电子行业日报：福建专项规划重点发展集成电路、新型显示

` 请务必阅读尾页重要声明 [Table_IndustryData] [Table_QuotePic] 近6个月行业指数与沪深300比较 [Table_Author] 分析师：袁威津 Tel：021-53686157 E-mail：yuanweijin@shzq.com SAC证书编号：S0870520020001 研究助理: 席钎耀 Tel：021-53686153 E-mail：xiqianyao@shzq.com SAC证书编号: S0870120080006 [Table_Summary]  当天重要信息汇总 国务院：适时运用降准等促进综合融资成本稳中有降 当天板块涨跌 今日上证综指上涨0.7%、深证成指上升1.9 %、创业板指上涨3.6%、上证50上涨0.6%、科创50上涨2.4%、电子指数上涨1.5%。台湾电子指数上涨0.2%、恒生资讯科技上涨-1.6%。 当天个股涨跌 消费电子：思瑞浦（6.8%）、兴森科技（6.5%）与德赛电池（4.8%）; 银河微电（-1.9%）、石头科技（-3.5%）和矩子科技（-3.6%）。 半导体：富满电子（14.3%）、紫光国微（10.0%）和北方华创（6.7%）; 北京君正（-1.6%）、芯原股份-U（-1.2%）和新洁能（-1.2%）。 面板：宇瞳光学（4.51%）、奥普特（3.56%）、东旭光电（2.87%）；联创光电（-2.97%）、光峰科技（-2.34%）、彩虹股份（-2. 00%）。 投资建议 中国手机品牌海外市占率呈现稳健上升的趋势，拥有智能终端产品品牌的企业将持续获得海外市场开拓的成长空间，关注A股产业链相关企业传音控股；全社会含硅量的提升带动全球IC载板需求高景气，IC载板国产化进度经历长期积淀，并在自主可控产业政策加码的背景下有望迎来产业加速突破，关注核心资产兴森科技；各国针对车联网发展推出大量产业政策，特别关注商用车智能化产业周期带来的投资机会。我国各类卡车年出货量在300万量以上，另外叉车、非道路移动器械、客车等年出货170万辆。庞大的载货车出货量为商用车辅助驾驶市场奠定基础，同时载货车较高的市场集中度有望为辅助驾驶方案商带来业绩脉冲效应，关注产业链企业鸿泉物联。智能驾驶投资风向包括智能硬件增量、软件定义整车、智能驾驶服务三波浪潮。随着智能驾驶硬件逐步成熟，面向智能驾驶应用的各类商业雏形已经逐步清晰，智驾服务的投资风口已经悄然而至，关注智驾服务独角兽图森未来。  主要风险因素 （1）消费终端升级不及预期；（2）疫情波动导致市场需求不确定性 增持 ——维持 证券研究报告/行业研究/行业动态 日期：2021年07月08日 福建专项规划重点发展集成电路、新型显示 ——上证电子行业日报20210707 行业：电子行业 行业动态 请务必阅读尾页重要声明 2 一、 宏观信息 国务院：适时运用降准等促进综合融资成本稳中有降 会议决定，针对大宗商品价格上涨对企业生产经营的影响，要在坚持不搞大水漫灌的基础上，保持货币政策稳定性、增强有效性，适时运用降准等货币政策工具，进一步加强金融对实体经济特别是中小微企业的支持，促进综合融资成本稳中有降。 二、 电子产业信息 【消费电子】 福建 “十四五”制造业高质量发展专项规划出炉，重点发展集成电路、新型显示 突出“增芯强屏”延链补链发展，重点发展特色专用芯片、柔性显示、LED、自主计算机整机制造及以5G为牵引的网络通信等领域，深入实施数字经济创新发展工程，加快数字产业化进程，培育壮大大数据、物联网、人工智能等新一代信息技术产业。到2025年，全省电子信息和数字产业规模持续壮大，其中电子信息产业规模达到1万亿元。（来源：集微网） 【半导体】 全球半导体五月销售额436亿美元，创单月历史新高 7月7日，美国半导体行业协会(SIA)宣布，2021年5月，全球半导体行业销售额为436亿美元，比2020年5月的346亿美元增长26.2%，比4月份增长4.1%。2021年四月的销售总额为419亿美元。从地区来看，欧洲(31.2%)、亚太地区/所有其他地区(30.9%)、中国(26.1%)、美洲(20.9%)和日本(20.4%)的销售额同比增长。美洲(5.9%)、中国(5.4%)、日本(3.1%)、亚太地区/所有其他地区(2.6%)和欧洲(1.1%)的环比均有所增长。SIA总裁兼首席执行官JohnNeuffer指出，从长期来看，因个人装臵和芯片运算设备需求不断提升，将导致半导体市场将在未来几年持续成长。除了个人装臵和伺服器，半导体应用包括AI、5G、自驾车等也都迅速发展，使2021年半导体产业营收金额，预期将较前一年再成长8.4%。（来源：集微网） 联电：半导体结构问题短期难解，产能供不应求或到2023年 据台媒经济日报报道， 7月7日联电召开股东常会，联电共同总经理简山杰表示，疫情冲击全球经济，半导体市场却因为疫情带动数字化转型加速，反而大幅成长，半导体产能全面供不应求，8英寸厂和12英寸厂及成熟制程产能紧张情况更为严重。市场需求成长 oPmRsRrPoMrOzQxPqMxOqN7N9R8OsQpPmOrQeRqQqPeRoOuM8OoPsOuOsRpQMYsOtM行业动态 请务必阅读尾页重要声明 3 幅度远大于产能增加的速度，这个结构性问题难以在短期获得解决，半导体产能供不应求情况可能会延续到2023年。联电还预计，在产品价格调涨及优化双重效益发酵下，今年产品平均售价将如预期较去年上涨10%左右。（来源：集微网） 半导体需求强劲，三星电子估Q2营业利润年增53% 7月7日三星电子公布，虽然智能手机销量下降，不过得益于芯片价格和需求强劲，该公司第二季度营业利润可能增长53%，超过市场预期。三星电子表示，其截至6月30日的季度利润可能为12.5万亿韩元（110亿美元），远高于市场预估的11.3万亿韩元。Cape Investment & Securities分析师Park Sung-soon表示：“由于移动DRAM内存芯片价格强劲，以及移动和显示业务旺季，预计三星电子第三季度利润将更高。”（来源：集微网） 【面板】 LG电子发布Q2业绩报告 7月7日，LG电子发布了Q2业绩报告，公司实现营收1.1128万亿韩元（约合人民币63亿元），同比提升65.5%。（来源：IT之家） 三、 板块涨跌幅 今日上证综指上涨0.7%、深证成指上升1.9 %、创业板指上涨3.6%、上证50上涨0.6%、科创50上涨2.4%、电子指数上涨1.5%。台湾电子指数上涨0.2%、恒生资讯科技上涨-1.6%。 图 1今日A股指数表现（%） 数据来源：Wind、上海证券研究所 今日中信各行业指数中，电子排名第10。指数涨幅靠前为电力设备新能源、钢铁、国防军工，指数涨幅靠后为房地产、农林牧渔、煤炭。 行业动态 请务必阅读尾页重要声明 4 图 2 今日中信一级行业涨跌幅一览（%） 数据来源：Wind、上海证券研究所 今日从电子二级行业以及汽车电子相关指数来看，新能源车、汽车、芯片ETF涨幅靠前，车联网、面板、游戏涨幅靠后。 图 3今日电子二级行业市场表现（%） 数据来源：Wind、上海证券研究所 我们关注的消费电子标的中涨幅前三包括思瑞浦（6.8%）、兴森科技（6.5%）与德赛电池（4.8%），涨幅靠后包括银河微电（-1.9%）、石头科技（-3.5%）和矩子科技（-3.6%）。兴森科技涨幅显著，主要系广东省发布《关于广东省制造业数字化转型实施方案及若干政策措施》，以及增资子公司加速载板投产有关；思瑞浦涨幅较好受益于近期电源管理芯片涨价以及闻泰收购英国晶圆资产等事件推动。 图 4 A股消费电子个股市场表现（%） 数据来源：Wind、上海证券研究所 行业动态 请务必阅读尾页重要声明 5 我们关注的半导体标的中涨幅前三包括富满电子（14.3%）、紫光国微（10.0%）和北方华创（6.7%），涨幅靠后包括北京君正（-1.6%）、芯原股份-U（-1.2%）和新洁能（-1.2%）。其中，富满电子中报业绩大超预期， LED显示驱动芯片量价齐升叠加5G射频芯片研发布局稳步推进坚定业绩高成长性，同时三代半导体概念同样利好富满电子；紫光国微市值首超千亿，成为第11家半导体千亿俱乐部成员，作为特种芯片龙头受益于半导体板块景气上行业绩持续快速成长；锂电板块和半导体板块双双抬升，利好锂电设备和半导体设备重要供应商北方华创。 图 5 A股半导体个股市场表现（%） 数据来源：Wind、上海证券研究所 我们关注的面板上市公司中，涨幅前三包括宇瞳光学（4.51%）、奥普特（3.56%）、东旭光电（2.87%）；涨幅靠后标的包括联创光电（-2.97%）、光峰科技（-2.34%）、彩虹股份（-2. 00%）。其中，7月7日华为将召开智能制造大会带动相应板块宇瞳光学、奥普特等热度，叠加工信部发布《国家智能制造标准体系建设指南（2021版）》（征求意见稿），利好赛道优质企业；东旭光电上涨主要系近期公司自主创新的LTPS基板材料在“DIC AWARD 2021国际显示技术创新大奖”中斩获“显示材料创新金奖”助推。 图 6 A股面板个股市场表现（%） 数据来源：Wind、上海证券研究所 行业动态 请务必阅读尾页重要声明 6 从近期公司公告来看，柏楚电子发布定增公告，横店东磁、全志科技、捷捷微电、深天马A发布业绩预告。 表1 今日电子行业公司动态 公司简称 代码 事件 内容 柏楚电子 688188 非公募资 公司拟定增30,000,000股，票募集资金总额不超过100,000.00万元用于智能切割头项目、智能焊接机器人及控制系统产业化项目。 横店东磁 002056 业绩预告 司半年报扣非净利润预期45,325.74万元~50,991.46万元，同比增长60%~80%。 全志科技 300458 业绩预告 公司半年报扣非净利润预期20,000万元~23,000万元，同比增长176.53%~218.00% 南大光电 300346.SZ 股本变动 公司拟解禁109万股，占公司目前总股本的0.27% 捷捷微电 300623.SZ 业绩预告 上半年归母净利润约22,180.20万元~24,514.96万元，同比增长90%~110% 长电科技 600584.SH 利润分配 公司拟每股派发现金红利0.05元（含税），共计派发红利88,977,650元 京东方A 000725.SZ 增发获准 证监会核准公司非公开发行不超过6,959,679,752股新股。 深天马A 000050. SZ 业绩预告 公司半年合计实现归母净利润11.6~13.0亿元，同比提升55.83%~74.63%。 数据来源：公司公告、上海证券研究所 四、 主要风险因素 （1）消费终端升级不及预期；（2）疫