海德股份机构调研纪要

调研日期: 2023-09-20 海南海德资本管理股份有限公司是一家在深圳证券交易所上市的公司,成立于1993年。公司曾经从事纺织和房地产开发业务,但自2015年以来,已经确立了以金融为方向,以资产管理起步的转型发展战略,并取得了AMC不良资管牌照,专注于不良资产管理业务。海德股份全资设立了海德资产管理有限公司,致力于提供高质量、专业化的金融服务,包括不良资产收购、处置、经营和管理等服务。公司在全国多地与地方政府、金融机构、大型企业建立了战略合作关系,并搭建起了不良资产处置产业链体系及资管业务平台。 1.收购处置个贷不良资产需要的具体资质? 答:根据规定,持有AMC牌照的公司向监管部门申请取得业务资质后方可在全国范围内开展银行等金融机构个贷不良资产的收购处置工作。2.个贷不良资产的处置手段有哪几种? 答:目前处置方式包括电话催收、调解(含司法调解)、司法诉讼(包含诉前保全、分散诉讼、集中诉讼),根据单户资产的逾期周期、金额、债务人情况和原始贷款方的情况采用一种或多种方式进行处置。 3.公司在个贷不良资管业务方面的商业模式有哪些?公司开展个贷不良业务的资金来源? 答:业务模式分为受托资产管理和收购资产管理。受托资产管理模式以大数据为基础,通过AI技术和多元化处置平台,接受银行、消金、互金、公司管理的个贷不良基金的委托,提供个贷不良清收服务,根据回款金额一定比例收取服务费。收购资产管理模式是公司牵头设立基金,收购银行、消金、互金等机构的个贷不良资产,公司作为劣后级出资人或管理人,委托公司AI处置平台清收,获取管理费和处置回款价差。公司开展个贷不良业务的资金来源于经营收入和对外融资,同时主要通过牵头设立基金吸引外部资金共同收购个贷不良资产。 4.通过基金收购个贷不良资产包的合作模式? 答:公司与对个贷不良行业感兴趣的投资机构合作通过设立基金方式开展业务,基金的一般期限在5年、可滚动投资,公司出少部分资金作为劣后方/管理人,优先级资金主要收取一定水平的固定收益,公司收取管理费和处置回款超额收益,同时通过基金收购的资产将优先委托公司旗下AI处置平台处置,处置平台按照处置回款的一定比例收取服务费。 5.个贷不良市场的规模有多大? 答:我国个贷不良市场的资产包括银行和非银行机构历史累计的已核销的资产和表内的资产,以及上述机构对外转让后尚未处置完毕的资产,预计我国每年可供处置的个贷不良资产规模在3万亿元以上。 6.银行等金融机构对外转让个贷不良资产后,收购方取得资产后是否可以对外转让? 答:目前监管政策不允许收购方收购资产后再次对外转让,因此需要收购方具备一定的处置能力。