信息服务行业中国在线短租市场模式盘点报告2015（简版）：在线短租渐成度假入口，国内外市场格局初现

本产品保密并受到版权法保护Confidential and Protected by Copyright Laws在线短租渐成度假入口，国内外市场格局初现中国在线短租市场模式盘点报告2015（简版） 研究定义及范畴2015年10月14日星期三2定义在线短租是指通过互联网销售房屋短期使用权的经营活动，是旅游酒店和本地长租业务的有效补充。其房源主要包括普通公寓、度假公寓、特色民宿、度假别墅以及其他个性化的短期住宿产品。范畴和来源本报告主要研究在线短租行业近期发展态势。报告研究对象为主要在线短租预订平台。数据来源为易观智库数据库、厂商公开披露信息、对主要在线旅游网站的监测数据和对从业人员、行业专家的访谈等。大数据大价值 在线短租市场发展概况2015/10/14 Wednesday大数据大价值312在线短租市场模式盘点在线短租市场发展趋势3目录 2015/10/14 Wednesday大数据大价值4Airbnb、Uber等厂商在世界范围内掀起共享经济热潮Airbnb成立于2008年，通过互联网平台为旅游人士和家有空房出租的房主提供闲置房交易及多种个性化住宿服务。2008年2010年Uber于2010年正式运营。主要通过移动客户端为乘客和司机提供租车及实时共乘服务的交易平台。私家车车主乘车用户UBER拥有私家车有空闲时间打不到出租车需要更好的乘车体验社交需求线下搭乘服务线上下单指派订单房主住宿用户拥有闲置房屋需要个性化住宿体验当地文化社交需求线下入住服务Airbnb线下预订服务2012年Lyft拼车应用2012年成立2015年关闭；Homejoy家政应用2014年LendingClub个人借贷共享经济 2015/10/14 Wednesday大数据大价值5共享经济通过互联网平台充分利用闲置资源资源利用率拥有者使用部分闲置部分让渡使用权部分50%100%资源具有所有权和使用权两种属性，所有者同时具有资源的所有权和使用权，在时间和空间限制下，所有者不可能充分利用资源。通过向其他人让渡使用权，可以提高资源利用率。随着共享经济的发展，所有者得以向亲友等熟人以外的其他人让渡使用权，满足陌生人需求，同时最大限度利用资源。资源共享所有权使用权所有者使用者资源让渡使用权共享经济减少资源闲置提高资源利用率共 享 经 济扩 大 使 用者规模无形资源有形资源知识技能时间......房屋汽车...... 2015/10/14 Wednesday大数据大价值62010年后，中国共享经济快速发展2010.9凹凸共享租车2013.72014.32013.82012.82011.122014.122014.92014.42011.5私家车租赁2010年短租租赁2011年技能分享2011年专车服务2014年2015.32011年开始，途家、住百家等厂商通过互联网平台撮合闲置房源屋主与住宿用户，提高房屋利用率。2010年开始易到用车、PP租车等厂商为闲置私家车提供交易平台，解决用户用车需求。2011年开始，中国共享经济进入技能和知识分享阶段。通过上门按摩、美容、教学等业务实现技能变现。2014年，滴滴、Uber等 厂 商 通 过 私家车车主利用闲暇时间和自有车辆，满足用户短途出行需求。2012.32014.8滴滴专车 2015/10/14 Wednesday大数据大价值7中国在线短租进入市场启动期应用成熟期市场启动期(2015-2018)高速发展期(2019-)时间AIIIIIIBC探索期(2011-2014)2013年7月红极一时的爱日租宣布倒闭，在此前后十余家厂商陆续退出在线非标准住宿市场。© Analysys 易观智库www.analysys.cn中国在线非标准住宿市场AMC模型市场认可度2014年6月，途家、小 猪分别 获得C轮、B轮融资，在 线非 标准住 宿市场逐渐回温。2011-2012年，途家、游天下、住百家、蚂蚁短租等厂商先后进入在线非标准住宿市场。BD2015年7月、8月，途家、住百家、小猪短租、木鸟短租分别获得新一轮融资；分享经济理念日益深入人心，消费者对房屋、车辆的分享消费模式接受度大大提高。 2015/10/14 Wednesday大数据大价值8中国消费者对住宿共享空间（在线短租）产品的接受程度不断提高9%9%11%13%13%18%17%18%0%10%20%美国英国法国德国澳大利亚巴西俄罗斯中国www.analysys.cn© Analysys 易观智库2014年各国在线旅游用户选择共享空间住宿的比例说明：数据基于Phocuswright2015年8月发布的研究报告《TheGlobalStateofSharedSpace》公布的调研数据，该调研项目针对以上八个国家18岁以上的在线旅游用户，其中中国区的样本量为1,014份。在没有受到互联网的深刻影响之前，早期在线短租市场上的产品数量较少、消费层次偏低，预订手段也比较原始，用户对在线短租产品没有一个清晰的认知。随着国民收入水平的增长，消费者的旅游消费也随之升级，游客对个性化住宿的需求增长明显，在线短租产品日益获得消费者青睐。 2015/10/14 Wednesday大数据大价值9出境游增速显著，国内厂商开始布局海外短租市场在中国出境市场持续走高，增长率保持在年均20%左右，2014年国人出境游规模较2010年增长227.23%。随着分享经济在国内市场的不断探索，消费者逐渐开始培育出境游短租消费习惯，国内厂商如住百家等于2012年开始布局中国游客海外短租业务。5,150.8 6,411.8 7,840.0 9,819.0 11,700.0 22.0%24.5%22.3%25.2%19.2%0%5%10%15%20%25%30%02000400060008000100001200014000201020112012201320142010-2014年中国出境游市场规模出境游人数（万人）增长率© Analysys易观智库www.analysys.cn 2015/10/14 Wednesday大数据大价值10中国在线短租市场的机遇与挑战并存1999年市场需求深度自由行市场逐步壮大信用成本国人对分享住宅的信用保留担忧模式优势过剩资源沟通价值消费习惯国人分享消费习惯尚未形成产品体验像本地人一样生活房源管控房源管控相对复杂•核心优势•主要挑战Analysys易观智库认为，作为分享经济的重要表现，在线短租市场在资源分配和商业模式上具有颠覆传统市场格局的价值。在线短租能够通过利用过剩资源的模式为自由行用户提供像本地人一样生活的度假产品。同时，在线短租市场也存在诸如信用成本高、消费习惯待培育和房源管控压力等方面的市场挑战。 在线短租市场发展概况2015/10/14 Wednesday大数据大价值1112在线短租市场发展趋势3目录在线短租市场模式盘点 2015/10/14 Wednesday大数据大价值12中国在线短租国内外市场生态系统初步形成短租平台度假地产物业公司度假公寓厂商国内C端房源境内在线短租房源供应商在线短租销售端境外用户OTA国外房源国内房源国外C端房源海外度假短租公司境外短租平台 2015/10/14 Wednesday大数据大价值13国内外在线短租市场厂商矩阵基本形成途家国内市场最大，住百家领衔海外市场国内市场途家市场规模最大，稳居第一阵营携程、木鸟短租、去哪儿等组成第二阵营小猪短租、蚂蚁短租等规模初现，组成第三阵营境外市场住百家成为最大专注海外市场的在线短租厂商途家启动海外市场拓展业务游天下、大鱼等公司试水海外在线短租市场途家住百家游天下大鱼去哪儿携程木鸟短租游天下蚂蚁短租艺龙小猪短租游多多一呆 2015/10/14 Wednesday大数据大价值14途家引领国内在线短租市场在线短租市场模式类比在线短租业务厂商B2C自营C2C短租平台B2C开放平台+自营业务有效管控房源，保障产品品质用户基础坚实，房屋话语权高产品丰富，体验多样化 2015/10/14 Wednesday大数据大价值152011年正式成立2012年获得A轮融资2014年完成C轮1亿美元融资2015年完成D轮3亿美元融资境内厂商代表：途家·专业预订大平台模式对接供需2013年获得B轮融资地方政府房产开发商行业协会个人业主游客在线旅游网站服务运营商充实库存借助资源和渠道“大平台”定位旅游创新财政创收地区发展商业实践标准确立行业发展分享经济时代角色可以转换盘活库存帮助去化在线预订数据沉淀利益结合点途家+开发商+地方政府小生态途家+服务运营商+行业协会小生态途家+个人业主+游客小生态•1、途家·发展历程•2、商业模式：大平台构筑短租生态体系 2015/10/14 Wednesday大数据大价值162012年正式成立主营国内特色民宿2012年获得A轮融资确立2014年完成B轮融资2015年完成C轮融资境内厂商代表：小猪短租·专注个人民宿分享的专业预订平台•1、小猪短租·发展历程•2、商业模式：房源游客•来源：主要来自职业房东和个人业主，职业房东的房源居多。•位置：主要集中在北、上、广、深等一线城市。•目标客户群：以白领、学生、外出旅游的家庭为主。•约50%-60%是基于旅游住宿需求而入住的游客。闭环支付人身财产担保点评体系降低系统风险佣金抽成 2015/10/14 Wednesday大数据大价值17境内厂商代表：自如·传统地产商的在线短租实践2011年正式成立经营长租业务2012年2.0产品上市，构建O2O雏形2015年3.0产品上市，进一步拓展O2O体系2014年开启短租业务•1、自如·发展历程•2、商业模式：社区O2O模式，提升短租体验房东房源统一装修改造统一运营销售统一保洁维修•房源信息匹配•社区生态经营运营改造透明平台年轻社区20-35岁都市年轻人群市场•观影大会•相亲大会•社区party•其他 2015/10/14 Wednesday大数据大价值18模式总结：国内在线短租厂商面临挑战采取平衡、引导管理策略挑战：信用成本平衡策略挑战：消费习惯引导策略•自营品牌•共同经营管理•建立信用体系•导入度假公寓客源•导入长租市场客源•O2O活动提升体验挑战：房源管控管理策略•房源选择标准体系•自营团队运营维护•房源评价和消费支付易观智库分析认为，国内在线短租厂商优势商业模式为B2C+自营模式：以途家为典型代表，国内主要在线短租模式，重资产模式代表，厂商收购或与合作伙伴共同经营，形成规模化在线短租房源销售，房源体量大，服务管控保障力度强。 2015/10/14 Wednesday大数据大价值19住百家引领海外在线短租市场海外短租市场模式类比服务中国游客的海外短租平台B2C+C2C开放平台B2C平台+自营业务C2C短租平台有效控制房源，快速扩张规模重资产模式，稳步有序启动开放平台，多样产品 2015/10/14 Wednesday大数据大价值20境外短租厂商代表：住百家·打造深度出境游入口•1、住百家·发展历程2012年正式成立主营海外特色民宿2013年获得天使轮融资确立2014年房源覆盖全球60个城市2015年完成B轮近2亿元人民币融资和C轮5亿元人民币融资全球房东房源供应达人储备线下管家房源品控房源管控流程•接单率考评•反应考评•中国友好程度考评•交通位置考评•卫生程度考评在线短租平台达人推荐管家度假服务年轻出境自由行客群B端房源市场零佣金零佣金目标市场•2、商业模式：双向零佣金占领海外房源，树立资源壁垒 2015/10/14 Wednesday大数据大价值21•3、发展空间：抢占国人出境自由行入口，在线短租+度假生活生态值得期待精准定位，服务国人市场在线短租+度假生活，培育出境度假生态房源选择：对中国游客友好的房东在线短租入口住百家通过在线短租入口，为出境游客提供除住宿外的交通、语言和本地玩乐等多项服务，形成在线短租+度假生活的产品结构，从而构建出境游生态体系。本地交通租车本地玩乐地接本地玩乐景点语言服务翻译•其他短租网站评价•社交媒体反馈管家服务：本地华人的中国化服务•根据住百家