创业板投资风险提示 本次股票发行后拟在创业板市场上市，该市场具有较高的投资风险。创业板公司具有创新投入大、新旧产业融合成功与否存在不确定性、尚处于成长期、经营风险高、业绩不稳定、退市风险高等特点，投资者面临较大的市场风险。投资者应充分了解创业板市场的投资风险及本公司所披露的风险因素，审慎作出投资决定。 郑州众智科技股份有限公司 Smartgen（Zhengzhou）Technology Co., Ltd. 郑州高新区金梭路28号 首次公开发行股票并在创业板上市 招股说明书 （注册稿） 声明：本公司的发行申请尚需经深圳证券交易所和中国证监会履行相应程序。本招股说明书（申报稿）不具有据以发行股票的法律效力，仅供预先披露之用。投资者应当以正式公告的招股说明书全文作为作出投资决定的依据。 保荐人（主承销商） 中国(上海)自由贸易试验区浦明路8号 郑州众智科技股份有限公司 招股说明书（注册稿） 1-1-1 发行人声明 中国证监会、交易所对本次发行所作的任何决定或意见，均不表明其对注册申请文件及所披露信息的真实性、准确性、完整性作出保证，也不表明其对发行人的盈利能力、投资价值或者对投资者的收益作出实质性判断或保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。 根据《证券法》的规定，股票依法发行后，发行人经营与收益的变化，由发行人自行负责；投资者自主判断发行人的投资价值，自主作出投资决策，自行承担股票依法发行后因发行人经营与收益变化或者股票价格变动引致的投资风险。 发行人及全体董事、监事、高级管理人员承诺招股说明书及其他信息披露资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担相应的法律责任。 发行人控股股东、实际控制人承诺本招股说明书不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担相应的法律责任。 公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证招股说明书中财务会计资料真实、完整。 发行人及全体董事、监事、高级管理人员、发行人控股股东、实际控制人以及保荐人、承销的证券公司承诺因发行人招股说明书及其他信息披露资料有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，致使投资者在证券发行和交易中遭受损失的，将依法赔偿投资者损失。 保荐人及证券服务机构承诺因其为发行人本次公开发行制作、出具的文件有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，给投资者造成损失的，将依法赔偿投资者损失。 郑州众智科技股份有限公司 招股说明书（注册稿） 1-1-2 本次发行概况 发行股票类型 人民币普通股（A股） 发行股数 公司首次公开发行股票数量不超过2,908.40万股，全部为新股发行，本次新股发行数量占发行后公司总股本的比例不低于25%（最终发行数量以在中国证监会注册的数量为准） 每股面值 人民币1.00元 每股发行价格 人民币【】元 预计发行日期 【】年【】月【】日 拟申请上市证券交易所和板块 深圳证券交易所创业板 发行后总股本 不超过11,633.60万股 保荐人（主承销商） 民生证券股份有限公司 招股说明书签署日期 【】年【】月【】日 郑州众智科技股份有限公司 招股说明书（注册稿） 1-1-3 重大事项提示 本公司特别提醒投资者注意，在作出投资决策前，务必仔细阅读本招股说明书正文的全部内容，并特别关注以下事项： 一、特别风险提示 投资者在评价本次发行股票时，除招股说明书提供的其他各项资料外，应特别认真阅读本招股说明书“第四节 风险因素”中的各项风险因素，并特别注意下列事项： （一）市场竞争风险 公司主要面临深海、科迈、丹控等具备一定规模和技术实力的国际知名企业竞争的压力，公司与之相比在业务规模、资金实力、抗风险能力、人才储备等方面仍存在一定差距。如果未来市场竞争环境加剧，而公司不能在科研创新、产品开发、资金规模、市场营销等方面持续提升竞争力，将面临市场竞争力下降的风险。 （二）核心技术产品持续增长乏力的风险 报告期内，公司核心技术产品控制器类产品的收入金额分别为9,887.22万元、11,944.55万元和14,534.22万元，占主营业务收入的比重分别为71.30%、68.08%和71.86%，公司控制器类产品收入金额较高。如果控制器市场需求疲软或公司的控制器类产品无法适应未来行业的技术发展，公司将面临核心技术产品持续增长乏力的风险，可能对公司的经营与发展产生不利影响。 （三）新冠疫情等突发性公共事件、中美贸易摩擦造成的不可抗力风险 2020年以来，全球爆发新型冠状病毒疫情，致使国内外各行各业均遭受了不同程度的影响。因疫情导致的延期复工、物流管制、限制人员流动等因素，使发行人的生产经营在短期内受到了一定程度的影响。此外，中美贸易摩擦一定程度上增加了我国经济的外部风险和下行压力，特别是对出口企业带来冲击，可能带来订单下降、成本增加等问题。由于公司存在出口业务，因此可能会受到一定程度的影响。 郑州众智科技股份有限公司 招股说明书（注册稿） 1-1-4 未来，若疫情在全球范围内继续蔓延且持续较长时间或在国内出现较大反弹，或中美贸易摩擦加剧，则可能对宏观经济及控制设备制造业造成一定冲击，进而对公司的生产经营带来不利影响。 （四）核心技术泄露的风险 公司目前掌握了一系列具有自主知识产权的核心技术，在公司主要产品的设计、生产等方面得到广泛应用，对公司产品迭代创新和提升市场竞争力至关重要。如果因工作疏忽、管理不善、外界恶意窃取等导致公司核心技术泄露、知识产权遭到第三方侵害等情形，将会对公司的生产经营和技术研发创新造成不利影响。 （五）毛利率下降的风险 报告期内公司主营业务毛利率均保持较高水平，分别为53.99%、56.69%及56.75%。随着未来市场竞争的进一步加剧、募集资金投资项目实施后导致的固定成本增加，如果公司未能持续保持产品的技术与质量优势，不能有效控制成本，将可能面临毛利率下降的风险。 二、本次发行相关主体作出的重要承诺 本公司提示投资者认真阅读本公司、股东、董事、监事、高级管理人员以及本次发行的保荐人及证券服务机构等作出的重要承诺，具体承诺事项详见本招股说明书“第十节 投资者保护”之“七、重要承诺”。 三、本次发行完成前滚存利润的分配安排 本次发行完成前滚存利润的分配安排详见本招股说明书“第十节 投资者保护”之“三、本次发行完成前滚存利润的分配安排”。 四、财务报告审计基准日至招股说明书签署日之间的经营情况 （一）公司的主要经营情况 公司最近一期财务报告的审计基准日为2021年12月31日，财务报告审计截止日后至本招股说明书签署日，公司主要经营状况正常，生产经营模式未发生变化；公司管理层及核心技术人员均保持稳定，未出现对公司管理及研发能力产生重大不利影响的情形；公司所处行业的产业政策、税收政策以及其他可能影响 郑州众智科技股份有限公司 招股说明书（注册稿） 1-1-5 投资者判断的重大事项等均未发生重大变化。 （二）申报会计师审阅意见 信永中和会计师事务所对公司2022年3月31日的资产负债表、2022年1-3月的利润表、现金流量表和财务报表附注进行了审阅，并出具了XYZH/2022ZZAA30200号《审阅报告》。发表的审阅意见如下：―根据我们的审阅，我们没有注意到任何事项使我们相信财务报表在所有重大方面没有按照企业会计准则的规定编制，未能公允反映众智科技公司2022年3月31日的财务状况以及2022年1-3月的经营成果和现金流量。‖ （三）2022年1-3月的主要财务数据 1、资产负债表主要数据 单位：万元 项目 2022-3-31 2021-12-31 变动幅度 资产总额 30,141.18 30,350.90 -0.69% 负债总额 4,716.81 5,834.95 -19.16% 所有者权益 25,424.37 24,515.94 3.71% 归属于母公司所有者权益 25,424.37 24,515.94 3.71% 截至2022年3月31日，公司资产总额为30,141.18万元，与2021年12月31日的资产总额比较，变动幅度不大。 截至2022年3月31日，公司负债总额为4,716.81万元，较2021年12月31日减少1,118.14万元，下降19.16%，主要原因为：（1）公司对众智科技内燃发电智能控制系统产业园的施工方结算了部分工程款，使得应付账款余额较上年末减少461.68万元，下降17.50%；（2）公司支付了2021年末计提的员工奖金504.39万元，致使应付职工薪酬较上年末下降63.65%。 2、利润表主要数据 单位：万元 项目 2022年1-3月 2021年1-3月 变动幅度 营业收入 3,929.10 3,733.34 5.24% 营业成本 1,915.97 1,687.42 13.54% 营业利润 972.30 1,217.75 -20.16% 利润总额 984.04 1,241.33 -20.73% 净利润 872.77 1,090.80 -19.99% 归属于母公司所有者的净利润 872.77 1,090.80 -19.99% 郑州众智科技股份有限公司 招股说明书（注册稿） 1-1-6 项目 2022年1-3月 2021年1-3月 变动幅度 扣除非经常性损益后归属于母公司所有者的净利润 842.22 991.88 -15.09% 2022年1-3月，公司实现营业收入3,929.10万元，较上年同期增长5.24%，公司本期毛利率为51.24%，较上年同期的54.80%下降了3.56个百分点，主要原因为：因2021年度业绩增长良好及为产业园项目培养新员工，公司生产相关员工薪酬总额增加，致使营业成本增加，毛利率小幅下滑。 2022年1-3月，公司实现的净利润和扣除非经常性损益后归属于母公司股东净利润分别为872.77万元和842.22万元，分别较上年同期减少218.03万元和149.67万元，下降19.99%和15.09%，主要原因为：（1）因2021年度业绩增幅良好，公司调增了员工薪酬，调整幅度在10%左右；（2）产业园项目预计年内建成投产，公司将进行整体搬迁，为提前培养新员工，公司加大了新员工招聘力度，截至2022年3月31日公司员工人数为320人，较2022年3月31日的276人增长了15.94%。受以上因素综合影响，2022年1-3月的职工薪酬总额为952.14万元，较上年同期的766.36万元增长了185.78万元，增幅为24.24%。 3、现金流量表主要数据 单位：万元 项目 2022年1-3月 2021年1-3月 变动幅度 经营活动产生的现金流量净额 -70.89 -293.70 75.86% 投资活动产生的现金流量净额 -7,160.96 -377.33 -1,797.78% 筹资活动产生的现金流量净额 - - - 2021年1-3月和2022年1-3月，公司经营活动产生的现金流量净额均为负值，系公司于一季度支付上年度奖金，致使支付给职工以及为职工支付的现金金额较高所致；2022年1-3月，公司经营活动产生的现金流量净额为-70.89万元，较上期增长75.86%，主要系公司销售收入增长，销售商品取得经营性现金流入增多所致；2022年1-3月，公司投资活动产生的现金流量净额-7,160.96万元，较上年下降了1,797.78%，主要系公司向当期在建工程-众智科技内燃发电智能控制系统产业园的施工方等支付资金2,021.22万元，同时公司购买了5,000.00万元的银行理财产品所致；公司2021年1-3月和2022年1-3月未发生筹资活动。 （四）2022年1-6月经营业绩预测情况 基于公司目前的经营