本周国防军工板块表现较弱,二级板块均出现下跌。其中,航空装备II、地面兵装II、航海装备II、军工电子II、航天装备II指数分别下跌2.15%、2.50%、2.79%、3.45%、6.32%。本周,我国首款使用柔性太阳翼的平板式通信卫星成功发射升空,这将为我国低轨通信卫星星座的快速部署提供技术支撑,有助于加快我国低轨星座建设发展。投资主线方面,建议关注主机厂订单、航发产业链中上游公司业绩、新增、存量设备国产化替代和信息化比例逐渐提高的国防信息化相关标的。风险提示包括军品订单释放和交付不及预期、业绩增长不及预期以及国企改革推进较缓等。
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