容知日新（688768）于2022年实现了强劲的增长，营业收入达到5.47亿元，同比增长37.8%，归母净利润为1.16亿元，同比增长42.9%，扣非归母净利润为1.04亿元，同比增长38.0%。单四季度，公司业绩同样亮眼，实现营业收入2.24亿，同比增长39.2%，归母净利润0.71亿元，同比增长42.2%，扣非归母净利润0.71亿元，同比增长53.9%。
公司的盈利能力显著提升，研发投入持续加大，展现出强大的内生竞争力。面对疫情带来的挑战，公司表现出超预期的抗扰动能力，这充分证明了其产品和服务的市场接受度。随着未来疫情的影响逐步减弱，工业数字化转型的加速推进，公司有望继续保持高速增长。
容知日新正积极拓展全球化战略，累计远程监测的重要设备超过11万台，监测设备类型超过200种，成功诊断各类工业设备故障，并积累了14000多个故障案例，这为公司的算法优化提供了坚实的数据基础。为了支持这一战略，公司整合内部资源，成立全球销服中心，下设多个行业系统部，通过海外业务部等多个部门协同工作，构建了高效、科学的销服体系，进一步提升了市场拓展能力。
新能源领域和汽车行业被看好成为公司未来的增长点。考虑到下游需求的变化和公司产品的适用性，预计新能源和汽车领域的渗透率将加速提升。同时，Supercare平台的运维平台不断完善，将进一步增强现有客户黏性，公司计划通过推出订阅模式服务，将服务产品化。未来，容知日新有望从一家专注于先进制造的小型企业，逐步迈向更为广阔的工业应用场景。
在财务表现上，预计公司2023-2025年的收入分别为7.8、10.8、14.7亿元，同比增长43.2%、38.0%、35.7%；归母净利润分别为1.62、2.21、2.94亿元，同比增长39.8%、36.0%、33.1%。基于此，维持对容知日新的“买入”评级。
综上所述，容知日新作为工业状态监测与故障诊断领域的领航者，在工业互联网的持续渗透和智能化浪潮中，有望加速赋能下游相关产业，并以风电、冶金、石化、煤炭、水泥等核心下游领域为基础，向更多细分赛道拓展。公司通过整合资源、强化技术和服务，以及布局新兴市场，展现了其持续增长的潜力和广阔的发展前景。
