量化基金周报

2024年4月1日 量化基金周报 核心观点（20240329）： 分析师 其 它 策 略 基 金 表 现。本 周 定 增 主 题 基 金 收 益 中 位 数 为-0.27%； 提 取 业 绩 报 酬的 基 金 本 周 收 益 中 位 数 为0.07%； 行 业 主 题 轮 动 基 金 本 周 收 益 中 位 数 为-0.33%；多 因 子 类 型 的 基 金 本 周 收 益 中 位 数 为-0.70%；大 数 据 驱 动 主 动 投 资 的基 金 本 周 收 益 中 位 数 为-0.49%。 私 募 中 证500指 数 增 强 基 金 表 现 较 好。。 私 募 沪 深300指数 增 强 基 金 超 额 收益 为0.31%，同 期 公 募 超 额 收 益 为0.13%；私 募 中 证500指 数 增 强 基 金 超 额 收益 为1.36%， 同 期 公 募 超 额 收 益 为0.45%； 私 募 中 证1000指 数 增 强 基 金 超 额收 益 为0.51%， 同 期 公 募 超 额 收 益 为0.13%。 风险 提 示 ：报 告 结 论 基 于 历 史 价 格 信 息 和 统计 规 律 ， 但 二 级 市 场 受 各 种 即 时性 政 策 影 响 易 出 现 统 计 规 律 之 外 的 走 势， 所 以 报告 结 论 有 可 能 无 法 正 确 预 测市 场 发 展 ， 报 告 阅 读 者 需 审 慎 参 考 报 告 结 论。 相关研究 目录 （一）指数增强基金........................................................................................................................................................................3（二）绝对收益及其它量化基金...................................................................................................................................................4 四、风险提示................................................................................................................................................................................8 一、公募量化基金表现 （一）指数增强基金 中 证500指 数 增 强 基 金 表 现 较 好。本 周 沪 深300指 数 增强 基 金 超 额 收 益 中 位 数 为0.34%， 中 证500指 数 增 强 基 金 超 额 收 益 中 位 数 为0.64%，中 证1000指 数增 强 基 金 超 额 收 益 中 位 数 为0.58%。其 它 指 数 增强 基 金 本 周 收 益 中 位 数 为0.06%； 绝 对 收 益 （ 对 冲 ） 类 型 基 金 本 周 收 益 中 位 数 为0.36%； 其 它 主 动 量 化类 型 基 金 本 周 收 益 中 位 数 为-0.79%。 本 周 （ 截 至 日 期 ；20240329） 纳 入 统 计 的 沪 深300指 数 增 强 基 金 数 量 为58只 ， 本 周 超 额 收 益 中 位数 为0.34%， 本 月 超 额 收 益 中 位 数 为0.45%， 本 季 度 超 额 中 位 数 收 益 为0.52%， 本 年 度 超 额 收 益 中 位 数为0.52%；本 周 表 现 最 好 的 超 额 收 益 为2.18%， 本 周 表 现 最 差 的 超 额 收 益 为-0.63%。 本 周 纳 入 统 计 的 中证500指 数 增 强 基 金 数 量 为62只 ，本 周 超 额 收 益 中 位 数 为0.64%，本 月 超 额 收 益 中 位 数 为1.13%，本 季度 超 额 中 位 数 收 益 为1.67%， 本 年 度 超 额 收 益 中 位 数 为1.67%； 本 周 表 现 最 好 的 超 额 收 益 为1.84%， 本周 表 现 最 差 的 超 额 收 益 为-1.04%。本 周 纳 入 统 计 的 中 证1000指 数 增 强 基 金 数 量 为41只，本 周 超 额 收 益中 位 数 为0.58%， 本 月 超 额 收 益 中 位 数 为0.34%， 本 季 度 超 额 中 位 数 收 益 为1.37%， 本 年 度 超 额 收 益 中位 数 为1.37%。 本 周 表 现 最 好 的 超 额 收 益 为2.75%， 本 周 表 现 最 差 的 超 额 收 益 为-0.56%。其 它 指 数 增 强基 金 纳 入 统 计 的 数 量 为90只 ，本 周 收 益 中 位 数 为0.06%，本 月 收 益 中 位 数 为0.18%，本 季 度 中 位 数 收 益为1.11%，本 年 度 收 益 中 位 数 为1.11%。本 周 表 现 最 好 的 收 益 为3.09%，本 周 表 现 最 差 的 收 益 为-2.63%。 （二）绝对收益及其它量化基金 对 于 绝 对 收 益 （ 对 冲 ） 类 型 基 金 ， 本 期 纳 入 统 计 的 数 量 为23只 ， 本 周 收 益 中 位 数 为0.36%， 本 月收 益 中 位 数 为0.14%， 本 季 度 中 位 数 收 益 为1.38%， 本 年 度 收 益 中 位 数 为1.38%。 本 周 表 现 最 好 的 收 益为1.16%，本 周 表 现 最差 的 收 益 为-0.61%。对 于 其 它 主 动 量 化 类 型 基 金 ，本 期 纳 入 统 计 的 数 量 为216只 ，本 周 收 益 中 位 数 为-0.79%， 本 月 收 益 中 位 数 为1.96%， 本 季 度 中 位 数 收 益 为-3.61%， 本 年 度 收 益 中 位 数为-3.61%。 本 周 表 现 最 好 的 收 益 为3.89%， 本 周 表 现 最 差 的 超 额 收 益 为-6.87%。 二、其它策略基金表现 其 它 策 略 基 金 表 现 。本 周 定 增 主 题 基 金 收 益 中 位 数 为-0.27%；提 取 业 绩 报 酬 的 基 金 本 周 收 益 中 位 数为0.07%； 行 业 主 题 轮 动 基 金 本 周 收 益 中 位 数 为-0.33%； 多 因 子 类 型 的 基 金 本 周 收 益 中 位 数 为-0.70%；大 数 据 驱 动 主 动 投 资 的 基 金 本 周 收 益 中 位 数 为-0.49%。 对 于 定 向 增 发 主 题 基 金 ，本 期 纳 入 统计 的 数 量 为67只 ， 本 周 收 益 中 位 数 为-0.27%， 本 月 收 益 中 位数 为0.99%，本 季 度 中 位 数 收 益 为-1.35%，本 年 度 收 益 中 位 数 为-1.35%。本 周 表 现 最 好 的 收 益 为1.41%，本 周 表 现 最 差 的 收 益 为-6.50%。 对 于 提 取 业 绩 报 酬 的 基 金 ，本 期 纳 入 统 计 的 数 量 为124只 ，本 周 收 益 中 位 数 为0.07%，本 月 收 益 中位 数 为0.80%，本 季 度 中 位 数 收 益 为0.48%，本 年 度 收 益 中 位 数 为0.48%。本 周 表 现 最 好 的 收 益 为7.54%，本 周 表 现 最 差 的 收 益 为-6.78%。 对 于 行 业 主 题 轮 动 的 基 金 ，本 期 纳 入 统 计 的 数 量 为28只 ， 本 周 收 益 中 位 数 为-0.33%，本 月 收 益 中位 数 为1.63%，本 季 度 中 位 数收 益 为-2.18%，本 年 度 收 益 中 位 数 为-2.18%。本 周 表 现 最 好 的 收 益 为3.62%，本 周 表 现 最 差 的 收 益 为-6.11%。 对 于 多 因 子 类 型 的 基 金 ，本 期 纳 入 统 计 的 数 量 为13只 ， 本 周 收 益 中 位 数 为-0.70%， 本 月 收 益 中 位数 为2.85%，本 季 度 中 位 数 收 益 为-3.77%，本 年 度 收 益 中 位 数 为-3.77%。本 周 表 现 最 好 的 收 益 为0.27%，本 周 表 现 最 差 的 收 益 为-2.29%。 对 于 大 数 据 驱 动 主 动 投 资 的 基 金 ，本 期 纳 入 统 计 的 数 量 为7只 ，本 周 收 益 中 位 数 为-0.49%，本 月 收益 中 位 数 为0.59%， 本 季 度 中 位 数 收 益 为-4.54%， 本 年 度 收 益 中 位 数 为-4.54%。 本 周 表 现 最 好 的 收 益 为0.35%，本周 表 现 最 差 的 收 益 为-2.33%。此 外 ，本 期 纳 入 统 计 大 数 据 相 关 的 被 动 型 基 金 数 量 为15只 ，本周 收 益 中 位 数 为-6.99%， 本 月 收 益 中 位 数 为-0.78%， 本 季 度 中 位 数 收 益 为-2.13%， 本 年 度 收 益 中 位 数 为-2.13%。 三、私募量化基金 私 募 中 证500指 数 增 强 基 金 表 现 较 好。私 募 沪 深300指 数 增 强 基 金 超 额 收 益 为0.31%，同 期 公 募 超额 收 益 为0.13%； 私 募 中 证500指 数 增 强 基 金 超 额 收 益 为1.36%， 同 期 公 募 超 额 收 益 为0.45%； 私 募 中证1000指 数 增 强 基 金 超 额 收 益 为0.51%， 同 期 公 募 超 额 收 益 为0.13%。 资料来源：Wind，中国银河证券研究院 资料来源：wind，中国银河证券研究院 本 周 （ 截 至 日 期 ；20240322） 纳 入 统 计 的 私 募 沪 深300指 数 增 强 基 金数 量 为80只 ， 本 周 超 额 收 益中 位 数 为0.31%， 本 月 超 额 收 益 中 位 数 为1.04%， 本 季 度 超 额 中 位 数 收 益 为-0.41%， 本 年 度 超 额 收 益 中位 数 为-0.41%； 本 周 表 现 最 好 的 超 额 收 益 为5.53%， 本 周 表 现 最 差 的 超 额 收 益 为-1.98%。同 期 公 募 沪 深300指 数 增 强 基 金 周 超 额 收 益 中 位 数 为0.13%。 按 管 理 机 构 人 统 计 ， 纳 入 统 计 的 私 募 沪 深300指 数 增 强管 理 机 构 为53家 ，单 家 最 大 的 是2只 ，其 本 周 超 额 收 益 均 值 为-0.69%，私 募 机 构 本 周 超 额 最 差 的 是-1.98%，私 募 机 构 本 周 超 额 最 好 的 是5.53%。 资料来源：wind，中国银河证券研究院 资料来源：Wind，中国银河证券研究院 本 周 纳 入 统 计 的 私 募 中 证500指 数 增 强基 金 数 量 为596只，本 周 超 额 收 益 中 位 数 为1.36%，本 月 超额 收 益 中 位 数 为2.92%， 本 季 度 超 额 中 位 数 收 益 为-1.88%，本 年 度 超 额 收 益 中 位 数 为-1.88%； 本 周 表 现最 好 的 超 额 收 益 为24.24%，本 周 表 现 最 差 的 超 额 收 益 为-1.61%。同 期 公 募 中