期货研究 请务必阅读正文之后的免责条款部分 1 股指期货将震荡整理 黄金、白银、原油期货将偏弱震荡 铜、铁矿石、焦煤、纯碱、天然橡胶期货将偏强震荡 陶金峰 期货投资咨询从业资格号：Z0000372 Taojinfeng013026@gtjas.com 【正文】 【声明】 本报告的观点和信息仅供风险承受能力合适的投资者参考。本报告难以设置访问权限，若给您造成不便，敬请谅解。若您并非风险承受能力合适的投资者，请勿阅读、订阅或接收任何相关信息。本报告不构成具体业务或产品的推介，亦不应被视为相应金融衍生品的投资建议。请您根据自身的风险承受能力自行作出投资决定并自主承担投资风险，不应凭借本内容进行具体操作。 【期货行情前瞻要点】 通过宏观基本面分析和黄金分割线、水平线、日均线等技术面分析，预期今日期货主力合约行情走势大概率如下： 股指期货将震荡整理：IF2311阻力位3656和3665点，支撑位3630和3614点；IH2311阻力位2473和2482点，支撑位2453和2443点；IC2311阻力位5623和5656点，支撑位5585和5556点；IM2311阻力位6103和6150点，支撑位6060和6030点。 十年期国债期货主力合约T2312大概率将偏强震荡，并将上攻阻力位102.20和102.28元，支撑位102.00和101.96元。 黄金期货主力合约AU2402大概率将偏弱震荡，并将下探支撑位473.1和471.2元/克，阻力位477.4和478.6元/克。 白银期货主力合约AG2402大概率将偏弱震荡，并将下探支撑位5858和5836元/千克，阻力位5890和5914元/千克。 铜期货主力合约CU2312大概率将偏强震荡，并将上攻阻力位68000和68200元/吨，支撑位67600和67400元/吨。 铝期货主力合约AL2312大概率震荡偏强，并将上攻阻力位19370和19540元/吨，支撑位19270和19240元/吨。 锌期货主力合约ZN2312大概率将震荡偏强，并将上攻阻力位21830和22000元/吨，支撑位21600和21530元/吨。 镍期货主力合约NI2312大概率将偏强震荡，并将上攻阻力位144000和145000元/吨，支撑位142000和141100元/吨。 锡期货主力合约SN2312大概率将震荡偏强，并将上攻阻力位211000和212000元/吨，支撑位207000和206300元/吨。 螺纹钢期货主力合约RB2401大概率将震荡整理，阻力位3826和3852元/吨，支撑位3786和3763元/吨。 2023年11月7日 期货行情前瞻研究 期货研究所 期货研究 请务必阅读正文之后的免责条款部分 2 热卷期货主力合约HC2401大概率将震荡整理，阻力位3916和3942元/吨，支撑位3875和3861元/吨。 铁矿石期货主力合约I2401大概率将偏强震荡，并将上攻阻力位938和948元/吨，支撑位920和915元/吨。 焦炭期货主力合约J2401大概率将偏强震荡，并将上攻阻力位2550和2570元/吨，支撑位2485和2475元/吨。 焦煤期货主力合约JM2401大概率将偏强震荡，并将上攻阻力位1939和1950元/吨，支撑位1881和1865元/吨。 玻璃期货主力合约FG401大概率将偏强震荡，并将上攻阻力位1706和1720元/吨，支撑位1670和1660元/吨。 纯碱期货主力合约SA401大概率将偏强震荡，并将上攻阻力位1887和1913元/吨，支撑位1832和1813元/吨。 原油期货主力合约SC2312大概率将偏弱震荡，并将下探支撑位631和626元/桶，阻力位650和654元/桶。 燃料油期货主力合约FU2401大概率将偏强震荡，阻力位3301和3330元/吨，支撑位3255和3223元/吨。 PTA期货主力合约TA401大概率将偏强震荡，并将上攻阻力位5926和5958元/吨，支撑位5840和5804元/吨。 PVC期货主力合约V2401大概率将震荡偏弱，并将下探支撑位6130和6088元/吨，阻力位6180和6200元/吨。 甲醇期货主力合约MA401大概率将震荡偏强，并将上攻阻力位2500和2513元/吨，支撑位2468和2459元/吨。 玉米期货主力合约C2401大概率将偏弱震荡，并将下探支撑位2555和2548元/吨，阻力位2571和2587元/吨。 豆粕期货主力合约M2401大概率将偏弱震荡，并将下探支撑位4080和4051元/吨，阻力位4144和4193元/吨。 豆油期货主力合约Y2401大概率将偏强震荡，阻力位8276和8296元/吨，支撑位8184和8160元/吨。 棕榈油期货主力合约P2401大概率将偏强震荡，阻力位7422和7472元/吨，支撑位7320和7284元/吨。 棉花期货主力合约CF401大概率将偏弱震荡，并将下探支撑位15640和15470元/吨，阻力位15900和16000元/吨。 天然橡胶期货主力合约RU2401大概率将偏强震荡，并将上攻阻力位14290和14340元/吨，支撑位14080和14020元/吨。 20号胶期货主力合约NR2401大概率将偏强震荡，并将上攻阻力位10900和10970元/吨，支撑位10690和10600元/吨。 丁二烯橡胶期货主力合约BR2401大概率将偏弱震荡，并将下探支撑位12720和12660元/吨，阻力位13000和13060元/吨。 【宏观资讯和交易提示】 1、中央金融工作委员会召开会议强调，要坚定不移走好中国特色金融发展之路，着力推动金融强监管、防风险和高质量发展，加快建设金融强国。中央金融委员会办公室主任、中央金融工作委员会书记何立峰出席会议并讲话。何立峰昨日会见金融监管总局国际咨询委员会外方委员代表，双方就中国经济形势、金融改革开放和金融监管等议题交换了意见。 期货研究 请务必阅读正文之后的免责条款部分 3 2、外交部发言人汪文斌宣布：应美国财政部部长耶伦邀请，国务院副总理、中美经贸中方牵头人何立峰将于11月8日至12日访问美国。 3、央行货币政策司发布专栏文章指出，持续深化利率市场化改革将从三个重点发力。一是健全市场化利率形成、调控和传导机制，疏通资金进入实体经济的渠道，促进优化金融资源配置。二是推动存贷款利率进一步市场化，坚持用改革的办法，引导融资成本持续下降。三是持续提升房贷利率市场化程度，更好支持刚性和改善性住房需求。 4、央行货币政策司发文表示，降低存量房贷利率工作已基本完成，超过22万亿元存量房贷利率下调，平均降幅0.73个百分点，惠及超5000万户、1.5亿人，每年减少借款人利息支出1600亿-1700亿元，户均每年减少3200元。 5、央行11月6日开展180亿元7天期逆回购操作，中标利率为1.8%。Wind数据显示，当日6580亿元逆回购到期，因此单日净回笼6400亿元。 6、美联储理事库克：短期政策利率预期似乎并未推动长期利率上升；如果商业按揭违约率导致抛售，商业房地产价格“可能会大幅下降”；美联储无法预见所有风险，但可以增强对冲击的抵御能力；特别重要的是加强大型银行的抵御能力。 7、据中国物流与采购联合会，10月份全球制造业PMI为47.8%，较上月下降0.9个百分点，结束连续3个月环比上升走势，连续13个月运行在50%以下，全球制造业呈现波动下行态势。 【商品期货夜盘行情回顾及商品信息】 1、国内商品期货夜盘收盘，能源化工品普遍上涨，乙二醇涨1.57%，纯碱涨1.53%，玻璃、20号胶涨近1%。黑色系涨跌不一，焦煤涨1.14%。农产品多数上涨。基本金属多数收涨，沪锌涨1.28%，沪铝涨0.89%，沪锡涨0.87%，不锈钢涨0.69%，沪铜涨0.36%。 2、国内成品油价格或实现“三连跌”。据卓创资讯，本计价周期以来，国际原油下跌为主，受此影响，国内参考的原油变化率负值走低，截至第9个工作日，计算后的下调幅度在120元/吨。 3、大商所：自11月8日交易时起，非期货公司会员或者客户在铁矿石期货I2401、I2402、I2403、I2404和I2405合约上单日开仓量不得超过1000手，其他合约单日开仓量不得超过2000手；自11月9日交易时起，上述合约日内交易手续费调整为成交额的万分之2。 4、郑商所公告，自11月8日起，红枣期货2312、2401、2403、2405、2407及2409合约的交易手续费标准和日内平今仓交易手续费标准均调整为10元/手；动力煤期货2411合约易保证金标准为50%，涨跌停板幅度为10%，非期货公司会员或者客户单日开仓交易的最大数量为20手。 5、知情人士透露，委内瑞拉国有石油公司PDVSA正在与当地和外国油田公司进行谈判，以租用设备和服务，使其能够恢复低迷的产量。 6、美国能源部表示，美国正寻求购买至多300万桶石油以补充该国的战略石油储备，这批原油将于2024年1月交付。 7、波罗的海干散货指数上涨4.17%，报1523点。 8、国际贵金属期货普遍收跌，COMEX黄金期货跌0.73%报1984.7美元/盎司，COMEX白银期货跌0.69%报23.125美元/盎司。 9、国际油价小幅上涨，美油12月合约涨0.51%，报80.92美元/桶。布油明年1月合约涨0.38%，报85.21美元/桶。 10、伦敦基本金属集体收涨，LME期铜涨0.87%报8247美元/吨，LME期锌涨1.7%报2567.5美元/吨，LME期镍涨1.08%报18420美元/吨，LME期铝涨1.42%报2286美元/吨，LME期锡涨1.6%报24745美元/吨，LME期铅涨0.67%报2186美元/吨。 期货研究 请务必阅读正文之后的免责条款部分 4 11、芝加哥期货交易所（CBOT）农产品期货主力合约集体收涨，大豆期货涨0.8%报1362.5美分/蒲式耳；玉米期货涨0.1%报477.75美分/蒲式耳，小麦期货涨0.52%报575.5美分/蒲式耳。 12、美债收益率集体收涨，2年期美债收益率涨10.2个基点报4.947%，3年期美债收益率涨9.5个基点报4.733%，5年期美债收益率涨9.2个基点报4.596%，10年期美债收益率涨7.8个基点报4.65%，30年期美债收益率涨4.9个基点报4.812%。 13、纽约尾盘，美元指数涨0.22%报105.28，非美货币多数下跌，欧元兑美元跌0.12%报1.0717，英镑兑美元跌0.3%报1.2344，澳元兑美元跌0.3%报0.6490，美元兑日元涨0.46%报150.08，美元兑瑞郎涨0.05%报0.8994，离岸人民币对美元涨71个基点报7.2812。 【期货行情分析与前瞻】 股指期货： 11月6日，沪深300股指期货主力合约IF2311开盘3613.8点，开盘后，震荡上行，收盘在3638.0点，上涨1.25%，最高反弹至3643.0点，未能突破3647点阻力，最低下探至3610.4点，11月3日高点3606.8点支撑明显，突破20日均线阻力，短线继续反弹走高。 上证50股指期货主力合约IH2311开盘2452.8点，开盘后，震荡上行，收盘在2459.4点，上涨0.74%，最高反弹至2466.0点，未能有效突破2465点阻力，最低下探至2448.2点，11月3日高点2448.4点支撑失而复得，20日均线支撑明显，短线继续反弹走高。 中证500股指期货主力合约IC2311开盘5555.0点，开盘后，震荡上行，收盘在5596.0点，上涨1.56%，最高反弹至5608.4点，无力上攻5623点阻力，也未能突破5600点阻力，最低下探至5543.2点，5535点支撑明显，突破5日、20日均线阻力，短线进行发力上行走强。 中证1000股指期货主力合约IM2311开盘6000.2点，开盘后，偏强震荡上行，收盘在6085.8点，上涨1.98%，最高反弹至6099.8点，未能突破10月11日创下的近日高点6103.2点阻力，最低下探至6000.0点，11月3日高点5995.4点支撑明显，5日均线支撑明显，短线继