關的環境保護產業。中國政府已明確表示，到2025年底，各大商業場所禁止使用不可生物降解塑料袋。我們的業務受益於中國政府頒佈的多項有利政策和措施，我們有信心在這種背景下，生物可降解塑料產品業務的前景樂觀，本集團已做好準備應對未來的商機和挑戰。本人代表董事會，謹此感謝我們的股東及利益相關者對本集團的持續支持，以及我們的管理團隊及員工於年度內追求本集團的戰略優先事項和長期目標所作堅定的付出及奉獻。張玉秋董事會主席香港，2024年3月28日 6二零二三年度報告 中寶新材集團有限公司首席執行官報告本人欣然呈報本集團2023財年的業務表現。本集團成立於2014年3月，主要從事開發及製造不可生物降解汽車塑料部件。為響應中國政府頒佈及實施的環保政策法規，限制或禁止使用不可生物降解塑料袋，控制塑料污染，自2015年起，我們在保持不可生物降解汽車塑料部件業務的同時，逐步將業務多元化，轉向開發及製造生物降解塑料產品。開發及製造不可生物降解汽車塑料部件業務佔本集團截至2023財年收益總額約5.2%。因此，本集團現時主要在中國東北從事生物可降解塑料產品的開發及生產，生產基地主要位於中國吉林省長春市。於2022年下半年，本集團初步租賃位於中國廣東省惠州市的廠房，以把握中國東南地區的商機。然而，經對惠州工廠的進展進行審查後，本集團已修改其擴張計劃，於年度內終止對惠州工廠的租賃，將廠址遷至中國廣東省東莞。東莞新工廠已於2023年下半年投入試生產，當前第一階段預計將於2024年上半年全面投產。東莞工廠第一階段由本公司內部資源提供資金。為應對東南地區對生物可降解塑料產品日益增長的需求，本集團已於年度內動用內部資金在中國浙江省安吉租賃另一間廠房，作為其第三個生產基地。安吉廠房的初步建立工作（包括安裝機器及向有關政府部門申請所需牌照）目前正籌備中，預計將於2024年第二季度投產。我們的生物降解產品主要包括(i)生物降解連卷袋；(ii)生物降解購物袋；及(iii)生物降解包裝纏繞膜。年度內，我們所有生物降解產品均銷售予中國客戶，主要為中國東北地區的客戶，佔本集團收益總額約80.5%，而銷售予中國其他城市的產品則佔餘下約19.5%。近年來，中國政府致力於推動環境保護，控制塑料污染，推行多項改革及法規，包括（但不限於）到2025年年底，嚴格禁止各大商業場所使用不可降解塑料袋；制定各種目標任務實現塑料污染控制計劃；頒佈管理標準禁止及限制相關塑料產品。憑藉過去十年開發及製造生物降解塑料產品的專業知識，本集團曾參與討論及制定生物降解塑料購物袋的國家標準（ 即「GB/T 38082–2019」），中華人民共和國國家市場監督管理總局及中國國家標準化管理委員會於2019年10月頒佈該標準。自此以來，「GB/T 38082–2019」仍為中國生物降解塑料購物袋的唯一國家標準。鑒於我們的行業專業知識及中國政府的認可，我們已在生產能力、技術水平及質量控制方面取得競爭優勢，並在此政策導向市場中成為的市場領導者。年度內，我們繼續投入資源，進一步加強產能，深化與主要研究機構的合作，包括與中國科學院長春應用化學研究 所（「長春應化所」）合作進行生物可降解塑料產品的研發，長春應化所為一家第三方研究機構，我們擁有該研究成果的權利。本集團亦以會員身份加入中國相關塑料生產行業協會，包括中國塑料加工工業協會降解塑料專業委員會及長春模具工業協會，以應對不斷變化的市場趨勢，為本集團業務發展帶來新的增長動力。 7中寶新材集團有限公司 二零二三年度報告首席執行官報告（續）本集團自2018年起獲評定為高新技術企業，因此，根據《中國企業所得稅法》及其相關條例，合資格享有優惠中國企業稅率15%，而非現行稅率25%，以及符合條件的研發費用加計扣除。2023財年，儘管嚴格的防疫措施以及旅遊運輸限制已告解除，惟新冠大流行對中國當地居民的用餐及消費習慣造成根本性轉變，從外出用餐到居家製備餐食及╱或外賣，這導致易腐食品及水果銷售的增加，從而刺激了生物可降解購物袋及生物降解連卷袋的使用。這種改變導致年度內本集團生物可降解塑料產品需求及銷售所得的收益有所增加。上市後，本公司成功籌得所得款項約155.4百萬港元。在雄厚的財務支持下，我們得以追求我們的戰略目標，進一步擴大本集團運營，並將業務擴展至中國的其他地區。在2023財年，我們採取了以下積極措施：(i)在長春生產基地擴建及成立新的生產線，以提高東北地區的現有產能；(ii)在廣東省東莞建立新的生產基地，以滿足東南地區日益增長的需求及潛在的業務機會；(iii)通過升級現有的研發設備以及與長春應化所進一步合作，加強我們的研發能力；(iv)為我們的研發項目提供資金；及(v)加強我們的IT系統，提高整體運營效率和日常管理水平。儘管全球持續存在地緣政治緊張局勢及經濟環境的波動，如利率飆升，通脹壓力，經濟低迷及新冠疫情的持久影響，但考慮到經濟改善及中國政府在倡導環境保護及減少白色污染方面的日益投入，我們仍然相信，中國生物可降解塑料產品市場的商機及潛在增長仍然樂觀。我們將緊跟市場趨勢，繼續磨練我們的競爭優勢，提高我們的產能及技術水平，以適應我們下一階段的發展及擴張。得益於我們強韌的管理團隊，行業領先地位以及2023財年下半年中國的經濟狀況及市場活動反彈，本集團取得了顯著的戰略進展，2023財年實現了強勁的財務表現。有關於本集團2023財年財務業績的詳細討論載於本年度報告「管理層討論與分析」一節。藉此機會，本人謹向尊敬的股東及客戶對我們的持續信任和支持表示感謝，並對本人的管理團隊及員工在2023財年取得成績中的卓越表現以及為我們戰略目標的貢獻致以謝意。單玉柱董事兼首席執行官香港，2024年3月28日 8二零二三年度報告 中寶新材集團有限公司財務概要下表載列本集團截至2023財年及2022財年及於所示日期的節選主要財務比率：2023年2022年淨利率(1)(%)23.119.0流動比率(2)（倍）5.02.4速動比率(3)（倍）4.72.0資本負債比率(4)(%)13.731.7總資產回報(5)(%)15.218.7股本回報率(6)(%)18.928.8利息覆蓋率(7)（倍）25.921.6 (1) 淨利率等於年內淨利潤除以年內收益總額。(2) 流動比率等於流動資產總額除以年末流動負債總額。(3) 速動比率等於流動資產總額減存貨後除以年末流動負債總額。(4) 資本負債比率等於負債總額除以年末權益總額。負債總額包括計息借款及租賃負債。(5) 總資產回報等於年內淨利潤除以年末資產總額結餘。(6) 股本回報率等於年內淨利潤除以年末權益總額結餘。(7) 利息覆蓋率等於扣除融資成本及所得稅開支前溢利除以年內融資成本。 9中寶新材集團有限公司 二零二三年度報告管理層討論與分析財務回顧收益於2023財年，本集團收益增加22.0%至約人民幣365.8百萬元，相比於2022財年的約人民幣299.8百萬元而言，表現強勁，此乃得益於疫情後的經濟反彈及年度內嚴格防疫措施的解除。隨著中國全面恢復經濟活動及旅遊限制取消，市場情緒及消費者支出大為改善，帶動