一季度GDP同比增长5.3% 股指期货IF2404、IH2404偏弱震荡 IC2404和IM2404偏弱下跌

期货研究 请务必阅读正文之后的免责条款部分 1 一季度GDP同比增长5.3% 股指期货IF2404、IH2404偏弱震荡 IC2404和 IM2404偏弱下跌 陶金峰 投资咨询从业资格号：Z0000372 taojinfeng013026@gtjas.com 【正文】 【声明】 本报告的观点和信息仅供风险承受能力合适的投资者参考。本报告难以设置访问权限，若给您造成不便，敬请谅解。若您并非风险承受能力合适的投资者，请勿阅读、订阅或接收任何相关信息。本报告不构成具体业务或产品的推介，亦不应被视为相应金融衍生品的投资建议。请您根据自身的风险承受能力自行作出投资决定并自主承担投资风险，不应凭借本内容进行具体操作。 【行情前瞻要点】 4月16日，股指期货主力合约IF2404、IH2404、IC2404和IM2404小幅低开；开盘后，IF2404、IH2404反弹遇阻回落，小幅震荡下行，小幅下跌；IC2404和IM2404反弹遇阻回落，震荡下行，偏弱小幅下跌。 预计日内IF2404大概率将偏弱震荡，并将下探支撑位3494和3485点，3485点短线支撑偏强，阻力位3546和3558点，3558点短线阻力较强，日内难以突破。 预计日内IH2404大概率将偏弱震荡，并将下探支撑位2395和2384点，2384点短线支撑偏强，阻力位2434和2441点，2441点短线阻力较强，日内难以突破。 预计日内IC2404大概率将偏弱震荡，并将下探支撑位5220和5196点，5196点短线支撑偏强，阻力位5363和5387点，5387点短线阻力较强，日内难以突破。 预计日内IM2404大概率将偏弱震荡，并将下探支撑位5100和5055点，5055点支撑较强，阻力位5263和5292点，5292点短线阻力偏强。 【宏观资讯】 1、4月16日，国家统计局发布数据显示，中国一季度GDP同比增长5.3%，预期增4.9%，2023年四季度增5.2%；一季度GDP比上年四季度环比增长1.6%。 一季度，全国规模以上工业增加值同比增长6.1%。3月份，规模以上工业增加值同比增长4.5%，环比下降0.08%。 一季度，服务业增加值同比增长5.0%。3月份，全国服务业生产指数同比增长5.0%。3月份，服务业商务活动指数为52.4%，比上月上升1.4个百分点；业务活动预期指数为58.2%。 一季度，社会消费品零售总额120327亿元，同比增长4.7%。3月份，社会消费品零售总额同比增长3.1%，环比增长0.26%，预期增4.8%，1-2月为增5.5%。 一季度，全国固定资产投资（不含农户）100042亿元，同比增长4.5%，比上年全年加快1.5个百分点；扣除房地产开发投资，全国固定资产投资增长9.3%。 2024年4月16日 宏观及期指点评 期货研究所 期货研究 请务必阅读正文之后的免责条款部分 2 中国1-3月房地产开发投资同比下降9.5%，预期降9%，1-2月为降9%；新建商品房销售面积同比下降19.4%，其中住宅销售面积下降23.4%；房地产开发企业到位资金同比下降26.0%。3月份，房地产开发景气指数为92.07。 一季度，全国城镇调查失业率平均值为5.2%，比上年同期下降0.3个百分点。3月份，全国城镇调查失业率为5.2%，比上月和上年同月均下降0.1个百分点。 一季度，全国居民人均可支配收入11539元，同比名义增长6.2%，扣除价格因素实际增长6.2%。 总的来看，一季度国民经济开局良好，积极因素累积增多，为实现全年目标任务打下了较好基础。但也要看到，外部环境复杂性、严峻性、不确定性上升，经济稳定向好基础尚不牢固。 2、月份，70个大中城市新建商品住宅和二手住宅成交量比前期有所上升，各线城市商品住宅销售价格环比降幅略有收窄、同比降幅扩大。 一、各线城市商品住宅销售价格环比降幅略有收窄 3月份，一线城市新建商品住宅销售价格环比下降0.1%，降幅比上月收窄0.2个百分点。其中，北京持平，上海上涨0.5%，广州和深圳分别下降0.7%和0.4%。二、三线城市新建商品住宅销售价格环比分别下降0.3%和0.4%，降幅均与上月相同。 3月份，一线城市二手住宅销售价格环比下降0.7%，降幅比上月收窄0.1个百分点，其中北京、上海、广州和深圳分别下降0.4%、0.3%、1.0%和1.0%。二、三线城市二手住宅销售价格环比均下降0.5%，降幅均比上月收窄0.1个百分点。 二、各线城市商品住宅销售价格同比降幅扩大 3月份，一线城市新建商品住宅销售价格同比下降1.5%，降幅比上月扩大0.5个百分点。其中，北京和上海分别上涨0.8%和4.3%，广州和深圳均下降5.5%。二、三线城市新建商品住宅销售价格同比分别下降2.0%和3.4%，降幅比上月分别扩大0.9和0.7个百分点。 3月份，一线城市二手住宅销售价格同比下降7.3%，降幅比上月扩大1.0个百分点，其中北京、上海、广州和深圳分别下降6.4%、6.9%、8.6%和7.4%。二、三线城市二手住宅销售价格同比分别下降5.9%和5.7%，降幅比上月分别扩大0.8和0.6个百分点。 【技术分析与行情前瞻】 4月16日，沪深300股指期货主力合约IF2404开盘3534.0点，开盘后，反弹遇阻回落，震荡下行，上午收盘在3510.4点，下跌0.72%，最高反弹至3546.2点，未能突破4月15日收盘价3546.4点阻力，最低下探至3500.8点，3月19日以来短线支撑3494点支撑明显，跌破10日均线支撑，未能有效突破20日均线阻力，5日均线支撑失而复得，短线下行压力增大。 预计日内IF2404大概率将偏弱震荡，并将下探支撑位3494和3485点，3485点短线支撑偏强，阻力位3546和3558点，3558点短线阻力较强，日内难以突破。 上证50股指期货主力合约IH2404开盘2415.4点，开盘后，反弹遇阻回落，小幅震荡下行，上午收盘在2405.6点，下跌0.53%，最高反弹至2432.8点，未能突破2月20日以来短线阻力2434点阻力，最低下探至2398.2点，2月20日以来短线支撑2395点支撑明显，跌破20日、10日均线支撑，5日均线支撑失而复得，短线下行压力增大。 预计日内IH2404大概率将偏弱震荡，并将下探支撑位2395和2384点，2384点短线支撑偏强，阻力位2434和2441点，2441点短线阻力较强，日内难以突破。 中证500股指期货主力合约IC2404开盘5323.0点，开盘后，反弹遇阻回落，震荡下行，上午收盘在5253.8点，下跌1.07%，最高反弹至5353.6点，无力上攻3月27日以来短线阻力5363点阻力，最低下探 期货研究 请务必阅读正文之后的免责条款部分 3 至5234.8点，3月18日以来短线支撑5220点支撑明显，跌破20日、10日、5日均线支撑，未能有效突破40日均线阻力，短线下行压力增大。 预计日内IC2404大概率将偏弱震荡，并将下探支撑位5220和5196点，5196点短线支撑偏强，阻力位5363和5387点，5387点短线阻力较强，日内难以突破。 中证1000股指期货主力合约IM2404开盘5240.2点，开盘后，反弹遇阻回落，震荡下行，上午收盘在5148.8点，下跌1.47%，最高反弹至5264.8点，未能有效突破4月15日收盘价5262.8点阻力，最低下探至3月1日以来新低5104.0点，5100点支撑明显，无力上攻5日均线阻力，短线继续下行压力增大。 预计日内IM2404大概率将偏弱震荡，并将下探支撑位5100和5055点，5055点支撑较强，阻力位5263和5292点，5292点短线阻力偏强。 技术分析显示，4月16日，股指期货IF当月小幅低开，反弹遇阻回落，震荡下行，未能有效突破2023年1月30日以来中线阻力3546点，盘中跌破2019年1月4日以来中长线支撑3512点支撑，3512点支撑将面临严峻考验，3500点支撑明显，跌破10日、40日均线支撑，5日均线支撑失而复得，未能突破20日均线阻力，短线下行压力增大。 股指期货IH当月小幅低开，反弹遇阻回落，小幅震荡下行，无力上攻2023年7月31日以来中线阻力2439点阻力，2373点中线支撑明显，跌破20日、10日均线支撑， 5日均线支撑失而复得，短线下行压力增大。 股指期货IC当月小幅低开，反弹遇阻回落，震荡下行，无力上攻2022年7月5日以来中线阻力5370点，跌破20日、10日、120日、40日、5日均线支撑，短线下行压力增大。 股指期货IM当月小幅低开，反弹遇阻回落，偏弱震荡下行，盘中创下2月29日以来新低5104.0点，跌破2023年11月21日以来中短线支撑5159点支撑，5100点支撑明显，跌破60日均线支撑，短线继续下行压力明显增大。 预期，股指期货IF当月2024年4月大概率将宽幅震荡，阻力位3632和3686点，支撑位3449和3400点。 预期，股指期货IH当月2024年4月大概率将宽幅震荡，阻力位2485和2504点，支撑位2348和2303点。 预期，股指期货IC当月2024年4月大概率将宽幅震荡，阻力位5537和5645点，支撑位5122和4948点。 预期，股指期货IM当月2024年4月大概率将偏弱宽幅震荡，并将下探支撑位5000和4904点，阻力位5591点和5675点。 期货研究 请务必阅读正文之后的免责条款部分 4 图1: 2024-02-20-2024-04-16股指期货IF2404合约日K线走势图黄金分割线和水平线技术分析 资料来源：国泰君安期货研究 文华财经 图2: 2024-02-20-2024-04-16股指期货IH2404合约日K线走势图黄金分割线和水平线技术分析 资料来源：国泰君安期货研究 文华财经 图3: 2024-02-20-2024-04-16股指期货IC2404合约日K线走势图黄金分割线和水平线技术分析 期货研究 请务必阅读正文之后的免责条款部分 5 资料来源：国泰君安期货研究 文华财经 图4: 2024-02-20-2024-04-16股指期货IM2404合约日K线走势图黄金分割线和水平线技术分析 资料来源：国泰君安期货研究 文华财经 图5:2022-11-25-2024-04-16股指期货IF当月合约日K线走势图黄金分割线和水平线技术分析 期货研究 请务必阅读正文之后的免责条款部分 6 资料来源：国泰君安期货研究 文华财经 图6:2022-11-25-2024-04-16股指期货IH当月合约日K线走势图黄金分割线和水平线技术分析 资料来源：国泰君安期货研究 文华财经 图7:2022-03-15-2024-04-16股指期货IC当月合约日K线走势图黄金分割线和水平线技术分析 期货研究 请务必阅读正文之后的免责条款部分 7 资料来源：国泰君安期货研究 文华财经 图8:2022-07-22-2024-04-16股指期货IM当月合约日K线走势图黄金分割线和水平线技术分析 资料来源：国泰君安期货研究 文华财经 本公司具有中国证监会核准的期货交易咨询业务资格 期货研究 请务必阅读正文之后的免责条款部分