股指期货将偏强震荡，黄金、白银、铜、铁矿石期货将偏强震荡，锌、镍、锡期货将震荡偏强，原油期货将偏弱震荡

期货研究 2024年4月10日 期货行情前 瞻股指期货将偏强震荡黄金、白银、铜、铁矿石期货将偏 研 究强震荡锌、镍、锡期货将震荡偏强原油期货将偏弱震荡 陶金峰期货投资咨询从业资格号：Z0000372Taojinfeng013026@gtjas.com 期【正文】 货【声明】 研 究本报告的观点和信息仅供风险承受能力合适的投资者参考。本报告难以设置访问权限，若给您造成不所便，敬请谅解。若您并非风险承受能力合适的投资者，请勿阅读、订阅或接收任何相关信息。本报告不构成具体业务或产品的推介，亦不应被视为相应金融衍生品的投资建议。请您根据自身的风险承受能力自行 作出投资决定并自主承担投资风险，不应凭借本内容进行具体操作。 【期货行情前瞻要点】 通过宏观基本面分析和黄金分割线、水平线、日均线等技术面分析，预期今日期货主力合约行情走势大概率如下： 股指期货将偏强震荡：IF2404阻力位3554和3568点，支撑位3515和3505点；IH2404阻力位2415和2432 点，支撑位2401和2388点；IC2404阻力位5387和5415点，支撑位5295和5280点；IM2404阻力位5492 和5557点，支撑位5386和5346点。 十年期国债期货主力合约T2406大概率将偏强震荡，阻力位104.35和104.44元，支撑位104.19和104.09元。 黄金期货主力合约AU2406大概率将偏强震荡，并将上攻阻力位563.0和570.0元/克，支撑位553.8和549.9 元/克。 白银期货主力合约AG2406大概率将偏强震荡，并将上攻阻力位7300和7360元/千克，支撑位7128和7100 元/千克。 铜期货主力合约CU2406大概率将偏强震荡，并将上攻阻力位77000和77500元/吨，支撑位75800和75600 元/吨。 铝期货主力合约AL2406大概率将偏强震荡，并将上攻阻力位20500和20600元/吨，支撑位20200和20090 元/吨。 锌期货新主力合约ZN2406大概率将震荡偏强，并将上攻阻力位22440和22620元/吨，支撑位22010和21870 元/吨。 镍期货主力合约NI2405大概率将震荡偏强，并将上攻阻力位140300和141500元/吨，支撑位137500和 137000元/吨。 锡期货主力合约SN2405大概率将震荡偏强，并将上攻阻力位250000和255000元/吨，支撑位241000和 240000元/吨。 螺纹钢期货主力合约RB2410大概率将偏弱震荡，支撑位3566和3536元/吨，阻力位3615和3645元/吨。 热卷期货主力合约HC2410大概率将偏弱震荡，支撑位3750和3730元/吨，阻力位3788和3812元/吨。 铁矿石期货主力合约I2409大概率将偏强震荡，并将上攻阻力位825和835元/吨，支撑位810和796元/吨。 焦煤期货主力合约JM2405大概率将偏强震荡，并将上攻阻力位1543和1577元/吨，支撑位1509和1489元 /吨。 玻璃期货主力合约FG409大概率将偏强震荡，并将上攻阻力位1539和1547元/吨，支撑位1513和1498元/吨。 纯碱期货主力合约SA409大概率将偏弱震荡，阻力位1945和1974元/吨，支撑位1891和1865元/吨。 原油期货主力合约SC2405大概率将偏弱震荡，并将下探支撑位655和650元/桶，阻力位672和676元/桶。 燃料油期货新主力合约FU2409大概率将偏弱震荡，并将下探支撑位3460和3431元/吨，阻力位3508和3529 元/吨。 甲醇期货主力合约MA405大概率将偏弱震荡，并将下探支撑位2458和2449元/吨，阻力位2496和2514元/吨。 天然橡胶期货主力合约RU2409大概率将偏弱震荡，并将下探支撑位14890和14840元/吨，阻力位15250和 15330元/吨。 【宏观资讯和交易提示】 1、商务部部长王文涛表示，当前中国正在推进高质量发展，加快发展新质生产力，积极为内外资企业创造公平竞争环境，这将为包括法国在内的欧洲企业提供更大的市场机遇。中方愿与法方一道，充分发挥已有经贸机制作用，通过对话和合作管控分歧，推动解决彼此重大合理关切。 2、国家税务总局召开推动大规模设备更新和消费品以旧换新相关行业协会及企业座谈会，要求积极开展相关业务制度完善改进和信息系统升级改造等工作，4月底前实现资源回收企业“反向开票”，进一步畅通增值税抵扣链条。 3、市场监管总局部署2024年度重点立法任务，持续优化公平竞争的市场环境，加快推动全国统一大市场建设，推动修订禁止传销条例；积极配合立法机关，继续推动已报审的反不正当竞争法、公平竞争审查条例等法律法规早日制修订出台。 4、商务部、中国人民银行等部门持续推动金融机构加大对内外贸一体化企业的支持力度。4月9日，首个内外贸一体化企业专项融资额度落地，工商银行将提供8000亿元人民币为满足条件的企业提供贸易融资、信用贷款等融资支持。 5、央行周二开展20亿元7天期逆回购操作，中标利率为1.80%，当日有20亿元逆回购到期，因此完全对冲到期量。 6、事关4万亿大市场，工信部等七部门重磅发文推动工业领域设备更新。《推动工业领域设备更新实 施方案》明确，到2027年，工业领域设备投资规模较2023年增长25%以上。加快工业互联网、物联网、5G、千兆光网等新型网络基础设施规模化部署，鼓励工业企业内外网改造。据介绍，我国设备更新是一个年规模5万亿元以上的巨大市场。工业设备投资约占全社会设备投资70%以上，据此估算，我国工业领域设备更新年规模在4万亿元左右。 7、《中华人民共和国消费者权益保护法实施条例》近日正式发布，将于7月1日起正式生效。国新办 于4月9日举行国务院政策例行吹风会，介绍《条例》有关情况。发布会要点包括：行政法规中首次对差异化定价进行规范，禁止“大数据杀熟”；提供商品或服务时不得过度收集消费者个人信息；利用消费投诉骗取赔偿、敲诈勒索的要承担行政责任乃至刑事责任。 8、我国中小企业发展指数再现回升。中国中小企业协会发布数据显示，一季度中小企业发展指数为 89.3，环比上升0.2点，高于2022年同期水平，与2023年同期持平，但仍处在景气临界值100以下。 9、中证报头版刊文称，近期中国经济运行释放积极信号。从消费看，市场活跃度有所上升；从账面看，部分上市公司一季度盈利改善。专家表示，一季度经济“开门红”成色足，为全年经济增长目标的达成打下基础。随着设备更新改造和消费品以旧换新等政策加快落地显效，经济回升向好基础有望进一步巩固。 10、美联储博斯蒂克：可能需要进一步推迟降息；如果通胀回落的速度恢复，可能会提前进行降息。美联储的经济增长预测有可能上调；重申其预计2024年通胀回落步伐缓慢；CPI数据若符合预期，将是受欢迎的进展。 11、欧洲央行调查显示，欧元区银行去年第四季度降低抵押贷款审批标准，但在借贷成本高企和经济停滞不前的情况下，信贷需求持续下降。欧洲央行为抑制通胀已将利率推升至历史新高，这使得欧元区国家银行信贷增长陷入停滞。 【国内商品期货夜盘行情回顾及商品相关信息】 1、国内商品期货夜盘收盘表现分化，能源化工品多数下跌，低硫燃料油跌1.06%，原油、苯乙烯、LPG跌近1%，玻璃涨2.21%，纯碱涨1%。黑色系全线上涨，焦煤涨2.97%，焦炭涨1.92%，铁矿石涨1.81%。农产品涨跌不一，豆二跌1.03%。基本金属期货夜盘全线收涨，沪锡涨3.63%，沪锌涨2.08%，沪镍涨1.85%，不锈钢涨0.62%，沪铅涨0.54%，沪铝涨0.32%，沪铜涨0.17%。沪金涨0.45%，沪银涨1.09%。 2、世界黄金协会发布数据显示，3月全球黄金ETF资金流出8.23亿美元。虽然全球黄金ETF持有量进一步下降，但由于金价走强，全球黄金ETF总资产管理规模上升8%。 3、受中国经济稳步复苏、美联储政策预期等因素影响，多类大宗商品价格近期持续上涨。其中，国际金价迭创新高，油价逐步逼近每桶90美元。从当前多家一线私募对于大宗商品市场以及周期行业的中长期展望来看，“积极看多”成为主流看法。 4、美国银行预计，未来12个月内，黄金和白银价格将升破3000美元/盎司和30美元/盎司。到2026 年，铜和铝价格将分别涨至12000美元/吨和3250美元/吨。 5、EIA短期能源展望报告预计，2024年美国原油产量为1321万桶/日，此前预期1319万桶/日；2025年产量为1372万桶/日，此前预期1365万桶/日。报告将2024年全球原油需求增速预期下调48万桶/日至 95万桶/日，此前预期为143万桶/日；将2025年增速预期下调3万桶/日至135万桶/日，此前为138万桶/日。 6、中国石油大庆油田2024年一季度原油产量超计划4.68万吨，天然气产量超计划3000万立方米，油气生产实现“双超”。 7、美国至4月5日当周API原油库存增加303.4万桶，预期增加241.5万桶，前值减少228.6万桶。 8、周二波罗的海干散货指数报1570点，较前一交易日下跌1.51%，连跌14日并创2月9日以来新低。 9、上海有色网最新报价显示，4月9日，国产电池级碳酸锂价格上涨130元报11.21万元/吨，连涨4 日。 10、周二（4月9日），国际贵金属期货普遍收涨，COMEX黄金期货涨0.89%报2372美元/盎司，再创历史新高；COMEX白银期货涨1.7%报28.28美元/盎司。 11、周二（4月9日），伦敦基本金属多数收涨，LME期铜涨0.16%报9427美元/吨，LME期锌涨1.76%报2711美元/吨，LME期镍涨2.42%报18280美元/吨，LME期铝跌0.08%报2458.5美元/吨，LME期锡涨3.96%报31030美元/吨，LME期铅涨0.84%报2162美元/吨。 12、周二（4月9日），芝加哥期货交易所（CBOT）农产品期货主力合约全线收跌，大豆期货跌0.53% 报1175.25美分/蒲式耳；玉米期货跌0.98%报431.25美分/蒲式耳，小麦期货跌1.41%报557.75美分/蒲式耳。 13、周二（4月9日），洲际交易所（ICE）农产品期货主力合约收盘涨跌不一，原糖期货跌0.46%报 21.49美分/磅，棉花期货跌0.62%报86.11美分/磅，可可期货涨3.19%报10211美元/吨，咖啡期货涨1% 报2.1155美元/磅。 14、周二（4月9日），美债收益率全线收跌，2年期美债收益率跌4.2个基点报4.755%，3年期美债收益率跌3.8个基点报4.571%，5年期美债收益率跌5.2个基点报4.383%，10年期美债收益率跌5.6个基点报4.369%，30年期美债收益率跌5.3个基点报4.5%。 15、周二（4月9日），纽约尾盘，美元指数跌0.03%报104.11，非美货币多数上涨，欧元兑美元跌 0.02%报1.0857，英镑兑美元涨0.17%报1.2676，澳元兑美元涨0.36%报0.6628，美元兑日元跌0.04%报 151.79，美元兑瑞郎跌0.21%报0.9035，离岸人民币对美元涨41个基点报7.2381。 【期货行情分析与前瞻】股指期货： 4月9日，沪深300股指期货主力合约IF2404开盘3546.0点，开盘后，反弹遇阻回落，小幅震荡下 行，收盘在3536.4点，下跌0.17%，最高反弹至3549.0点，无力上攻3月19日以来短线阻力3554点阻 力，最低下探至3523.6点，3月19日以来短线支撑3515点支撑明显，未能有效突破10日均线阻力，短线继续下行压力轻度增大。 上证50股指期货主力合约IH2404开盘2418.4点，开盘后，反弹遇阻回落，小幅震荡下行，收盘在 2406.0点，下跌0.54%，最高反弹至2422.8点，未能突破3月