www.chinaventure.com.cn投中统计：A股市场输出稳定VC/PE机构渗透率超七成2022.02 投中研究院1 Copyright © 投中信息www.cvinfo.com.cn核心发现2022年1月，共计35家中国企业在A股、港股以及美股成功IPO，全球市场IPO数量有所回落。VC/PE机构IPO渗透率为71.43%，主要集中IT及信息化、制造业和医疗健康热门投资领域；VC/PE机构IPO退出账面回报下降。募资规模前十大IPO项目均在25亿元以上，占1月整体募资78.97%。中国移动当日市值近12,341亿元，位居榜首。2 Copyright © 投中信息www.cvinfo.com.cn中国企业IPO市场全景树图333家募资总规模1107亿元港股4家47亿元A股31家1060亿元20221月IPO树图美股0家0亿元翱捷科技晶科能源天岳先进中国移动兰州银行制造业IT及信息化广东医疗健康山东江苏2022年1月，共计有35家中国企业在A股、港股以及美股成功IPO，募资总额1,107亿元；本月IPO募资规模TOP5企业依次为中国移动、晶科能源、翱捷科技、铜冠铜箔、天岳先进；IPO集中行业为制造业、IT及信息化、医疗健康；IPO集中地域为江苏、广东、山东。化学工业 Copyright © 投中信息www.cvinfo.com.cnCONTENTS中国企业IPO分市场分析中国企业IPO退出分析中国企业IPO行业及地域分析中国企业IPO重点案例分析政策热点回顾01/02/04/05/403/ Copyright © 投中信息中国企业IPO分市场分析01/www.cvinfo.com.cn2022年1月，全球市场中企IPO数量有所回落，但规模上涨，A股市场IPO数量同比减少，港股市场IPO项目大幅下降，美股市场中企IPO仍处于低谷。5 全球市场中企IPO数量有所回落Copyright © 投中信息www.cvinfo.com.cn62022年1月，共计35家中国企业在A股、港股以及美股成功IPO，IPO数量同比下降33.96%，环比下降40.68%；募资总额1,107亿元，IPO规模同比上涨1.52倍 ，环比上涨1%。A股市场—本月内地成为全球资本市场中IPO募资规模最大市场，占本月全球IPO募资规模的95.75% ；港股市场—本月中国企业香港IPO数量4家，其中“AI+制造业第一股”创新奇智上市；美股市场—本月无中国企业赴美挂牌上市。IPO数量IPO规模(亿元)交易板块股票市场2022年1月各交易板块IPO数量及规模统计A股深交所-创业板14191.98上交所-科创板10339.29上交所-主板3500.79深交所-主板224.74北交所22.48港股港交所-主板447.39港交所-创业板00美股纳斯达克00纽交所00数据来源：CVSource投中数据 投中研究院，2022.022021年1月-2022年1月全球市场中企IPO规模及数量 数据来源：CVSource投中数据 投中研究院，2022.02 A股市场IPO规模同比翻倍Copyright © 投中信息www.cvinfo.com.cn 72022年1月，共计31家中国企业在沪深和北交所三市IPO，IPO数量同比下降6.06%，环比下降31.11%；募资金额共计1,060亿元，IPO规模同比上升3.3倍，环比上涨22.97%。在本月A股市场募资规模TOP5中，科创板占据3席。本月中国证券监督管理委员会审核通过科创板IPO注册12家，终止审核4家，截至1月，科创板上市企业数量累计达到454家。本月有33只新股上会（包括创业板16只，科创板9只），其中30只已审核通过（包括科创板8只，创业板15只），1只上会未通过。新股上会率为90.91%。业务描述募资总额(亿元)股票代码企业名称上市日期2022年1月中企A股市场募资TOP5中国移动600941电信运营商2022-01-05486.95 晶科能源688223光伏产品制造商2022-01-26100.00 翱捷科技688220无线通信芯片研发商2022-01-1468.83 铜冠铜箔301217电子铜箔研发生产商2022-01-2735.79 天岳先进688234半导体碳化硅衬底材料研发商2022-01-1235.58 数据来源：CVSource投中数据 投中研究院，2022.02 数据来源：CVSource投中数据 投中研究院，2022.02 2022年1月，有4家中国企业在香港IPO，均在主板上市，IPO数量同比及环比均下降；募资金额共计47亿元，IPO规模同比下降41.98%，环比下降79.91%。其中，本月备受关注的创新奇智（02121.HK）在1月27日挂牌上市，成为“AI+制造第一股”，途虎养车、快狗打车、亿华通等内地明星企业均计划年内在香港上市。港股市场IPO项目大幅减少Copyright © 投中信息www.cvinfo.com.cn8 数据来源：CVSource投中数据 投中研究院，2022.02业务描述募资总额(亿元)股票代码企业名称上市日期2022年1月中企港股市场募资情况金力永磁06680钕铁硼永磁材料研发商2022-01-1434.67 创新奇智02121企业AI解决方案提供商2022-01-279.57 德盈控股02250主题角色衍生消费品牌2022-01-172.01 环龙控股02260造纸毛毯供应商2022-01-111.14 数据来源：CVSource投中数据 投中研究院，2022.02 Copyright © 投中信息www.cvinfo.com.cn92022年1月，中企在美国资本市场IPO的数量为0，自21年7月开始，中企赴美IPO脚步就已经开始放缓，零氪科技、Soul等企业均在上市前夕取消上市计划，在经济金融领域摩擦不断增大的背景下，中概股赴美上市面临的监管环境势必将日益严峻。美股市场中企IPO处低谷 数据来源：CVSource投中数据 投中研究院，2022.02 Copyright © 投中信息中国企业IPO退出分析02/www.cvinfo.com.cn2022年1月，共25家具有VC/PE背景的中企实现 上市，VC/PE机构IPO渗透率为71.43%，VC/PE机构IPO账面退出回报环比下降16.21%，平均账面回报率有所上涨。10 11VC/PE机构IPO退出账面回报下降2022年1月，共25家具有VC/PE背景的中企实现上市，VC/PE机构IPO渗透率为71.43%，其中，科创板和北交所VC/PE机构IPO渗透率均为100%。本月VC/PE机构IPO账面退出回报规模为941亿元，环比下降16.21%，主要集中IT及信息化、医疗健康、制造业等热门投资领域。平均账面回报率有所上升，环比上涨7.56%。Copyright © 投中信息www.cvinfo.com.cn账面回报倍数VC/PE渗透率交易板块账面退出回报（亿元）2022年1月IPO交易板块退出分析上交所-科创板100%843.6 8.50北交所100%1.021.25深交所-创业板71.43%44.513.70上交所-主板66.67%6.543.21港交所25%44.841.26深交所-主板---纽交所---纳斯达克---数据来源：CVSource投中数据 投中研究院，2022.02 2021年1月-2022年1月VC/PE机构IPO退出账面回报 数据来源：CVSource投中数据 投中研究院，2022.02 121月VC/PE机构背景企业IPO一览表Copyright © 投中信息www.cvinfo.com.cn投资机构企业简称国芯科技上凯创投、泰达科投、华芯投资、天创资本、水木清华资本、君子兰、嘉惠投资亚虹医药龙磐投资、国中创投、凯泰资本、燕创资本、中关村创投、云锋基金、开投瀚润投资、一村资本、建鑫投资、弘信资本、恒旭资本、粤禅股权投资合伙、博远资本、倚锋资本、趵朴投资、约印医疗基金、勤智资本、中金资本、泰福资本、盈科资本、港粤资本、盈创股权、朴弘资本、崇德弘信、启明创投三维天地君信资本、智望博润、英豪资产、雅枫投资招标股份福建国资创耀科技凯风创投、元禾控股、长江资本、英菲尼迪集团、江宁科技创投、凯晟投资、古玉资本、再石资本、贝极投资天岳先进国新科创基金、海通开元、哈勃投资、和生中德、智卿投资、金浦投资、长江资本、深创投、惠友投资、山东铁发、云懿投资、国投创新、汇智国际金融、上海国和投资、万向创业投资、源创投资、南车创投、泛海投资、星河控股集团、潇湘资本、尚融资本、钰浩（嘉兴）管理、中车时代高新投资翱捷科技深创投、浦东信产投、四川双马、安芯投资、浦东科创集团、武岳峰资本、国家集成电路产业投资基金、中国互联网投资基金、联升资本、中电华登、小米长江产业基金、华登国际、自贸区基金、红杉中国、深圳安创科技投资、华胥基金、临港科创投、上海湖畔国际股权投资、兴证投资、久有基金、高瓴创投、张江科投、中青芯鑫、朗玛峰创投、弘信资本、元禾璞华、上海科创集团、TCL创投、阿里资本佳缘科技米林嘉德、鑫鼎国瑞德石股份健和基金、晨鸣资管、鸿富资产、万得富投资迈威生物朗润投资、拾玉资本、东方富海、中骏资本、融昱资本、正心谷资本、方正和生投资、赣州发展投资、赣州发展投资、高和资本、华金资本、深圳市中凯投资管理、信熹资本、瑞丰投资、高能资本、瑞华投资、元睿投资管理、海通开元益客食品国投创益、中信证券、越秀产业基金、金石投资、和君资本诚达药业晟泰投资、诚合资本、中骏资本希荻微中金甲子、国新科创基金、深投控资本、君桐资本、昆仑资本、君宸达资本、朗玛峰创投注：因篇幅所限，图中仅展现IPO上市企业VC/PE阶段进入且未退出部分机构，来源：CVSource投中数据根据公开信息整理 131月VC/PE机构背景企业IPO一览表Copyright © 投中信息www.cvinfo.com.cn投资机构企业简称万朗磁塑金通资本、安元基金、十月资本、毅达资本、志道投资奕东电子