阿特斯太阳能美股招股说明书(2014-02-12版)

424B5 1 a2218299z424b5. htm 424B5使用这些链接快速查看文档 TABLE OF CONTENTS加拿大太阳能公司对未经审计的简明合并财务报表的索引TABLE OF CONTENTS目录根据规则 424 (b) (5) 登记号 333 - 189895 提交招股说明书附录(2013 年 8 月 13 日招股说明书)2, 778, 000 股普通股加拿大太阳能公司.这是加拿大太阳能公司发行的 2, 778, 000 股普通股 ， 无面值。我们的普通股在纳斯达克全球精选市场交易 ， 代码为 “CSIQ ” 。 2014 年 2 月 11 日 ， 我们普通股在纳斯达克全球精选市场的收盘价为每股普通股 36.17 美元。在本次发行的同时，我们将根据 1933 年《证券法》第 144A 条，向 “合格机构买家 ” （ 根据《证券法》第 144A 条的定义 ） 以及美国以外地区向非美国S.根据单独的发行备忘录，假设不行使初始购买者购买额外票据的选择权 （ 如果发行的可转换票据中的初始购买者完全行使选择权，则不行使我们可转换票据的本金总额高达 1.5 亿美元 ） 。根据本招股说明书发行我们的普通股取决于可转换票据发行的结束，同时发行我们的可转换票据取决于本说明书下普通股发行的结束。投资我们的普通股涉及高风险。在购买任何普通股之前 ， 您应该阅读 S - 25 页开始的 “风险因素 ” 中关于投资我们普通股的重大风险的讨论。美国证券交易委员会或美国证券交易委员会或任何州证券委员会都没有批准或不批准这些证券 ， 也没有通过本招股说明书附录或随附招股说明书的充分性或准确性。任何相反的陈述都是刑事犯罪。 每股普通股Total公开发行价格$36.00$100,008,000承销折扣和佣金$1.62$4,500,360收益 ， 费用前 ， 给我们$34.38$95,507,640承销商还可以在本招股说明书附录之日起 30 天内，以公开发行价格减去承销折扣和佣金 （ 如果有的话 ） 额外购买 416, 700 股普通股，以涵盖超额配售。如果承销商完全行使这一选择权，则总的承销折扣和佣金将为 5, 175, 414 美元，我们的总收益，扣除费用，将为 109, 833, 786 美元。承销商按照 “承销 ” 的规定提供普通股。普通股的交付将于 2014 年 2 月 18 日左右进行。Credit瑞士摩根大通野村 Roth Capital Partners 北国资本市场本招股说明书日期为 2014 年 2 月 11 日。目录TABLE OF CONTENTS招股说明书附录Page关于本招股说明书附录S - 1关于前瞻性陈述的特别说明S - 3SUMMARYS - 4THE OFFERINGS - 20合并财务和运营数据摘要S - 22危险因素S - 25收益的使用S - 55合并资本化和稀释S - 56DIVIDEND 政策S - 58我们普通股的市场价格信息S - 59UNDERWRITINGS - 60 税收S - 67您可以在哪里找到更多信息S - 76以引用方式并入文件S - 77法律事项S - 79专家S - 80未经审计的简明合并财务报表的索引F - 1招股说明书Page关于本招股说明书1在哪里你可以找到更多关于我们的信息2以引用方式并入文件3关于前瞻性陈述的特别说明4我们公司5危险因素7收益的使用8民事责任的可执行性9税收10收益与固定费用的比率11股本说明12证券说明22普通股说明23我们的优先股说明24债务证券说明25担保说明2831 分销计划法律事项34专家35您应该仅依赖本文档中包含的信息或我们向您推荐的信息。我们没有授权任何人向您提供不同的信息。本文档只能在合法出售这些证券的情况下使用。本文档中的信息只能在本文档发布之日准确。目录关于本招股说明书附录本招股说明书附录和随附的招股说明书是我们使用 “货架 ” 注册流程向 SEC 提交的注册声明的一部分。根据货架注册程序，我们可能会不时在一次或多次发行中出售随附招股说明书中描述的任何证券组合，但在某些情况下须获得监管批准。本文件分为两部分。第一部分是招股说明书附录，其中描述了本次发行我们普通股的具体条款，并补充了随附招股说明书中包含的信息以及通过引用并入随附招股说明书的文件。第二部分包括随附的招股说明书，其中提供了有关我们以及我们可能不时根据我们的货架注册声明提供的证券的更一般信息，其中一些信息可能不适用于本次发行。如果本招股说明书附录与所附招股说明书之间的发行描述有差异，则您应依赖本招股说明书附录中的信息。You should rely only on the information contained or incorporated by reference in this prospecture supplement and the computed prospecture. We have not, and Credit Suisse Securities (USA) LLC, J. P. Morgan证券有限责任公司、野村证券国际有限公司、 Northland 证券有限公司和 Roth Capital Partners, LLC 没有授权任何其他人向您提供不同的信息。如果有人向您提供不同或不一致的信息, 您不应该依赖它。我们不是, 瑞士信贷证券 (美国) 有限责任公司,J.P.摩根证券有限责任公司，野村证券国际公司。， 北国证券公司。和 Roth Capital Parters，LLC 不会在不允许要约或出售的任何司法管辖区出售这些证券。阁下应假设本招股章程附录、所附招股章程及以引用方式并入的文件中的资料仅在其各自日期准确。自这些日期以来，我们的业务、财务状况、经营业绩和前景可能发生了变化。在本招股章程附录中 ， 除非另有说明或文意另有所指 ，•“我们 ” ，“ 我们 ” ， “我们的公司 ” ，“ 我们的 ” 或 “加拿大太阳能 ” 是指加拿大公司 ， 其前身实体及其子公司 ；•“中国 ” 或“ 中国 ” 是指中华人民共和国 ， 就本招股说明书附录而言 ， 不包括台湾以及香港和澳门特别行政区 ；•“欧盟 ” 是指欧洲联盟 ；• “股份 ” 是指加拿大太阳能公司的无面值普通股 ；•“美元 ” 、“ 美元 ” 和 “美元 ” 是指美国的法定货币 ；•“人民币 ” 和“ 人民币 ” 是指中国的法定货币 ；•“加元 ” 、“ 加元 ” 和 “加元 ” 是指加拿大的法定货币 ；•“欧元 ” 和“ 欧元 ” 是指欧洲经济和货币联盟的法定货币 ；•“W ” ，“ kW ” ， “MW ” 和“ GW ” 分别是指瓦特 ， 千瓦 ， 兆瓦和千兆瓦 ；•“DC ” 和“ AC ” 分别是指直流电和交流电 ； 和•“PV ” 是指光伏。光伏效应是将阳光转化为电能的过程。我们使用纽约市的中午买入汇率 ， 以人民币、欧元和加拿大元 / 美元的电汇 ， 经纽约联邦储备银行海关认证 ， 将人民币换算成美元。欧元和加拿大元未记录在我们的合并财务报表中 ， 并包括在本招股说明书附录或S - 1目录随附的招股说明书。除非另有说明 ， 否则人民币、欧元和加拿大元的折算成美元按 2013 年 9 月 30 日生效的中午买入价计算 ， 即人民币 6.1200 元兑 1 美元 ，€1.3535 至 1.00 美元 ， 加元 1.0284 至 1.00 美元。我们不表示人民币、欧元、加元或U.S.本招股说明书附录或随附招股说明书中提到的美元金额可能已经或可能转换为 U 。S.美元、欧元、加拿大元或人民币，视情况而定，以任何特定汇率或全部汇率。见 “风险因素 - 与本公司及行业相关的风险 - 汇率波动可能对我们的业务产生不利影响，包括我们的财务状况和经营业绩。. "S - 2目录关于前瞻性陈述的特别说明 SUMMARY以下摘要包含有关我们和产品的信息。它可能不包含对您做出投资决策可能很重要的所有信息。为了更全面地了解我们和发行，我们敦促您仔细阅读整个招股说明书附录和随附的招股说明书，包括 “风险因素 ” 部分和以引用方式并入的文件，包括我们的财务报表和这些声明的注释。包含在这些文件中。关于加拿大太阳能公司.我们是全球最大的太阳能制造和项目开发公司之一。我们是领先的垂直集成太阳能组件 ， 专业太阳能产品 ， 工程 ， 采购本招股说明书附录和通过引用并入本文的信息可能包含 “前瞻性 ” 声明，旨在使其有资格摆脱 1995 年《私人证券诉讼改革法案》确立的责任。这些陈述不是历史事实的陈述，可能包含有关未来事件的估计，假设，预测和 / 或期望，这些事件可能发生或可能不会发生。诸如 “预期 ” ，“ 相信 ”，“可能 ” ，“ 估计 ”，“期望 ” ，“ 打算 ”，“可能 ” ，“ 计划 ”，“潜在 ” ，“ 应该 ”，“将 ” ，“ 将 ” 或类似的表达，指的是未来事件和趋势，确定前瞻性陈述。例如，我们做出前瞻性陈述，例如我们的预期制造能力，我们估计的硅原材料需求和我们估计的硅消耗率。我们不保证本招股说明书增刊及所附招股说明书中所述的交易和事项会按所述发生或根本不会发生。阁下应完整阅读本招股说明书增刊及所附招股说明书，并了解未来的实际业绩可能与我们预期有重大差异。本招股说明书附录中的前瞻性陈述仅涉及截至陈述日期的事件。除法律要求外，我们不承担任何义务更新任何前瞻性声明以反映声明发布日期之后的事件或情况，即使我们的情况将来可能会发生变化。实际结果是否符合我们的预期和预测受到许多风险和不确定性的影响，其中许多风险和不确定性超出了我们的控制范围，并且反映了未来可能发生变化的业务决策。我们做出的前瞻性陈述中表达或暗示的某些假设，未来结果和绩效水平将不可避免地无法实现，并且可能会发生影响我们结果的意外事件。本招股说明书附录的 “风险因素 ” 部分指导您描述我们认为我们面临的主要或有事项和不确定因素。本招股说明书附录还包含或纳入了与包括中国在内的多个国家的太阳能市场相关的参考数据。这些市场数据，包括行业需求和产品定价，包括基于许多假设的预测。对太阳能发电的需求可能最终不会以预期的速度增长，或者根本不会增长。市场未能按预期利率增长, 可能对我们的业务及我们证券的市场价格造成重大不利影响。此外，太阳能市场和相关监管制度的迅速变化的性质使与我们市场的增长前景或未来状况有关的任何预测或估计面临重大不确定性。如果市场数据中的任何一个或多个假设被证明是不正确的，则实际结果可能与基于这些假设的预测有所不同。您不应过分依赖这些前瞻性陈述。S - 3目录 通过降低太阳能组件产品的材料成本使我们受益。我们还认为 ， 这种方法为我们提供了更大的灵活性 ， 以应对短期需求增长。我们有:以及建筑 ， 或 EPC ， 服务和太阳能项目 ， 在北美 ， 南美 ， 欧洲 ， 非洲 ， 中东 ， 澳大利亚和亚洲开展业务。我们设计，开发和制造太阳能晶片，电池和太阳能模块产品。我们在加拿大注册成立，并在中国开展大部分制造业务。我们的产品包括一系列按照一般规格建造的太阳能模块，用于各种住宅、商业和工业太阳能发电系统。我们还根据客户的要求设计和生产特种太阳能模块和产品。专业太阳能模块和产品包括定制的太阳能模块，我们的客户将其纳入自己的产品，包括建筑集成太阳能模块和完整的专业产品，如便携式太阳能家庭系统和太阳能汽车电池充电器。我们以 “加拿大太阳能 ” 品牌销售我们的产品，并向原始设备制造商或 OEM 客户销售我们的产品。此外，我们还销售用于住宅应用的总太阳能系统套件，用于商业应用的按订单建造的太阳能系统以及用于公用事业规模应用的按订单建造的太阳能发电厂。我们相信我们提供业内最广泛的晶体硅太阳能模块产品线之一。我们的产品系列从中等功率模块到高效率、高功率输出单晶模块，以及一系列特殊产品。目前，我们的产品销售给世界各地不同市场的不同客户群，包括中国，日本，美国S.、德国、西班牙、意大利、法国、捷克共和国、加拿大和印度等国家。我们向分销商和系统