广合科技：首次公开发行股票并在主板上市招股说明书

（广州保税区保盈南路22号） 首次公开发行股票并在主板上市招股说明书 保荐人（主承销商） （中国（上海）自由贸易试验区浦明路8号） 重要声明 中国证监会、交易所对本次发行所作的任何决定或意见，均不表明其对发行人注册申请文件及所披露信息的真实性、准确性、完整性作出保证，也不表明其对发行人的盈利能力、投资价值或者对投资者的收益作出实质性判断或保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。 根据《证券法》规定，股票依法发行后，发行人经营与收益的变化，由发行人自行负责；投资者自主判断发行人的投资价值，自主作出投资决策，自行承担股票依法发行后因发行人经营与收益变化或者股票价格变动引致的投资风险。 本次发行概况 目录 一、常用词汇释义..................................................7二、专业词汇释义..................................................8 一、重大事项提示.................................................11二、发行人及本次发行的中介机构基本情况...........................16三、本次发行概况.................................................16四、发行人主营业务经营情况.......................................18五、发行人板块定位情况...........................................23六、发行人报告期主要财务数据及财务指标...........................25七、财务报告审计截止日后的主要财务信息及经营状况.................25八、发行人选择的具体上市标准.....................................27九、公司治理特殊安排等重要事项...................................27十、募集资金运用与未来发展规划...................................27十一、其他对发行人有重大影响的事项...............................28 第三节风险因素..................................................29 一、与发行人相关的风险...........................................29二、与行业相关的风险.............................................32三、其他风险.....................................................33 第四节发行人基本情况............................................34 一、发行人基本情况...............................................34二、发行人设立情况及报告期内的股本和股东变化情况.................34三、发行人成立以来的重要事件.....................................44四、发行人在其他证券市场的上市或挂牌情况.........................46五、发行人股权结构...............................................46六、发行人子公司情况.............................................46 七、持有发行人5%以上股份的主要股东及实际控制人的基本情况........50八、发行人股本情况...............................................55九、董事、监事、高级管理人员与核心技术人员.......................69十、公司与董事、监事、高级管理人员、核心技术人员签定的协议及履行情况...............................................................77十一、董事、监事、高级管理人员、核心技术人员及其近亲属持股情况...77十二、董事、监事、高级管理人员最近三年的变动情况.................78十三、董事、监事、高级管理人员、核心技术人员的对外投资情况.......79十四、发行人董事、监事、高级管理人员及核心技术人员薪酬情况.......81十五、发行人股权激励情况.........................................82十六、发行人员工及社会保障情况...................................85十七、对赌协议的执行情况.........................................88 第五节业务与技术...............................................102 一、主营业务、主要产品及演变情况................................102二、发行人所处行业基本情况......................................127三、销售情况及主要客户..........................................163四、原材料和能源供应情况........................................166五、公司主要固定资产和无形资产..................................173六、公司核心技术与研发情况......................................188七、安全生产及环保情况..........................................199八、境外经营情况................................................202 第六节财务会计信息与管理层分析..................................204 一、重大事项或重要性水平........................................204二、财务报表....................................................204三、审计意见及关键审计事项......................................208四、财务报表编制基础、合并报表范围及变化情况....................210五、主要会计政策和会计估计......................................210六、分部信息....................................................256七、经会计师核验的非经常性损益明细表............................256八、所得税税收优惠对公司经营业绩的影响..........................258 九、发行人主要财务指标..........................................260十、经营成果分析................................................261十一、资产质量分析..............................................297十二、偿债能力、流动性与持续经营能力分析........................317十三、资本性支出分析............................................329十四、资产负债表日后事项、或有事项及其他重要事项................330十五、公司重大的担保、诉讼事项..................................331十六、盈利预测情况..............................................331十七、中美贸易摩擦影响..........................................331十八、财务报告审计截止日后主要财务信息及经营状况................332 第七节募集资金运用与未来发展规划................................335 一、募集资金运用计划............................................335二、募集资金运用对公司经营模式的影响............................338三、固定资产投资变化与新增产量匹配情况..........................338四、募集资金运用对公司财务和经营状况的影响......................339五、公司制定的战略规划..........................................340 第八节公司治理与独立性.........................................348 一、报告期内公司治理存在的缺陷及改进情况........................348二、公司内部控制制度情况........................................348三、发行人报告期内违法违规情况..................................349四、发行人报告期内资金占用和对外担保情况........................349五、发行人独立运营情况..........................................349六、同业竞争....................................................351七、关联方及关联关系............................................354八、关联交易....................................................359九、关联交易决策权力与程序的规定................................369十、独立董事意见................................................373十一、发行人采取的相关关联交易的解决措施........................373 一、股利分配政策................................................375 二、本次股票发行完成前滚存利润的分配政策........................379三、特别表决权股份、协议控制架构或类似特殊安排、尚未盈利或累计未弥补亏损情况......................................................379 第十节其他重要事项.............................................380 一、重大合同....................................................380二、公司对外担保情况.....