钶锐锶：首次公开发行股票并在科创板上市招股说明书

广东钶锐锶数控技术股份有限公司招股说明书总结

公司概况

广东钶锐锶数控技术股份有限公司（以下简称“公司”或“发行人”）是国内全直驱数控机床的领先者，同时拥有PWM型数控系统和总线型数控系统，且两种类型数控系统均已形成规模销售。公司致力于成为全球领先的数控机床厂商，其主营业务包括全直驱数控机床及数控系统类产品的研发、生产及销售。

上市目的

公司本次上市的主要目的是可持续加大研发投入，强化底层技术路线，提升在高端工业母机领域的技术攻坚能力，并加速高端数控机床核心零部件的自主研发，进一步提升核心部件的国产化程度。此外，公司还将增加全直驱数控机床产能，进一步丰富产品种类、优化产品质量，提升公司核心竞争力和品牌影响力，持续增强盈利能力。

融资必要性及使用规划

公司本次募集资金将投资于数控机床生产基地建设项目、新一代智能化数控系统研发建设项目、数控机床整体加工解决方案研发项目和补充流动资金。这些项目主要围绕公司主营业务开展建设，以高端数控机床及高端数控系统类产品的研发设计生产为核心，涵盖研发、生产等环节，通过提升公司的研发能力和生产能力，推动技术创新与产业升级。

持续经营能力及未来发展规划

报告期内，公司营业收入和净利润均呈现稳步增长趋势，但其实际规模和市场份额相较同行业可比公司仍然偏小。公司数控机床终端应用领域主要为消费电子、汽车和航空航天，这些领域的需求受宏观经济和行业发展趋势的影响较大，未来若出现需求萎缩，可能导致公司经营业绩下降。公司未来发展规划是成为全球高端数控机床及数控系统领域的领军企业，为中国制造业强链补链注入核心动能，助力实现“机床强国”的愿景。

风险因素

公司面临的主要风险包括未来发展的潜在风险、经营业绩波动和可持续性的风险、产品推广与普及不及预期的风险、公司业务拓展、客户开发不达预期的风险、数控机床部分关键功能部件依赖外采的风险、财务风险、募投项目风险、新增产能消化的风险等。

关键数据

公司2024年全直驱数控机床销量在国产厂商中排名第一，数控系统类产品已累计销售及使用超20,000套，服务的客户数量累计超700家，涵盖精密模具、航空航天、消费电子、医疗等多个应用领域。

研究结论

公司拥有全直驱解决方案的核心技术优势，关键部件自制化程度较高，积累了丰富的客户资源，未来发展前景广阔。但公司品牌知名度有待提升，融资渠道较为单一，需要持续加大研发投入，拓宽直接融资渠道，提升自身资金实力，以应对市场竞争和行业风险。