瑞奇期货钢材早报

研究报告 本报告观点及数据仅供参考，不作为投资依据。 1 早早早早报报报报———————— 钢材钢材钢材钢材 瑞奇期货研究发展部 钢材早报 2010 年 9 月 27 日 星期一 方雕 0791-6663529 6663676 18907088557,18907088556 1．价格行情 【上期所钢材期货日行情上期所钢材期货日行情上期所钢材期货日行情上期所钢材期货日行情20202020100100100100999922221111】 品种 开盘 最高 最低 收盘 涨跌 成交量 持仓量 持仓增减 螺纹钢010 4358 4358 4295 4301 -66 4276 12704 -3146 螺纹钢011 4346 4346 4271 4279 -61 3006 12644 -1310 螺纹钢012 4330 4330 4278 4298 -45 6070 27738 -2398 螺纹钢101 4370 4378 4305 4317 -71 147 万 880984 -167730 螺纹钢105 4446 4446 4395 4399 -53 145148 246100 -25984 线材010 4399 4410 4100 4222 -164 84 326 -46 线材011 4435 4440 4405 4426 -10 16 110 0 线材012 4420 4420 4420 4420 0 0 64 0 线材101 4391 4500 4365 4370 -45 78 92 -32 【现货市场价格现货市场价格现货市场价格现货市场价格20202020100100100100999922221111】 三级螺纹钢16-25mm 当日价格 较昨日涨跌 高线8mm 当日价格 较昨日涨跌 上海 4430 0 上海 4340 0 南昌 4610 0 南昌 4480 -10 【原材料价格原材料价格原材料价格原材料价格20202020100100100100999922221111】 名称及品味 车板价（元/湿吨） 较昨日涨跌 澳大利亚PB 粉矿62% 1090 0 巴西粉矿65% 1180 0 天津港 印度粉矿63.5% 1120 0 当日价格（含税） 较昨日涨跌 地区/规格 铁矿石 1020 -30 鞍山/65%酸性干基 焦炭 1900 0 上海 瑞奇期货经纪公司·钢材早报·2010年9月27日 本报告观点及数据仅供参考，不作为投资依据。 2 【相关数据相关数据相关数据相关数据】 日期 指标名称 指标数值 较上一日增减 2010.9.21 螺纹钢注册仓单 38147 -1187 2010.9.21 线材注册仓单 609 0 2010.9.24 BDI 2444 -17 2．晚间周边市场状况 （1）美东时间9 月 24 日 16:00（北京时间9 月 25 日 04:00），道琼斯工业平均指数上涨197.38 点，收于 10，859.80 点，涨幅1.85%；纳斯达克综合指数上涨54.14 点，收于2，381.22 点，涨幅2.33%；标准普尔500 指数上涨23.82 点，收于1，148.65 点，涨幅2.12%。 （2）汇市概述：上周五美元指数开盘80.208 点，最高80.259 点，最低79.255 点，收盘79.273 点，下跌 1.16%。 （3）商品市场概况：NYMEX-11 月原油合约CLN0 收高 1.31 美元，或 1.74%，报每桶76.49 美元。COMEX-12月黄金期货GCQ0 收高 1.8 美元,或 0.14%,报每盎司1298.1 美元。伦敦金属交易所(LME)指标三个月期铜CMCU3 收高60 美元,报每吨7,945 美元,此前曾触及五个月新高每吨7,990 美元。 3．简评 由于加息、上调银行资本充足率、楼市调控政策等传闻，上周钢材期货价格继续回落，主力合约RB1101 周五收至4317 元/吨，而国内多数钢厂三级螺纹钢出厂价格目前均在4600 元/吨以上，上海现货价格在4430 元/吨左右，可见期货价格已经偏低。 消息上，昨日晚间国土部住建部再出楼市 调控重拳，两部委发文 ，企业闲置 土地一年 以上禁拿地，另外，住建部和银监会已经组成联合检查组将对北京、上海、广州、深圳、三亚、南京、杭州和厦门这八个城市二套房贷政策的落实执行情况进行检查，国庆长假后，这次对于二套房贷的专项检查结果将向国务院汇报，这很有可能为今后调控政策 做准备，短期内恐将加剧 调整 。 基本面上，8 月份经济数据有所好转，CPI 创 22 个月新高，但国家领导人表示仍在可接受的范围之内，钢铁产量连续第三个月回落，钢铁下游行业均有一定的好转。节能减排政策是本轮上涨行情主因之一，17 日发改委披露，仍有13 个省市节能减排形势比较严峻，占比超过四成，对于本次节能减排政策，地方政府和中央非常难得的站在了同一条战线上，我们认为后市节能减排政策仍有可能继续推高钢材价格。 总体而言，短期内回调 幅度较大 ，且与钢厂出厂价和现货价格相比 ，期货价格 偏低 ，空头可考虑获利了结，短期仍将处于 震荡 格局 ，中长期而言 ，我们偏多 。 瑞奇期货经纪公司·钢材早报·2010年9月27日 本报告观点及数据仅供参考，不作为投资依据。 3 4．行业新闻 （（（（1111））））国土部住建部国土部住建部国土部住建部国土部住建部：：：：企业闲置土地一年以上禁拿地企业闲置土地一年以上禁拿地企业闲置土地一年以上禁拿地企业闲置土地一年以上禁拿地 近日，国土资源部、住房和城乡建设部联合下发《关于进一步加强房地产用地和建设管理调控的通知》(下称《通知》)，要求贯彻落实“国 10 号文”确定的工作任务，进一步加强房地产用地和建设的管理调控，积极促进房地产市场继续向好发展。 对于土地市场，《通知 》要求严格土地竞买人资格审查。根据国发10 号文件规定，对发现并核实竞买人存在下列违法违规违约行为的，在结案和问题查处整改到位前，国土资源主管部门必须禁止竞买人及其控股股东参加土地竞买活动： 1.存在伪造公文骗取用地和非法倒卖土地等犯罪行为的；2.存在非法转让土地使用权等违法行为的；3.因企业原因造成土地闲置一年以上的；4.开发建设企业违背出让合同约定条件开发利用土地的。 为了防止企业囤地，《 通知 》要求严格划拨决定书和出让合同管理，各类住房建设项目应当在划拨决定书和出让合同中约定土地交付之日起一年内开工建设，自开工之日起三年内竣工。综合用地的，必须在合同中分别载明商业、住房等规划、建设及各相关条件。 （（（（2222））））住建部和银监会检查二套房房贷政策执行情况住建部和银监会检查二套房房贷政策执行情况住建部和银监会检查二套房房贷政策执行情况住建部和银监会检查二套房房贷政策执行情况 将调查新政后二套房贷情况将调查新政后二套房贷情况将调查新政后二套房贷情况将调查新政后二套房贷情况 与此同时，接受检查的八城市银监局也已经向银行发出两部委将联合检查的通知。北京银监局向本报记者表示，这是银监会对房贷政策的督导工作。检查通知在中秋节前已经向北京地区各银行下发了，各银行配合两部委的检查将在节后进行。 而北京地区的多家商业银行也向记者反馈，节前收到的通知，要求各家银行准备报表，向本地的银监局上报从今年4 月份房地产新政执行后至今，二套房政策的执行情况：包括各银行的二套及以上住房执行的利率，首付成数，发放的二套及以上住房的贷款比数等。 或为今后调控政策做准备或为今后调控政策做准备或为今后调控政策做准备或为今后调控政策做准备 一股份制银行个贷部总经理透露，由于这次是银监会和住建部联合检查，因此，通知中还提到银行与当地住建委信息共享的情况以及各家银行使用住建委房屋登记信息系统的查询次数。 从今年5 月开始，北京市就出台关于二套房的认定标准，既认房又认贷。今年7 月底，各银行可以通过北京市住建委钥匙盘登录相关系统查询购房者及其家庭成员的房屋情况。记者了解到，目前京城各大银行都严格执行二套房认房又认贷的标准。 瑞奇期货经纪公司·钢材早报·2010年9月27日 本报告观点及数据仅供参考，不作为投资依据。 4 上述银行人士介绍，通知要求银行要在本月底前向当地银监局上报二套房政策落实情况。各银监局再逐级向上汇报给银监会。 中国人民银行郑州培训学院王勇教授表示，近期几部委持续对房地产市场的检查调研可能是为今后的调控进行政策储备。每年的“金九银十”是房地产销售旺季，若今年的旺季房价未能按照国家调控的方向走的话，新的调控政策或将分批出台。 瑞奇期货经纪公司·钢材早报·2010年9月27日 本报告观点及数据仅供参考，不作为投资依据。 5 图表 ： 图图图图1：：：：螺纹钢和线材基差螺纹钢和线材基差螺纹钢和线材基差螺纹钢和线材基差 -600-500-400-300-200-10001002003002009年3月27日2009年4月27日2009年5月27日2009年6月27日2009年7月27日2009年8月27日2009年9月27日2009年10月27日2009年11月27日2009年12月27日2010年1月27日2010年2月27日2010年3月27日2010年4月27日2010年5月27日2010年6月27日2010年7月27日螺纹钢基差线材基差 图图图图2：：：：上海和南昌螺纹钢现货价格上海和南昌螺纹钢现货价格上海和南昌螺纹钢现货价格上海和南昌螺纹钢现货价格 280033003800430048005300580063002008年5月12日2008年7月12日2008年9月12日2008年11月12日2009年1月12日2009年3月12日2009年5月12日2009年7月12日2009年9月12日2009年11月12日2010年1月12日2010年3月12日2010年5月12日2010年7月12日南昌三级螺纹钢：16-25mm上海三级螺纹钢：16-25mm 瑞奇期货经纪公司·钢材早报·2010年9月27日 本报告观点及数据仅供参考，不作为投资依据。 6 图图图图3：：：：上海和南昌线材现货价格上海和南昌线材现货价格上海和南昌线材现货价格上海和南昌线材现货价格 280033003800430048005300580063002008年5月12日2008年7月12日2008年9月12日2008年11月12日2009年1月12日2009年3月12日2009年5月12日2009年7月12日2009年9月12日2009年11月12日2010年1月12日2010年3月12日2010年5月12日2010年7月12日南昌高线：6.5mm上海高线：8mm 图图图图4：：：：进口铁矿石现货价格进口铁矿石现货价格进口铁矿石现货价格进口铁矿石现货价格 青岛港青岛港青岛港青岛港::::印度印度印度印度::::粉矿粉矿粉矿粉矿((