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电子行业将迎来AI时代,硬件配套将迎来发展机遇。英伟达发布算力硬件及AI应用生态构建的最新进展,与细分领域的龙头企业构建AI生态,硬件迭代进程有望加快。受益标的包括先进封装环节的厂商、GPU与CPU的国产化进程、云计算及核心网络的PCB、服务器散热风扇电机驱动控制芯片等。风险包括AI应用需求不及预期、厂商竞争格局恶化、贸易摩擦风险、算力硬件技术路径变革、芯片价格下跌。