公募基金周报：蚂蚁配售基金拟申请场内交易，半数股基今年收益超48%

请务必阅读正文之后的免责条款部分 全球视野 本土智慧 金融工程研究 Page 1 证券研究报告—定期报告 金融工程 [Table_Title] 公募基金周报 数量化投资 2020年11月8日 [Table_BaseInfo] 相关研究报告： 《公募基金周报：两只百亿创新未来基金上周成立，五成股基今年以来收益超45%》——2020-10-20 《多因子选股周报—机构覆盖度因子表现出色，中证1000指数增强组合今年以来超额26.16%》——2020-10-18 《华夏基金大金融系列ETF投资价值分析》——2020-09-30 《超预期投资全攻略》——2020-09-30 《科创50指数ETF建仓冲击测算》——2020-09-28 《多因子选股周报：分析师盈利调整因子出色，中证1000增强组合今年以来超额23.4%》——2020-09-27 《国泰中证500指数增强基金投资价值分析》——2020-09-20 《穿透算法下的 ETF 机构持仓行为分析》 ——2020-09-13 《新科技，新时代——科技100指数编制规则调整点评》 ——2020-08-15 证券分析师：张欣慰 电话： 021-60933159 E-MAIL： zhangxinwei1@guosen.com.cn 证券投资咨询执业资格证书编码：S0980520060001 独立性声明： 作者保证报告所采用的数据均来自合规渠道，分析逻辑基于本人的职业理解，通过合理判断并得出结论，力求客观、公正，结论不受任何第三方的授意、影响，特此声明。 金融工程周报 蚂蚁配售基金拟申请场内交易，半数股基今年收益超48%  上周市场回顾 上周主要宽基指数迎来普涨行情，其中深证成指上涨4.55%，涨幅最大，上证综指上涨2.72%，涨幅最小。上周主要宽基指数的周度成交额较之前一周均有所上升，处于过去52个周中40%~75%的历史分位数水平。行业方面，上周中信一级行业家电上涨12.38%，涨幅最大，医药下跌1.46%，跌幅最大。 上周央行净回笼资金1900亿，除7年期限外，各期限国债利率均有所上行，期限利差缩窄3.06BP，1年期信用债利率均有所上行，其余期限信用债利率均有所下行。信用利差方面，所有期限信用债利差均有所下行。上周中证转债指数下跌0.43%，成交额2194亿，较前一周持续大幅减少4643亿，降温明显。 上周二上交所发布公告，暂缓蚂蚁集团在科创板上市；上周四晚五只创新未来基金发布公告称向证监会申请上市交易，以便持有人可将持有份额转入场内交易，同时保证基金投资运作的平稳展开。  开放式公募基金表现 上周公募基金整体表现较好，多数主动权益、灵活配置型、平衡混合型基金均有所上涨，中位数收益分别为3.58%、2.76%、2.27%。今年以来，主动权益基金业绩表现最优，中位数收益为48.01%，灵活配置型和平衡混合型基金的中位数收益分别为33.83%、30.58%。 上周指数增强基金超额收益中位数为-0.26%，量化对冲型基金收益中位数为0.25%。今年以来，指数增强基金超额中位数为12.44%，量化对冲型基金收益中位数为8.72%。 截至上周末，开放式公募基金中共有普通FOF 34只、目标日期基金48只、目标风险基金53只。今年以来，目标日期基金中位数业绩表现最优，累计收益率为24.15%。  基金产品发行情况 上周新成立基金32只，另有1只转型指数增强型基金，合计发行规模为858亿，其中股票型基金发行288亿，债券型基金发行570亿。此外，上周共有34只基金首次进入发行阶段，本周将有16只基金开始发行。 风险提示：市场环境变动风险，模型设定误差风险。 请务必阅读正文之后的免责条款部分 全球视野 本土智慧 Page 2 内容目录 上周市场回顾 ............................................................................................................... 4 相关热点 .............................................................................................................. 4 股票市场 .............................................................................................................. 4 债券市场 .............................................................................................................. 6 可转债市场 .......................................................................................................... 7 开放式公募基金表现 .................................................................................................... 8 普通公募基金 ....................................................................................................... 8 量化公募基金 ....................................................................................................... 9 公募FOF基金 ..................................................................................................... 9 基金经理变更 ......................................................................................................11 基金产品发行情况 ...................................................................................................... 12 上周新成立基金 ................................................................................................. 12 上周首发基金 ..................................................................................................... 13 本周待发行基金 ................................................................................................. 14 附：开放式公募基金前N名业绩明细 ........................................................................ 16 国信证券投资评级 ...................................................................................................... 19 分析师承诺 ................................................................................................................ 19 风险提示 .................................................................................................................... 19 证券投资咨询业务的说明 ........................................................................................... 19 请务必阅读正文之后的免责条款部分 全球视野 本土智慧 Page 3 图表目录 图1：主要宽基指数收益率（截至2020.11.06） ......................................................... 4 图2：上周宽基指数成交额（千亿）及过去52周分位数 ............................................. 5 图3：过去1个月指数日均成交额（千亿）及过去36个月分位数（截至20201106） 5 图4：中信一级行业指数收益（截至2020.11.06） ...................................................... 6 图5：债券利率（截至2020.11.06） ........................................................................... 7 图6：债券利率周度变动（BP，截至2020.11.06） .................................................... 7 图7：中证转债走势及成交额（亿，截至2020.11.06） .............................................. 8 图8：转股溢价率中位数和纯债溢价率中位数（%） ................................................... 8 图9：不同类别基金上周收益表现（截至2020.11.06） .............................................. 8 图10：不同类别基金本年收益表现（截至2020.11.06） ............................................ 9 图11：指数增强基金超额收益及量化对冲基金收益表现（截至2020.11.06） ............ 9 图12：不同类别FOF权益占比（%，截至2020.11.06） ......................................... 10 图13：不同类别FOF基金收益中位数（截至2020.11.06） ..................................... 10 图14：不同类别基金周度新发规模（亿） ................................................................. 12 表1：货币市场利率（截至2020.11.06） .................................................................... 6 表2：信用债利差及周度利差变