新股速遞：奧園健康生活集團有限公司（3662.HK）

所得款項用途 根據發售價為3.89港元(發售價範圍的中位數)，經扣除集團就股份發售應付之估計開支後，所得款項淨額估計約為6.16億港元。 集資所得款項用途 佔所得款百分比 尋求戰略收購物業管理服務供應商。 62.0 尋求選擇性戰略收購各類服務的服務供應商。 10.0 繼續發展及升級線上線下平台。 12.0 開發智能服務系統及升級內部信息技術系統。 6.0 營運資金及一般企業用途。 10.0 28/2/2019 新股速遞：奧園健康生活集團有限公司(3662.HK) 經致富證券現金認購 正常截止時段 : 2019年3月4日 下午5時正 延長截止時段 : 2019年3月5日 上午10時正 (註：於延長截止時段申請之手續費一律為$50) 全額付款客戶手續費 : (網上申請) $0 (非網上申請) $50 公布申請結果日期 : 2019年3月15日 上市日期 : 2019年3月18日 推薦度: ●●●(五●為最高) 基本資料 發售股份數目 : 175,000,000股 香港發售股份佔比 : 10% 發行後總股數 : 700,000,000股 發售價範圍 : 3.48港元 至4.30港元 估計集資金額 : 6.09億港元 至7.53億港元 每手股數 : 1,000股 每手入場費 : 4,343.34港元 聯席保薦人 : 國泰君安融資有限公司 : 中泰國際融資有限公司 主要股東 : 中國奧園(56.6%)* *: 緊隨新股發行後以及不計及超額配股權計劃的所持股份百分比 主要財務數據 千元人民幣 (截至12月31日止年度) 2016年 2017年 變動(%) 收入 265,440 435,977 64.25% 毛利 82,575 148,458 79.79% 除稅前溢利 59,393 100,406 69.1% 年內溢利 41,028 69,932 70.45% 回撥機制 公開發售認購倍數 公開認購 配售 少於15倍 20% 80% 15倍至少於50倍 30% 70% 50倍至少於100倍 40% 60% 100倍或以上 50% 50% 綜合概述 ➢ 集團為中國物業管理服務及商業運營服務供應商，為住宅及非住宅物業提供多樣化物業管理服務以及為購物商場的中高端物業及綜合用途物業開發提供全方位商業運營服務。於2018年9月底，集團為中國11個省份、直轄市及自治區25個城市的61處物業提供物業管理服務，涉及在管總建築面積約為10.4百萬平方米。根據CIA 及中國房地產Top10研究組的數據顯示，於2018年，集團就綜合實力而言在中國物業服務百強企業中排名第16位。 風險因素 ➢ 集團主要透過參與招標取得新物業管理服務合約。物業管理公司的甄選受眾多因素影響，包括但不限於物業管理公司的服務質量、定價水平及經營往績。集團無法保證能夠按有利條款取得新物業管理服務合約，或根本無法取得物業管理服務合約。 資料來源: 公司招股書 免 責 聲 明 本報告由致富證券有限公司(“致富證券”)提供，所載之內容或意見乃根據本公司認為可靠之資料來源來編製，惟本公司並不就此等內容之準確性、完整性及正確性作出明示或默示之保證。本報告內之所有意見均可在不作另行通知之下作出更改。本報告的作用純粹為提供資訊，並不應視為對本報告內提及的任何產品買賣或交易之