铁矿&钢材日度报告

全球商品研究·铁矿&钢材 铁矿&钢材日度报告 2023年10月24日星期二 兴证期货.研究咨询部 内容提要 黑色研究团队 兴证钢材：现货报价，杭州螺纹钢HRB400E 20mm汇总价收于3700元/吨（-20），上海热卷4.75mm汇总价3720元/吨（-20），唐山钢坯Q235汇总价3370元/吨（-30）。 林玲从业资格编号：F3067533投资咨询编号：Z0014903陈庆从业资格编号：F03114703 10月23日晚间，中央汇金公司公告买入交易型开放式指数基金（ETF），并将在未来继续增持，夜盘黑色金属一度普涨。市场传闻近期可能出台增发1万亿国债计划。 联系人陈庆电话：021-68982760邮箱：chenqingqh@xzfutures.com 供需方面，本周钢联数据显示需求回升略超预期，但成材库存压力仍较大；供给端下降缓慢。另一方面，9月钢材出口继续维持高位也从侧面反映出国内供应压力较大。 总结来看，钢材基本面矛盾经过长期累积，盘面利润亏损不断加大，需要减产来平衡供需。短期宏观多空交织，预计震荡运行。仅供参考。 兴证铁矿：现货报价，普式62%价格指数119.35美元/吨（+1），日照港超特粉800元/吨（-10），PB粉903元/吨（-5）。（数据来源：Wind、Mysteel） 据钢联数据，全球铁矿石发运总量3053.5万吨，环比减少41.9万吨，澳洲巴西铁矿发运总量2563.2万吨，环比增加1.9万吨。中国47港到港总量2472.3万吨，环比减少407.1万吨；中国45港到港总量2279.6万吨，环比减少458.4万吨。 247家钢企日均铁水产量242.44万吨，环比下降3.5万吨，进口矿日耗295.95万吨，环比降5.35万吨。 全国45个港口进口铁矿库存为11041万吨，环比增加196万吨，日均疏港310万吨，环比降12.84万吨。 总结来看，铁水连续下降，铁矿石基本面稍有转弱，但更多取决于钢厂对亏损的承受能力，短期宏观多空交织，预计震荡运行。仅供参考。 一、市场资讯 1.来继续增持。此前，中央汇金公司已在二级市场增持工商银行、农业银行、中国银行、建设银行的A股股份，并将在未来六个月继续增持。2.10月16日-22日，中国47港铁矿石到港总量2472.3万吨，环比减少407.1万吨；中国45港到港总量2279.6万吨，环比减少458.4万吨；北方六港到港总量为1009.4万吨，环比减少149.3万吨。3.10月16日-22日，澳洲巴西铁矿发运总量2563.2万吨，环比增加1.9万吨。澳洲发运量1743.4万吨，环比减少103.2万吨，其中澳洲发往中国的量1490.4万吨，环比减少60.6万吨。巴西发运量819.8万吨，环比增加105.1万吨。4.10月23日，全国主港铁矿石成交81.20万吨，环比增72.4%；237家主流贸易商建筑钢材成交15.13万吨，环比增18.4%。5.Mysteel预估10月中旬粗钢产量继续小幅下降。10月中旬全国粗钢预估产量2953.12万吨，中旬日均产量295.31万吨，环比10月上旬下降1.09%，同比上升0.14%。6.10月23日，40家独立电弧炉建筑钢材钢厂平均成本为3861元/吨，环比上周五下降31元/吨。平均利润亏损109元/吨，谷电利润亏损11元/吨，环比上周五增加22元/吨。7.CME预估2023年10月挖掘机（含出口）销量13300台左右，同比下降35%左右。分市场来看，国内市场预估销量6500台，同比下降43%左右，降幅环比小幅扩大。8.根据奥维云网排产监测数据显示，2023年11月家用空调排产1010万台，同比增长8.1%；其中内销排产545万台，同比增长11.2%；出口排产465万台，同比增长4.8%。9.根据克拉克森最新数据统计，2023年9月份全球新签订单84艘，共计2015590CGT，与2023年8月份全球新签订单109艘，共计2707051CGT相比较，数量环比减少25艘，修正总吨环比下降25.54%。与2022年9月份全球新签订单174艘，共计4585447CGT相比较，数量同比减少90艘，修正总吨同比下降56.04%。 二、铁矿&钢材市场日度监测 分析师承诺 本人以勤勉的职业态度，独立、客观地出具本报告。本报告清晰准确地反映了本人的研究观点。报告所采用的数据均来自公开资料，分析逻辑基于本人的职业理解，通过合理判断的得出结论，力求客观、公正，结论，不受任何第三方的授意影响。本人不曾因也将不会因本报告中的具体推荐意见或观点而直接或间接接收到任何形式的报酬。 免责声明 本报告的信息均来源于公开资料，我公司对这些信息的准确性和完整性不作任何保证，也不保证所包含的信息和建议不会发生任何变更。文中的观点、结论和建议仅供参考。兴证期货可发出其它与本报告所载资料不一致及有不同结论的报告。本报告及该等报告反映编写分析员的不同设想、见解及分析方法。报告所载资料、意见及推测仅反映分析员于发出此报告日期当日的独立判断。 客户不应视本报告为作出投资决策的惟一因素。本报告中所指的投资及服务可能不适合个别客户，不构成客户私人咨询建议。本公司未确保本报告充分考虑到个别客户特殊的投资目标、财务状况或需要。本公司建议客户应考虑本报告的任何意见或建议是否符合其特定状况，以及（若有必要）咨询独立投资顾问。 在任何情况下，本报告中的信息或所表述的意见并不构成对任何人的投资建议。在任何情况下，本公司不对任何人因使用本报告中的任何内容所引致的损失负任何责任。 本报告的观点可能与资管团队的观点不同或对立，对于基于本报告全面或部分做出的交易、结果，不论盈利或亏损，兴证期货研究咨询部不承担责任。 本报告版权仅为兴证期货有限公司所有，未经书面许可，任何机构和个人不得以任何形式翻版、复制和发布。如引用、刊发，需注明出处兴证期货研究咨询部，且不得对本报告进行有悖原意的引用、删节和修改。