云天弈智能财经个股分析报告

编号：YUNTIANYI-SZ002415-REPORT-202103081003云天弈智能财经个股分析报告海天味业2021/03/08本报告由云天弈财经数据分析系统自动生成 1本报告由云天弈财经数据分析系统自动生成报告导读本报告由云天弈自主研发的财经数据文本化技术，综合自然语言理解、生成及多模型量化分析技术，基于海量财经数据的清洗和加工自动生成，主要有以下特点：快速高效一键生成个股研报，实时跟进瞬息万变的资本市场；智能诊断基于多模型量化分析和自然语言理解技术，对主流分析模型的回测和预测结论；市场情绪语义级市场情绪判断模型可视化呈现，帮助投资者快速了解资本市场对个股、竞争对手及产业链上下游的情绪变化；智能风控基于自然语义和量化分析构建风控模型，提供关键金融风险比率计算自动化等解决方案。云天弈智能化研报写作的自然语言理解，文本抽取、自动摘要、知识图谱、模型量化分析，情绪判断模型等技术服务，可为投行、证券等金融企业，快速解决人工撰写报告效率低下的问题。让机器来处理数据和信息，替代人工做基础、复杂性重复劳动的目标，为用户的分析决策提供智能化建议。本报告依托CSMAR数据,专注于海天味业(sh603288)近期财报、舆情及市场数据，具体包括七大报告板块：股票基本信息、重要财务数据、核心指数波动情况、行业对比、市场情绪与舆情分析、风险控制、机构观点。 2本报告由云天弈财经数据分析系统自动生成股票基本信息2021-03-0810:25:08今开昨收成交量换手率最高最低164.55166.99166.501.39万手0.04%169.39164.55内盘外盘成交额流通市值振幅市盈率-1.95-1.17%7696.06253.02.32亿5332.1亿2.91%87.56评分67.1打败了32.05%的股票近10日股票变化情况办公地址广东省佛山市文沙路16号注册资本32.4亿经营范围生产经营调味品、豆制品、食品、饮料、包装材料;农副产品的加工;其他电信服务;货物、技术进出口;信息咨询服务;批发兼零售预包装食品。公司简介佛山市海天调味食品股份有限公司,1955年,佛山25家实力卓著、美味悠远、享誉港澳的古酱园谋略合并重组。“海天(古)酱园”以其产品的高质量、特色显著深受顾客青睐,因此一致同意将新组建的厂命名为“海天酱油厂”。1994年底,海天把原来单一的国有经济重组为职工个人出资和国家出资的有限责任公司。股份制公司的创立,标志着企业随着所有制的变革,向产权明晰、权责分明、政企分离、科学管理的现代化企业迈进,由此驶上发展的快车道,并快速成长为中国具有重大影响力的酱油产销、出口企业。2007年的二次改制,公司成为一个员工持股的全民营公司,国有资产获得了良好的回报;海天发展的步伐更加快速,品牌知名度日益增强,与行业内的众多小企业拉开了距离。2014年对海天来说又将是一个新的启程,海天于2014年2月正式登陆上交所。交易所上海证券交易所所属地区和行业广东食品制造业所属概念包装食品与肉类,MSCI中国,HS300,上证180,上证50,证金持股,标准普尔,超级品牌,富时罗素,融资融券,调味品,沪股通发行日期2014-01-24上市日期2014-02-11 3本报告由云天弈财经数据分析系统自动生成股票与沪深300走势对比根据量化交易模型，当前股价走势相对弱势，但股价与沪深300的价差有所增加，表明虽然当前股价依然处于回落阶段，但股价相对于沪深300有加速的迹象，随着股价与沪深300价差的逐渐增大，带动股价形成增长动能时，可结合基本面指标和短线技术指标合理建仓，做好风控和动态调仓，理性决策，科学投资。短线指标预测（日线级别）根据日线级别短线系列指标提示，海天味业的股价走势处于偏空趋势，操作上可以结合个股基本面动态，在顺应趋势的前提下，待推进波由下行转为上行后，再选择合适的交易机会择时建仓，做好风控和动态调仓，理性决策，科学投资。历史及股价预测根据海天味业股票价格的既往趋势，对其未来90天的股价进行预测，根据结果可知：目标价：165.17，最高值：231.49，最低值：103.81。当前模型置信度79.09%。历史分红海天味业自2015年以来，已实施5次现金分红。累计实现净利润为1860220.13万元，其中分红年份累计分红金额1132190.06万元。（最新一期2019年的净利润为535318.50万元，分红金额为291639.89万 4本报告由云天弈财经数据分析系统自动生成元，分红比例为54.48%。）最近一次分红比例:54.48%平均股利支付率:61.904%最近一次分红比例行业排名(三级行业：调味品):第4名/行业股票总数16平均股利支付率行业排名(三级行业：调味品):第4名/行业股票总数16重要财务数据近期财务数据利润表2020三季报2020中报2020一季报2019年报2019三季报基本每股收益（元）1.411.00.61.981.42稀释每股收益（元）1.411.00.61.981.42净利润（亿元）45.771932.558816.141553.562438.3729净利润增长率19.28%18.33%9.24%22.66%22.5%营业成本（亿元）98.634566.162431.8773108.007282.2601销售费用（亿元）14.01098.65336.250621.628217.1749财务费用（亿元）-2.9293-1.9903-0.9104-2.9274-2.3425管理费用（亿元）2.40451.59232.08428.77336.4941成本费用总额（亿元）112.120674.417739.3018135.4813103.5865成本费用利润率48.44%51.59%49.51%47.09%43.93%营业收入（亿元）170.8616115.946358.8383197.9689148.2445营业收入增长率15.26%14.12%7.17%16.22%16.62%营业利润（亿元）54.314938.391319.456963.794445.5014营业利润增长率19.37%17.89%9.65%21.72%22.18% 5本报告由云天弈财经数据分析系统自动生成归属母公司净利润（亿元）45.71432.52716.126353.531938.3514资产负债表2020三季报2020中报2020一季报2019年报2019三季报货币资金（亿元）134.4929123.9404139.7755134.5553104.2731流动资产合计（亿元）200.0852185.4226204.3568202.6937161.6991非流动资产合计（亿元）51.787450.962548.151744.845244.5799资产合计（亿元）251.8726236.3851252.5085247.5389206.279短期借款（亿元）1.2261.1261.2760.1960.196流动负债合计（亿元）65.876564.42867.872579.784454.0372非流动负债合计（亿元）2.65411.82831.71361.77741.4542负债合计（亿元）68.530666.256369.586181.561855.4914所有者权益合计（亿元）183.342170.1288182.9223165.9771150.7876现金流表2020三季报2020中报2020一季报2019年报2019三季报经营现金流净额（亿元）32.16415.70084.144665.675731.9982经营现金流净额增长率0.52%69.32%680.97%9.53%14.29%投资现金流净额（亿元）-4.09952.12020.77230.88854.1076投资现金流净额增长率-199.8%-53.18%-65.16%-47.53%111.26%筹资现金流净额（亿元）-29.1898-29.25710.0859-26.4745-26.4714筹资现金流净额增长率-10.27%-10.53%3167.86%-14.45%-14.52%现金流量净额（亿元）-1.1253-11.43615.002840.08979.6343主营业务构成调味品的生产和销售。 6本报告由云天弈财经数据分析系统自动生成按行业或业务2019-12-31主营收入（元）主营成本（元）利润及比例（元）毛利率食品制造业187.62亿(94.77%)99.01亿(91.67%)88.61亿(98.49%)47.23%其他(补充)10.35亿(5.23%)9.00亿(8.33%)1.35亿(1.51%)13.08%按产品2019-12-31主营收入（元）主营成本（元）利润及比例（元）毛利率酱油116.29亿(58.74%)57.71亿(51.71%)58.58亿(67.82%)50.38%蚝油34.90亿(17.63%)21.65亿(19.40%)13.25亿(15.34%)37.96%调味酱22.91亿(11.57%)12.02亿(10.77%)10.90亿(12.62%)47.56%其他13.52亿(6.83%)11.23亿(10.06%)2.29亿(2.65%)16.95%其他(补充)10.35亿(5.23%)9.00亿(8.06%)1.35亿(1.57%)13.08%按区域2019-12-31主营收入（元）主营成本（元）利润及比例（元）毛利率北部区域50.01亿(25.26%)26.49亿(24.53%)23.52亿(26.15%)47.03%南部区域39.78亿(20.09%)21.19亿(19.62%)18.59亿(20.67%)46.74%东部区域39.09亿(19.75%)20.90亿(19.35%)18.19亿(20.22%)46.53%中部区域37.43亿(18.91%)19.41亿(17.98%)18.02亿(20.03%)48.13%西部区域21.30亿(10.76%)11.01亿(10.20%)10.29亿(11.44%)48.30%其他(补充)10.35亿(5.23%)9.00亿(8.33%)1.35亿(1.51%)13.08%近期重要事件时间日期事件名称事件内容2021-03-05大宗交易共发生2笔交易，成交均价164.50元，平均溢价率-1.20%，总成交量44.71万股，总成交金额7355万元2021-03-04大宗交易成交均价171.16元，溢价率4.05%，成交量32.12万股，成交金额5498万元2021-03-03大宗交易共发生2笔交易，成交均价161.95元，平均溢价率-5.38%，总成交量27.4万股，总成交金额4438万元2021-03-02大宗交易成交均价172.48元，溢价率1.68%，成交量31.29万股，成交金额5397万元2021-03-01大宗交易共发生3笔交易，成交均价164.50元，平均溢价率-4.63%，总成交量40万股，总成交金额6580万元2021-02-25大宗交易成交均价177.19元，溢价率0.86%，成交量24.82万股，成交金额4398万元2021-02-23大宗交易成交均价164.73元，溢价率-9.89%，成交量15.17万股，成交金额2499万元2021-02-09大宗交易共发生3笔交易，成交均价175.42元，平均溢价率-15.01%，总成交量50.64万股，总成交金额8883万元 7本报告由云天弈财经数据分析系统自动生成2021-02-05大宗交易共发生2笔交易，成交均价174.60元，平均溢价率-9.30%，总成交量35.88万股，总成交金额6265万元2021-02-04大宗交易成交均价176.40元，溢价率-9.07%，成交量39.9万股，成交金额7038万元2021-02-03大宗交易成交均价179.13元，溢价率-8.61%，成交量20万股，成交金额3583万元2021-01-29大宗交易成交均价179.36元，溢价率-9.02%，成交量24.5万股，成交金额439