每日市场观察

2024年3月19日 【今日关注】 周一市场受消息提振震荡上行，创业板指、科创50指数均涨超2%，量能再度恢复到万亿以上。两市超过4500家个股上涨，市场情绪继续好转。北向资金已经连续7日净流入，量能充沛的环境下，个股活跃度也保持较高水平。 沪指反弹留下一个向上的跳空缺口，依托5日均线股指实现放量上攻。同时，30周均线仍在下行牵引，指数放量后仍有可能无法立刻有效突破3100点，3100点附近或有一定的蓄势调整但暂不会引发较大抛盘，夯实基础后多头仍有可能向3200点继续发起进攻。 板块方面，飞行汽车、汽车拆解板块领涨市场，AI方向表现也比较强势，近期热点板块不断增多，市场开始积累一定的赚钱效应。整体来看，新质生产力方向仍然是市场关注的主线，周期资源板块受到大宗商品价格上涨影响或仍有上行空间。 【市场回顾】 市场概况：3月18日，市场全天高开高走，三大指数均创年内新高，创业板指领涨。盘面上，飞行汽车概念股持续大涨，消费电子概念股午后走强，AI手机方向领涨，AI概念股盘中活跃，其中算力、CPO概念股一度冲高，传媒、游戏股震荡反弹，汽车整车股震荡走高。下跌 方面，煤炭股再度调整，总体上个股涨多跌少，全市场超4500只个股上涨。沪深两市18日成交额11379亿，较上个交易日放量1934亿。板块方面，飞行汽车、AI手机、汽车整车、消费电子等板块涨幅居前，煤炭、贵金属、钢铁等板块跌幅居前。截至收盘，沪指涨0.99%，深成指涨1.46%，创业板指涨2.25%。 【资金面】 北向资金：3月18日，全天净买入28.25亿，其中沪股通净买入17.67亿元，深股通净买入10.58亿元。 主力资金流向：3月18日，上证净流入156.07亿元，深证净流入94.15亿元。行业板块方面，主力资金流入前三的板块为证券、半导体、消费电子，主力资金流出排名前三的板块为白酒、煤炭开采、工业金属。 【消息面】 1.国家统计局：预计居民消费价格仍将呈现温和上涨的态势 国家统计局新闻发言人刘爱华在国新办发布会上表示，从未来的走势看，随着商品和服务需求的持续恢复，叠加消费品以旧换新等政策的带动，同时考虑到翘尾下拉的影响减弱，预计居民消费价格仍然将呈现温和上涨的态势。 点评：2月份，在春节期间居民出行、购物等消费需求较快增长带动下，居民消费价格企稳回升。2月份，扣除食品和能源价格核心CPI同比上涨1.2%，涨幅比上月扩大0.8个百分点，为2022年2月以来最高涨幅。 2.五部门印发《专利产业化促进中小企业成长计划实施方案》 国家知识产权局、工业和信息化部、中国人民银行、国家金融监督管理总局、中国证券监督管理委员会印发《专利产业化促进中小企业成长计划实施方案》。到2025年底，中小企业知识产权意识和专利转化运用能力得到普遍提升，培育一批以专利产业化为成长路径的样板企业，从中打造一批专精特新“小巨人”企业和单项冠军企业，加速形成重点产业领域知识产权竞争新优势；助推一批符合条件的企业成功上市。形成一批具有市场竞争力的专利密集型产品，大力推动专利密集型产业快速发展。 点评：创新是引领发展的第一动力，保护知识产权就是保护创新。 3.国家统计局：1-2月全国规上工业增加值同比增长7.0% 国家统计局数据显示，1-2月份，全国规模以上工业增加值同比增长7.0%，比上年12月份加快0.2个百分点。从环比看，2月份，规模以上工业增加值比上月增长0.56%。 点评：1—2月份，具有高科技、高效能、高质量特征的行业不断推动新质生产力形成，规模以上装备制造业增加值同比增长8.6%，高于全部规上工业平均水平1.6个百分点。新质生产力加快培育，新动能产品增长较快。 【行业动态】 1.1-2月全国房地产开发投资11842亿元同比下降9.0% 国家统计局数据显示，1—2月份，全国房地产开发投资11842亿元，同比下降9.0%；其中，住宅投资8823亿元，下降9.7%。1—2月份， 新建商品房销售面积11369万平方米，同比下降20.5%，其中住宅销售面积下降24.8%。新建商品房销售额10566亿元，下降29.3%，其中住宅销售额下降32.7%。1—2月份，房地产开发企业到位资金16193亿元，同比下降24.1%。其中，国内贷款3144亿元，下降10.3%；利用外资5亿元，增长7.4%；自筹资金5374亿元，下降15.2%；定金及预收款4630亿元，下降34.8%；个人按揭贷款2214亿元，下降36.6%。 2.国家粮油信息中心：预计3月份国内大豆压榨量约680万吨 据国家粮油信息中心，3月份1-15日国内主要油厂大豆压榨量348万吨，预计本周油厂开机率回升的动力不足，压榨量约160万吨。在进口大豆到港减少的情况下，预计3月份国内大豆总压榨量在680万吨左右。 3.苹果正与谷歌讨论让Gemini为iPhone提供AI服务还与OpenAI洽谈合作 据知情人士透露，苹果公司正在谈判将谷歌的Gemini人工智能引擎植入iPhone，这为一项将撼动人工智能行业的重大协议奠定了基础。Gemini为谷歌的一套生成式人工智能模型。两家公司正在积极谈判，让苹果公司授权谷歌的生成式人工智能模型Gemini为今年iPhone软件的一些新功能提供支持。知情人士称，双方尚未决定人工智能协议的条款或品牌，也没有最终确定协议的实施方式。苹果最近还与OpenAI进行了讨论，并考虑使用其模型。 【基金动态】 1.权益类ETF规模突破2万亿元宽基ETF成吸金主力 被动投资如火如荼，助推权益ETF规模站上两万亿元大关，再创新的里程碑。今年以来仅两个多月时间，权益类ETF规模增长超4000亿元。其中宽基ETF获资金青睐，成为权益类ETF整体规模增长的主力军。单只产品规模也不断刷新历史，千亿元级权益类ETF正在加速涌现。业内机构认为，监管支持、基金管理人积极参与、市场环境配合等因素共同推动权益类ETF一路狂飙。而宽基ETF规模大增的背后是大量长线资金的持续入市，以及投资者对市场配置机会的认同。未来权益ETF的征途是“星辰大海”，能够表征中国经济转型发展新方向领域的相关产品有望获得更多关注。 2.公募基金降费潮加剧申购0费率成基民首选 公募基金的降费潮进一步蔓延。数据统计显示，今年以来，已有51家基金管理人宣布调降旗下产品管理费率。与此同时，在今年新成立的基金中，低费率基金身影也频频出现。除了基金公司方面的认购费降费潮，在互联网基金销售平台，当下也正迎来申购费率的价格战。前海开源基金首席经济学家杨德龙表示，过去投资者可能更关注基金的收益表现，而现在，他们越来越关注费率水平。这是因为随着投资者对理财产品的了解加深，他们开始意识到费率对长期收益的影响。因此，低费率成了吸引投资者的一种重要手段。 【买方观点】 汇添富董瑾：新能源需求改善，长期成长性或可期 新能源汽车、电池板块走强，主要消息面为部分券商上调龙头公司目标价格以及龙头公司大手笔分红预案。从基本面来看，需求端出现环比改善，原材料价格也已基本止跌企稳，排产出现了提升，后续对于终端销量的持续性需要重点关注。 新能源是典型的周期成长板块，当下处于周期底部。能源变革下，板块长期产业逻辑仍向好，叠加我国建立起的全球产业优势，长期成长性可期，可关注板块超跌反弹的机会。 经过2022年的地缘冲突和气候变化冲击，全球范围内对于能源安全和新能源发展的重视程度将不断提升。 （今日关注撰写者：财达证券蒋卓晓,注册投顾执业编号：S0400620090004） （消息面点评撰写者：财达证券任燕楠,证券分析师资格编号：S0400523020001） 免责声明：市场有风险，投资需谨慎。 本文提供的所有信息仅供参考，不构成任何投资建议。财达证券不会因接收人收到本内容而视其为客户。财达证券力求所涉信息资料准确可靠，但财达证券不对该等信息的准确性、完整性或可靠性、及时性做任何保证。 在任何情况下，本文所推送信息或所表述的意见并不构成对任何人的投资建议。除非法律法规有明确规定，任何情况下财达证券不对因使用本文的内容而引致的任何损失承担任何责任。读者不应以本文推送内容取代其独立判断或仅根据本文推送内容做出决策。财达证券版权所有并保留一切权力。如发现其他版权问题，请致电客服或发送邮件，相关人员会及时处理。