一致魔芋是一家专注于魔芋食品的研发、生产和销售的公司。2023年,公司实现营收4.79亿元,同比增长7.06%,归母净利润5921万元,同比下滑9.33%。魔芋粉和魔芋食品销售数量同比增长,销售价格同比下降,导致毛利率下降,净利润下降。我们下调盈利预测,预计2023-2025年归母净利润分别为0.59(原0.68)/0.63(原0.86)/0.72(原0.95)亿元,对应EPS分别为0.80/0.85/0.98元/股,对应当前股价的PE为14.1/13.3/11.6倍。