深市创业板浙江鑫甬生物化工股份有限公司招股说明书（注册稿）

I 浙江鑫甬生物化工股份有限公司 Zhejiang Xinyong Biochemical Co., Ltd. （浙江省宁波化学工业区（镇海区蟹浦）） 首次公开发行股票并在创业板上市 招股说明书 （注册稿） 保荐人（主承销商） （贵州省贵阳市观山湖区长岭北路中天会展城B区金融商务区集中商业（北）） 声明：本公司的发行申请尚需经深圳证券交易所和中国证监会履行相应程序。本招股说明书不具有据以发行股票的法律效力，仅供预先披露之用。投资者应当以正式公告的招股说明书作为投资决定的依据。 创业板投资风险提示 本次股票发行后拟在创业板市场上市，该市场具有较高的投资风险。创业板公司具有创新投入大、新旧产业融合成功与否存在不确定性、尚处于成长期、经营风险高、业绩不稳定、退市风险高等特点，投资者面临较大的市场风险。投资者应充分了解创业板市场的投资风险及本公司所披露的风险因素，审慎作出投资决定。 浙江鑫甬生物化工股份有限公司 首次公开发行股票并在创业板上市招股说明书（注册稿） 1-1-1 声 明 中国证监会、交易所对本次发行所作的任何决定或意见，均不表明其对注册申请文件及所披露信息的真实性、准确性、完整性作出保证，也不表明其对发行人的盈利能力、投资价值或者对投资者的收益作出实质性判断或保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。 根据《证券法》的规定，股票依法发行后，发行人经营与收益的变化，由发行人自行负责；投资者自主判断发行人的投资价值，自主作出投资决策，自行承担股票依法发行后因发行人经营与收益变化或者股票价格变动引致的投资风险。 发行人及全体董事、监事、高级管理人员承诺招股说明书及其他信息披露资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担相应的法律责任。 发行人控股股东、实际控制人承诺本招股说明书不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担相应的法律责任。 公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证招股说明书中财务会计资料真实、完整。 发行人及全体董事、监事、高级管理人员、发行人控股股东、实际控制人以及保荐人、承销的证券公司承诺因发行人招股说明书及其他信息披露资料有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，致使投资者在证券发行和交易中遭受损失的，将依法赔偿投资者损失。 本公司盈利预测报告是管理层在最佳估计假设的基础上编制的，但所依据的各种假设具有不确定性，投资者进行投资决策时应谨慎使用。 保荐人及证券服务机构承诺因其为发行人本次公开发行制作、出具的文件有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，给投资者造成损失的，将依法赔偿投资者损失。 浙江鑫甬生物化工股份有限公司 首次公开发行股票并在创业板上市招股说明书（注册稿） 1-1-2 本次发行概况 发行股票类型 人民币普通股（A股） 发行股数 公司首次公开发行股票数量不超过2,625万股，全部为新股发行，本次新股发行数量占发行后公司总股本的比例不低于25% 每股面值 1.00元 每股发行价格 【】元/股 预计发行日期 【】年【】月【】日 拟上市的交易所和板块 深圳证券交易所创业板 发行后总股本 不超过10,500万股 保荐人（主承销商） 中天国富证券有限公司 招股说明书签署日期 【】年【】月【】日 浙江鑫甬生物化工股份有限公司 首次公开发行股票并在创业板上市招股说明书（注册稿） 1-1-3 重大事项提示 本公司特别提醒投资者认真阅读本招股说明书全文，并特别注意下列重大事项： 一、本次发行相关主体作出的重要承诺 本公司提示投资者认真阅读本公司、股东、董事、监事、高级管理人员以及本次发行的保荐机构及其他证券服务机构等作出的重要承诺以及未能履行承诺的约束措施，具体承诺事项请详见本招股说明书“第十节 投资者保护”之“四、重要承诺”。本公司提请投资者需认真阅读该章节的全部内容。 二、重要风险提示 本公司特别提醒投资者关注下列风险事项。此外，在作出投资决策之前，请认真阅读本招股说明书“第四节 风险因素”全部内容。 （一）宏观经济波动的风险 公司上游行业为石化行业，市场波动受到国际原油价格的直接影响；下游水处理、造纸制浆、纺织印染、油气开采、洗煤选矿等覆盖了国民经济的诸多领域，受宏观经济形势影响较大。因此，行业周期和整个宏观经济运行的周期基本一致，随着宏观经济的波动而波动。 未来国内外宏观经济仍面临诸多不确定性。若未来全球经济衰退，国内增速减缓，将导致国内外市场对公司产品的需求量下降，从而对公司未来的业绩将造成不利影响。 （二）主要原材料价格波动风险 报告期内丙烯酰胺占公司主营业务收入的45%以上，是公司的主要产品，同时又是聚丙烯酰胺、干强剂等产品的主要原料。丙烯酰胺的主要原材料为丙烯腈，占产品成本的75%以上，丙烯腈的价格波动对公司的营业成本有较大影响。 丙烯腈为石油化工产业链下相关产品，其价格受上游原油价格及阶段性供求关系的影响，处于波动状态。报告期内，丙烯腈的价格走势如下： 浙江鑫甬生物化工股份有限公司 首次公开发行股票并在创业板上市招股说明书（注册稿） 1-1-4 数据来源：隆众资讯 公司丙烯酰胺、聚丙烯酰胺产品在原材料成本的基础上参考市场竞争情况协商定价，干强剂产品主要按协议约定根据丙烯腈价格波动情况阶段性调价。公司通过以销定产的生产政策及通过贸易清理多余丙烯腈存量的库存管理政策来规避丙烯腈价格波动给公司经营业绩带来的风险。实际经营过程中，由于产品存在生产周期且需要保持合理的库存规模，若丙烯腈价格在短期内剧烈波动，公司产品原材料结存成本和产成品销售参考的原材料价格可能存在无法完全对应的情况。 因此，公司存在丙烯腈价格剧烈波动对公司短期利润水平造成较大影响的风险。 （三）安全生产风险 公司主要产品生产经营过程中涉及丙烯腈、丙烯酰胺、丙烯酸、盐酸、液碱等危险化学品及腐蚀性或有毒物质，具有危险性。公司历来高度重视生产安全管理，制定了较为全面的安全生产管理制度并严格遵照执行。 虽然公司报告期内不存在违反我国安全生产监督管理法律、法规而受行政处罚的情形，也未发生重大生产安全事故，但不排除因生产过程管理控制不当、或其他不确定因素发生导致安全事故，给公司财产、员工人身安全和周边环境带来不利影响的风险。 （四）环保合规风险 公司的产品包括丙烯酰胺、聚丙烯酰胺、干强剂等，生产过程中涉及一定的“三废”排放。随着国家环境污染治理标准日趋提高，公司的环保治理成本 浙江鑫甬生物化工股份有限公司 首次公开发行股票并在创业板上市招股说明书（注册稿） 1-1-5 将不断增加。虽然目前公司遵守现行的国家及地方环保法律法规，环保设备保持完好及正常运行，生产过程中排放的主要污染物达到国家规定的排放标准，但若发生环保设施故障、污染物外泄、产量超出环保设施处理能力等情况可能导致环保事故，将对公司未来的生产经营产生不利影响。 （五）新型冠状病毒肺炎疫情对公司经营造成负面影响的风险 2020年1月以来，国内外各地陆续出现新型冠状病毒肺炎疫情。受疫情影响，公司及上下游企业生产复工延迟，影响公司生产经营及原材料采购，并对公司货物运输、下游消费均造成不利影响。公司2020年一季度受疫情影响较大，收入及利润出现了大幅下降的情况。目前，国内疫情已经得到基本控制，公司生产经营已恢复正常，新冠疫情未对公司的持续经营能力产生重大不利影响。但是若全球疫情扩散形势不能及时缓解或进一步蔓延，不能排除后续疫情变化及相关产业传导等对公司生产经营造成重大不利影响，也将进一步影响公司的经营业绩，提请广大投资者注意风险。 （六）盈利预测风险 公司编制了2021年度盈利预测报告，中汇会计师对此出具了《审核报告》（中汇会鉴[2021] 7464号）。公司预计2021年度实现营业收入82,676.17万元，同比2020年度增长57.30%；预计2021年度归属于母公司股东的净利润为6,519.10万元，同比下降3.16%；预计2021年度扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润为6,297.86万元，同比上升4.08%。 公司盈利预测报告是管理层基于谨慎性原则，在最佳估计假设的基础上编制的，但所依据的各种假设具有不确定性，同时还可能受到不可抗力等因素的影响，公司2021年度实际经营成果可能与盈利预测存在差异，投资者进行投资决策时应谨慎使用。 三、财务报告审计截止日至招股说明书签署日公司主要经营情况 （一）财务报告审计截止日后的主要财务信息和经营状况 公司财务报告审计截止日为2021年6月30日，根据《关于首次公开发行股票并上市公司招股说明书财务报告审计截止日后主要财务信息及经营状况信息披露指引（2020年修订）》，中汇会计师对公司2021年9月30日资产负债表， 浙江鑫甬生物化工股份有限公司 首次公开发行股票并在创业板上市招股说明书（注册稿） 1-1-6 2021年1-9月的利润表、现金流量表以及相关财务报表附注进行了审阅，并出具了《审阅报告》（中汇会阅[2021] 7462号）。 根据中汇会计师出具的《审阅报告》，截至2021年9月30日，公司的资产总额为44,205.45万元，负债总额为7,981.03万元。2021年1-9月，公司营业收入为58,851.58万元，营业利润为5,217.26万元，归属于母公司股东的净利润为4,499.22万元。 公司已披露财务报告截止日后经中汇会计师审阅的主要财务信息及经营状况。具体信息参见本招股说明书“第八节 财务会计信息与管理层分析”之“十七、审计截止日后的主要财务信息及经营状况”。 （二）2021年度盈利预测 公司编制了2021年度盈利预测报告，中汇会计师对此出具了《审核报告》（中汇会鉴[2021] 7464号）。2021年度经营业绩预测如下： 单位：万元 项目 2021年度 （预测数） 2020年度 （审计实现数） 同比变动 营业收入 82,676.17 52,559.78 57.30% 归属于母公司股东的净利润 6,519.10 6,731.63 -3.16% 扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润 6,297.86 6,051.17 4.08% 根据《审核报告》，公司预计2021年度实现营业收入82,676.17 万元，同比2020年度增长57.30%；预计2021年度归属于母公司股东的净利润为6,519.10万元，同比下降3.16%；预计2021年度扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润为6,297.86万元，同比上升4.08%。 具体盈利预测信息详见本招股说明书“第八节 财务会计信息与管理层分析”之“十八、盈利预测披露情况”。 公司盈利预测报告是管理层在最佳估计假设的基础上编制的，但所依据的各种假设具有不确定性，投资者进行投资决策时应谨慎使用。公司提示投资者关注已披露的盈利预测信息，阅读盈利预测报告及审核报告全文。 浙江鑫甬生物化工股份有限公司 首次公开发行股票并在创业板上市招股说明书（注册稿） 1-1-7 四、利润分配政策的安排 经公司2020年第一次临时股东大会决议，公司首次公开发行股票前实现的滚存未分配利润由本次发行上市完成后的新老股东共享。 本次发行上市后股利分配政策请参见本招股说明书“第十节 投资者保护”之“二、发行前滚存利润的分配与本次发行上市后的股利分配政策”。 浙江鑫甬生物化工股份有限公司 首次公开发行股票并在创业板上市招股说明书（注册稿） 1-1-8 目 录 声 明............................................................................................................................ 1 本次发行概况 ................................................