军工轴承需求旺盛，培育钻石及芯片加工驱动超硬材料成长

国机精工是一家专注于超硬材料的公司，其核心产品包括金刚石和立方碳化硼，以及行业专用生产和检测设备仪器、磨料磨具产品检测业务等。公司的超硬材料应用于芯片加工、汽车制造、油气钻探等领域。上半年，由于芯片加工领域需求旺盛，公司的收入也实现了较快增长。此外，公司还计划扩大MPCVD设备的产能，用于生产培育钻石。公司的军工轴承需求旺盛，近几年增长较快。预计2021年-2023年，公司营业收入分别为28.99亿元、30.58亿元、33.62亿元，归母净利润分别为1.80亿元、2.30亿元和2.81亿元。首次覆盖给予“买入”评级。